证券市场基础知识-86及答案解析.doc

1、证券市场基础知识-86 及答案解析(总分：100.00，做题时间：90 分钟)一、单项选择题(总题数：60，分数：30.00)1.某公司 1995 年 1 月 1 日发行一批可转换债券，规定 5 年到期还本付息，发行后 6 个月可转换债券的持有者可以自行决定是否转换为该股票。该可转换债券的转换期限为( )。A5 年 B4 年 C4 年半 D半年（分数：0.50）A.B.C.D.2.无论期权基础资产的市场价格处于什么水平，金融期权的内在价值都( )。A大于零 B小于零C等于零 D大于或等于零（分数：0.50）A.B.C.D.3.下面不是普通股股东的权利是( )。A公司重大决策参与权B查阅公司债券

2、存根C公司资产收益权和剩余资产分配权D优先分配公司剩余资产（分数：0.50）A.B.C.D.4.证券公司设立申请获得批准并领取营业执照后，证券公司应当自领取营业执照之日起( )内，向证券监督管理机构申请经营证券业务许可证。A5 日 B10 日 C1 个月 D15 日（分数：0.50）A.B.C.D.5.( )是指证券公司在进行经纪业务时注重效率。A合规原则 B合法原则C效率原则 D“三公”原则（分数：0.50）A.B.C.D.6.公债的最初功能是( )。A弥补财政赤字 B筹措建设资金C便于调控宏观经济 D便于金融调控（分数：0.50）A.B.C.D.7.长期国债的偿还期限一般在( )。A1 年

3、以上 B3 年以上C5 年以上 D10 或 10 年以上（分数：0.50）A.B.C.D.8.证券业协会的权力机构是( )。A董事会 B股东大会 C会员大会 D主席会议（分数：0.50）A.B.C.D.9.股份有限公司的发行申请文件应由( )推荐并向中国证监会申报。A发行公司 B证监会的当地派出机构C主承销商 D承销团（分数：0.50）A.B.C.D.10.依据优先股票在一定的条件下能否转换成其他品种，优先股票可以分为( )。A累积优先股票和非累积优先股票B参与优先股票和非参与优先股票C可转换优先股票和不可转换优先股票D可赎回优先股票和不可赎回优先股票（分数：0.50）A.B.C.D.11.清

4、算价值是公司清算时每一股份所代表的( )。A票面价值 B账面价值 C内在价值 D实际价值（分数：0.50）A.B.C.D.12.股票的未来股息之和、债券的本息和，可以称之为( )。A现值 B期值 C贴现值 D复利值（分数：0.50）A.B.C.D.13.影响股票价格最基本的因素是( )。A内在价值 B分配政策 C税收政策 D股本结构（分数：0.50）A.B.C.D.14.世界上第一个股票交易所产生于( )。A荷兰阿姆斯特丹 B美国费城C苏黎世 D英国伦敦（分数：0.50）A.B.C.D.15.按期限长短分类，国债可以分为( )。A实物国债和货币国债B短期国债、中期国债和长期国债C赤字国债、建设

5、国债、战争国债和特种国债D流通国债和非流通国债（分数：0.50）A.B.C.D.16.当公司盈利较多时，可转换优先股的投资者通常( )转换请求权。A行使 B不行使 C保留 D转让（分数：0.50）A.B.C.D.17.以下属于注册地在中国内地，上市地在新加坡的境外上市的外资股是( )。AA 股 BS 股 CB 股 DL 股（分数：0.50）A.B.C.D.18.股票所载有权利的有效性是始终不变的，因为它是一种无限期的法律凭证。股票的有效期与公司的存续期相联系，两者是并存的关系。这是指股票的( )特征。A永久性 B持续性 C参与性 D收益性（分数：0.50）A.B.C.D.19.债券是社会各类经

6、济主体为筹集资金而向债券投资者出具的、承诺一定利率定期支付并到期偿还本金的( )关系。A债权债务 B资金使用权C财产支配权 D资产所有权（分数：0.50）A.B.C.D.20.证券公司经营证券自营业务，自营业务规模不得超过净资本的( )。A30% B50% C100% D200%（分数：0.50）A.B.C.D.21.某投资者以每股 30 元的价格买入甲公司股票，持有一年，分得现金股利 1.5 元，则股利收益率是( )。A6% B5% C3% D4%（分数：0.50）A.B.C.D.22.两个或两个以上的当事人按共同商定的条件，在约定的时间内定期交换现金流的金融交易是( )。A远期 B期货 C

