1、税务管理练习试卷 1 及答案与解析一、单项选择题本类题共 25 小题，每小题 1 分，共 25 分。每小题备选答案中，只有一个符合题意的正确答案。多选、错选、不选均不得分。1 中大公司新开展一个项目，在项目开展之前，财务负责人充分考虑了现实的财务环境和企业的发展目标及发展战略，运用各种财务模型对各种纳税事项进行选择和组合，有效配置企业的资金和资源，获取税负与财务收益的最优化配置，最终实现企业价值最大化目标。这体现了税务管理必须遵循( )。（A）合法性原则（B）成本效益原则（C）事先筹划原则（D）服从企业财务管理总体目标原则2 中大公司按规定可享受技术开发费加计扣除的优惠政策。2009 年企业根
2、据产品的市场需求，拟开发一系列新产品，预计技术开发费为 250 万元，据预测，在不考虑技术开发费的前提下，企业当年可实现税前利润 500 万元。假定企业所得税税率为 25且无其他纳税调整事项，则下列说法正确的是( )。（A）企业应纳税所得额是 250 万元，应纳所得税为 625 万元（B）企业应纳税所得额是 125 万元，应纳所得税为 3125 万元（C）企业应纳税所得额是 500 万元，应纳所得税为 125 万元（D）企业应纳税所得额是 250 万元，应纳所得税为 3125 万元3 某企业有闲置资金 800 万元，打算近期进行投资。其面临两种选择，一种是投资国债，已知国债年利率 3，另一种是
3、投资金融债券，年利率为 5，企业所得税税率 25。假设企业希望税后投资收益高于 25 万元，则应该选择的投资方式是( )。（A）投资国债（B）投资金融债券（C）两种皆可（D）两种皆不可行4 中大公司为增值税一般纳税人。2009 年从甲企业购进一批货物，甲企业开具增值税专用发票，注明价款 500 万元，同时中大公司支付运费 70 万元(有运输发票)，同年实现不合税销售收入 1500 万元，则可以抵扣的增值税额是( )万元。（A）899（B） 1749（C） 7755（D）855 中大公司下设 3 个独立核算的业务经营部门：零售商场、供电器材加工厂、工程安装施工队，2009 年共取得收入 300
4、万元，其中设备及材料价款 200 万元，安装劳务费收入 100 万元，假设无抵扣的进项税额，增值税适用税率 17，建筑安装业营业税税率为 3，则下列说法正确的是( )。（A）企业应缴纳的增值税为 2906 万元，营业税为 3 万元（B）企业应缴纳的增值税为 51 万元，营业税为 0 万元（C）企业应缴纳的增值税为 4359 万元，营业税为 0 万元（D）企业应缴纳的增值税为 34 万元，营业税为 3 万元6 中大公司 2004 年至 2010 年的利润总额分别是：-100 万元、20 万元、10 万元、-20 万元、20 万元、10 万元、60 万元，假设企业所得税率为 25，无其他纳税调整事
5、项。则该企业 2010 年应当缴纳的企业所得税为( )。（A）15 万元（B） 0 万元（C） 10 万元（D）25 万元7 已知当前的国债利率为 3，某公司适用的所得税税率为 25。出于追求最大税后收益的考虑，该公司决定购买一种金融债券。该金融债券的利率至少应为( )。（A）265（B） 3（C） 375（D）48 “公司实施税务管理要求所能增加的收益超过税务管理成本” 体现的原则是( )。（A）税务风险最小化原则（B）依法纳税原则（C）税务支出最小化原则（D）成本效益原则9 下列有关税务管理的说法中，不正确的是( )。（A）贯穿于企业财务决策的各个领域（B）是实现企业财务管理目标的有效途径
6、（C）有助于提高企业财务管理水平，增强企业竞争力（D）是实现企业财务管理目标的唯一途径10 税务管理作为企业理财的一个重要领域，是围绕资金运动展开的，目的是使( )。（A）企业利润最大化（B）股东财富最大化（C）每股收益最大化（D）企业价值最大化二、多项选择题本类题共 10 小题，每小题 2 分，共 20 分。每小题备选答案中，有两个或两个以上符合题意的正确答案。多选、少选、错选、不选均不得分。11 中大公司 2009 年取得销售收入 24000 万元，管理费用中列支业务招待费 100 万元，则下列说法不正确的有( )。（A）中大公司可以税前扣除的业务招待费是 120 万元（B）中大公司可以税
