1、证券从业资格（证券基础知识）模拟试卷 65 及答案与解析一、单项选择题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。1 有价证券是指( ) 。（A）标有票面金额，只能用于证明持有人对特定财产拥有所有权或债权的凭证（B）没有票面金额，但仍然可以证明持有人或该证券指定的特定主体对特定财产拥有所有权或债权的凭证（C）标有票面金额，用于证明持有人或该证券指定的特定主体对特定财产拥有所有权或债权的凭证（D）标有票面金额，用于证明持有人或该证券指定的特定主体对私人财产拥有所有权的凭证2 关于有价证券的定义和特点，下列描述错误的是( )。（A）
2、有价证券本身具备价值（B）有价证券是虚拟资本的一种形式（C）有价证券可以在证券市场上买卖和流通，客观上具有了交易价格（D）有价证券价格总额并不等于所代表的真实资本的账面价格3 关于记名股票，下列说法正确的是( )。（A）不得转让（B）股东应在认购时一次缴足股款（C）股东可以分次缴纳出资（D）只有记名股东才能行使股东权4 小李观察到最近股票价格由于政治事件发生波动，于是他将手中的股票抛出并换成了债券，这是因为股票的( )增大。（A）流动性（B）期限性（C）风险性（D）收益性5 通货膨胀对股价的影响为( )。（A）只有刺激股市的作用（B）只有抑制股市的作用（C）影响不大（D）既有刺激股市的作用，又
3、有抑制股市的作用6 关于债券的特征，下列描述错误的是( )。（A）安全性是指债券持有人的收益相对固定，并且一定可按期收回投资（B）收益性是指债券能为投资者带来一定的收入，即债权投资的报酬（C）偿还性是指债券有规定的偿还期限，债务人必须按期向债权人支付利息和偿还本金（D）流动性是指债券持有人可按需要和市场的实际状况，灵活地转让债券7 附认股权证的公司债券是公司发行的一种附有认购该公司股票权利的债券。这种债券的购买者( ) 。（A）可以按预先规定的条件在公司发行股票时享有优先购买权（B）可以按预先规定的条件在公司增发股票时享有优先购买权（C）可以按事后规定的条件在公司新发股票时享有优先购买权（D）
4、可以按事后规定的条件在公司增发股票时享有优先购买权8 武士债券的面值货币为( )。（A）美（B）日元（C）发行国货币（D）国际货币单位9 欧洲债券的特点是( )。（A）债券发行者、债券发行地点在一国，而债券面值所使用的货币是另一国家（B）债券发行者在一国，债券发行地点和债券面值所使用的货币同属于另一国家（C）债券发行者、债券发行地点和债券面值所使用的货币可以分别属于不同的国家（D）债券发行者、债券发行地点和债券面值所使用的货币同属于一个国家10 根据我国基金管理公司特定客户资产管理业务试点办法的规定，基金管理公司为单一客户办理特定资产管理业务的，客户委托的( )。（A）全部资产不得低于 300
5、0 万元人民币（B）初始资产不得低于 3000 万元人民币（C）全部资产不得低于 5000 万元人民币（D）初始资产不得低于 5000 万元人民币11 投资者拥有较多资金欲投资于股票现货，又担心建仓期内大盘出现非预期大幅上涨导致建仓成本过高，这时可采取的措施为( )。（A）空头套期保值（B）多头套期保值（C）套利（D）股票指数期货投机12 债券发行注册制的核心是( )。（A）质量控制原则（B）数量控制原则（C）实质管理原则（D）公开原则13 上海、深圳证券交易所自 2007 年 1 月 8 日起对未完成股改的股票(即 S 股) 实施特别的差异化、制度化安排，将其涨跌幅比例统一调整为( )。（A