7、互换 D期权（分数：0.50）A.B.C.D.23.公司不以任何资产作担保而发行的债券是( )。A信用公司债 B保证公司债C抵押公司债 D信托公司债（分数：0.50）A.B.C.D.24.附新股认购权的公司债在行使新股认购权后，债券形态( )。A依然存在 B自行消失 C转为股票 D自动作废（分数：0.50）A.B.C.D.25.从币种的角度分析，国际债券的( )大于国内债券。A通货膨胀风险 B利率风险C汇率风险 D信用风险（分数：0.50）A.B.C.D.26.外国债券的特点是，发行人在一个国家，面值货币和发行市场( )。A同属发行人所在国家 B同属另一个国家C分属不同国家 D随意决定（分数：

8、0.50）A.B.C.D.27.按债券形态分类，可分为实物债券、凭证式债券和( )。A地方政府债券 B记账式债券C金边债券 D专项债券（分数：0.50）A.B.C.D.28.政府债券、金融债券和公司债券，是按债券的( )分类的。A付息方式 B债券形态 C发行额度 D发行主体（分数：0.50）A.B.C.D.29.契约型证券投资基金反映的是( )。A所有权关系 B债权债务关系C物权关系 D信托关系（分数：0.50）A.B.C.D.30.准确地说，( )是申请自营业务资格的证券经营机构应向证监会报送的文件。A机构批设机关颁发的企业法人营业执照(副本)B机构批设机关颁发的经营金融业务许可证(副本)C

9、机构批设机关主要业务人员的证券业从业人员资格证书D国家证券管理机关颁发的经营证券自营业务资格证书（分数：0.50）A.B.C.D.31.关于封闭式基金和开放式基金的交易价格是否包含交易手续费，下列说法正确的是( )。A两者均不包含 B两者都包含C前者不包含，后者包含 D前者包含，后者不包含（分数：0.50）A.B.C.D.32.某可转换债券面额为 5000 元，规定其转换价格为 25 元，则可转换为( )股普通股票。A200 B100 C50 D400（分数：0.50）A.B.C.D.33.贴现债券的实际收益率( )票面贴现率。A高于 B等于 C低于 D无关于（分数：0.50）A.B.C.D.

10、34.上证综合指数是以全部上市股票为样本( )。A以股票流通股数为权数，按加权平均法计算B以股票发行量为权数，按简单平均法计算C以股票发行量为权数，按加权平均法计算D以股票流通股数为权数，按简单平均法计算（分数：0.50）A.B.C.D.35.现在的恒生指数基期指数为( )。A100 点 B1000 点 C10000 点 D975.47 点（分数：0.50）A.B.C.D.36.证券登记结算公司性质上属于( )。A证券服务机构 B证券经营机构C证券管理机构 D自律性组织（分数：0.50）A.B.C.D.37.有价证券是指( )。A标有票面金额，只能用于证明持有人对特定财产拥有所有权或债权的凭证

11、B没有票面金额，但仍然可以证明持有人或该证券指定的特定主体对特定财产拥有所有权或债权的凭证C标有票面金额，用于证明持有人或该证券指定的特定主体对特定财产拥有所有权或债权的凭证D标有票面金额，用于证明持有人或该证券指定的特定主体对私人财产拥有所有权的凭证（分数：0.50）A.B.C.D.38.存托凭证业务中，托管银行所提供的服务包括( )。A按照 ADR 持有人的要求领取红利或利息，用于再投资或汇回 ADR 发行国B负责 ADR 的注册和过户C负责保管 ADR 所代表的基础证券D负责对公司管理监督（分数：0.50）A.B.C.D.39.( )是指期权的买方具有在约定期限内按敲定价格买入一定数量金

12、融资产的权利。A卖出期权 B欧式期权 C美式期权 D看涨期权（分数：0.50）A.B.C.D.40.权证自上市之日起存续时间为( )。A3 个月以上 12 个月以下 B4 个月以上 18 个月以下C5 个月以上 15 个月以下 D6 个月以上 24 个月以下（分数：0.50）A.B.C.D.41.从总体而言，金融期权的标的物与金融期货的标的物相比要( )。A少 B多 C等于 D无法比较（分数：0.50）A.B.C.D.42.在证券发行制度中，( )实质上是一种发行公司的财务公布制度。A审批制 B特许制 C核准制 D注册制（分数：0.50）A.B.C.D.43.上海证券交易所的分类股价指数包括(