7、前扣除的业务招待费是 60 万元（C）当前销售额下，为了充分利用税收政策，其业务招待费的最高限额为 200 万元（D）当前销售额下，为了充分利用税收政策，其业务招待费的最高限额为 120 万元12 下列各项中，属于企业税务管理应当遵循的原则有( )。（A）合法性原则（B）事先筹划原则（C）成本效益原则（D）服从财务管理总体目标原则13 下列各项中，属于企业税务管理内容的有( )。（A）税务信息管理（B）税务计划管理（C）税务风险管理（D）税务征收管理14 中大公司新投资一项目，购置固定资产账面价值 100 万，预计净残值为 10 万，因为前两年资金短缺，因而希望前两年纳税较少，财务负责人决定从
8、固定资产折旧的角度考虑，现在已知折旧年限为 5 年，不考虑资金时间价值，假设可供选择的折旧方法有三种：年数总和法、双倍余额递减法、直线法。则下列说法正确的有( )。（A）采用年数总和法前两年折旧总额为 54 万元（B）采用双倍余额递减法前两年折 1 日总额为 64 万元（C）企业应该采用加速折旧法计提折旧（D）企业应该采用直线法计提折旧15 中大公司采购货物时面临两种运输方式：直接由销货方运输和自行选择运输公司运输。若自行选择运输公司运输，则须支付给销货方含税价款共 117 万元，支付给运输公司价款 11 万元；若由销货方运输，则采购和运费合计可开具一张货物销售专用发票，注明价款为 120 万
9、元，货物增值税税率为 17，运费适用税率为7，则以下说法正确的有( )。（A）若由运输公司运输，可以抵扣的增值税为 187 万元（B）若由销货方运输，可以抵扣的增值税为 1744 万元（C）若由运输公司运输，可以抵扣的增值税为 1777 万元（D）若由销货方运输，可以抵扣的增值税为 20 4 万元16 中大公司向某企业销售货物一批，预计不能及时收到货款，于是企业决定采取委托代销方式，则下列说法正确的有( )。（A）一般来说，企业可以在收到货款或代销清单时再开具发票、承担纳税义务（B）企业在发出代销商品时应该开具发票，承担纳税义务（C）一般来说，采用这种方式可以起到延缓纳税的作用（D）一般来说，
10、这种方式不能使得企业延缓纳税17 某企业去年取得销售(营业)收入 120000 万元，下列与其经营业务直接相关的业务招待费支出税前扣除的说法正确的有( )。（A）与其经营业务直接相关的业务招待费支出在税前扣除的最高限额为 600 万元（B）如果与其经营业务直接相关的业务招待费支出为 400 万元，则可以全额在税前扣除（C）为了充分利用税收政策，与其经营业务直接相关的业务招待费的最高限额为600 万元（D）为了充分利用税收政策，与其经营业务直接相关的业务招待费的最高限额为1000 万元18 某企业预计今年在不存在捐赠支出的情况下可实现应纳税所得额 2000 万元，利润总额为 1500 万元，企业
11、所得税税率为 25，企业为提高其产品知名度决定向灾区捐赠 500 万元，下列说法正确的有( )。（A）如果直接向灾区群众进行捐赠，则应纳所得税为 500 万元（B）如果通过境内非营利的社会团体向灾区捐赠，则应纳所得税为 455 万元（C）如果通过境内非营利的社会团体向灾区捐赠，则应纳所得税为 470 万元（D）如果直接向灾区群众进行捐赠，则应纳所得税为 375 万元19 某公司目前发行在外的普通股为 2000 万股，每股市价 10 元。假设现有 500 万元的净利润可供分配，个人投资者持股比例为 100。下列说法正确的有( )。（A）如果全部发放现金股利，则股东应纳个人所得税 100 万元（B