6、）3%（B） 4%（C） 5%（D）6%14 英国最具权威性的股价指数是( )。（A）金融时报证券交易所指数(即“富时指数”)（B）日经 225 股价指数（C） NASDAQ 指数（D）道-琼斯指数15 日经 500 种股价指数( )。（A）以东京证券所第一市场上市的 225 种股票为样本（B）样本原则上固定不变（C）成为反映和分析日本股票市场价格长期变动趋势最常用的指标（D）能如实反映日本产业结构变化和市场变化情况16 关于证券公司的发展特点，下列说法不正确的是( )。（A）起步晚，基础薄弱（B）同类机构数量多，差异小，竞争激烈（C）规模大，实力强，风险承受能力较足（D）容易受市场变化影响1
7、7 证券经纪商的收入来源是( )。（A）买卖价差（B）佣金（C）股利和利息（D）税利18 召开基金份额持有人大会，至少应当有代表( )以上基金份额的持有人参加。（A）70%（B） 50%（C） 30%（D）10%19 操纵证券、期货交易价格，获取不正当利益或者转嫁风险，情节严重的，处( )年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处违法所得 1 倍以上 5 倍以下罚金。（A）2（B） 3（C） 4（D）520 证券变现的难易程度体现的是证券的( )特征。（A）期限性（B）收益性（C）流动性（D）风险性21 各国对证券投资基金的称谓不尽相同,在英国和我国香港地区称为( )。（A）共同基金（B）单位信托基
8、金（C）证券投资信托基金（D）股票基金22 根据证券投资基金运作管理办法及有关规定,货币市场基金仅投资于( )。（A）货币市场工具（B）可转债（C）剩余期限超过 397 天的债券（D）信用等级在 AAA 级以下的企业债23 ( )是指合约双方同意在未来日期按照固定价格买卖基础金融资产的合约。（A）金融远期合约（B）金融期货（C）金融期权（D）结构化金融衍生工具24 证券发行市场的作用不包括( )。（A）为资金需求者提供筹措资金的渠道（B）为中小企业提供融资的渠道（C）为资金供应者提供投资的机会（D）形成资金流动的收益导向机制,促进资源配置的不断优化25 我国证券法规定,证券交易所的设立和解散由
9、( )批准。（A）会员大会（B）国务院（C）中国证监会（D）中国证券业协会26 场外交易市场的组织方式采取( )。（A）代理制（B）经纪制（C）自助制（D）做市商制27 引起股价变动的直接原因是( )（A）市场利率（B）景气变动（C）公司的盈利水平（D）供求关系的变化28 按股东享有权利的不同，股票可以分为( )。（A）普通股票和优先股票（B）记名股票和不记名股票（C）有面额股票和无面额股票（D）份额股票和比例股票29 目前我国货币市场基金能够进行投资的金融工具不包括( )。（A）现金（B）可转换债券（C）期限在 1 年以内(含 1 年)的中央银行票据（D）1 年以内(含 1 年) 的银行定期
10、存款、大额存单30 以下不属于金融期货合约的基础工具的是( )。（A）外汇（B）股价指数（C）债券（D）商业票据31 证券发行的最后环节是将证券推销给投资者。发行人推销证券的方式不包括( )。（A）直销（B）自销（C）包销（D）代销32 安全性最高的有价证券是( )。（A）国债（B）股票（C）公司债券（D）企业债券33 在中国境外注册，在香港上市，但是主要业务在中国内地、或者大部分股东权益来自中国内地的股票叫做( )。（A）红筹股（B）外资股（C）法人股（D）H 股34 关于期货市场价格发现功能论述不正确的是( )。（A）期货价格与现货价格的走势基本一致并逐渐趋同，所以今天的期货价格可能就是未
11、来的现货价格（B）世界各地的套期保值者和现货经营者，利用期货价格和传播的市场信息来制定各自的经营决策，这样，期货价格成为世界各地现货成交价的基础（C）期货价格克服了分散、局部的市场价格在时间上和空间上的局限性，具有公开性、连续性、预期性的特点（D）理论上说，期货价格要反映现货的持有成本，如若现货价格保持不变，期货价格就不会与之存在差异35 可转换公司债券是( ) 。（A）风险管理型创新的重要成果（B）增强流动型创新的重要成果（C）信用创造型创新的重要成果（D）股权创造型创新的重要成果36 下列对基金份额持有人与管理人之间的关系认识错误的是( )。（A）是相互制衡的关系（B）是所有者和经营者之间