13、 )五大类。A工业、商业、地产业、公用事业和综合B工业、商业、金融业、公用事业和综合C工业、商业、地产业、运输业和综合D工业、商业、地产业、公用事业、运输业（分数：0.50）A.B.C.D.44.在资产证券化过程中发行的以资产池为基础的证券称为( )。A有价证券 B存托凭证 C证券化产品 D资产证券（分数：0.50）A.B.C.D.45.在我国，证监会归( )管辖。A中国人民银行 B国务院 C人大常委会 D国家主席（分数：0.50）A.B.C.D.46.股票从性质上看，是一种( )证券。A物权证券 B债权证券C综合权利证券 D既是物权证券又是债权证券（分数：0.50）A.B.C.D.47.NA

14、SDAQ 综合指数是按每个公司的( )来设定权重的。A资产总值 B资产净值 C市场价值 D票面价值（分数：0.50）A.B.C.D.48.某投资者以 30 元/股的价格买入某公司股票并持有 1 年，分得现金股息 3.6 元，其股利收益率为( )。A10% B15% C12% D18%（分数：0.50）A.B.C.D.49.只有当证券投资的名义收益率( )时，投资者才有实际收益。A小于通货膨胀率 B大于通货膨胀率C等于通货膨胀率 D不等于通货膨胀率（分数：0.50）A.B.C.D.50.以下几种金融资产的风险按从低到高的顺序为( )。A银行存款、国债、公司债券、股票B国债、银行存款、公司债券、股

15、票C股票、公司债券、国债、银行存款D国债、银行存款、股票、公司债券（分数：0.50）A.B.C.D.51.以下不属于证券服务机构的是( )。A证券公司 B会计师事务所C投资咨询机构 D资信评级机构（分数：0.50）A.B.C.D.52.根据中华人民共和国公司法规定，股票发行价格不可以( )票面金额。A高于 B低于 C等于 D无关于（分数：0.50）A.B.C.D.53.证券登记结算机构主要的原始凭证的保存期不少于( )。A10 年 B15 年 C5 年 D20 年（分数：0.50）A.B.C.D.54.根据中华人民共和国证券法规定，证券公司设立分支机构，必须经( )批准。A中国人民银行 B当地

16、政府C财政部 D国务院证券监督管理机构（分数：0.50）A.B.C.D.55.中期国债是指偿还期限在( )。A1 年以上 10 年以下 B5 年以上C3 年以上 D10 年或者 10 年以上（分数：0.50）A.B.C.D.56.债券从发行之日起至偿清本息之日止的时间是指( )。A债券交易期限 B债券发行期限C利息偿还期限 D债券偿还期限（分数：0.50）A.B.C.D.57.作为无盈利无股息原则的一个例外的股息形式是( )。A股票股息 B负债股息 C财产股息 D建业股息（分数：0.50）A.B.C.D.58.基金的托管费用通常( )计算并累计。A逐日 B逐周 C逐月 D逐年（分数：0.50）

17、A.B.C.D.59.证券是指用以证明或设定权利所形成的( )。A书面凭证 B法律凭证 C货币凭证 D资本凭证（分数：0.50）A.B.C.D.60.股票价格与公司盈利之间的关系表现为( )。A股票变化同步与公司盈利变化B股票变化领先于公司盈利变化C股票变化滞后于公司盈利变化D无明显关系（分数：0.50）A.B.C.D.二、不定项选择题(总题数：40，分数：40.00)61.巨额赎回风险不是( )所特有的风险。（分数：1.00）A.成长型基金B.封闭式基金C.开放式基金D.货币型基金62.以下关于风险的说法，正确的是( )。（分数：1.00）A.风险是指对投资者预期收益的背离B.证券投资的风险

18、就是证券收益的不确定性C.系统性风险是可以投资组合而避免的D.非系统风险是可以投资组合来避免的63.下列关于公募证券特征，说法正确的有( )。（分数：1.00）A.发行人通过中介机构向不特定的社会公众投资者公开发行B.与私募证券相比，审核较严格C.采取公示制度D.投资者多为与发行人有特定关系的机构投资者64.财政政策对股票价格的影响表现在( )。（分数：1.00）A.通过扩大财政赤字、发行国债筹集资金，增加财政支出，刺激经济发展B.通过调节税率影响企业利润和股息C.干预资本市场各类交易适用的税率D.国债发行量会改变证券市场的证券供应和资金需求，从而间接影响股票价格65.下列关于外资股的表述不正