12、）如果全部发放现金股利，则股东应纳个人所得税 50 万元（C）如果全部发放股票股利，按照当前市价计算，则除权价约等于 976 元（D）如果全部发放股票股利，按照股票面值计算，股票面值 2 元，则股东应纳个人所得税为 50 万元20 下列关于税务风险管理组织的说法不正确的有( )。（A）企业应结合内部税务风险管理要求设立税务管理机构和岗位（B）如果企业为集团型企业，则只需要在集团总部建立税务管理部门或岗位（C）如果企业为总分机构，则只需要在分支机构设立税务部门或税务管理岗位（D）企业税务风险管理组织应建立科学有效的职责分工和制衡机制，确保税务管理的不相容岗位相互分离、制约和监督三、判断题本类题共
13、 10 小题，每小题 1 分，共 10 分。表述正确的，填涂答题卡中信息点；表述错误的，则填涂答题卡中信息点。每小题判断结果正确得 1 分，判断结果错误的扣 0.5 分，不判断的不得分也不扣分。本类题最低得分为零分。21 中大商贸公司 2009 年先后进货三批，无期初存货，第一批于 2009 年 3 月进货100 千克，总价款为 200 万元，第二批于 2009 年 5 月进货 200 千克，总价款为 600万元，第三批于 2009 年 9 月进货 150 千克，总价款 600 万元。企业 2009 年 4 月销售 90 千克，7 月销售 150 千克，10 月销售 100 千克，企业采用先进
14、先出法核算存货成本，则企业该年度的销售成本为 960 万元。 ( )（A）正确（B）错误22 企业可以通过将部分产品成本计入研究开发费用的方式进行税收筹划，以降低税负。 ( )（A）正确（B）错误23 在公司制企业下，留存收益筹资，可以避免收益向外分配时存在的双重纳税问题。 ( )（A）正确（B）错误24 企业进行税务管理时要着眼于整体税负的减轻，针对各税种和企业的现实情况综合考虑，力争使通过税务管理实现的收益增加。 ( )（A）正确（B）错误25 资金、成本和利润是企业财务管理的三要素，税务管理作为企业理财的一个重要领域，是围绕资金运动展开的，目的是使企业利润最大化。( )（A）正确（B）错
15、误26 在银行借款的税务管理中，以不同还本付息方式下的应纳所得税总额为主要选择标准，同时将现金流出的时间作为辅助判断标准。 ( )（A）正确（B）错误四、计算分析题本类题共 4 小题，每小题 5 分，共 20 分。凡要求计算的项目，均须列出计算过程；计算结果有计量单位的，应予标明，标明的计量单位应与题中所给计量单位相同；计算结果出现小数的，除特殊要求外，均保留小数点后两位小数。凡要求解释、分析、说明理由的内容，必须有相应的文字阐述。27 为适应技术进步、产品更新换代较快的形势，C 公司于 2009 年年初购置了一台生产设备，购置成本为 4000 万元，预计使用年限为 8 年，预计净残值率为 5
16、。经税务机关批准，该公司采用年数总和法计提折旧。C 公司适用的所得税税率为25。2010 年 C 公司当年亏损 2600 万元。 经张会计师预测，C 公司 2011年2016 年各年末扣除折旧的税前利润均为 900 万元。为此他建议，C 公司应从2011 年开始变更折旧办法，使用直线法(即年限平均法)替代年数总和法，以减少企业所得税负担，对企业更有利。 在年数总和法和直线法下，20112016 年各年的折旧额及税前利润的数据分别如表 1 和表 2 所示：要求：(1)分别计算 C 公司按年数总和法和直线法计提折旧情况下，20112016 年应缴纳的所得税总额。(2)根据上述计算结果，判断 C 公
17、司是否应接受张会计师的建议(不考虑资金时间价值)。(3) 为避免可能面临的税务风险，C 公司变更折旧方法之前应履行什么手续?28 某企业按规定可享受技术开发费加计扣除的优惠政策。年初，企业根据产品的市场需求，拟开发出一系列新产品，产品开发计划两年，科研部门提出技术开发费预算需 1000 万元，据预测，在不考虑技术开发费的前提下，企业第一年可实现利润 500 万元，第二年可实现利润 1200 万元。假定企业所得税税率为 25且无其他纳税调整事项，预算安排不影响企业正常的生产进度。现有两个投资方案可供选择：方案 1：第一年投资预算为 300 万元，第二年投资预算为 700 万元；方案 2：第一年投
