1、证券从业资格（金融市场基础知识）历年真题汇编试卷 7 及答案与解析一、选择题1 现阶段我国社会保险基金主要是( )。（A）失业保险基金（B）养老保险基金（C）工伤保险基金（D）生育保险基金2 商业银行的风险对冲分为( )。（A）自我对冲、市场对冲（B）内部对冲、市场对冲（C）内部对冲、外部对冲（D）自我对冲、外部对冲3 证券经纪业务( ) 。（A）不可以通过证券交易所代理买卖证券（B）经纪委托关系的建立表现为开户和委托两个环节（C）不可以通过柜台代理买卖证券（D）经纪关系的建立形成实质上的委托关系4 证券公司从事资产管理业务，公司净资本不低于( )。（A）1 亿元（B） 2 亿元（C） 3 亿
2、元（D）5 亿元5 直投基金采用非公开方式募集，对象仅限于机构投资者但不得超过( )人。（A）20（B） 30（C） 40（D）506 中国证券结算制度根据( )的原则设计。（A）即时交付（B）集中交付（C）货银对付（D）货银交付7 不从事证券经纪业务的证券公司，应在每季后( )个工作日内按该季营业收入和事先核定的比例预缴证券投资者保护基金。（A）7（B） 10（C） 15（D）308 我国证券市场监管机构是( )。（A）国务院证券监督管理机构（B）国务院证券监督管理机构的派出机构（C）证券交易所（D）中国证券业协会和证券投资者保护基金公司9 ( )是证券市场监管部门的主要手段，具有较强的威慑
3、力和约束力。（A）法律手段（B）经济手段（C）行政手段（D）市场手段10 股票是投入股份公司资本份额的证券化，由此可见股票属于( )。（A）物权证券（B）要式证券（C）综合权利证券（D）资本证券11 ( )是指证券不再含有最近已宣布的送股、配股及转增权益。（A）除息（B）除权（C）派发（D）含权12 把未来盈利增长趋势强劲的公司股票称为( )。（A）蓝筹股（B）高增长型股票（C）红筹股（D）绩优股13 某公司净资产收益率(ROE)为 034，资产周转率为 072，杠杆比率为121，则该公司的销售利润率为( )。（A）033（B） 039（C） 043（D）04914 根据规定，社会募集公司申请
4、股票上市时公司股本总额超过人民币 4 亿元的，向社会公开发行股份的比例为( )以上。（A）20（B） 15（C） 10（D）515 证券包销是指( ) 。（A）证券承销商将发行人的证券按照协议全部购入的承销方式（B）证券承销商在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式（C）证券承销商将发行人的证券先按照市场价格全部购入，在承销期结束时将售后剩余证券全部退回的承销方式（D）证券承销商将发行人的证券按照协议全部购入，或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式16 上海、深圳证券交易所规定未完成股改的股票的涨跌幅比例为( )。（A）3（B） 4（C） 5（D）617 沪深 300
5、 指数是沪、深证券交易所于 2005 年 4 月 8 日联合发布的反映( )股市场整体走势的指数。（A）N（B） H（C） A（D）B18 深证成分股指数包括( )个成分股。（A）10（B） 20（C） 30（D）4019 日经 225 股价指数每年根据各公司前( )个结算年度的经营状况、股票成交量、成交金额、市价总额等情况对样本股票进行更换。（A）2（B） 3（C） 4（D）520 债券持有人必须在债券到期时一次性获得本息，存续期间没有利息支付的债券是( )。（A）零息债券（B）浮动利率债券（C）息票累积债券（D）附息债券21 自行发债的省市发行政府债券实行( )发行额管理。（A）月度（B）
6、季度（C）年度（D）没有22 中央银行票据期限通常为( )。（A）3 个月6 个月（B） 3 个月1 年（C） 3 个月3 年（D）6 个月3 年23 保险公司次级债应当向( )发行。（A）个人（B）政府（C）合格投资者（D）境外个人投资者24 契约型基金是基于( )而组织起来的代理投资方式。（A）公约原理（B）信托原理（C）代理原理（D）委托原理25 对公司而言，发行不同种类的公司债券有不同的限制条件，其中公司债券不得随便增加，债券未清偿之前股东的分红要有限制的是( )。（A）不动产抵押公司债（B）信用公司债（C）保证公司债（D）收益公司债26 国际债券的重要风险是( )。（A）利率风险（B
