证券投资基金基础知识真题(8)及答案解析.doc

1、证券投资基金基础知识真题(8)及答案解析(总分：100.00，做题时间：90 分钟)一、单选题(总题数：100，分数：100.00)1.AIFMD规定私募股权投资基金收购公司_内不允许通过分红、减持、赎回等形式进行资产转让。（分数：1.00）A.2年B.3年C.5年D.10年2.一支 UCITS基金投资于同一机构发行的货币市场工具、银行存款或 OTC衍生产品的资产总值不能超过基金资产的_。（分数：1.00）A.5%B.10%C.20%D.30%3.目前，_符合 QDII可在境内募集资金进行境外投资管理。（分数：1.00）A.基金管理公司B.证券公司C.商业银行等其他金融机构D.以上选项都正确4

2、.经合组织在 2005年发表了_，提出该组织对新时期投资基金治理及监管的原则性建议。（分数：1.00）A.集合投资实业监管原则B.集合投资计划治理白皮书C.证券集合投资机构经营标准规则D.证券监管目标和原则5.如果两种资产的收益受到某些因素的共同影响，那么它们的波动会存在一定的联系；由于存在一系列同时影响多个资产收益的因素，大多数证券资产的收益之间都会存在一定的相关性。这种说法_。（分数：1.00）A.正确B.错误C.部分正确D.部分错误6.以下_不属于投资债券的风险。（分数：1.00）A.再投资风险B.流动性风险C.管理风险D.通胀风险7.人民币合格境外机构投资者，简称为_。（分数：1.00

3、）A.RQFIIB.QDIIC.QFIID.RQDII8.股票可以依法自由的进行交易，体现了股票_的特征。（分数：1.00）A.参与性B.收益性C.流动性D.交易性9.短期融资券由_承销并采用_的方式发行，通过市场招标确定发行利率。（分数：1.00）A.证券公司；有担保B.证券公司；无担保C.商业银行；有担保D.商业银行；无担保10.一般票据的贴现不超过_，贴现期从贴现日起计算至票据到期日。（分数：1.00）A.5个月B.6个月C.1年D.2年11.研究和发现股票的_，并将其与市场价格比较，进而决定投资策略是证券分析师的主要任务。（分数：1.00）A.内在价值B.账面价值C.清算价值D.票面价

4、值12.标准普尔 500指数是由标准普尔公司于_年开始编制的。（分数：1.00）A.1955B.1956C.1957D.195813.资本资产定价模型基本假定条件中，_意味着每个投资者都不能对市场定价造成显著影响，他们都是价格接受者。（分数：1.00）A.不存在交易费用及税金B.投资者的投资范围仅限于公开市场上可以交易的资产C.所有投资者的投资期限都是相同的，并且不在投资期限内对投资组合做动态的调整D.市场上存在大量投资者，每个投资者的财富相对于所有投资者的财富总量而言是微不足道的14.融资融券对于投资者的要求较高，目前大部分证券公司要求普通投资者开户时间须达到_个月，且持有资金不得低于_万元

5、人民币。（分数：1.00）A.12；50B.12；100C.18；50D.18；10015.假设某基金在 2014年 12月 3日的单位净值为 1.4848元，2015 年 9月 1日的单位净值为 1.7886元。期间该基金曾于 2015年 2月 28日每份额派发红利 0.275元。该基金 2015年 2月 27日(除息日前一天)的单位净值为 1.8976元，则该基金在这段时间内的时间加权收益率为_。（分数：1.00）A.40.87%B.48.07%C.47.08%D.48.70%16._反映的是单位销售收入反映的股价水平。（分数：1.00）A.市净率B.市盈率C.市销率D.市现率17.市销率

6、用公式表达为_。（分数：1.00）A.市销率=每股市价每股净资产B.市销率=每股市价每股收益(年化)C.市销率=每股收益(年化)每股市价D.市销率=股票市价销售收入18._是境内具有法人资格的非金融企业发行的，仅在银行间债券市场上流通的短期债务工具。（分数：1.00）A.短期政府债券B.短期融资券C.回购协议D.银行承兑汇票19.根据债券发行条款中是否规定在约定期限向债券持有人支付利息，不包括_。（分数：1.00）A.零息债券B.政府债券C.附息债券D.息票累积债券20._指期权的买方只有在期权到期日才能执行期权，既不能提前也不能推迟。（分数：1.00）A.美式期权B.看涨期权C.欧式期权D.