18、资预算为 700 万元，第二年投资预算为 300 万元。要求：(1)分别计算两个方案第一年缴纳的所得税；(2)分别计算两个方案第二年缴纳的所得税；(3)请从税收管理的角度，为该公司选择合理的方案。29 某企业(非房地产开发企业)准备将一处房地产转让给另一家企业乙，房地产公允市价为 2000 万元，城建税税率及教育费附加征收率分别为 7和 3，营业税税率为 5，印花税税率为 005。企业面临两种选择：一种是直接将房地产按照2000 万元的价格销售给乙企业；另一种是将房地产作价 2000 万元投入乙企业，然后将持有的股权以 2000 万元转让给乙企业的母公司。要求：站在节税减负角度，分析哪种方式更
19、合适 (不考虑土地增值税)。五、综合题本类题共 2 题，共 25 分。凡要求计算的项目，均须列出计算过程；计算结果有计量单位的，应予标明，标明的计量单位应与题中所给计量单位相同；计算结果出现小数的，除特殊要求外，均保留小数点后两位小数。凡要求解释、分析、说明理由的内容，必须有相应的文字阐述。30 F 公司为一家稳定成长的上市公司，2009 年度公司实现净利润 8000 万元。公司上市三年来一直执行稳定增长的现金股利政策，年增长率为 5，吸引了一批稳健的战略性机构投资者。公司投资者中个人投资者持股比例占 60。2008 年度每股派发 02 元的现金股利。公司 2010 年计划新增一投资项目，需要
20、资金 8000 万元。公司目标资产负债率为 50。由于公司有良好的财务状况和成长能力，公司与多家银行保持着良好的合作关系。公司 2009 年 12 月 31 日资产负债表有关数据如表1 所示： 2010 年 3 月 15 日公司召开董事会会议，讨论了甲、乙、丙三位董事提出的 2009 年度股利分配方案：(1)甲董事认为考虑到公司的投资机会，应当停止执行稳定增长的现金股利政策，将净利润全部留存，不分配股利，以满足投资需要。(2)乙董事认为既然公司有好的投资项目，有较大的现金需求，应当改变之前的股利政策，采用每 10 股送 5 股的股票股利分配政策。(3)丙董事认为应当维持原来的股利分配政策，因为
21、公司的战略性机构投资者主要是保险公司，他们要求固定的现金回报，且当前资本市场效率较高，不会由于发放股票股利使股价上涨。要求：(1)计算维持稳定增长的股利分配政策下公司2009 年度应当分配的现金股利总额；(2)分别计算甲、乙、丙三位董事提出的股利分配方案的个人所得税税额；(3)分别站在企业和投资者的角度，比较分析甲、乙、丙三位董事提出的股利分配方案的利弊，并指出最佳股利分配方案。31 某企业现有一项目需投资 100 万元，项目寿命期为 4 年，预期第一年可获得息税前利润 50 万元，以后每年增加 4 万元，企业所得税税率为 25。项目所需资金有 80通过银行取得，借款年利率为 10。目前有四种
22、计息方式可以选择：方案 1：复利计息，到期一次还本付息；方案 2：复利年金法，每年等额偿还本金和利息；已知：(P A ，10，4)=31699方案 3：每年等额还本，并且每年支付剩余借款的利息；方案 4：每年付息，到期还本。要求：站在税务角度分析，哪种方式更合适?税务管理练习试卷 1 答案与解析一、单项选择题本类题共 25 小题，每小题 1 分，共 25 分。每小题备选答案中，只有一个符合题意的正确答案。多选、错选、不选均不得分。1 【正确答案】 D【试题解析】 税务管理必须充分考虑现实的财务环境和企业的发展目标及发展战略，运用各种财务模型对各种纳税事项进行选择和组合，有效配置企业的资金和资源
