1、证券从业资格（证券交易）模拟试卷 25 及答案与解析一、单项选择题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。1 B 股最先在( )证券交易所上市。（A）上海（B）深圳（C）香港（D）纽约2 下列关于公平原则的叙述中，正确的是( )（A）参与交易的各方应当有获得平等的机会（B）交易各方要及时公布有关信息（C）除证券公司外，各方处于平等的法律地位（D）交易各方根据其各自的资金数量的不同而享有不同的权利3 下列关于开放式基金的卖出价的说法中，正确的是( )（A）在资产净值的基础上加一定的手续费（B）以资产净值确定（C）在资产总值的基
2、础上加一定的手续费（D）以资产总值确定4 证券公司同时经营证券自营、证券资产管理业务的，注册资本最低限额为人民币( )亿元。（A）1（B） 3（C） 5（D）75 假设某深圳证券交易所所属的证券登记结算机构的结算银行是招商银行总行(深圳)，则深圳交易所的会员法人可选择( )作为其结算银行。（A）深圳发展银行总行（B）中国工商银行深圳分行（C）招商银行北京分行（D）中国银行北京分行6 证券由卖方向买方转移和对应的资金由买方向卖方转移的过程属于( )（A）清算（B）交收（C）成交（D）结算7 下列证券交易所的说法中，错误的是( )（A）在我国，证券交易所接纳的会员应当是经有关部门批准设立并具有法人
3、地位的境内证券经营机构（B）经营范围符合规定是证券交易所会员入会的重要条件之一（C）沪、深两家证券交易所对会员资格的规定有较大的差异性（D）只有交易所的会员才能在交易所中进行交易8 柜台交易的转让价格一般由( )报出。（A）投资者（B）证券公司（C）证券交易所（D）中国证监会9 下列关于证券经纪商的说法中，不正确的是( )（A）指接受客户委托、代客买卖证券并以此收取佣金的中间人（B）与客户是委托代理关系（C）必须遵照客户发出的委托指令进行证券买卖（D）承担交易中的价格风险10 由于工作人员粗心造成多付或少付钱款或证券带来的风险属于( )（A）交收失误引起的风险（B）无权或越权代理而造成的风险（
4、C）证券公司工作人员申报差错引起的风险（D）客户委托买卖时审核凭证不慎而造成的风险11 关于营业部经纪业务操作规程，在清算交收方面，以下说法错误的是( )（A）营业部应在为投资者保密的前提下，及时公布新股认购配号及中签号（B）营业部为客户办理证券交割一般有自助交割和柜台人工交割两种交割方式（C）客户如要求柜台在打印的对账单上加盖营业部业务用章的，柜台应该婉言谢绝（D）客户凭本人身份证、资金卡或授权权限，可以在柜台查询交易结果或证券及资金余额等12 证券公司按交易规则代理买卖证券，买卖成交后，应当按规定制作( )交付客户。（A）每日股票交割单（B）买卖成交报告单（C）每日资金清算单（D）买卖成交
5、汇总表13 有甲、乙、丙、丁投资者四人，均申报卖出 X 股票，申报价格和申报时间分别为：甲的卖出价 10.70 元，时间 13:35；乙的卖出价 10.40 元，时间 13:40；丙的卖出价 10.75 元，时间 13:25；丁的卖出价 10.40 元，时间 13:38。那么这四位投资者交易的优先顺序为( )（A）甲 乙 丙丁（B）乙 甲丁丙（C）丁 乙甲丙（D）丁 乙 丙甲14 某国债面值为 100 元，票面利率为 5，起息日是 2009 年 8 月 5 日，交易日是2009 年 12 月 18 日。交易日挂牌显示的应计利息额为( )元。（A）1.24（B） 1.86（C） 2.24（D）2
6、.8615 下列关于送配股的股权登记方式的说法中，正确的是( )（A）送配股的股权登记记录不在股票账户的过户记录中逐笔反映（B）上海证券交易所对于未托管的实物股票派生的权证由承销商认购（C）深圳证券交易所对未被认购且承销商未予包销的不予登记，在可配股份总数中扣除（D）深圳证券交易所对已托管但未进入清算系统的股份，配股权证由股权登记机构直接记入股东的证券账户下16 在委托买卖证券的交易中，投资者作为委托人，承担的义务不包括( )（A）了解交易风险，明确买卖方式（B）按要求如实提供有关证件，填写开户书，并接受证券经纪商的审核（C）认真阅读证券经纪商提供的风险揭示书和证券交易委托代理协议书（D）投资