7、看跌期权21._衡量的是市场利率变动时，债券价格变动的百分比。（分数：1.00）A.修正久期B.收益率曲线C.凸性D.信用利差22.基金运作费指为保证基金正常运作而发生的应由基金承担的费用，包括审计费、律师费、上市年费、分红手续费、持有人大会费、开户费、银行汇划手续费等，当发生的基金运作费影响基金份额净值小数点后第_位，应采用预提或待摊的方法计入基金损益。（分数：1.00）A.1B.2C.4D.323.UCITS指令的管辖中，东道国可以在_方面行使管辖权。（分数：1.00）A.监管B.投资、销售C.法律适用D.基金销售及信息披露24.下列各项中，属于 QDII基金投资范围的是_。（分数：1.0

8、0）A.房地产抵押按揭贷款B.代表贵重金属的凭证C.住房按揭支持证券D.购买不动产25.股票的_，即在股票票面上标明的金额。（分数：1.00）A.票面价值B.内在价值C.清算价值D.账面价值26.某种贴现式国债面额为 100元，贴现率为 3.82%，到期时间为 90天，则该国债的内在价值为_元。（分数：1.00）A.99.045B.99.150C.99.050D.99.60527.以下关于期货市场的交易制度的说法，错误的是_。（分数：1.00）A.保证金制度B.盯市制度C.交割制度D.净额清算制度28.主动策略也称积极策略，即试图通过选择资产来跑赢市场。主动型投资者注重寻找被低估或高估的资产类

9、别、行业或证券，也有的主动型投资者试图通过市场择时来获得超额收益；被动策略的投资者认为系统性地跑赢市场是不可能的，除了靠一时的运气战胜市场之外，所以通过复制市场基准的收益与风险，而不试图跑赢市场的策略。这种说法_。（分数：1.00）A.错误B.正确C.部分正确D.部分错误29.股价指数编制方法通常不包括_。（分数：1.00）A.分层复制B.抽样复制C.优化复制D.完全复制30.市场风险是指基金投资行为受到宏观政治、经济、社会等环境因素对证券价格所造成的影响而面对的风险，不包括_。（分数：1.00）A.政策风险B.经营风险C.购买力风险D.经济周期性波动风险31.下列选项不属于常用来反映股票基金

10、风险的指标有_。（分数：1.00）A.标准差B.持股价格C.持股集中度D.贝塔系数32.基金宣传推介材料可以登载该基金、基金管理人管理的其他基金的过往业绩，但基金合同生效不足_的除外。（分数：1.00）A.6个月B.1年C.3年D.5年33.货币基金同样会面临利率风险、购买力风险、信用风险、流动性风险。但由于我国货币基金不得投资于剩余期限高于 397天的债券，投资组合的平均剩余期限不得超过 180天，实际上货币基金的风险是较低的。这种说法_。（分数：1.00）A.正确B.错误C.部分正确D.部分错误34.以下选项不属于基金业绩评价需考虑的因素的是_。（分数：1.00）A.投资目标B.成立时间C

11、.基金规模D.风险水平35.夏普比率数值越大，代表单位风险超额回报率越高，基金业绩越好；夏普比率计算过程中并未涉及业绩比较基准，而是选用市场的无风险收益率，因此是对绝对收益率的风险调整分析指标。这种说法_。（分数：1.00）A.正确B.错误C.部分正确D.部分错误36.对于 B股，虽然没有过户费，在上交所，结算费是成交金额的 0.5；在深交所，称为“结算登记费”，是成交金额的 0.5，但最高不超过_港元。（分数：1.00）A.5B.10C.500D.10037._认为投资者应购买并持有近期走势明显强于大盘指数的股票。（分数：1.00）A.道氏理论B.过滤法则C.“相对强度”理论D.“量价”理论

12、38.上交所证券交易的收盘价为当日该证券最后一笔交易前_分钟所有交易的成交量加权平均价(含最后一笔交易)。当日无成交的，以前收盘价为当日收盘价。（分数：1.00）A.1B.6C.10D.2039.以下基金利润来源中_不属于已实现收益的构成部分。（分数：1.00）A.债券投资收益B.手续费返还C.存款利息收入D.公允价值变动损益40._是基金在一定时期内全部损益的总和，包括基金已经实现的损益和未实现的估值增减值，是一个能够全面反映基金在一定时期内经营成果的指标。（分数：1.00）A.本期已实现收益B.本期利润C.期末可供分配利润D.未分配利润41.某可转换债券面额为 1000元，规定其转换价格为