19、确的有( )。（分数：1.00）A.外资股的发行对象限于外国和我国香港、澳门、台湾地区投资者B.境外上市外资股主要由 H 股、N 股、S 股等构成C.B 股以美元标明面值D.境外上市外资股采取记名股票形式，以外币标明面值，以人民币认购66.对存在活跃市场的投资品种，下列关于基金资产的估值描述正确的有( )。（分数：1.00）A.估值日有市价的，应采用市价确定公允价值B.估值日无市价的，但最近交易日后经济环境未发生重大变化，应采用最近交易市价确定公允价值C.估值日无市价的，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价值D.应采用

20、市场参与者普遍认同，且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值67.证券投资基金与股票的联系主要体现在( )。（分数：1.00）A.均属有价证券B.同属金融投资工具C.收益率相互影响D.前者的风险性较大68.与其他债券相比，政府债券有以下特点( )。（分数：1.00）A.票面额大B.流通性强C.收益稳定D.安全性高69.关于股票基金，下列说法正确的是( )。（分数：1.00）A.主要投资对象是股票B.投资目标侧重于追求资本利得和长期资本增值C.具有变现性强、流动性强的特点D.各国一般对其管理较严70.下述说法是正确的有( )。（分数：1.00）A.证券交易所本身不持有证券B.

21、证券交易所决定证券交易的价格C.证券交易所为交易双方成交创造条件D.证券交易所对交易双方进行监督71.我国现行的股票按投资主体可分为( )。（分数：1.00）A.国家股B.法人股C.社会公众股D.外资股72.根据选择权的性质划分，金融期权的可以分为( )。（分数：1.00）A.认沽权B.利率期权C.认购权D.互换期权73.记名股票是指在( )上记载股东姓名的股票。（分数：1.00）A.股票票面B.股东名册C.公司章程D.证券监管机构74.依据中华人民共和国证券法规定，公司申请公司债券上市交易，应当符合下列条件：( )。（分数：1.00）A.公司债券的期限为 1 年以上B.公司债券实际发行额不少

22、于人民币 5000 万元C.公司债券的期限为 3 年以上D.公司债券实际发行额不少于人民币 1 亿元75.下列各项属于证券发行市场作用的有( )。（分数：1.00）A.为资金需求者提供筹措资金的渠道B.支持人民币汇率稳定C.为资金供应者提供投资的机会D.传导央行货币政策76.在我国，证券公司的主要业务有( )。（分数：1.00）A.证券登记结算业务B.证券经纪业务C.证券自营业务D.证券承销与保荐业务77.根据业务需要，中央登记结算公司一般设立( )。（分数：1.00）A.存管部B.股份结算部C.资金交收部D.投资咨询部78.下列关于确定债券的票面价值的说法中，正确的是( )。（分数：1.00

23、）A.债券的票面价值是债券票面标明的货币价值B.债券的票面价值首先要规定票面价值的币种C.确定币种主要考虑发行人需要什么币种D.确定币种主要考虑债券的发行对象79.我国目前的证券发行制度实行核准制，并配之以( )。（分数：1.00）A.网络公示制度B.发行审核制度C.保荐制度D.连带责任制度80.开放式基金和封闭式基金的区别在于( )。（分数：1.00）A.期限不同B.发行规模限制不同C.基金单位的交易方式不同D.基金单位交易价格的计算标准不同81.关于存托凭证的优点说法正确的是( )。（分数：1.00）A.市场容量大，筹资能力强B.上市手续简单，发行成本低C.可以避开直接发行股票与债券的法律

24、要求D.可以自由流通，方便交易82.证券投资基金根据投资目标划分，可以分为( )。（分数：1.00）A.成长型基金B.效益型基金C.收入型基金D.平衡型基金83.2008 年 4 月 29 日中国证监会发布关于从事证券期货相关业务的资产评估机构相关管理问题的通知，规定资产评估机构申请证券评估资格，应当符合以下条件。( )（分数：1.00）A.资产评估机构依法设立并取得资产评估资格 3 年以上B.具有不少于 20 名注册资产评估师C.净资产不少于 500 万元人民币D.按规定购买职业责任保险或者提取职业风险基金84.货币证券具体包括( )。（分数：1.00）A.商业汇票B.商业本票C.银行汇票D