12、的关系（C）是委托人、受益人与受托人的关系（D）基金份额持有人是基金资产的终极所有者和基金投资收益的受益人；基金管理人则是接受基金份额持有人的委托，负责对所有筹集的资金进行具体的投资决策和日常管理37 证券公司部门和岗位的设置应当权责分明相互牵制，前台业务运作与后台管理支持适当分离，这体现了内部控制度中( )的要求。（A）健全性（B）适中性（C）制衡性（D）监督性38 关于地方政府债券论述正确的是( )。（A）地方政府债券通常可以分为一般债券和普通债券（B）收益债券是指地方政府为缓解资金紧张或解决临时经费不足而发行的债券（C）普通债券是指为筹集资金建设某项具体工程而发行的债券（D）地方政府债券
13、简称“地方债券” ，也可以称为“ 地方公债”或“地方债”39 下列不属于部门规章的是( )。（A）上市公司收购管理办法（B） 上市公司证券发行管理办法（C） 证券发行与承销管理办法（D）证券法40 利率衍生工具不包括( )。（A）远期利率协议（B）利率期权（C）信用互换（D）利率互换41 对看跌期权而言，市场价格低于协定价格为( )。（A）平价期权（B）虚值期权（C）实值期权（D）超值期权42 证券交易所设总经理 1 人，由( )任免。（A）财政部（B）中国人民银行（C）国家发展与改革委员会（D）国务院证券监督管理机构43 从 20 世纪 70 年代开始，证券市场出现了高度繁荣的局面，其重要标
14、志是反映证券市场容量的重要指标( )的提高。（A）货币化率（B）资本化率（C）证券化率（D）资产化率44 美国的第一个证券交易所是( )。（A）费城证券交易所（B）纽约证券交易所（C）美国证券交易所（D）太平洋证券交易所45 下列不属于记名股票特点的是( )。（A）便于挂失（B）股东权利归属于记名股东（C）可以一次或分次缴纳出资（D）转让相对简单，不受限制46 2007 年，( ) 合并成立洲际交易所(ICE)（A）阿姆斯特丹交易所、布鲁塞尔交易所、巴黎交易所（B）洲际交易所(ICE)、纽约期货交易所 (NYBOI)（C）伦敦国际金融期权期货交易所、葡萄牙交易所、泛欧交易所(EurOnexlt
15、)（D）纽约证券交易所(NYSE)、泛欧证交所47 中国证券业协会的章程应由( )制定。（A）会员大会（B）理事会（C）股东大会（D）证券交易所48 下列不属于商品证券的是( )。（A）提货单（B）支票（C）运货单（D）仓库栈单49 股票实质上代表了股东对股份公司的( )。（A）产权（B）债权（C）物权（D）所有权50 不标明票面金额的股票被称为( )。（A）面值股票（B）普通股票（C）特种股票（D）份额股票51 贴现债券到期时按( )偿还。（A）本息总额（B）市场价格（C）发行价格（D）票面金额52 凭证式债券是( ) 。（A）具有标准格式实物券面的债券（B）债权人认购债券的收款凭证（C）利
16、用证券账户通过电脑系统完成发行、交易及兑付的债券（D）发行主体为银行或者非银行金融机构的债券53 我国股市的股权分置改革完成后将实行“新老划断” 措施。“新老划断”的含义是( )。（A）首次公开发行公司不再区分普通股和优先股（B）首次公开发行公司不再区分流通股和非流通股（C）首次公开发行公司不再区分国有股和法人股（D）首次公开发行公司不再区分法人股和大众股54 除按规定分得本期固定股息外，还可以再参与本期剩余盈利分配的优先股，称为( )（A）累积优先股（B）非参与优先股（C）参与优先股（D）非累积优先股55 证券业协会和证券交易所在性质上是属于( )（A）证券业的最高监督机构（B）政府组织（C