13、 25元，则 1000元债券可转换为_股普通股票。（分数：1.00）A.25B.40C.1000D.25042._是指债券发行人有可能在债券到期日之前回购债券的风险。（分数：1.00）A.信用风险B.购买力风险C.经济周期性波动风险D.提前赎回风险43.在证券市场上选择一些具有代表性的证券(或全部证券)，通过对证券的交易价格进行平均和动态对比从而生成指数，借此来反映某一类证券(或整个市场)价格的变化情况，这就是_。（分数：1.00）A.股价指数B.债券价格指数C.证券价格指数D.基金价格指数44._是评估证券或投资组合系统性风险的指标，反映的是投资对象对市场变化的敏感度。（分数：1.00）A.

14、跟踪误差B. 系数C.久期D.凸性45.非系统性风险不被称为_。（分数：1.00）A.特定风险B.异质风险C.个体风险D.整体风险46.基金销售服务费目前只有货币市场基金和一些债券型基金收取，费率大约为_。（分数：1.00）A.1%B.5%C.1.5%D.0.25%47.我国基金资产估值的责任人是_，但_对基金管理人的估值结果负有复核责任。（分数：1.00）A.基金托管人；基金公司B.基金公司；基金管理人C.基金管理人；基金托管人D.中国证券会；基金公司48.我国开放式基金每_估值，并于_公告基金份额净值。（分数：1.00）A.交易日；次日B.周；次周C.月；当日D.月；次日49.我国基金的管

15、理费、托管费、销售服务费按_的一定比例逐日计提，按月支付。（分数：1.00）A.当日基金资产净值B.前一日基金资产净值C.上月基金资产平均净值D.当月基金资产平均净值50.假设投资者在 2015年 4月 17日(周五，法定节假日前最后一个工作日)申购了基金份额，那么利润将会从_起开始计算。（分数：1.00）A.4月 17日B.4月 18日C.4月 20日D.4月 22日51.个人投资者从封闭式基金分配中获得的企业债券差价收入，按现行税法规定，要_。（分数：1.00）A.对个人投资者征收个人所得税B.不需要对个人投资者征收个人所得税C.针对此项活动对个人投资者征收营业税D.根据法规规定对此项活动

16、要对个人投资者只征收印花税52.下列关于正态分布的相关知识，说法错误的是_。（分数：1.00）A.正态分布是最重要的一类连续型随机变量分布B.正态分布距离均值越近的地方数值越集中，而在离均值较远的地方数值则很密集C.正态分布密度函数的显著特点是中间高两边低，由中间(X=)向两边递减，并且分布左右对称，是一条光滑的“钟形曲线”D.如果频率直方图呈现出钟形特征，可认为该变量大致服从正态分布53.下列不属于基金客户服务原则的是_。（分数：1.00）A.客户至上原则B.安全第一原则C.专业规范原则D.依法监管原则54.基金持有的金融资产和承担金融负债常归类为_和金融负债。（分数：1.00）A.持有至到

17、期投资B.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产C.货款和应收款项D.可供出售的金融资产55._是财政部代表中央政府发行的债券。（分数：1.00）A.政策性金融债B.国债C.商业银行债券D.地方政府债56.开放式基金份额变化的核算内容不包括基金份额的_。（分数：1.00）A.申购B.转换C.转托管D.赎回57.基金卖出股票按照_的税率征收印花税。（分数：1.00）A.1%B.1.5%C.2%D.3%58.境内机构投资者进行境外证券投资时，可以委托境外投资顾问为其服务。境外投资顾问应当符合经营投资管理业务达_年以上，最近一个会计年度管理的证券资产不少于_亿美元或等值货币。（分数：1.00）

18、A.3；100B.3；50C.5；100D.5；5059._称为企业的“第一会计报表”。（分数：1.00）A.资产负债表B.利润表C.现金流量表D.所有者权益变动表60.以下不属于被动投资跟踪误差产生原因的有_。（分数：1.00）A.各项费用B.复制误差C.计算错误D.现金留存61.对于系统运行数据中涉及基金投资人信息和交易记录的备份在不可修改的介质上至少保存_年。（分数：1.00）A.3B.5C.10D.1562.外资商业银行境内分行在境内持续经营_年以上的，可申请成为托管人。（分数：1.00）A.1B.2C.3D.563._是指基金销售机构或人员为解决客户有关问题而提供的系列活动。（分数：

