1、证券从业资格（证券交易）模拟试卷 76 及答案与解析一、单项选择题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。1 银行间债券交易采用的是( )。（A）询价交易方式（B）折价交易方式（C）众人竞价方式（D）官方定价方式2 在报价驱动系统中，做市商的收入来源是( )。（A）投机收入（B）手续费、佣金收入（C）买卖证券的差价（D）投资收入3 证券公司同时接受两个以上委托人买进与卖出相同种类、数量、价格的委托时，应该 ( ) 完成交易。（A）自行对冲（B）向交易所竞价申报（C）与委托人协商对冲（D）报交易所批准后对冲4 交易佣金是投资者
2、付给经纪人，委托其代为买卖证券的酬劳，在我国通常被称为“手续费”。从 2002 年 5 月 1 日起，我国证券交易的交易佣金收取实行的是 ( )。（A）固定佣金制（B）比率佣金制（C）浮动佣金制（D）最低佣金制5 ( )是确保营业部经纪业务各环节顺利运转及规范运作、减少业务差错、提高工作效率和服务质量的重要制度。（A）经纪业务管理（B）经纪业务的内部控制（C）经纪业务的审核监管（D）经纪业务操作规程6 ( )是无效的委托方式。（A）柜台委托（B）电话委托（C）客户直接向场内交易员报单（D）网上委托7 营业部提供的咨询服务不包括( )。（A）向投资者介绍开户、委托、交割等操作规程及注意事项（B）
3、及时在营业大厅公布中国证监会、交易所、上市公司等有关重大信息（C）向投资者推荐业绩优良的股票（D）简单介绍技术分析软件使用方法8 ( )可申请转让向证券公司租用的 A 股席位。（A）基金管理公司（B）保险公司（C）财务公司（D）资产管理公司9 证券公司自营业务的特点之一是( )。（A）决策的限制性（B）收益的不确定性（C）交易的持久性（D）买卖的间接性10 自 2008 年 6 月 1 日起施行的证券公司监督管理条例规定，证券公司的证券自营账户，应当自开户之日起( )个交易日内报证券交易所备案。（A）1（B） 2（C） 3（D）411 根据下面材料，回答下列题目：假如 a 股票的现价是 20
4、元，杨先生认为 a 股票的价格将要下跌，则杨先生可以向券商借入 2000 股 a 股票进行卖空并获现金 40000 元。11 投资者缴纳的初始保证金率为 50%，则投资者保证金账户中应当存入的现金为( )元。（A）30000（B） 40000（C） 50000（D）6000012 根据上题的条件，如果股票在卖空后不降反升，那么价格上升到每股( )元以上，则券商将会亏损。（A）10（B） 20（C） 30（D）4013 同买空交易一样，券商会设定维持保证金比例，卖空交易中投资者的实际保证金率的计算与买空交易有点区别，下列卖空交易的实际保证金率计算公式正确的是( )。（A）实际保证金率=(卖空时资
5、产的市价+初始保证金)/ 资产现价（B）实际保证金率=(卖空时资产的市价-资产现价)/资产现价（C）实际保证金率=(卖空时资产的市价+ 初始保证金-资产现价)/资产现价（D）实际保证金率=(卖空时资产的市价+初始保证金-资产现价)/卖空时资产的市价14 接第 1 小题，如果当 a 股票的价格上涨到 25 元以上时，实际保证金率为( )。（A）20%（B） 25%（C） 30%（D）50%15 上海证券交易所国债回购的购回价为 101 元，回购天数为 50 元，则回购年收益率为( ) 。（A）7.20%（B） 7.30%（C） 10%（D）15%16 当权证交易发生证券交收违约时，中国结算深圳分
6、公司将按( )采取相应交收违约处理措施。（A）货银交收原则（B）货银对付原则（C）分级结算原则（D）现收现付原则17 ( )是利用证券交易所的交易系统,新股发行主承销商在证券交易所挂牌销售,投资者通过证券营业部交易系统进行申购的发行方式。（A）股票网上发行（B）股票网下发行（C）股票竞价发行（D）网上定价发行18 关于开放式基金场内认购,投资者对基金份额的认购申报要采用( )。（A）市值认购（B）金额认购（C）现金认购（D）信用认购19 下列不属于内幕信息的是( )。（A）上市公司收购的有关方案（B）公司债券担保的重大变更（C）公司分配股利或者增资的计划（D）发行人经营用主要资产的抵押、出售或