23、，获取税负与财务收益的最优化配置，最终实现企业价值最大化目标。这是企业税务管理服从企业财务管理总体目标原则的具体体现。【知识模块】 税务管理2 【正确答案】 B【试题解析】 技术开发费为 250 万元，加上可加计扣除的 50即 125 万元，则可税前扣除额为 375 万元，应纳税所得额为 500-375=125(万元)，应缴企业所得税为12525=3125( 万元)。【知识模块】 税务管理3 【正确答案】 B【试题解析】 若企业投资国债，则投资收益=8003=24(万元)，根据税法规定国债的利息收入免交所得税，所以税后收益为 24 万元；若企业投资金融债券，则税后投资收益=8005 (1-25
24、 )=30(万元)。【知识模块】 税务管理4 【正确答案】 A【试题解析】 50017+707 =899(万元)【知识模块】 税务管理5 【正确答案】 A【试题解析】 因为各部门是独立核算的部门，所以应分别征收增值税和营业税。设备材料价款应征收增值税=200(1+17)17 =2906(万元)；安装费征收营业税=1003=3( 万元) 。【知识模块】 税务管理6 【正确答案】 C【试题解析】 因为企业弥补亏损期限最长不得超过五年，并且先弥补先发生的亏损，所以 2010 年的利润总额不能弥补 2004 年的亏损，但可以弥补 2007 年的亏损20 万，2010 年应纳所得税为(60-20)25=
25、10(万元)。【知识模块】 税务管理7 【正确答案】 D【试题解析】 企业所得税法规定，国债利息收益免交企业所得税，而购买企业债券取得的收益需要缴纳企业所得税。因此企业购买的金融债券收益要想大于国债的收益，其利率至少为 3(1-25)=4。【知识模块】 税务管理8 【正确答案】 D【试题解析】 税务管理的目的是取得效益。成本效益原则要求企业进行税务管理时要着眼于整体税负的减轻，针对各税种和企业的现实情况综合考虑，力争使通过税务管理实现的收益增加超过税务管理的成本。【知识模块】 税务管理9 【正确答案】 D【试题解析】 本题考核企业税务管理的意义。企业税务管理的意义包括：(1)税务管理贯穿于企业
26、财务决策的各个领域，成为财务决策不可或缺的重要内容；(2)税务管理是实现企业财务管理目标的有效途径；(3)税务管理有助于提高企业财务管理水平，增强企业竞争力。【知识模块】 税务管理10 【正确答案】 D【试题解析】 本题考核税务管理目的的内容。税务管理作为企业理财的一个重要领域，是围绕资金运动展开的，目的是使企业价值最大化。【知识模块】 税务管理二、多项选择题本类题共 10 小题，每小题 2 分，共 20 分。每小题备选答案中，有两个或两个以上符合题意的正确答案。多选、少选、错选、不选均不得分。11 【正确答案】 A,D【试题解析】 根据企业所得税法规定，纳税人发生的与其经营业务直接相关的业务
27、招待费支出，应按照实际发生额的 60扣除，但最高不得超过当年销售收入的 05。按照规定中大公司当年业务招待费的 60是 60 万元，税前扣除限额是 2400005=120(万元)，60 万元25=470(万元)。【知识模块】 税务管理19 【正确答案】 B,C,D【试题解析】 本题考核股利分配的税务管理。如果全部发放现金股利，则股东应纳个人所得税=50050 20=50(万元) ，因此选项 A 的说法不正确，选项 B 的说法正确；如果全部发放股票股利，按照当前市价计算，则发放的股数=500 10=50(万股)，除权价约等于 200010(2000+50)=976(元) ，所以，选项C 的说法正
28、确；由于股票面值 2 元，因此，发放的股数 =5002=250(万股)，股东应纳个人所得税为 25025020 =50(万元) ，选项 D 的说法正确。【知识模块】 税务管理20 【正确答案】 A,B,C【试题解析】 本题考核税务风险管理组织。企业应结合生产经营特点和内部税务风险管理要求设立税务管理机构和岗位，所以选项 A 不正确；如果企业为集团型企业，应同时在地区性总部、产品事业部或下属企业内部分别设立税务部门或者税务管理岗位，所以选项 B 不正确；如果企业为总分机构，应同时在总部和分支机构设立税务部门或者税务管理岗位，所以选项 C 不正确，选项 D 的说法是正确的。【知识模块】 税务管理三