7、）国家风险（C）汇率风险（D）市场风险27 一国借款人在国际证券市场上以外国货币为面值，向外国投资者发行的债券是( )。（A）国际债券（B）亚洲债券（C）外国债券（D）欧洲债券28 ( )年，我国首次发行国际债券。（A）1982（B） 1983（C） 1984（D）198529 投资者在购买封闭式基金时，在基金价格之外要支付( )。（A）申购费（B）印花税（C）赎回费（D）手续费30 偏股型基金股票的配置比例是( )。（A）5070（B） 6070（C） 4060（D）708031 基金管理公司办理特定客户资产管理业务，单个资产管理计划的委托人人数不能超过( ) 人。（A）50（B） 100（
8、C） 150（D）2032 ( )是基金资产的终极所有者和基金投资收益的受益人。（A）基金管理人（B）基金持有人（C）基金托管人（D）基金投资者33 基金管理费通常按( )支付。（A）日（B）周（C）月（D）年34 托管费通常按照基金资产( )的一定比率计算。（A）净值（B）总值（C）市场价值（D）公允价值35 若期货交易保证金为合约金额的 5，则期货交易者可以控制( )倍于所交易金额的合约资产，实现以小博大的效果。（A）10（B） 15（C） 20（D）2536 使主合同的部分或全部现金流量按照特定利率、汇率、价格或利率指数、信用等级或信用指数，或类似变量的变动而发生调整的是( )。（A）嵌
9、入式衍生工具（B）交易所交易的衍生工具（C）场外交易市场(OTC)交易的衍生工具（D）独立衍生工具37 股权类产品的衍生工具是指以( )为基础工具的金融衍生工具。（A）各种货币（B）股票或股票指数（C）利率或利率的载体（D）基础产品所蕴含的信用风险或违约风险38 ( )要求在交易所建立限仓制度后，当会员或客户的持仓量达到交易所规定的数量时，必须向交易所申报有关开户、交易、资金来源、交易动机等情况。（A）集中交易制度（B）标准化的期货合约和对冲机制（C）大户报告制度（D）每日价格波动限制及断路器规则39 下列关于股票价格指数期货的说法中，错误的是( )。（A）1982 年，美国堪萨斯期货交易所(
10、KCBT)首先推出价值线指数期货（B）股价指数期货的交易单位等于基础指数的数值与交易所规定的每点价值之乘积（C）股价指数期货是以实物结算方式来结束交易的（D）股票价格指数期货是为适应人们控制股市风险，尤其是系统性风险的需要而产生的40 如有两个以上申报价格符合集合竞价确定成交价原则的，深圳证券交易所取( )为成交价。（A）可实现最大成交量的价格（B）在该价格以上的买入申报累计数量与在该价格以下的卖出申报累计数量之差最小的价格（C）使未成交量最小的申报价格（D）中间价41 上海证券交易所将使未成交量最小的申报价格作为成交价格时，若有两个以上使未成交量最小的申报价格符合集合竞价确定成交价原则的，其
11、( )为成交价格。（A）可实现最大成交量的价格（B）距前收盘价最近的价位（C）使未成交量最小的申报价格（D）中间价42 深圳证券交易所规定，采用竞价交易方式的，每个交易日的( )为开盘集合竞价时间。（A）9：159：25（B） 9：209：25（C） 9：259：30（D）14：5715：0043 在同一证券公司的不同席位之间，当日买入证券( )转托管，不同证券公司的席位之间，当日买入证券( )转托管。（A）可以，可以（B）可以，不可以（C）不可以，可以（D）不可以，不可以44 在上海证券交易所，A 股的过户费为( )。（A）成交金额的 002（B）成交面额的 002（C）成交金额的 05（D
12、）成交面额的 0545 网上委托是指证券公司通过基于( )的网上交易系统，向客户提供用于下达证券交易指令、获取成交结果的一种服务方式。（A）互联网（B）移动通信网络（C）互联网或移动通信网络（D）以上都不正确46 在传统的行政分配和承购包销的发行方式下，国债按规定以( )出售，不存在承销商确定销售价格的问题。（A）市价（B）面值（C）公允价值（D）协议价格47 企业债券的利率不得高于银行相同期限居民储蓄定期存款利率的( )。（A）20（B） 30（C） 40（D）5048 公开发行的债券，在销售期内售出的债券面值总额占拟发行债券面值总额的比例不足( ) ，视为发行失败。（A）30（B） 40（