7、者报废 ,一次等于该资产的 20%20 进行买断式回购,任何一家市场参与者单只券种的待返售债券余额应小于该只债券流通量的( ) 。任何一家市场参与者待返售债券总余额应小于其在中央结算公司托管的自营债券总额的( )。（A）30%,300%（B） 20%,200%（C） 10%,100%（D）5%,50%21 上海证券交易所买断式回购交易按照( )进行申报。（A）交易券种（B）证券账户（C）价格（D）回购期限22 每一机构投资者持有的单一券种买断式回购未到期数量累计不得超过该券种发行量的( ) 。（A）5%（B） 10%（C） 15%（D）20%23 关于网上定价发行，不正确的说法是( )。（A）
8、当有效申购总量等于该次股票发行量时，投资者按其有效申购量认购股票（B）当有效申购总量小于该次股票发行量时，投资者按其有效申购量认购股票（C）申购配号根据实际有效申购进行，每一有效申购单位配一个号，对所有有效申购单位按时间顺序连续配号（D）每一账户申购委托不少于 1000 股，超过 1000 股的必须是 1000 股的整数倍24 买断式回购采用的方式为( )。（A）两次成交，两次结算（B）两次成交，一次结算（C）一次成交，一次结算（D）一次成交，两次结算25 证券经纪商和客户之间的关系是( )。（A）从属（B）依附（C）委托代理（D）互相制约26 下列各项中，不属于证券经纪业务特点的是( )。（
9、A）证券经纪商的中介性（B）证券经纪商指令的权威性（C）业务对象的广泛性（D）客户资料的保密性27 投资者进行证券交易的先决条件是( )（A）开立保证金账户（B）银行担保（C）开立证券账户（D）获得合法证明28 按现行规定，股票(含 A、B 股)、基金类证券在一个交易日内的交易价格相对上一交易日收市价格的涨跌幅度不得超过( )。（A）5（B） 10（C） 15（D）2029 以下不属于证券自营买卖对象的是( )。（A）权证（B） B 股（C）基金券（D）国债30 下列选项中，不具有结算代理人资格的金融机构的是( )（A）外资商业银行（B）国有独资商业银行（C）股份制商业银行（D）烟台住房储蓄银
10、行31 沪深证券交易所的证券结算原则不包括( )。（A）分级结算原则（B）货银对付原则（C）净额清算原则（D）次日交收原则32 在( ) 情况下，成交价格与债券的应计利息是分解的。（A）全价交易（B）市价交易（C）净价交易（D）买卖价交易33 按照交易对象划分，( )属于股票交易。（A）分离交易的可转换债券（B）可转换债券（C） ETF（D）B 股34 证券经纪商应认真审查委托人，对不符合法律规定的客户，不接受其委托。这一说法体现了证券经纪商( )的义务。（A）坚持了解客户原则（B）必须忠实办理受托业务（C）不接受全权委托（D）不进行信用交易35 证券公司自营业务的特点之一是( )。（A）收益
11、的不确定性（B）结算的便利性（C）决策的限制性（D）交易的快捷性36 证券公司在证券自营账户与证券资产管理账户之间或者不同的证券资产管理账户之间进行交易，且无充分证据证明已依法实现有效隔离的，依照证券法的规定，责令改正，没收违法所得，并处以( )的罚款。（A）10 万元以上 30 万元以下（B） 30 万元以上 50 万元以下（C） 10 万元以上 100 万元以下（D）30 万元以上 60 万元以下37 在报价驱动系统中，做市商的收入来源是( )。（A）投机收入（B）佣金收入（C）投资收入（D）买卖证券的差价38 证券交易所对 A 股和基金每日涨跌幅偏离值超过 ( )的前 3 只证券，要公布