25、.银行本票85.美国1980 年银行法废除 Q 条例后，极大地推动了金融衍生工具的发展。废除 Q 条例主要是取消了对( )的最高利率限制。（分数：1.00）A.活期存款B.定期存款C.储蓄存款D.长期贷款86.认股权证的要素有( )。（分数：1.00）A.认股数量B.认股地点C.认股期限D.认股价格87.未完成股权分置改革的公司，按股份流通受限与否可以分为( )。（分数：1.00）A.有限售条件股份B.无限售条件股份C.未上市流通股份D.已上市流通股份88.货币市场基金不得投资的金融工具是( )。（分数：1.00）A.股票B.可转换债券C.流通受限的证券D.期限在 1 年以内的中央银行票据89

26、.期权的买方如果立即执行该期权所能获得的收益是( )。（分数：1.00）A.时间价值B.履约价值C.内在价值D.协定价值90.期货交易的限仓可以采取以下哪几种形式?( )（分数：1.00）A.根据保证金数量规定持仓限额B.对会员的持仓量限制C.对客户的持仓量限制D.对证券交易所持仓量限制91.下面关于基金管理费和托管费的说法正确的是( )。（分数：1.00）A.基金管理费是支付给基金管理人的管理报酬B.基金管理费的数额一般按照基金资产净值的一定比例从基金资产中提取C.基金托管费是指基金托管人为基金提供服务而向基金收取的费用D.基金管理人因未履行义务导致的费用支出或基金资产的损失应列入基金管理费

27、92.根据我国证券法，综合类证券公司可以经营的证券业务为( )。（分数：1.00）A.证券经纪业务B.证券自营业务C.证券承销业务D.经国务院证券监督管理机构核定的其他证券业务93.发行人推销证券的方法有( )。（分数：1.00）A.定向发行B.招标发行C.自销D.承销94.证券投资基金的费用除了基金管理费和基金托管费之外，还包括( )。（分数：1.00）A.基金信息披露费用B.基金分红手续费C.清算费用D.基金持有人大会费用95.下列有关证券交易所的说法中，正确的是( )。（分数：1.00）A.有固定的交易场所和交易时间B.一般投资者不能直接进入交易所买卖证券，只能委托会员作为经纪人间接进行

28、交易C.交易的对象既可以是一定标准的上市证券，也可以是其他证券D.通过公开竞价的方式决定交易价格96.结构化金融衍生产品按嵌入式衍生产品的属性不同分类，可以分为( )。（分数：1.00）A.基于互换的结构化产品B.公开募集的结构化产品C.基于期权的结构化产品D.私募结构化产品97.新证券法的主要修订内容包括( )。（分数：1.00）A.加强对上市公司的监管，防范和化解证券市场风险B.完善证券发行、证券交易和证券登记结算制度，规范市场秩序C.完善了上市公司的监管制度，提高上市公司质量D.加强对投资者特别是中小投资者权益的保护力度，建立证券投资者保护基金制度98.证券交易所的集中竞价系统包括( )

29、。（分数：1.00）A.交易系统B.结算系统C.信息系统D.大宗交易系统99.证券交易所的运作系统中的通信系统包括( )。（分数：1.00）A.交易通信网B.信息服务网C.证券报刊D.因特网100.按发行本位分类，国债可以分为( )。（分数：1.00）A.建设国债B.货币国债C.实物债券D.实物国债三、判断题(总题数：60，分数：30.00)101.提货单、运货单、仓库栈单以及商业汇票都属于商品证券。( )（分数：0.50）A.正确B.错误102.红筹股属于外资股。( )（分数：0.50）A.正确B.错误103.封闭式基金份额持有人不得申请赎回基金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误10

30、4.商业银行发行的债券的利率被称为无风险利率。( )（分数：0.50）A.正确B.错误105.有价证券按照上市与否可分为上市证券和非上市证券，非上市证券就是指不符合证券交易所上市条件而不能交易的证券。( )（分数：0.50）A.正确B.错误106.认购不记名股票必须一次性缴纳足额股款。( )（分数：0.50）A.正确B.错误107.开放式基金是指经核准的基金份额总额在基金合同期限内固定不变，基金份额可以在依法设立的证券交易场所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的基金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误108.保险外汇资金可以投资于任何海外证券交易所上市的所有股票。( )（分数：0.50）