19、1.00）A.基金客户服务B.基金销售服务C.基金理财服务D.基金售后服务64.关于 UCITS基金的申购与赎回价格，规定应至少_公布两次。如不损害持有人利益，监管机关可以允许_公布一次。（分数：1.00）A.一周；一个月B.一个月；一个月C.一周；两个月D.一个月；一季度65._通常被用来研究随机变量 X以特定概率(或者一组数据以特定比例)取得大于等于(或小于等于)某个值的情况。（分数：1.00）A.分位数B.方差C.协方差D.标准差66.方差越大，表示收益率 r偏离期望收益率的程度_。（分数：1.00）A.越小B.越大C.不变D.不确定67.在我国，对_从证券市场中取得的收入，包括买卖股票

20、、债券的原价收入，股票的股息、红利收入、债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。（分数：1.00）A.非银行金融机构B.企业C.证券投资基金D.基金管理公司68.某企业税后净利为 67万元，所得税率 33%，利息费用为 50万元，则该企业利息保障倍数为_。（分数：1.00）A.1.3B.1.73C.2.78D.369.有关现金流量表叙述不正确的有_。（分数：1.00）A.现金流量表的编制基础是权责发生制B.现金流量表的编制基础是收付实现制C.现金流量表的作用包括反映企业的现金流量，评价企业未来产生现金净流量的能力D.通过对现金投资与融资、非现金投资与融资的分析，全面了解企业财务状况70.

21、某公司年初流动比率为 2.1，速动比率为 0.9，而年末流动比率下降为 1.8，速动比率为 1.1，则说明_。（分数：1.00）A.当年存货增加B.当年存货减少C.应收账款的回收速度加快D.现销增加，赊销减少71.杜邦体系是以净资产收益率为龙头，以_为核心，重点揭示企业获利能力及其前因后果。（分数：1.00）A.总资产利润率B.销售净利率C.资产周转率D.权益乘数72.利润表是_报表。（分数：1.00）A.静态B.动态C.长期D.短期73.证券投资基金会计核算的责任主体是_。（分数：1.00）A.基金管理人与基金托管人B.基金管理公司C.证券投资基金D.基金托管人74.基金期末可供分配利润为期

22、末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的_。（分数：1.00）A.平均数B.孰低数C.孰高数D.差额75.目前，我国的基金会计分期以_为单位，分期反映会计主体的财务状况。（分数：1.00）A.每日B.季度C.每月D.年度76.下列选项中，会导致资产负债率发生变化的是_。（分数：1.00）A.收回应收账款B.用现金购买债券(不考虑手续费)C.接受所有者投资转入的固定资产D.以固定资产对外投资(按账面价值作价)77.已知某存货的周转天数为 50天，则该存货的年周转率为_。（分数：1.00）A.7.2次B.7.3次C.72%D.73%78.当基金份额净值计价错误达到基金资产净值的_时，基金

23、管理人应当公告，并报监管机构备案。（分数：1.00）A.0.10%B.0.25%C.0.50%D.0.75%79.某公司赊销收入净额为 315000元，应收账款年末数为 18000元，年初数为 16000元，其应收账款周转天数为_天。（分数：1.00）A.10B.18C.15D.2080.下列关于做市商的表述中，正确的是_。（分数：1.00）A.做市商根据投资人报价进行交易撮合B.做市商可以起到维持证券价格稳定的作用C.做市商不需要准备可交易资金和证券即可做市D.做市商的利润来源于交易佣金81.下列不属于债券基金投资风险的是_。（分数：1.00）A.利率风险B.提前赎回风险C.信用风险D.汇率

24、风险82.流动比率小于 1时，赊购原材料若干，将会_。（分数：1.00）A.增大流动比率B.降低流动比率C.降低营运资金D.增大营运资金83.AIFMD自_起开始实施。（分数：1.00）A.2004年 2月 13日B.2011年 7月 1日C.2013年 7月 22日D.2014年 7月 22日84.在证券衍生工具基金中，_管理费率一般最高。（分数：1.00）A.认股权证基金B.股票基金C.债券基金D.货币市场基金85.基金与券商签订交易单元租用合同，向券商支付的费用中不包括_。（分数：1.00）A.担保费B.过户费C.交易佣金D.证管费86.下列关于封闭式基金交易规则的说法不正确的是_。（分