12、其成交金额最大的 5 家会员营业部或席位名称及其成交金额。（A）5%（B） 7%（C） 10%（D）15%39 在委托时，( ) 的身份确认可不由密码控制。（A）电话自动委托（B）电话转委托（C）自助委托（D）网上委托40 下列属于证券经纪商应发挥的作用有( )。（A）提供证券资产管理（B）提高证券市场效率（C）提供信息服务（D）防止股价波动41 B 股的交收期和交收制度，实行( )的逐笔交收制度。（A）T+3（B） T+2（C） T+1（D）T+042 中国银行间债券市场债券回购业务，中央国债登记结算有限责任公司为中国人民银行指定的 ( )（A）全国银行间债券市场的主管部门 （B）办理债券的
13、登记、托管与结算的机构（C）对辖内金融机构的债券交易活动进行日常监督机构（D）全国银行间债券市场的监督部门43 证券公司从事证券资产管理业务，接受一个客户的单笔委托资产价值低于规定的最低限额；投资范围或者投资比例违反规定的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得( )的罚款。（A）1 倍以上 3 倍以下（B） 1 倍以上 5 倍以下（C） 1 倍以 Z10 倍以下（D）1 倍以上 15 倍以下44 以人口统计因素为依据细分市场，一般需要( )个或( )个以上的具体变量才能准确地描述每个子市场的特征。（A）1，1（B） 2，2（C） 3，3（D）4，445 权证交收履约保证金账户开立后
14、，结算参与人须缴纳初始履约保证金( )万元人民币。（A）100（B） 200（C） 500（D）100046 2008 年 9 月 19 日，证券交易印花税进行调整后的标准是( )。（A）税率统一下调为 2（B）税率由 1调整为 3（C）只对出让方按 1税率征收，对受让方不再征收（D）只对受让方按 1税率征收，对出让方不再征收47 证券公司申请会员资格时应报送证券交易所的材料不包括( )。（A）经营证券业务许可证（B）董事、监事、高级管理人员的个人资料（C）境内外控股子公司及主要参股公司信息（D）持有 5以下股权的股东、实际控制人的名称、出资额、持股比例、业务范围、注册资本、注册地址、法定代表
15、人等信息48 ( )是证券公司客户信用交易担保证券账户的二级证券账户。（A）客户信用证券账户（B）客户信用资金台账（C）客户信用交易担保资金账户（D）客户信用资金账户49 甲方可以按照证券交易所规定和合同约定，转出超出规定比例部分的担保物时，应提前( ) 个交易日向乙方提出申请。（A）1（B） 2（C） 5（D）1050 以下关于开展融资融券业务的证券公司所应当具备的条件，说法错误的是( )（A）公司治理健全，内部控制有效（B）公司及其董事、监事、高级管理人员最近 2 年内未因违法经营受到处罚（C）经营证券经纪业务已满 5 年（D）财务状况良好，最近 6 个月净资本在 12 亿元以上51 关于
16、股票除权，下列说法正确的是( )。（A）在我国，一般增发股票通常要除权，而配股则不除权（B）在股票名称前加 XR 为除息，XD 为除权，DR 为权息同除（C）当实际开盘价高于这一理论价格时，就称为贴权，在册股东即可获利（D）凡在股权登记日拥有该股票的股东，就享有领取或认购股权的权利，即可参加分红或配股52 ( )不属于营业部与客户签订的代理交易协议的内容。（A）双方权利义务和风险提示（B）证券公司禁止营业部从事的业务内容（C）营业部的规模及从事经纪业务人员的姓名（D）营业部可从事的合法业务范围及证券公司授权的业务内容53 客户征信调查时对机构客户还款能力的调查内容不包括( )。（A）用作担保品
17、的资金或证券资产情况（B）近几年的经营状况（C）反映偿债能力的主要财务指标（D）变现能力的主要财务指标54 在证券公司自营业务决策中，应力求避免( )（A）分级授权（B）分散经营（C）分级决策（D）分级管理55 ( )不是经纪商的权利与义务。（A）坚持了解客房原则 （B）忠实办理受托业务（C）为客户保密 （D）代理客户决策56 证券买卖双方在交易达成之后，于下一营业日进行证券和价款的收付，完成交收的交收方式称为( )（A）当日交收 （B）次日交收（C）例行日交收 （D）特约日交收 57 深圳证券交易所根据会员的申请和业务许可范围，为其设立的交易单元设定的交易或其他业务权限不包括( )（A）一类