7、者的合法权益受到经纪商或其他证券中介机构侵害时，可以通过司法途径寻求保护17 价格振幅的计算公式为( )（A）单只股票涨跌幅对应分类指数涨跌幅（B） (当日最高价当日最低价)当日最低价100（C）当日成交股数流通股数100（D）单只股票涨跌点数中小企业板块指数涨跌点数18 在连续竞价阶段，每一笔买卖委托输入电脑自动撮合系统后，当即判断并进行不同的处理。以下处理中不正确的是( )（A）能成交者予以成交（B）不能成交者等待机会成交（C）部分成交者则让剩余部分继续等待（D）当日未成交者自动进入次日集合竞价19 下列关于时间优先原则的说法中，正确的是( )（A）同一时点申报，按价格大小顺序决定优先顺序
8、（B）同价位申报，按申报时序决定优先顺序（C）无论价位是否相同，均按申报时序决定优先顺序（D）无论申报方式如何，均以证券经纪商接到书面凭证的顺序决定申报时序20 下列不具有 B 股账户开立资格的人员有( )（A）境内自然人（B）境内法人（C）定居国外的中国公民（D）台湾地区的自然人21 根据我国证券法等相关法律法规的规定，下列关于证券经纪商在从事证券经纪业务时必须遵守的内容中，说法不正确的是( )（A）不得挪用客户的交易结算资金和证券，亦不得将客户的资金和证券借与他人，或者作为担保物或质押物（B）不得在营业场所接受客户委托和进行清算、交收（C）不得以任何方式向客户保证交易收益或者承诺赔偿客户的
9、投资损失（D）不得为多获取佣金而诱导客户进行不必要的证券买卖22 证券交易所对上市证券实施挂牌交易，上市首日证券行情显示的前收盘价为( )（A）当日开盘价（B）该证券发行价（C）零（D）开盘价与发行价的均值23 在登记结算公司办理投资者挂失补办证券账户卡业务中，更换新号码的证券账户卡包含( )（A）原证券账户的复制和证券的非交易过户（B）新开立证券账户和证券的非交易过户（C）原证券账户的复制和证券的交易过户（D）新开立证券账户和证券的交易过户24 下列各项中，( ) 不是新股网上竞价发行的优点。（A）市场性（B）连续性（C）经济性（D）公平性25 下列关于网上定价发行认购成功者的确认方式的说法
10、中，正确的是( )（A）按抽签决定认购成功者（B）按价格优先原则决定认购成功者（C）按时间优先原则决定认购成功者（D）按客户优先原则决定认购成功者26 关于投资者参与上网定价发行时进行新股申购的规则和方法，下列说法错误的是( )（A）每一个证券账户申购量最少为 1 000 股（B）每个证券账户只能申购一次，一经申报不能撤单（C）申购价格为发行公告中的发行价格，高于或低于该价格的申购均无效（D）深市新股申购代码为 730XXX，沪市则与上市股票代码相联系，为 0XXX27 根据上海证券交易所的业务规则，可流通股的红股起始交易日为( )日。(R为股权登记日)（A）R（B） R+1（C） R+2（D
11、）R+328 对于股东大会网络投票，深圳证券交易所网络投票系统的要点有：在“委托价格”项填报股东大会议案序号，其中( )元代表议案一。（A）1.00（B） 0.10（C） 0.01（D）029 BSB 公司以 30 元的市价发行了 1 000 000 股股票。该公司正在考虑以 5 元的价格发行 200 000 张权证，使得持有者以每股 40 元的价格购买。则 BSB 公司由权证的发行和执行所集的资金分别为( )（A）3 000 000 元；200 000 元（B） 500 000 元；200 000 元（C） 500 000 元；8 000 000 元（D）1 000 000 元；8 000