25、数：1.00）A.封闭式基金交易实行与对 A股交易同样的 10%的涨跌幅限制B.封闭式基金的交易遵从“价格优先、时间优先”的原则C.买入与卖出封闭式基金单笔最大数量应低于 100万份D.封闭式基金的申报价格最小变动单位为 1元87.依据证券投资法规规定，我国封闭式基金的募集期限为_。（分数：1.00）A.1个月B.2个月C.3个月D.4个月88.在同一风险水平下能够令期望投资收益率_的资产组合，或者是在同一期望投资收益率下风险_的资产组合形成了有效市场前沿线。（分数：1.00）A.最小；最大B.最大；最大C.最大；最小D.最小；最小89.基金的财务会计报告通常不包括_。（分数：1.00）A.年

26、报B.季报C.周报D.月报90.关于基金会计报表分析，以下表述错误的是_。（分数：1.00）A.基金份额变动分析是开放式基金特有的内容B.可以评价基金过往的投资管理能力C.分红能力分析是其比较特殊的内容D.与普通企业会计报表分析的内容没有差异91.基金资产估值是指通过对基金所拥有的_按一定的原则和方法进行重新估算，进而确定基金资产公允价值的过程。（分数：1.00）A.全部资产B.净资产C.全部资产及所有负债D.负债92.CAPM模型的主要思想是_。（分数：1.00）A.只要承担风险，均能够获得收益补偿B.只有在超出一定的基础上，才能够获得收益补偿C.只有系统性风险才能获得收益补偿D.只有非系统

27、性风险才能得到收益补偿93.下列_不属于基金管理公司的境外机构可以采取的形式。（分数：1.00）A.分公司B.代表处C.子公司D.办事处94.下列关于 UCITS基金投资禁止事项，说法错误的是_。（分数：1.00）A.一般情况下，基金不得通过取得有表决权股票对发行主体的管理施加重大影响B.基金不得持有贵金属或其证书C.基金管理人可以代表基金作担保人D.基金托管人无权代表基金借款95.在 ETF的募集期内，根据投资者认购渠道的不同，可分为_。（分数：1.00）A.场内认购和场外认购B.集体认购和个人认购C.公开认购和私人认购D.有偿认购和无偿认购96._年底，银行间市场交易商协会宣布正式启动短期

28、融资券业务，进一步丰富了短期融资券的期限结构。（分数：1.00）A.2008年B.2009年C.2010年D.2011年97.在无保证债券中，受偿等级最高的是_，这也是公司债的主要形式。（分数：1.00）A.优先无保证债券B.优先次级债券C.次级债券D.劣后次级债券98.关于沪港通，以下表述错误的是_。（分数：1.00）A.沪港通分为沪股通和港股通两部分B.沪港通试点 2014年 4月 10日开始实施C.沪港通的双向交易分别以人民币和港币作为结算单位D.沪港通只能实现规定范围内的上海证券交易所上市的股票99.境内一家 A基金管理公司，其经营证券投资基金管理业务已满 4年，最近一年净资产为人民币

29、 1.8亿元；在本年最后一个季度末资产管理规模为 82亿元人民币，管理等值外汇资产 46亿元人民币。若 A公司近期要申请 QDII资格，需满足哪些条件?_（分数：1.00）A.需继续经营证券投资基金管理业务 1年，公司净资产增加 0.2亿元人民币，明年一季度季度末资产管理规模增加 52亿元人民币或等值外汇资产B.公司净资产增加 0.2亿元人民币，明年一季度季度末资产管理规模增加 72亿元人民币或等值外汇资产C.公司净资产增加 3.2亿元人民币，明年一季度季度末资产管理规模增加 22亿元人民币或等值外汇资产D.需继续经营证券投资基金管理业务 2年，公司净资产增加 3.2亿元人民币，明年一季度季度