17、）民间组织（D）自律性组织56 当今的证券市场，交易所之间跨国合并或者跨国合作的案例层出不穷，场外交易也日趋融合，这体现了国际证券市场的( )趋势。（A）证券市场一体化（B）投资者法人化（C）金融创新深化（D）金融机构混业化57 以下关于现金股利说法错误的是( )。（A）现金股利的发放是以现金分红方式（B）个人投资者取得现金红利的过程中不用支付利息税（C）现金股利是将公司盈余公积和当期应付利润的部分或全部发放给股东（D）现金股利的发放致使公司的资产和股东权益减少同等数额58 我国银行间债券市场的现券交易品种目前有( )。（A）国债和公司债（B）国债和可转债（C）国债和政策性金融债（D）国债和权
18、证59 各国政府对股票基金的监管都十分严格，其主要目的是( )。（A）限制基金投资（B）减少基金的投资风险，保证投资收益（C）防止基金过度投机和操纵股市（D）避免投资过于分散60 欧洲债券是指借款人( )。（A）在欧洲发行的债券（B）在本国以外的国家发行以本国货币为面值的债券（C）在本国以外的国家发行以该国货币为面值的债券（D）在本国以外的国家发行的，不以发行市场所在国货币为面值的国际债券61 最可能存在投资者大量赎回风险的证券投资基金是( )。（A）契约型基金（B）开放式基金（C）封闭式基金（D）公司型基金62 基金清算账册以及有关文件由（ ）来保存。（A）基金托管人（B）基金发起人（C）基
19、金管理人（D）基金清算小组63 证券法确立了证券公司以( )为核心的风险控制指标体系的法律地位，有助于提高证券公司规范经营和风险控制意识。（A）总资本（B）净资本（C）负债率（D）利润率64 为提高证券业从业人员专业素质，促进我国证券市场健康发展，维护投资者合法权益，( )于 2002 年 10 月 22 日发布了证券业从业人员资格管理办法。（A）中国证监会（B）中国证券业协会（C）国务院证券委员会（D）国务院证券委、国家体改委65 ( )是 20 世纪 90 年代以来发展最为迅速的一类衍生产品。（A）股权类产品的衍生工具（B）货币衍生工具（C）利率衍生工具（D）信用衍生工具66 依据我国证券
20、投资基金法规定，基金管理人的职责之一是（ ）。（A）出具基金业绩报告，并提供详细的基金托管情况（B）负责办理基金名下的资金往来（C）安全保管基金的全部资产（D）及时向基金份额持有人分配收益67 下列关于证券公司的分类监管制度的说法，正确的是（ ）。（A）以净资本为基准（B）以扶优限劣为核心（C）以提高风险管理能力为目的（D）以市场准入和监管措施为依据68 沪深 300 指数的计算采用（ ），按照样本股的调整股本权数加权计算。（A）除数修正法（B）派许加权法（C）市值总价加权法（D）加权平均法69 对股份有限公司而言，发行优先股票的作用在于可以筹集（ ）的公司股本。（A）中期（B）中短期（C）短
21、期（D）长期稳定70 下列说法正确的是（ ）。（A）通货膨胀严重、物价居高不下时，企业因原材料、工资、费用、利息等各项支出加，使得利润减少，引起股价下降（B）通货膨胀严重、物价居高不下时，企业凶原材料、工资、费用、利息等各项支出减少，使得利润减少，引起股价下降（C）通货膨胀严重、物价居高不下时，企业因原材料、工资、费用、利息等各项支出增加，使得利润增加，引起股价上升（D）通货膨胀严重、物价居高不下时，企业因原材料、工资、费用、利息等各项支出减少，使得利润增加，引起股价下降二、多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.5 分，共 30 分。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。