12、000 元30 新股网上竞价发行中，投资者作为( )，在指定时间通过证券交易所会员交易柜台，以不低于发行底价的价格及限购数量，进行竞价认购。（A）卖方（B）买方（C）委托方（D）代理方31 下列关于证券自营业务的说法中，正确的是( )（A）买卖对象为上市证券（B）主要收入为佣金收入（C）证券公司都有自营资格（D）证券专营机构进行自营业务应符合一定条件32 内幕信息是指在证券交易活动中，涉及公司的经营、财务或者对该公司证券的市场价格有重大影响的尚未公开的信息。对上市公司而言，下列各项尚未公开的信息中，除( ) 外，均属于内幕信息。（A）公司 2 名监事发生变动（B）公司一次性抵押或出售 40的营
13、业用主要资产（C）公司的经营政策或经营范围发生重大变化（D）公司的股权结构发生重大变化33 下列属于明文列示的证券公司操纵市场行为的是( )（A）与他人串通，以事先约定的时间、价格和方式相互进行证券交易（B）内幕人员利用内幕信息买卖证券或根据内幕信息建议他人买卖证券（C）将自营账户借给他人使用（D）违反规定购买本证券公司控股股东或者与本证券公司有其他重大利害关系的发行人发行的证券34 下列属于自营业务特点的是( )（A）客户资料的保密性（B）客户指令的权威性（C）交易行为的自主性（D）业务对象的广泛性35 建立健全自营业务风险监控系统的功能，应在监控系统中设置相应的( )，通过系统的预警触发装
14、置自动显示自营业务风险的动态变化。（A）风险预警指标（B）风险监控阀值（C）敏感性指标（D）风险测量阀值36 证券公司操纵市场的行为会扰乱正常的( )，从而造成证券价格异常波动。（A）供求关系（B）交易价格（C）市场秩序（D）交易量37 在自营账户的审核和稽核制度中，不属于禁止行为的是( )（A）建立专用自营账户（B）将自营账户借给他人使用（C）使用他人名义和非自营席位变相自营（D）账外自营38 证券经营机构将自营业务与经纪业务混合操作所受到的最严厉的处罚是( )（A）警告（B）罚款（C）没收非法所得（D）撤销相关业务许可39 证券自营业务的风险性或高风险特点主要是指( )（A）市场风险（B）
15、合规风险（C）经营风险（D）操作风险40 集合计划审计报告应当在每年度结束之日起( )个交易日内，按合同约定的方式向客户和资产托管机构提供，并报送中国证监会派出机构备案。（A）30（B） 60（C） 90（D）12041 证券公司在证券自营账户与证券资产管理账户之间或者不同的证券资产管理账户之间进行交易，且无充分证据证明已依法实现有效隔离的，依照证券法的规定，责令改正，没收违法所得，并处以( )的罚款。（A）10 万元以上 30 万元以下（B） 30 万元以上 50 万元以下（C） 10 万元以上 100 万元以下（D）30 万元以上 60 万元以下42 证券公司从事资产管理业务，应当符合的条
16、件错误的是( )（A）经中国证监会核定具有证券资产管理业务的经营范围（B）净资本不低于人民币 2 亿元，且符合中国证监会关于经营证券资产管理业务的各项风险监控指标的规定（C）资产管理业务人员具有证券业从业资格，无不良行为记录，其中具有 2 年以上证券自营、资产管理或者证券投资基金管理从业经历的人员不少于 5 人（D）具有良好的法人治理结构、完备的内部控制和风险管理制度，并得到有效执行43 资产管理业务，是指证券公司作为( )，依法为客户提供证券及其他金融产品的投资管理服务的行为。（A）委托人（B）受托人（C）资产管理人（D）代理人44 根据中国证监会证券公司客户资产管理业务试行办法的规定，关于
17、客户资产管理业务的运作，下列说法中正确的是( )（A）证券公司只能自行推广集合资产管理计划，不得委托其他证券公司或商业银行代为推广（B）证券公司办理集合资产管理业务，既可接受客户货币形式的资产，也可接受客户股票、债券及基金等证券形式的资产（C）参与集合资产管理计划的客户不得转让其所拥有的份额（D）证券公司应当自中国证监会出具无异议意见或者做出批准决定之日起 30 日内，完成设立工作并开始投资运作45 下列属于定向资产管理业务标的的是( )（A）房屋（B）土地（C）古董（D）证券投资基金份额46 客户融券期间，其本人或关联人卖出与所融入证券相同的证券的，客户应当自该事实发生之日起( )个交易日内