13、C） 50（D）7049 下列关于国际开发机构人民币债券审批机制的说法，错误的是( )。（A）中国人民银行会同财政部，对人民币债券的发行规模及所筹资金用途进行审核（B）中国人民银行对人民币债券发行利率进行管理（C）国家外汇管理局负责对与人民币债券发行和偿还有关的外汇专用账户及相关购汇、结汇进行管理（D）财政部及国家有关外债、外资管理部门对发债所筹资金发放的贷款和投资进行管理50 与股票和债券相比，证券投资基金是一种( )的投资品种。（A）高风险、高收益（B）低风险、低收益（C）风险相对适中、收益相对稳健（D）基本没有风险二、综合型选择题51 外汇风险的特征包括( )。累积性或然性不确定性相对性
14、（A）、（B） 、（C） 、（D）、52 股票应载明的事项主要包括( )。公司名称公司成立的日期股票种类票面金额（A）、（B） 、（C） 、（D）、53 根据委托时效限制分类的委托指令有( )。当日委托整数委托市价委托开市委托（A）、（B） 、（C） 、（D）、54 国务院颁布证券投资基金管理暂行办法后，最先设立的两个基金是( )。基金兴华基金金泰基金安信基金开元（A）、（B） 、（C） 、（D）、55 下列选项中，属于 RQFII 试点业务与 QFII 的主要区别的有( )。募集的投资资金是人民币而不是外汇RQFII 机构限定为境内基金管理公司和证券公司的香港子公司投资的范围由交易所市场的人
15、民币金融工具扩展到银行间债券市场在完善统计监测的前提下，尽可能地简化和便利对 RQFII 的投资额度及跨境资金收支管理（A）、（B） 、（C） 、（D）、56 股票按股东享有权利的不同，可以分为( )。记名股票普通股票不记名股票优先股票（A）、（B） 、（C） 、（D）、57 按基金的投资标的划分，证券投资基金可分为( )。债券基金股票基金货币市场基金契约型基金（A）、（B） 、（C） 、（D）、58 按交易对象是否新发行，金融市场可以分为( )。一级市场二级市场原生市场衍生市场（A）、（B） 、（C） 、（D）、59 合格境外机构投资者在经批准的投资额度内，可以投资于中国证监会批准的人民币金
16、融工具的有( ) 。在证券交易所挂牌交易的股票在证券交易所挂牌交易的债券证券投资基金在证券交易所挂牌交易的权证（A）、（B） 、（C） 、（D）、60 可参与证券投资的金融机构包括( )。证券经营机构银行业金融机构保险经营机构企业集团财务公司（A）、（B） 、（C） 、（D）、61 我国的政策性金融机构包括( )。国家开发银行中国进出口银行中国农业银行中国农业发展银行（A）、（B） 、（C） 、（D）、62 我国实行人民币弹性汇率机制的作用包括( )。人民币保值增值增加出口总额调节汇率打击投机性资金（A）、（B） 、（C） 、（D）、63 下列属于交易衍生_丁具的是( )。在专门的期权交易所交
17、易的各类期权合约金融机构与大规模交易者之间进行的信用衍生产品交易在期货交易所交易的各类期货合约在股票交易所交易的股票期权产品（A）、（B） 、（C） 、（D）、64 下列关于证券公司分公司的说法中，不正确的是( )。在性质上属于企业法人其法律责任由自身承担设立分公司，应当经中国证监会批准证券营业部属于证券公司分公司（A）、（B） 、（C） 、（D）、65 风险的要素包括( ) 。风险因素风险事故风险时间损失的可能性（A）、（B） 、（C） 、（D）、66 下列关于风险与暴露的描述中，正确的是( )。风险与暴露如影随形，紧密结合暴露反映的是风险资产目前所处的一种状态风险是一种可能性风险暴露的程度
18、可以用暴露和风险同时加以刻画（A）、（B） 、（C） 、（D）、67 股东权是一种综合权利，股东依法享有的权利包括( )。资产收益权对公司财产的直接支配处理权重大决策权选择管理者权（A）、（B） 、（C） 、（D）、68 下列关于股票分割与合并的说法中，错误的是( )。事实上，股票分割与合并通常会刺激股价上升或下降从理论上说，股票分割与合并都不会影响调整后的股价股票分割通常适用于低价股，股票合并常见于高价股股票是分割还是合并，均不影响每位股东所持股东权益占公司全部股东权益的比重（A）、（B） 、（C） 、（D）、69 股票基金的投资目标侧重于追求( )。公司控股权长期资本增值资本利得优先认股权
19、（A）、（B） 、（C） 、（D）、70 新一代的经济思维对经济危机的启示有( )。必须建立最基本的社会福利框架，加强泛福利化体制必须在完善的、独立透明的法治基础之上建立政府对金融市场的有效监管体制必须大力推进文化领域的市场化，鼓励实业投资经济体系周期性调整结构行业运行进展（A）、（B） 、（C） 、（D）、71 货币政策是指政府或中央银行为影响经济活动所采取的措施，其最终目标包括( )。稳定物价完全就业促进经济增长平衡国际收支（A）、（B） 、（C） 、（D）、72 基金性质的机构投资者包括( )。社会保险基金证券投资基金企业年金社会公益基金（A）、（B） 、（C） 、（D）、73 银行面临