18、或多类证券品种或特定证券品种的交易（B）大宗交易（C）协议转（D）自营证券交易58 (2010、2009 年考试真题)证券交易所内证券交易的竞价原则是( )。（A）时间优先，客户优先（B）时间优先，价格优先（C）数量优先（D）市价优先59 清算、交割、交收与财产实际转移之间的唯一正确关系是( )（A）清算发生财产实际转移 （B）交割、交收发生财产实际转移（C）清算、交割、交收均不发生财产实际转移 （D）清算、交割、交收均发生财产实际转移60 关于营业部经纪业务操作规程，在清算交收方面，以下说法错误的是( )（A）营业部应在为投资者保密的前提下，及时公布新股认购配号及中签号（B）营业部为客户办理
19、证券交割一般有自助交割和柜台人工交割两种交割方式（C）客户如要求柜台在打印的对账单上加盖营业部业务用章的，柜台应该婉言谢绝 （D）客户凭本人身份证、资金卡或授权权限，可以在柜台查询交易结果或证券及资金余额等 61 清算一般有三种解释：一是指一定经济行为引起的货币资金关系的应收、应付的计算；二是指公司、企业结束经营活动，收回债务、处置分配财产等行为的总和；三是指银行同业往来中应收或应付差额的轧抵及资金汇划。证券交易的清算，适用( )解释。（A）第一种 （B）第二种（C）第三种 （D）都不适用62 下列各项中，属于证券经纪业务技术风险的有( )。（A）假借客户名义买卖证券而造成的风险（B）挪用公款
20、买卖证券而造成的风险（C）挪用客户的证券或资金而造成的风险（D）通讯系统故障导致交易不能正常进行而造成的风险63 下列( ) 不属于证券交易的原则。（A）公开原则（B）互助原则（C）公平原则（D）公正原则64 股份报价转让试点业务中，每笔委托股份数量一般应为( )以上。（A）2 万股（B） 3 万股（C） 1 万股（D）5 万股65 证券交易所交易异常情况中无法连续交易是指证券交易所交易、通信系统出现（ ）分钟以上中断等情况。（A）5（B） 10（C） 15（D）2066 依照中国证监会证券公司融资融券业务试点管理方法的规定，证券公司申请融资融券业务试点，必须满足最近 6 个月（ ）均在 12
21、 亿元以上。（A）总资产（B）净资产（C）净资本（D）客户资金存款67 机构客户申请开立信用证券账户和信用资金账户应向证券公司提交的材料不包括( )。（A）加盖公章的预留印鉴卡（B）专用于信用交易的银行卡（C）填妥并加盖机构公章的“信用证券账户开户申请表 “、“信用资金账户开户申请表”（D）银行及机构盖章的客户信用资金存管协议68 采用现金结算方式行权且权证在行权期满时为价内权证的，发行人在权证期满后的( )个工作日内向未行权的权证持有人自动支付现金差价。（A）1（B） 3（C） 5（D）769 根据（ ），委托指令分为买进委托和卖出委托。（A）委托时效限制（B）委托价格限制（C）委托订单的数
22、量（D）买卖证券的方向70 电话自动委托、自助终端委托的身份确认凭（ ）识别。（A）委托人（B）密码（C）营业部（D）受托人71 根据上海证券交易所的规定，买卖无价格涨跌幅限制的证券，集合竞价阶段的有效申报价格为（ ）。（A）股票申报价格不高于前收盘价格的 900，且不低于前收盘价格的 50（B）基金、债券交易申报价格最高不高于前收盘价格的 120%，且不低于前收盘价格的 30（C）股票申报价格不高于前收盘价格的 700%，且不低于前收盘价格的 30%（D）基金、债券交易申报价格最高不高于前收盘价格的 150%，且不低于前收盘价格的 5072 在我国，证券公司要取得交易席位，应向（ ）提出申请