18、向证券公司申报。（A）3（B） 6（C） 10（D）1547 融资融券业务是指( )出借资金供其买入上市时或者出借上市证券供其卖出，并收取担保物的经营活动。（A）证券公司向客户（B）银行向客户（C）银行向证券公司（D）证券公司向银行48 证券公司或其分支机构未经批准擅自经营融资融券业务的，可以对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告，撤销任职资格或者证券从业资格，并处以_万元以上_万元以下的罚款。( )（A）1 10（B） 2 20（C） 3 30（D）5 5049 证券发行人派发现金红利或利息时，登记结算公司按照证券公司( )的实际余额记增红股或配股权证。（A）客户信用交易担保资金账户
19、（B）客户信用交易担保证券账户（C）信用交易证券交收账户（D）信用交易专用证券交收账户50 根据上海证券交易所债券交易实施细则的规定，债券质押式回购交易实行企业债回购交易按( )进行申报。（A）席位（B）证券账户（C）资金账户（D）公司51 以资融券者在回购交易开始时，其申报买卖部位为( )（A）买入(S)（B）买入 (B)（C）卖出 (S)（D）卖出(B)52 债券质押式回购交易的申报操作类似于( )（A）股票交易（B）凭证式国债交易（C）期权交易（D）期货交易53 在全国银行间债券市场回购交易中，回购利率由( )确定。（A）交易双方（B）中央结算公司（C）全国银行同业拆借中心（D）中国结算
20、公司54 下列( ) 不是深圳证券交易所质押式企业债回购交易品种。（A）1 天（B） 3 天（C） 7 天（D）14 天55 ( )要求某一交易日成交的所有交易有计划地安排距成交日相同营业日天数的某一营业日进行交收。（A）滚动交收（B）会计日交收（C）时点交收（D）定期交收56 中国结算上海分公司清算系统根据交易所成交数据按参与人( )对买断式回购交易、履约金与其他品种的交易进行清算。（A）资金账户（B）清算编号（C）交易席位（D）证券账户57 中国结算上海分公司在( )日下午进行证券和资金交收。（A）T（B） T+1（C） T+2（D）T+358 清算一般有三种解释：一是指一定经济行为引起的
21、货币资金关系的应收、应付的计算；二是指公司、企业结束经营活动，收回债务、处置分配财产等行为的总和；三是指银行同业往来中应收或应付差额的轧抵及资金汇划。证券交易的清算，适用( )解释。（A）第一种（B）第二种（C）第三种（D）都不适用59 ( )是指对结算参与人相对于其每个交收对手方的证券和资金应收应付加以相抵，得出该结算参与人相对于其每个交收对手方的证券和资金的应收应付净额。（A）双边净额清算（B）多边净额清算（C）连续净额清算（D）集中净额清算60 某证券公司持有一种国债，面值 500 万元，当时标准券折算率为 11.27。当日该公司有现金余额 4 000 万元；买入股票 50 万股，均价为
22、每股 20 元；申购新股600 万股，价格每股 6 元。为保证当日资金清算和交收，该公司需要回购融入资金为_万元，库存国债_融入资金。( )（A）4600 足够（B） 600 足够（C） 4600 不够（D）600 不够二、多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.5 分，共 30 分。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。多选、少选、错选均不得分。61 根据证券交易所运行和管理的相关规则，以下属于证券交易所的职能的是( )（A）接受上市申请、安排证券上市（B）制定证券交易所的业务规则（C）对会员进行监督（D）制定证券交易的价格（E）管理和公布市场信息62 根据相关的要求，证