30、末资产管理规模增加 72亿元人民币或等值外汇资产100.国际证监会组织认为，_的监管，是对政府监管的有益补充，其对市场运作和行为的了解更为深入，专业水平更高。（分数：1.00）A.基金管理人内部B.社会公众C.基金业行业自律组织D.其他金融行业证券投资基金基础知识真题(8)答案解析(总分：100.00，做题时间：90 分钟)一、单选题(总题数：100，分数：100.00)1.AIFMD规定私募股权投资基金收购公司_内不允许通过分红、减持、赎回等形式进行资产转让。（分数：1.00）A.2年 B.3年C.5年D.10年解析：解析 AIFMD 规定私募股权投资基金收购公司 2年内不允许通过分红、减持

31、、赎回等形式进行资产转让，进而阻止它们为短期持有资产而进行收购活动。2.一支 UCITS基金投资于同一机构发行的货币市场工具、银行存款或 OTC衍生产品的资产总值不能超过基金资产的_。（分数：1.00）A.5%B.10%C.20% D.30%解析：解析 一支 UCITS基金投资于同一机构发行的货币市场工具、银行存款或 OTC衍生产品的资产总值不能超过基金资产的 20%。3.目前，_符合 QDII可在境内募集资金进行境外投资管理。（分数：1.00）A.基金管理公司B.证券公司C.商业银行等其他金融机构D.以上选项都正确 解析：解析 除了基金管理公司和证券公司外，商业银行等其他金融机构也可以发行代

32、客境外理财产品。4.经合组织在 2005年发表了_，提出该组织对新时期投资基金治理及监管的原则性建议。（分数：1.00）A.集合投资实业监管原则B.集合投资计划治理白皮书 C.证券集合投资机构经营标准规则D.证券监管目标和原则解析：解析 经合组织在 2005年发表了集合投资计划治理白皮书，提出该组织对新时期投资基金治理及监管的原则性建议。5.如果两种资产的收益受到某些因素的共同影响，那么它们的波动会存在一定的联系；由于存在一系列同时影响多个资产收益的因素，大多数证券资产的收益之间都会存在一定的相关性。这种说法_。（分数：1.00）A.正确 B.错误C.部分正确D.部分错误解析：解析 本题题干为

33、相关性的阐述，说法正确。6.以下_不属于投资债券的风险。（分数：1.00）A.再投资风险B.流动性风险C.管理风险 D.通胀风险解析：解析 投资债券的风险可以划分为 6大类：信用风险；利率风险；通胀风险；流动性风险；再投资风险；提前赎回风险。7.人民币合格境外机构投资者，简称为_。（分数：1.00）A.RQFII B.QDIIC.QFIID.RQDII解析：解析 人民币合格境外机构投资者，简称为 RQFII。8.股票可以依法自由的进行交易，体现了股票_的特征。（分数：1.00）A.参与性B.收益性C.流动性 D.交易性解析：解析 股票可以依法自由的进行交易，体现了股票流动性的特征。9.短期融资

34、券由_承销并采用_的方式发行，通过市场招标确定发行利率。（分数：1.00）A.证券公司；有担保B.证券公司；无担保C.商业银行；有担保D.商业银行；无担保 解析：解析 短期融资券由商业银行承销并采用无担保的方式发行(信用发行)，通过市场招标确定发行利率。10.一般票据的贴现不超过_，贴现期从贴现日起计算至票据到期日。（分数：1.00）A.5个月B.6个月 C.1年D.2年解析：解析 一般票据的贴现不超过 6个月，贴现期从贴现日起计算至票据到期日。11.研究和发现股票的_，并将其与市场价格比较，进而决定投资策略是证券分析师的主要任务。（分数：1.00）A.内在价值 B.账面价值C.清算价值D.票

35、面价值解析：解析 研究和发现股票的内在价值，并将其与市场价格比较，进而决定投资策略是证券分析师的主要任务。12.标准普尔 500指数是由标准普尔公司于_年开始编制的。（分数：1.00）A.1955B.1956C.1957 D.1958解析：解析 标准普尔 500指数是由标准普尔公司于 1957年开始编制的。13.资本资产定价模型基本假定条件中，_意味着每个投资者都不能对市场定价造成显著影响，他们都是价格接受者。（分数：1.00）A.不存在交易费用及税金B.投资者的投资范围仅限于公开市场上可以交易的资产C.所有投资者的投资期限都是相同的，并且不在投资期限内对投资组合做动态的调整D.市场上存在大量