22、多选、少选、错选均不得分。71 关于证券市场的筹资-投资功能，下列说法正确的有( )。（A）筹资和投资是证券市场基本功能不可分割的两个方面，忽视其中任何一个方而都会导致市场的严重缺陷（B）资金盈余者可以通过买人证券而实现投资（C）为了筹集资金，资金短缺者可以通过发行各种证券来达到筹资的目的（D）在证券市场上交易的任何证券，既是筹资的工具，也是投资的工具72 关于股票的内在价值，下列说法正确的有( )。（A）由于未来收益及市场利率的不确定性，各种价值模型计算出来的 “内在价值”只是股票真实的内在价值的估计值（B）股票的内在价值即理论价值，也即股票未来收益的现值（C）股票的内在价值决定股票的市场价
23、格，股票的市场价格总是围绕其内在价值波动（D）经济形势的变化、宏观经济政策的调整、供求关系的变化等都会影响股票未来的收益，但内在价值不会变化73 与金融现货交易相比，金融期货的特征具体表现在( )。（A）结算方式不同（B）交易对象不同（C）交易价格不同（D）交易目的不同74 按照权证持有人行权的时间不同，可以将权证分为( )（A）百慕大式权证（B）太平洋式权证（C）美式权证（D）欧式权证75 2006 年以来，我国资产证券化业务的特点有( )。（A）机构投资者范围增加（B）投资主体为个人投资者（C）发行规模大幅增长（D）二级市场交易尚不活跃76 全国银行问债券市场面向商业银行、农村信用联社、保
24、险公司、证券公司等金融机构进行债券( ) 。（A）买卖（B）回购（C）发行（D）转让77 香港恒生指数于 2006 年 2 月首次将 H 股纳入恒生指数成分股。上市标准是 ( )。（A）以 H 股形式于香港上市的内地企业，只要公司的股本以全流通形式于香港联交所上市（B） H 股公司已完成股权分置，且无非上市股本（C）新上市的 H 股公司无非上市股本（D）在香港上市的中资企业78 股票投资获得资本增值收益的形式是送股，送股的资金来源于( )。（A）法定公积金（B）公益金（C）当年可分配盈利（D）任意盈余公积金79 关于风险，下列说法正确的有( )。（A）风险是指对投资者预期收益的背离（B）证券投
25、资的风险就是证券收益的不确定性（C）系统性风险是可以投资组合而避免的（D）非系统风险是可以投资组合来避免的80 综观 60 年代以来国际债券市场的活动情况，发行国际债券的主要目的有( )（A）弥补国际收支逆差（B）收取外币资金，弥补国内预算资金的不足（C）一些大型和特大型工程项目建设筹资，并使高风险得以分散（D）为某些国际组织筹资，以支持其活动81 证券市场监管的意义有( )。（A）是保障广大投资者权益的需要（B）是维护市场良好秩序的需要（C）是发展和完善证券市场体系的需要（D）是证券市场参与者进行发行和交易决策的重要依据82 在我国,按投资主体的不同性质,可将股票划分为( )等不同类型。（A
26、）国家股（B）法人股（C）社会公众股（D）外资股83 记账式国债的发行主要有( )。（A）证券交易所市场发行（B）银行间债券市场发行（C）跨市场发行（D）证券公司柜台发行84 结构化金融衍生产品按联结的基础产品分类,可分为( )等种类。（A）股权联结型产品（B）利率联结型产品（C）汇率联结型产品（D）商品联结型产品85 下列有关证券交易所的特征中,正确的有( )。（A）有固定的交易场所（B）有固定的交易时间（C）交易对象为上市证券（D）实行公开、公平、公正的原则86 香港恒生指数成分股主要根据( )标准选定。（A）股票在市场上的重要程度（B）股票成交额对投资者的影响（C）股票发行在外的数量能应