23、。（A）证券登记结算机构（B）证券交易所（C）中国证监会（D）证券业协会73 连续竞价期间，上海证券交易所和深圳证券交易所的即时行情内容包括：实时最高（ ）买入申报价格和数量。（A）5 个（B） 6 个（C） 7 个（D）8 个二、多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.5 分，共 30 分。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。多选、少选、错选均不得分。74 下列哪些行为违反了证券交易的公正原则?( )（A）有关部门未严格按要求核准股票的发行和上市申请（B）内幕交易（C）未严格按要求审批某证券经营机构的设立申请（D）上市公司的董事长发生变动未向社会披露75 证券交易委托代
24、理协议(范本)的内容主要有( )。（A）双方声明及承诺（B）变更和撤销（C）甲乙双方的责任及免赔条款（D）争议的解决76 下列关于境内自然人申请开立证券账户的说法，正确的有( )。（A）由客户本人填写自然人证券账户注册申请表，并提交本人有效身份证明文件及复印件（B）通常情况下，有效身份证明文件为居民身份证（C）在自然人证券账户注册申请表中，应准确填写个人的姓名、有效身份证明文件号码、联系地址、职业、账户类别等内容，并签名（D）如果委托代办，除自然人本人相关资料外，再填写代办人有效身份证明文件号码即可77 上海证券交易所 B 股现金红利的派发日程安排中，正确的有( )。（A）中国结算上海分公司核
25、准答复日(T-3 日前)（B）公告刊登日(T 日)（C）权益登记日(T+3 日 )（D）现金红利发放日(T+8 日)78 常见的内幕交易包括( )。（A）内幕信息的知情人利用内幕信息买卖证券（B）内幕信息的知情人根据内幕信息建议他人买卖证券（C）内幕信息的知情人向他人透露内幕信息，使其利用该信息进行交易（D）非法获取内幕信息的人利用内幕信息买卖证券79 下列有权对证券公司定向资产管理业务活动进行自律管理和行业指导的机构有( )。（A）证券交易所（B）证券登记结算机构（C）中国证监会（D）中国证券业协会80 全国银行间市场买断式回购应遵循( )原则。（A）公平（B）诚信（C）自律（D）风险自担8
26、1 关于标准券折算率的计算，下列说法正确的是( )。（A）理论上应首先考虑违约风险防范（B）要始终维持债券市值大于等于其标准券金额（C）下一期应沿用上一期的折算率（D）计算过程中，相关参数越谨慎越好82 证券公司向客户提供投资建议，对证券价格的涨跌或者市场走势作出确定性的判断，应承担的法律责任有( )。（A）责令改正，给予警告，没收违法所得，并处以违法所得 1 倍以上 5 倍以下罚款（B）没有违法所得或者违法所得不足 10 万元的，处以 10 万元以上 60 万元以下的罚款（C）对直接负责的主管人员和其他直接责任人员，给予警告，并处以 3 万元以上10 万元以下罚款（D）情节严重的，暂停或者撤
27、销其相关证券业务许可83 证券交收包含的层面有( )。（A）证券公司与结算参与人的证券交收（B）中国结算公司沪深分公司与结算参与人的证券交收（C）结算参与人与客户之间的证券交收（D）中国结算公司沪深分公司同客户之间的证券交收84 全国银行间债券市场质押式回购交易参与者的自主报价分为( )。（A）公开报价（B）反向报价（C）对话报价（D）多边报价85 对情节严重的异常交易行为,证券交易所可以视情况采取的措施有( )。（A）口头或书面警示（B）罚款（C）要求相关投资者提交书面承诺（D）限制相关证券账户交易86 专设自营账户的意义有( )。（A）完善了证券公司内部监控制度（B）为证券监控部门对证券公