36、投资者，每个投资者的财富相对于所有投资者的财富总量而言是微不足道的 解析：解析 市场上存在大量投资者，每个投资者的财富相对于所有投资者的财富总量而言是微不足道的。这一假定意味着每个投资者都不能对市场定价造成显著影响，他们都是价格接受者。14.融资融券对于投资者的要求较高，目前大部分证券公司要求普通投资者开户时间须达到_个月，且持有资金不得低于_万元人民币。（分数：1.00）A.12；50B.12；100C.18；50 D.18；100解析：解析 融资融券对于投资者的要求较高，目前大部分证券公司要求普通投资者开户时间须达到 18个月，且持有资金不得低于 50万元人民币。15.假设某基金在 201

37、4年 12月 3日的单位净值为 1.4848元，2015 年 9月 1日的单位净值为 1.7886元。期间该基金曾于 2015年 2月 28日每份额派发红利 0.275元。该基金 2015年 2月 27日(除息日前一天)的单位净值为 1.8976元，则该基金在这段时间内的时间加权收益率为_。（分数：1.00）A.40.87% B.48.07%C.47.08%D.48.70%解析：解析 该基金在这段时间内的时间加权收益率=(1.89761.7886)1.4848(1.8976-0.275)-1100%=40.87%。16._反映的是单位销售收入反映的股价水平。（分数：1.00）A.市净率B.市盈

38、率C.市销率 D.市现率解析：解析 市销率反映的是单位销售收入反映的股价水平。17.市销率用公式表达为_。（分数：1.00）A.市销率=每股市价每股净资产B.市销率=每股市价每股收益(年化)C.市销率=每股收益(年化)每股市价D.市销率=股票市价销售收入 解析：解析 市销率=股票市价销售收入。18._是境内具有法人资格的非金融企业发行的，仅在银行间债券市场上流通的短期债务工具。（分数：1.00）A.短期政府债券B.短期融资券 C.回购协议D.银行承兑汇票解析：解析 短期融资券是境内具有法人资格的非金融企业发行的，仅在银行间债券市场上流通的短期债务工具。19.根据债券发行条款中是否规定在约定期限

39、向债券持有人支付利息，不包括_。（分数：1.00）A.零息债券B.政府债券 C.附息债券D.息票累积债券解析：解析 政府债券是按照发行主体对债券的分类。20._指期权的买方只有在期权到期日才能执行期权，既不能提前也不能推迟。（分数：1.00）A.美式期权B.看涨期权C.欧式期权 D.看跌期权解析：解析 欧式期权指期权的买方只有在期权到期日才能执行期权，既不能提前也不能推迟。21._衡量的是市场利率变动时，债券价格变动的百分比。（分数：1.00）A.修正久期 B.收益率曲线C.凸性D.信用利差解析：解析 修正久期衡量的是市场利率变动时，债券价格变动的百分比。22.基金运作费指为保证基金正常运作而

40、发生的应由基金承担的费用，包括审计费、律师费、上市年费、分红手续费、持有人大会费、开户费、银行汇划手续费等，当发生的基金运作费影响基金份额净值小数点后第_位，应采用预提或待摊的方法计入基金损益。（分数：1.00）A.1B.2C.4 D.3解析：解析 发生的基金运作费影响基金份额净值小数点后第 4位，应采用预提或待摊的方法计入基金损益。23.UCITS指令的管辖中，东道国可以在_方面行使管辖权。（分数：1.00）A.监管B.投资、销售C.法律适用D.基金销售及信息披露 解析：解析 UCITS 指令的管辖中，东道国可以在基金销售及信息披露方面行使管辖权。24.下列各项中，属于 QDII基金投资范围

41、的是_。（分数：1.00）A.房地产抵押按揭贷款B.代表贵重金属的凭证C.住房按揭支持证券 D.购买不动产解析：解析 选项 A、B、D 属于 QDII基金不得从事的行为。25.股票的_，即在股票票面上标明的金额。（分数：1.00）A.票面价值 B.内在价值C.清算价值D.账面价值解析：解析 股票的票面价值又称面值，即在股票票面上标明的金额。26.某种贴现式国债面额为 100元，贴现率为 3.82%，到期时间为 90天，则该国债的内在价值为_元。（分数：1.00）A.99.045 B.99.150C.99.050D.99.605解析：解析 该国债的内在价值=100(1-903603.82%)=9