29、、判断题本类题共 10 小题，每小题 1 分，共 10 分。表述正确的，填涂答题卡中信息点；表述错误的，则填涂答题卡中信息点。每小题判断结果正确得 1 分，判断结果错误的扣 0.5 分，不判断的不得分也不扣分。本类题最低得分为零分。21 【正确答案】 A【试题解析】 销售成本=90(200100)+10(200100)+(150-10)(600200)+(100+200-90-150)(600200)+100-(100+200-90-150)(600 150)=960( 万元)。也可以这样计算：共计销售 90+150+100=340(千克)，其中有 100 千克是 3 月购入的，有 200 千
30、克是 5 月购入的，剩余的 40 千克是 9 月购入的，所以，销售成本=200+600+60015040=960(万元)。【知识模块】 税务管理22 【正确答案】 B【试题解析】 企业开展税务管理必须遵守国家的各项法律、法规以及规章制度。把部分产品成本计入研究开发费用，违反了会计准则中关于成本归集的相关规定。【知识模块】 税务管理23 【正确答案】 A【试题解析】 本题考核留存收益筹资的税务管理。在公司制企业下，有盈利时，需要缴纳企业所得税 (实际上由股东承担)，如果对股东分配股利，股东还要针对股利所得缴纳个人所得税，即对于股东而言，存在双重纳税问题。因此，留存收益筹资可以避免收益向外分配时存
31、在的双重纳税问题。【知识模块】 税务管理24 【正确答案】 B【试题解析】 本题考核企业税务管理的成本效益原则。税务管理的根本目的是取得效益。因此，企业进行税务管理时要着眼于整体税负的减轻，针对各税种和企业的现实情况综合考虑，力争使通过税务管理实现的收益增加超过税务管理的成本，有利可图。【知识模块】 税务管理25 【正确答案】 B【试题解析】 本题考核企业税务管理的意义。税务管理有助于提高企业财务管理水平，增强企业竞争力。资金、成本和利润是企业财务管理的三要素，税务管理作为企业理财的一个重要领域，是围绕资金运动展开的，目的是使企业“价值最大化”，而不是原题中说的“利润最大化”。【知识模块】 税
32、务管理26 【正确答案】 B【试题解析】 本题考核银行借款的税务管理。在银行借款的税务管理中，以不同还本付息方式下的应纳所得税总额为主要选择标准，同时将现金流出的时间和数额作为辅助判断标准。因此，原题说法不正确。【知识模块】 税务管理四、计算分析题本类题共 4 小题，每小题 5 分，共 20 分。凡要求计算的项目，均须列出计算过程；计算结果有计量单位的，应予标明，标明的计量单位应与题中所给计量单位相同；计算结果出现小数的，除特殊要求外，均保留小数点后两位小数。凡要求解释、分析、说明理由的内容，必须有相应的文字阐述。27 【正确答案】 (1)在年数总和法计提折旧的情况下，20112015 年均不
33、需要缴纳所得税，2016 年缴纳所得税=7944425 =19861(万元)，20112016 年应该缴纳的所得税总额为 19861(万元)。在直线法计提折旧的情况下，20112014 年不需要缴纳所得税，2015 年需要缴纳的所得税=(530 565-2600)25=132(万元)，2016 年缴纳所得税 =5305625=13264 (万元)，2011 2016 年缴纳的所得税总额为 132+13264=14584( 万元)。(2)由于 14584 小于 19861，所以，应该接受张会计师的建议。(3)应该提前向税务机关申请，取得税务机关的批准之后再改变折旧方法。【知识模块】 税务管理28
34、 【正确答案】 (1)方案 1：第一年可以税前扣除的技术开发费=300(1+50)=450( 万元)应纳税所得额=500-450=50( 万元)应缴所得税=5025=12 5(万元)方案 2：第一年可以税前扣除的技术开发费=700(1+50)=1050( 万元)应纳税所得额=500-1050=-550( 万元)小于 0 所以，该年度不交企业所得税，亏损留至下一年度弥补。(2)方案 1：第二年可以税前扣除的技术开发费=700(1+50)=1050( 万元)应纳税所得额=1200-1050=150( 万元)应交所得税=15025=37 5(万元)方案 2：第二年可以税前扣除的技术开发费=300(1