31、A.正确B.错误109.根据我国公司法的规定，股份有限公司的董事长和副董事长由董事会以全体董事的 2/3 的票数选举产生。( )（分数：0.50）A.正确B.错误110.股票和债券是直接投资工具，而基金是间接投资工具。( )（分数：0.50）A.正确B.错误111.地方政府债券是由地方政府发行但由中央政府和地方政府按比例负责偿还的债券，简称“地方债券”，也可以称为“地方公债”或“地方债”。( )（分数：0.50）A.正确B.错误112.限定性集合资产管理计划中，投资于权益类证券以及股票型证券投资基金的资产，不得超过该计划资产净值的 15%。( )（分数：0.50）A.正确B.错误113.凭证式

32、国债的发行和交易可以实现无纸化。( )（分数：0.50）A.正确B.错误114.公债的最初功能是筹措建设资金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误115.货币市场基金是以全球的证券市场为投资对象的一种基金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误116.基金资产的估值对象是基金的单位净值。( )（分数：0.50）A.正确B.错误117.依据中华人民共和国证券投资基金法第十三条规定，设立基金管理公司，其主要股东应该具有从事证券经营、证券投资咨询、信托资产管理或者其他金融资产管理的较好的经营业绩和良好的社会信誉，最近 3 年没有违法记录，注册资本不低于 3 亿元人民币。( )（分数：0.50）

33、A.正确B.错误118.证券业协会是证监会下属的官方机构。( )（分数：0.50）A.正确B.错误119.股票发行可以实行折价发行。( )（分数：0.50）A.正确B.错误120.利率期货的标的物是利率指数。( )（分数：0.50）A.正确B.错误121.认股权证的剩余有效期间越长，认股权证的价值越大。( )（分数：0.50）A.正确B.错误122.按照证券所代表的权利性质划分，有价证券种类主要有股票、债券、证券投资基金及证券衍生品。( )（分数：0.50）A.正确B.错误123.美式期权只能在期权到期日执行。( )（分数：0.50）A.正确B.错误124.代销是指承销商将拟发行的证券按照协议

34、全部购入或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式。( )（分数：0.50）A.正确B.错误125.目前，国际上影响最大、历史最悠久的道琼斯股价平均数就采用修正平均股价法来计算股价平均数，每当股票分割、送股或增发、配股数超过原股份 50%时，就对除数作相应的修正。( )（分数：0.50）A.正确B.错误126.由于指数基金的投资非常分散，因此可以完全消除投资组合的系统风险。( )（分数：0.50）A.正确B.错误127.股票面值会随时间的推移逐渐背离每股净资产，所以面额没有任何意义。( )（分数：0.50）A.正确B.错误128.股票的清算价值决定股票的市场价格，股票的市场价格总是

35、围绕其清算价值波动。( )（分数：0.50）A.正确B.错误129.对于暂时没有集资需要的 ADB 计划，三级有担保 ADB 是合适的选择。( )（分数：0.50）A.正确B.错误130.3 个月期欧洲美元期货属于外汇期货。( )（分数：0.50）A.正确B.错误131.证券投资基金是通过发行基金单位，集中投资者的资金，由基金托管人管理和运用资金的一种直接投资方式。( )（分数：0.50）A.正确B.错误132.证券市场的结构是指证券市场的构成及其各部分之间的量比关系。( )（分数：0.50）A.正确B.错误133.证券信用评级的主要对象为普通股股票和中央政府的债券。( )（分数：0.50）A

36、.正确B.错误134.认股权证的价格波动幅度大于股票价格的波动幅度，说明认股权证的投机性更强。( )（分数：0.50）A.正确B.错误135.在金融期权交易中，期权的购买者需要开立保证金账户，并缴纳保证金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误136.证券登记结算公司有责任确保持有人名册的合法性、真实性和完整性。( )（分数：0.50）A.正确B.错误137.货币基金的收益随市场利率的下跌而上升，随市场利率的上调而下降。( )（分数：0.50）A.正确B.错误138.利率风险是固定收益证券特别是债券的主要风险。( )（分数：0.50）A.正确B.错误139.证券投资的风险性越高，意味着遭受损

37、失的可能性越大，其收益率会越低。( )（分数：0.50）A.正确B.错误140.证券登记结算机构是为证券发行和交易提供集中登记、存管与结算服务，并以盈利为目的的公司法人。( )（分数：0.50）A.正确B.错误141.1817 年，参与华尔街汤迪咖啡馆证券交易的经纪人通过一项正式章程，并成立组织，起名为“纽约证券交易所”。( )（分数：0.50）A.正确B.错误142.证券公司自营业务所使用的资金必须是自有资金和依法筹集的资金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误143.在证券公司的管理中，往往把保持流动性作为最重要的原则。( )（分数：0.50）A.正确B.错误144.证券公司从事委托资