20、的信用风险可能存在于( )中。贷款业务债券投资业务票据买卖业务承兑业务（A）、（B） 、（C） 、（D）、74 下列企业融资方式中，属于间接融资的有( )。发行股票银行贷款发行债券从国际金融机构借款（A）、（B） 、（C） 、（D）、75 证券公司的( ) 必须经证券监督管理机构批准。变更持有 5以上股权的股东、实际控制人设立、收购或者撤销分支机构变更公司章程中的一般条款变更业务范围或者注册资本（A）、（B） 、（C） 、（D）、76 金融风险的来源有( )。风险评估风险管理风险暴露影响资产组合未来收益的金融变量变动的不确定性（A）、（B） 、（C） 、（D）、77 注册资本最低限额为人民币
21、5000 万元的，证券公司可以从事的业务种类包括( )。证券投资咨询财务顾问业务证券经纪证券自营（A）、（B） 、（C） 、（D）、78 金融衍生产品是指以杠杆或信用交易为特征，在传统的金融产品的基础上派生出来的具有新的价值的金融工具，它包括( )。股票互换基金远期（A）、（B） 、（C） 、（D）、79 证券交易所在证券交易中接受报价的方式有( )。口头报价书面报价电脑报价电话报价（A）、（B） 、（C） 、（D）、80 下列各项中，( ) 是影响股价的宏观经济与政策因素。战争财政政策经济增长货币政策（A）、（B） 、（C） 、（D）、81 证券公司可以在客户资产管理业务范围内为客户办理(
22、)。定向资产管理业务特定目的的专项资产管理业务集合资产管理业务其他资产管理业务（A）、（B） 、（C） 、（D）、82 证券公司受期货公司委托从事介绍业务，应当提供的服务有( )。协助办理开户手续提供期货行情信息、交易设施代理客户进行期货交易、结算或者交割，代期货公司、客户收付期货保证金利用证券资金账户为客户存取、划转期货保证金（A）、（B） 、（C） 、（D）、83 契约型基金与公司型基金的区别有( )。资金性质不同投资者的地位不同基金的营运依据不同发行规模不同（A）、（B） 、（C） 、（D）、84 证券市场监管的意义包括( )。保障广大投资者合法权益的需要维护市场良好秩序的需要发展和完善
23、证券市场体系的需要防止证券市场过度放任进而诱发经济危机的需要（A）、（B） 、（C） 、（D）、85 下列关于公司型基金的说法中，正确的是( )。基金的设立程序类似于一般股份公司，基金本身为独立法人机构按照基金设立时所规定的投资目标和策略，将基金资产分散投资于众多的金融产品上投资者既是基金的委托人，又是基金的受益人基金的组织结构与一般股份公司类似，设有董事会和股东大会，基金资产归公司所有（A）、（B） 、（C） 、（D）、86 国家股的资金主要来源有( )。现有国有企业改组为股份公司时所拥有的净资产现阶段有权代表国家投资的政府部门向新组建的股份公司的投资经授权代表国家投资的投资公司、资产经营公
24、司、经济实体性总公司等机构向新组建股份公司的投资具有法人资格的事业单位以其依法可支配的资产向新组建股份公司的投资（A）、（B） 、（C） 、（D）、87 法律上对普通股票股东行使资产收益权限制的一般原则有( )。股份公司只能用未分配利润支付红利股份公司只能用留存收益支付红利公司在无力偿债时不能支付红利红利的支付不能减少其注册资本（A）、（B） 、（C） 、（D）、88 影响金融市场的主要因素不包括( )。技术因素管理因素人员因素历史因素（A）、（B） 、（C） 、（D）、89 未上市流通股份包括( )。发起人股份募集法人股份内部职工股国有法人持股（A）、（B） 、（C） 、（D）、90 保荐机构必须履行的职责包括( )。发行人申请首次公开发行股票并上市时应当聘请具有保荐资格的机构担任保荐机构保荐机构及保荐代表人应当对发行人申请文件、信息披露资料进行审慎核查，向中国证监会、证券交易所出具保荐意见，并对相关文件的真实性、准确性和完整性不负连带责任保荐机构及其保荐代表人对其所推荐的公司上市后的一段期间负有持续督导义务，并对公司在督导期间的不规范行为承担责任保荐机构要建立完备的内部管理制度（A）、（B） 、（C） 、（D）、91 有面额股票是指在股票票面上记载一定金额的股票，这一记载的金额也被称为( )。