27、付市场旺盛时的需要（D）公司的业务应以香港为基地87 下列选项中,导致公司经营风险的内部因素有( )。（A）项目投资决策失误（B）不注意技术更新,使自己在行业中的竞争地位下降（C）不注意市场调查,不注意开发新产品（D）竞争对手的实力变化88 证券、期货投资咨询人员申请取得证券、期货投资咨询从业资格,必须具备的条件有( )。（A）具有中华人民共和国国籍;品行良好、正直诚实,具有良好的职业道德（B）未受过刑事处罚或者与证券、期货业务有关的严重行政处罚（C）具有大学本科以上学历（D）证券投资咨询人员具有从事证券业务 2 年以上的经历 ,期货投资咨询人员具有从事期货业务 2 年以上的经历;通过中国证监
28、会统一组织的证券、期货从业人员资格考试89 直接或间接持有证券公司 5%及以上股份的股东，其持股资格应当经中国证监会认定，并不得有以下情形( )。（A）负债总额达到净资产 50%（B）申请前 3 年内因重大违法、违规经营而受到处罚（C）累计亏损达到注册资本 50%（D）资不抵债或不能清偿到期债务90 按投资标的划分，基金可分为( )。（A）国债基金（B）股票基金（C）指数基金（D）货币市场基金91 中国证券登记结算有限公司成立的意义有( )。（A）消除市场分割（B）减少资金占用（C）提高市场结算效率（D）降低交易成本92 证券公司要建立健全自营业务授权制度，必须做到( )。（A）明确授权权限、
29、时效和责任（B）制定标准的业务操作流程（C）对授权过程做书面记录（D）保证授权制度的有效执行93 决定基金期限长短的因素主要有( )。（A）发展规模（B）基金份额交易方式（C）宏观经济形势（D）基金本身投资期限的长短94 证券交易所的运作系统包括( )。（A）结算系统（B）信息系统（C）监察系统（D）交易系统95 证券市场监管的经济手段是指通过运用( )等经济手段对证券市场进行干预。（A）罚款（B）利率政策（C）税收政策（D）公开市场业务96 国际债券的种类包括( )。（A）外国债券（B）美洲债券（C）亚洲债券（D）欧洲债券97 有价证券是指标有票面金额，证明持有人有权按期取得一定收入并可以自
30、由转让的凭证，这种是( ) 凭证。（A）资本（B）所有权（C）货币（D）债券98 关于资产证券化的作用，下列表述正确的有( )。（A）改变发起人的资产结构（B）将流动性较低的资产转化为具有较高流动性的可交易证券（C）加快发起人资金周转（D）提高了基础资产的流动性99 证券公司可以授权其分公司经营的业务有( )。（A）管理证券公司一定区域内的证券营业部（B）经营证券公司一定区域内的证券承销与保荐业务（C）作为证券公司专门的证券自营业务机构经营证券自营业务（D）作为证券公司专门的证券资产管理业务机构经营证券资产管理业务100 流通国债是指可以在流通市场上交易的国债，它的特征是( )。（A）自由转让
31、（B）通常不记名（C）自由认购（D）无面值101 证券公司董事、监事和高级管理人员任职资格监管办法规定取得证券公司董事、监事和高管人员任职资格，应当具备的基本条件包括( )。（A）正直诚信，品行良好（B）熟悉证券法律、行政法规、规章以及其他规范性文件，具备履行职责所必需的经营管理能力（C）在任职后 1 年内取得证券监督管理机构核准的任职资格（D）应当遵守法律、行政法规和中国证监会的规章、规范性文件，遵守公司章程和行业规范，恪守诚信，勤勉尽责，具有履行职责所需的经营管理能力102 金融债券的发行主体是( )（A）银行（B）非银行的金融机构（C）中央政府（D）上市公司103 在实际经济活动中，债券收益可以表现的形式有( )。（A）利息收入（B）资本损益（C）债权增值（D）再投资收益104 根据我国有关规定，下列( )属于基金投资的禁止行为。（A）基金财产用于向他人贷款（B）基金财产用于股票投资（C）基金财产用于向他人提供担保（D）基金财产用于承销证券105 我国证券交易所的理事会具有的职权有( )。（A）制定和修改证券交易所章程（B）制定、修改证券交易所的业务规则（C）执行会员大会的决议（D）选举和罢免会员理事106 下列各项属于场外交易市场的有( )。