38、产管理业务，必须具有不低于人民币 1 亿元的净资本。( )（分数：0.50）A.正确B.错误145.在代理买卖中，证券经营机构应遵守三大原则：一是代理原则；二是效率原则；三是公开、公平、公正的原则。( )（分数：0.50）A.正确B.错误146.所有未公开的信息都属于中华人民共和国证券法规定的内幕信息。( )（分数：0.50）A.正确B.错误147.合谋是指以影响证券市场行情为目的，人为制造证券交易的虚假繁荣，从事所有权非真实转移的交易行为。( )（分数：0.50）A.正确B.错误148.根据我国证券交易所管理办法规定，理事会是证券交易所的最高权力机构。( )（分数：0.50）A.正确B.错误

39、149.信息持续披露制度是公平原则在证券市场中的集中表现。( )（分数：0.50）A.正确B.错误150.社会公众股公司股本总额超过人民币 5 亿元的，向社会公开发行股份的比例为 10%以上。( )（分数：0.50）A.正确B.错误151.根据中华人民共和国证券法规定，客户的交易结算资金，必须全额存入指定的商业银行，单独立户管理。( )（分数：0.50）A.正确B.错误152.证券公司在办理证券经纪业务时，不得接受客户的全权委托。( )（分数：0.50）A.正确B.错误153.限仓制度是交易所建立大户报告制度后，当会员或客户的持仓量达到交易所规定的数量时，必须向交易所申报有关开户、交易、资金来

40、源、交易动机等情况，以便交易所审查大户是否有过度投机和操纵市场行为，并判断大户的交易风险状况的风险控制制度。( )（分数：0.50）A.正确B.错误154.股票的市场价格是由利率变动所决定的。( )（分数：0.50）A.正确B.错误155.场外交易市场的组织方式是经纪制。( )（分数：0.50）A.正确B.错误156.如果债券发行人的信誉差，投资人的风险就大，那么投资人就会要求更高的收益回报。( )（分数：0.50）A.正确B.错误157.地方政府债券是地方政府根据本地区经济发展和资金需要状况，直接向社会筹集资金的债务凭证，没有什么责任。( )（分数：0.50）A.正确B.错误158.商品期货

41、是指标的物为有价证券的期货合约。( )（分数：0.50）A.正确B.错误159.熊猫债券是中国债券市场首次引入外资机构发行主体，是中国债券市场对外开放的重要举措和有益尝试。( )（分数：0.50）A.正确B.错误160.从总体而言，金融期权的基础资产多于金融期货的基础资产。( )（分数：0.50）A.正确B.错误证券市场基础知识-86 答案解析(总分：100.00，做题时间：90 分钟)一、单项选择题(总题数：60，分数：30.00)1.某公司 1995 年 1 月 1 日发行一批可转换债券，规定 5 年到期还本付息，发行后 6 个月可转换债券的持有者可以自行决定是否转换为该股票。该可转换债券

42、的转换期限为( )。A5 年 B4 年 C4 年半 D半年（分数：0.50）A.B.C. D.解析：解析 要注意区别有效期限和转换期限两个概念。本题中，转换期限是 4 年半，有效期限是 5 年。故选 C。2.无论期权基础资产的市场价格处于什么水平，金融期权的内在价值都( )。A大于零 B小于零C等于零 D大于或等于零（分数：0.50）A.B.C.D. 解析：解析 无论是看涨期权还是看跌期权，也无论期权标的物的市场价格处于什么水平，期权的内在价值都必然大于零或等于零，而不可能为负值。因为期权合约赋予买方执行期权与否的选择权，而没有规定相应的义务。当期权的内在价值为负时，买方可以选择放弃期权。故选

43、 D。3.下面不是普通股股东的权利是( )。A公司重大决策参与权B查阅公司债券存根C公司资产收益权和剩余资产分配权D优先分配公司剩余资产（分数：0.50）A.B.C.D. 解析：解析 普通股股东的权利有：公司重大决策参与权；公司资产收益权和剩余资产分配权；查阅公司章程、股东名册、公司债券存根、股东大会会议记录、董事会、监事会会议记录等；股东持有的股份可依法转让。A、B、C 项都是普通股股东的权利；D 项是优先股股东的权利。故选 D。4.证券公司设立申请获得批准并领取营业执照后，证券公司应当自领取营业执照之日起( )内，向证券监督管理机构申请经营证券业务许可证。A5 日 B10 日 C1 个月