23、券交易所不能直接从事或者间接从事的业务和事项包括( )（A）以盈利为目的的业务（B）为他人提供担保（C）新闻出版业（D）发布对证券价格预测的文字和资料（E）中国证券业协会未批准的业务63 投资者需要经过经纪商才能在证券交易所买卖证券，其中，根据委托时效限制有( )（A）当日委托（B）当周委托（C）开市委托（D）收市委托（E）无限期委托64 根据不同的环境和不同的目的，证券交易机制有着各异的目标，但是，共同的证券交易机制的目标有( )（A）营利性（B）流动性（C）稳定性（D）有效性（E）公正性65 目前，中小企业板上市公司出现下列情形之一的，深圳证券交易所对其股票交易实行退市警示( )（A）最近
24、一个会计年度的审计结果显示其股东的权益为负（B）最近一个会计年度被注册会计师出具否定意见的审计报告（C）最近一个会计年度被注册会计师出具了无法表示意见的审计报告（D）连续 20 个交易日，公司股票每日收盘价均低于每股面值（E）连续 120 个交易日内，公司股票通过深圳证券交易所交易系统实行的累计成交量低于 300 万股66 根据证券交易风险的定义，我们可以将证券交易风险分为( )（A）法律风险（B）技术风险（C）管理风险（D）市场风险（E）经营风险67 下列有关自营业务的含义，说法正确的有( )（A）只有综合类证券公司才能从事证券自营业务（B）自营业务以营利为目的、为自己买卖证券、通过买卖价差
25、获利（C）在从事自营业务时，证券公司只可使用自有资金（D）自营买卖必须在以自己名义开设的证券账户中进行68 根据相关规定，证券交易必须遵循的原则是( )（A）公开原则（B）对等原则（C）公正原则（D）盈利原则（E）公平原则69 以下为 ETF 所具有的特点的是( )（A）本质上是封闭型基金（B）发售结合银行代销机构和证券交易所交易网络（C）可以在证券交易所上市交易（D）投资者可以通过跨系统转托（E）投资者可以按净值申购、赎回基金份额70 对于可转换债券，以下说法中正确的是( )（A）投资者可以按照规定将债券转化为股票（B）投资者可以按照规定将股票转换成为债券（C）投资者可以选择不转换而要求还本
26、付息（D）投资者可以选择在证券市场上交易（E）投资者具有债券和股权双重权力71 新中国证券交易市场发展历程中，上海证券交易所和深圳证券交易所正式开业的时间分别为( )（A）1988 年 4 月（B） 1990 年 9 月（C） 1990 年 12 月（D）1991 年 7 月（E）1991 年 12 月72 证券交易机制涉及证券市场的微观结构，不同的证券交易市场可能会有不同的证券交易机制，但总的来说，以下不属于证券交易机制的目标的是( )（A）稳定性（B）流动性（C）收益性（D）有效性（E）高效性73 证券交易种类通常根据交易对象来划分,那么证券交易可分为( )（A）股票交易（B）债券交易（C
27、）期货交易（D）基金交易（E）其他金融衍生工具交易74 自营业务与经纪业务相比具有的特点有( )（A）决策的自主性（B）收益的不稳定性（C）交易的风险性（D）交易过程的高效性75 基金交易是指以基金为对象进行的流通转让活动。从基金的基本类型来看，一般可以分为( )（A）开放型基金（B）股票型基金（C）债券型基金（D）封闭性基金（E）收益性基金76 我国首支 ETF 开始上市交易的交易所和 ETF 在我国的全称分别为( )（A）深圳证券交易所（B）上海证券交易所（C）交易所基金（D）交易所交易基金（E）交易型开放式指数基金77 证券交易特征主要表现在以下哪几个方面( )（A）公平性（B）流动性（
28、C）风险性（D）公开性（E）收益性78 设立证券登记决算机构所必须具备的条件是( )（A）自有资金不少于人民币 2 亿元（B）主要管理人员和从业人员具备证券从业资格（C）自有资金不少于人民币 5 亿元（D）具有办理所设业务的场所和设施（E）主要管理人员至少有 5 年以上证券工作经验79 证券交易程序主要包括以下( )步骤。（A）开户（B）管理（C）委托（D）成交（E）结算80 根据席位经营的证券品种的不同，证券交易所内交易席位可分为( )（A）A 股普通股席位（B） B 股普通股席位（C） A 股特种股席位（D）B 股席位（E）特别席位81 一般而言，证券交易风险的种类是( )（A）法律风险（