42、9.045(元)。27.以下关于期货市场的交易制度的说法，错误的是_。（分数：1.00）A.保证金制度B.盯市制度C.交割制度D.净额清算制度 解析：解析 期货市场的交易制度有：保证金制度；盯市制度；交割制度；对冲平仓制度。28.主动策略也称积极策略，即试图通过选择资产来跑赢市场。主动型投资者注重寻找被低估或高估的资产类别、行业或证券，也有的主动型投资者试图通过市场择时来获得超额收益；被动策略的投资者认为系统性地跑赢市场是不可能的，除了靠一时的运气战胜市场之外，所以通过复制市场基准的收益与风险，而不试图跑赢市场的策略。这种说法_。（分数：1.00）A.错误B.正确 C.部分正确D.部分错误解析

43、：解析 本题比较主动策略和被动策略，题干说法正确。29.股价指数编制方法通常不包括_。（分数：1.00）A.分层复制 B.抽样复制C.优化复制D.完全复制解析：解析 股价指数编制方法有：完全复制；抽样复制；优化复制。30.市场风险是指基金投资行为受到宏观政治、经济、社会等环境因素对证券价格所造成的影响而面对的风险，不包括_。（分数：1.00）A.政策风险B.经营风险 C.购买力风险D.经济周期性波动风险解析：解析 经营风险不属于市场风险。31.下列选项不属于常用来反映股票基金风险的指标有_。（分数：1.00）A.标准差B.持股价格 C.持股集中度D.贝塔系数解析：解析 选项 A、C、D 都可以

44、用来反映股票基金风险的。32.基金宣传推介材料可以登载该基金、基金管理人管理的其他基金的过往业绩，但基金合同生效不足_的除外。（分数：1.00）A.6个月 B.1年C.3年D.5年解析：解析 基金宣传推介材料可以登载该基金、基金管理人管理的其他基金的过往业绩，但基金合同生效不足 6个月的除外。33.货币基金同样会面临利率风险、购买力风险、信用风险、流动性风险。但由于我国货币基金不得投资于剩余期限高于 397天的债券，投资组合的平均剩余期限不得超过 180天，实际上货币基金的风险是较低的。这种说法_。（分数：1.00）A.正确 B.错误C.部分正确D.部分错误解析：解析 本题考查对货币市场基金的

45、理解。34.以下选项不属于基金业绩评价需考虑的因素的是_。（分数：1.00）A.投资目标B.成立时间 C.基金规模D.风险水平解析：解析 基金业绩评价需考虑的因素有：投资目标与范围；基金风险水平；基金规模和时期选择。不包含成立时间。35.夏普比率数值越大，代表单位风险超额回报率越高，基金业绩越好；夏普比率计算过程中并未涉及业绩比较基准，而是选用市场的无风险收益率，因此是对绝对收益率的风险调整分析指标。这种说法_。（分数：1.00）A.正确 B.错误C.部分正确D.部分错误解析：解析 题干所述为夏普比率的分析，说法正确。36.对于 B股，虽然没有过户费，在上交所，结算费是成交金额的 0.5；在深

46、交所，称为“结算登记费”，是成交金额的 0.5，但最高不超过_港元。（分数：1.00）A.5B.10C.500 D.100解析：解析 在深交所，B 股的结算费称为“结算登记费”，是成交金额的 0.5，但最高不超过 500港元。37._认为投资者应购买并持有近期走势明显强于大盘指数的股票。（分数：1.00）A.道氏理论B.过滤法则C.“相对强度”理论 D.“量价”理论解析：解析 “相对强度”理论认为投资者应购买并持有近期走势明显强于大盘指数的股票。38.上交所证券交易的收盘价为当日该证券最后一笔交易前_分钟所有交易的成交量加权平均价(含最后一笔交易)。当日无成交的，以前收盘价为当日收盘价。（分数：1.00）A.1 B.6C.10D.20解析：解析 上交所证券交易的收盘价为当日该证券最后一笔交易前 1分钟所有交易的成交量加权平均价(含最后一笔交易)。39.以下基金利润来源中_不属于已实现收益的构成部分。（分数：1.00）A.债券投资收益B.手续费返还C.存款利息收入D.公允价值变动损益 解析：解析 本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不合公允价值变动损益)扣除相关费用后的余额。40._是基金在一定时期内全部损益的总和，包括基金已经实现的损益和未实现的估值增减值，是一个能够全面反映基金在一定时期内经营成果的指标。（分数：1.