44、D15 日（分数：0.50）A.B.C.D. 解析：解析 按照证券法的规定，证券公司应自领取营业执照之日起 15 日内，向国务院证券监督管理机构申请经营证券业务许可证。未取得经营证券业务许可证，证券公司不得经营证券业务。故选 D。5.( )是指证券公司在进行经纪业务时注重效率。A合规原则 B合法原则C效率原则 D“三公”原则（分数：0.50）A. B.C.D.解析：解析 此题考查的是合规原则的定义。故选 A。6.公债的最初功能是( )。A弥补财政赤字 B筹措建设资金C便于调控宏观经济 D便于金融调控（分数：0.50）A. B.C.D.解析：解析 在出现公债的早期，政府发行公债的主要目的在于弥补

45、财政赤字，但随着经济和社会的发展，发行公债的目的已经演变为进行宏观经济调控。故选 A。7.长期国债的偿还期限一般在( )。A1 年以上 B3 年以上C5 年以上 D10 或 10 年以上（分数：0.50）A.B.C.D. 解析：解析 按照偿还期限分类，国债可以分为短期国债、中期国债和长期国债。短期、中期和长期的分界线是 1 年和 10 年，偿还期限在 10 年或 10 年以上的国债属于长期国债。故选 D。8.证券业协会的权力机构是( )。A董事会 B股东大会 C会员大会 D主席会议（分数：0.50）A.B.C. D.解析：解析 证券业协会的权力机构为由全体会员组成的会员大会。根据中华人民共和国

46、证券法的规定，证券公司应当加入证券业协会。证券业协会应当履行协助证券监督管理机构组织会员执行有关法律，维护会员的合法权益，为会员提供信息服务，制定规则，组织培训和开展业务交流，调解纠纷，就证券业的发展开展研究，监督、检查会员行为及证券监督管理机构赋予的其他职责。故选 C。9.股份有限公司的发行申请文件应由( )推荐并向中国证监会申报。A发行公司 B证监会的当地派出机构C主承销商 D承销团（分数：0.50）A.B.C. D.解析：解析 拟上市的股份有限公司和所聘请的中介机构，按照中国证监会制定的相关要求制作申请文件，由主承销商推荐并向中国证监会申报。故选 C。10.依据优先股票在一定的条件下能否

47、转换成其他品种，优先股票可以分为( )。A累积优先股票和非累积优先股票B参与优先股票和非参与优先股票C可转换优先股票和不可转换优先股票D可赎回优先股票和不可赎回优先股票（分数：0.50）A.B.C. D.解析：解析 A 项依据是优先股股息在当年未能足额分派时，能否在以后年度补发；B 项的依据是优先股票在公司盈利较多的年份里，除了获得固定的股息以外，能否参与或部分参与本期剩余盈利的分配；D 项依据是在一定条件下，该优先股票能否由原发行的股份公司出价赎回。除这几项外，优先股还可以依据股息率是否允许变动而划分为股息率可调整优先股票和股息率固定优先股票。故选 C。11.清算价值是公司清算时每一股份所代

48、表的( )。A票面价值 B账面价值 C内在价值 D实际价值（分数：0.50）A.B.C.D. 解析：解析 股票的票面价值是指票面上标明的价值；账面价值是指每股股票代表的账面净资产；清算价值则是在企业进行清算时，每一股份所代表的实际价值，也就是企业全部资产出售变现后的总金额除以总股数；内在价值则是股票未来收益的当前价值。故选 D。12.股票的未来股息之和、债券的本息和，可以称之为( )。A现值 B期值 C贴现值 D复利值（分数：0.50）A.B. C.D.解析：解析 有价证券未来的收益都可称之为期值，因此股票的未来股息之和、债券的本息和，都可以称之为期值。故选 B。13.影响股票价格最基本的因素是( )。A内在价值 B分配政策 C税收政策 D股本结构（分数：0.50）A. B.C.D.解析：解析 决定股票价格最根本的因素是其内在价值，股票的理论价格=预期股息/市场利率。故选A。14.世界上第一个股票交易所产生于( )。A荷兰阿姆斯特丹 B美国费城C苏黎世 D英国伦敦（分数：0.50）A. B.C.D.解析：解析 1602 年在荷兰的阿姆斯特丹成立了世界上第一个股票交易所。故选 A。15.按期限长短分类，国债可以分为( )。A实