28、司的业务审计和检查提供了有利条件（C）对防范内幕交易等违禁行为的发生有重要作用（D）有利于提高自营业务的收益87 自营业务内部控制的内容应包括( )。（A）投资决策执行情况（B）自营资产质量（C）自营盈亏情况（D）风险监控情况88 证券公司开展资产管理业务,禁止的行为有( )。（A）挪用客户资产（B）利用客户委托资产进行内幕交易、操纵证券价格（C）将集合资产管理计划资产用于可能承担无限责任的投资（D）对客户投资收益或者赔偿投资损失做出承诺（E）未经客户允许,将定向资产管理客户委托资产用于融资或者担保 ,将集合资产管理计划资产用于资金拆借、贷款、抵押融资或者对外担保等用途89 上海市场 B 股交
29、收实行( )和( )相结合的制度。（A）双边净额交收（B）净额交收（C）整体交收（D）逐项交收90 下列属于交易所会员义务的是( )。（A）遵守证券交易所章程、各项规章制度，执行证券交易所决议（B）派遣合格代表入场从事证券交易活动（C）维护投资者和证券交易所的合法权益，促进交易市场的稳定与发展（D）按规定缴纳各项经费91 下列关于网上定价发行确定认购股票数量具体处理原则的表述正确的是( )。（A）当有效申购总量等于该次股票发行量时，投资者按其有效申购量认购股票（B）当有效申购总量小于该次股票发行量时，投资者按其有效申购量认购股票，余额部分按承销协议办理（C）当有效申购总量小于该次股票发行量时，
30、投资者按其有效申购量认购股票，余额部分由认购者按比例分摊，投资者放弃部分由主承销商包销（D）当有效申购总量大于该次股票发行量时，由证券交易所主机自动按每 1000股确定一个申报号，连序排号，然后通过摇号抽签，每中一签认购 1000 股92 关于股票、封闭式基金竞价交易，以下属于异常波动的情形有( )。（A）连续 3 个交易日内日收盘价格涨跌幅偏离值累计达到 20%的（B） ST 股票和 *ST 股票连续 3 个交易日内日收盘价格涨跌幅偏离值累计达到15%的（C） ST 股票和 *ST 股票连续 3 个交易日内日收盘价格涨跌幅偏离值累计达到20%的（D）连续 3 个交易日内日均换手率与前 5 个
31、交易日的日均换手率的比值达到 30倍，并且该股票、封闭式基金连续 3 个交易日内的累计换手率达到 20%的93 证券交易机制涉及证券市场的微观结构，不同的证券交易市场可能会有不同的证券交易机制，但总的来说，以下不属于证券交易机制的目标的是( )。（A）稳定性（B）流动性（C）收益性（D）有效性（E）高效性94 下列属于我国上海证券交易所现有的质押式企业债回购交易品种是 ( )天企业债回购。（A）1（B） 2（C） 3（D）7（E）995 根据现行法规规定，可向证券交易所申请取得专用席位的机构包括( )（A）保险公司（B）证券公司（C）财务公司（D）会计公司（E）资产管理公司96 双边报价是指经
32、中国人民银行批准在银行间债券市场开展双边报价业务的参与者在进行现券买卖公开报价时，在中国人民银行核定的债券买卖价差范围内连续报出该券种的买卖实价，并可同时报出该券种的( )等交易要素。（A）交付方式（B）买卖数量（C）清算速度（D）结算方式97 证券公司申请设立集合资产管理计划，应当聘请律师事务所对拟设立集合资产管理计划的合规性和申报材料的( )出具法律意见。（A）可靠性（B）完整性（C）准确性（D）真实性98 根据我国现行有关交易制度，( )不可以进行回转交易。（A）A 股（B） B 股（C）企业债券（D）基金99 下列关于上海证券交易所 B 股现金红利的派发日程安排中，正确的有( )。（A
33、）中国结算上海分公司核准答复日(T-3 日前)（B）公告刊登日(T 日)（C）权益登己日(T+3 日)（D）现金红利发放日(T+8 日)100 证券交易场所的作用在于( )。（A）为各种类型的证券提供便利而充分的交易条件（B）为各种证券交易提供公开、公平、充分的价格竞争，以发现合理的交易价格（C）实施公开、公正和及时的信息披露（D）为各种证券提高流动性101 下列交易中，属于证券交易的有( )（A）股票交易 （B）债券交易（C）存货单交易 （D）基金交易102 场外交易市场的特点是( )。（A）交易活动呈现非集中性（B）没有一个统一的交易场所，分散于各证券公司（C）证券公司既是场外证券交易的组织者，也是证券交易的直接参加者