35、+50)=450( 万元)应纳税所得额=1200-450-550=200( 万元)应交所得税=20025=50( 万元)(3)尽管两个方案应交所得税的总额相同(均为 50 万元)，但是，方案 2 第一年不需要缴纳所得税，而方案 1 第一年需要缴纳所得税，也就是方案 2 可以起到延迟纳税的作用，而方案 1 是不可以的。所以，应该选择方案 2。【知识模块】 税务管理29 【正确答案】 方案 1：企业直接销售房地产应交营业税、城建税及教育费附加=20005(1+7+3)=110( 万元)应交印花税=2000005=1( 万元)合计应交税金及附加=110+1=111( 万元)方案 2：企业先将房地产投
36、入然后转让其股权房产投资时应交印花税=2000005=1( 万元)股权转让时应交印花税=2000005=1( 万元)合计应交税金及附加=1+1=2(万元)所以，从节税减负角度看，企业采用第二种投资方式更合适。【知识模块】 税务管理五、综合题本类题共 2 题，共 25 分。凡要求计算的项目，均须列出计算过程；计算结果有计量单位的，应予标明，标明的计量单位应与题中所给计量单位相同；计算结果出现小数的，除特殊要求外，均保留小数点后两位小数。凡要求解释、分析、说明理由的内容，必须有相应的文字阐述。30 【正确答案】 (1)公司 2009 年度应当分配的现金股利总额=1000002(1+5)=2100(
37、万元)(2)甲方案：个人所得税为 0乙方案：个人所得税=100005060 2050=300(万元)丙方案：个人所得税=1000002(1+5 )60 2050=126(万元)(3)甲董事提出的方案：从企业角度看，不分配股利的优点是不会导致现金流出。缺点是在企业资产负债率低于目标资产负债率且与多家银行保持着良好合作关系的情况下，使用留存收益满足投资需要，将会提高公司的平均资本成本；作为一家稳定成长的上市公司，停止一直执行的稳定增长的现金股利政策，将会传递负面信息，降低公司价值。从投资者角度看，不分配股利的缺点是不能满足投资者获得稳定收益的要求，影响投资者信心。乙董事提出的方案：从企业角度看，发
38、放股票股利的优点是不会导致现金流出，能够降低股票价格，促进股票流通，传递公司未来发展信号。缺点是在企业资产负债率低于目标资产负债率且与多家银行保持着良好合作关系的情况下，使用留存收益满足投资需要，将会提高公司的平均资本成本。从投资者角度看，发放股票股利的优点是可能获得“填权” 收益，缺点是不能满足投资者获得稳定收益的要求。丙董事提出的方案：从企业角度看，稳定增长的现金股利政策的优点是在企业资产负债率低于目标资产负债率且与多家银行保持着良好合作关系的情况下，通过负债融资满足投资需要，能够维持目标资本结构，降低资本成本，有助于发挥财务杠杆效应，提升公司价值和促进公司持续发展。缺点是将会导致公司现金
39、流出，通过借款满足投资需要将会增加财务费用。从投资者角度看，稳定增长的现金股利政策的优点是能够满足投资者获得稳定收益的要求，从而提升投资者信心。基于上述分析，鉴于丙董事提出的股利分配方案既能满足企业发展需要，又能兼顾投资者获得稳定收益的要求，因此，丙董事提出的股利分配方案最佳。【知识模块】 税务管理31 【正确答案】 方案 1：复利计息，到期一次还本付息具体情况如下表(单位：万元)：方案 2：复利年金法具体情况如下表(单位：万元)：【说明】10080 (PA，10，4)=803 1699=25 24 方案 3：每年等额还本，并且每年支付剩余借款的利息的具体情况如下表(单位：万元)：【说明】每年的等额还本金额=100804=20( 万元)方案 4：每年付息，到期还本的具体情况如下表(单位：万元)：结论：站在税务角度分析，由于方案 1 的税负最轻，因此，方案 1 更合适。【知识模块】 税务管理