29、B）市场风险（C）技术风险（D）经营风险（E）管理风险82 下列有关公平原则的说法正确的是( )（A）参与各方应当获得平等的机会（B）除证券公司外，各方处于平等的法律地位（C）一概公正地对待交易的各方（D）资金数量不同的投资主体应当受到相同的待遇（E）根据资金数量的不同决定交易优先顺序83 下列关于 ETF 的说法正确的是( )（A）ETF 既可以进行基金份额的申购和赎回，也可以在证券交易所上市交易（B） ETF 采用指数化投资策略（C） ETF 与标的化指数偏离较小（D）ETF 代表的是一揽子股票的组合（E）ETF 既可以用一揽子股票组合进行交易，也可以使用现金交易84 根据现行法规规定，可
30、向证券交易所申请取得专用席位的机构包括( )（A）保险公司（B）证券公司（C）财务公司（D）会计公司（E）资产管理公司85 证券交易委托代理协议书对客户与证券经纪商之间的委托买卖过程进行的基本约定有( )（A）相互责任（B）相互权利（C）相互义务（D）业务规则（E）操作流程86 国债买断式回购的交易主体限于( )（A）A 账户（B） B 账户（C） C 账户（D）D 账户87 主办券商的代办业务包括( )（A）开立非上市股份有限公司股份转让账户（B）受托办理股份转让公司股权确认事宜（C）向投资者提示股份转让风险，与投资者签订股份转让委托协议书，接受投资者委托办理股份转让业务（D）根据协会或相关
31、主办券商的要求，协助调查指定事项88 转让撮合时，以集合竞价确定转让价格，如果有两个以上价位在有效竞价范围内能实现最大成交量，则可以选取的价位有( )（A）高于该价位的买入申报全部成交（B）低于该价位的卖出申报半数成交（C）与该价位相同的买方申报全部成交（D）与该价位相同的卖方申报全部成交89 挂牌公司披露的财务信息至少应当包括( )（A）资产负债表（B）利润表（C）主要项目的附注（D）现金流量表90 证券公司受期货公司委托从事介绍业务，应当提供的服务有( )（A）协助办理开户手续（B）提供期货行情信息、交易设施（C）代理客户进行期货交易（D）代期货公司、客户收付期货保证金91 使用中国证券登
32、记结算有限责任公司网络投票系统进行投票的具体流程包括( )（A）向结算公司提交网络申请（B）登录中国证券登记结算有限责任公司网站注册（C）到身份验证机构办理身份验证，激活用户名（D）使用用户名、密码及附加码登录网站92 下列关于股票上网发行资金申购规则的说法中，不正确的有( )（A）上海证券交易所申购单位为 500 股（B）深圳证券交易所申购单位为 1 000 股（C）一般而言，同一证券账户的多次申购委托只有第一次有效，其余申购由交易系统自动剔除（D）每一有效申购单位配一个号，对所有有效申购单位按价格高低顺序连续配号93 目标市场选择策略分为（A）无差异市场营销策略（B）集中性市场营销策略（C
33、）差异性市场营销策略（D）多样化市场营销策略94 证券公司应通过( )来控制自营业务运作风险。（A）合理的预警机制（B）严密的账户管理（C）止盈止损的决策（D）规范的交易操作95 下列属于加强证券自营业务内部控制措施的有( )（A）建立防火墙制度（B）建立完善的投资决策和投资操作档案管理制度（C）建立独立的实时监控系统（D）提高自营业务运作的透明度96 自营业务中涉及( )等方面的重大决策应当经过集体决策并采取书面形式，由相关人员签字确认后存档。（A）自营规模（B）风险限额（C）资产配置（D）业务授权97 下列事项中，属于内幕信息的是( )（A）公司生产经营的外部条件发生的重大变化（B）公司的重大投资行为的决定（C）公司发生重大亏损（D）公司营业用主要资产的抵押、出售或者报废一次超过该资产的 40%98 自营业务运作应重点加强( )，明确自营操作指令的权限及下达程序、请示报告事项及程序等。（A）投资品种的选择（B）投资规模的控制（C）投资时机的把握（D）资产配置的控制99 定向资产管理业务的内部控制措施包括( )（A）专门、独立的业务运作
