1、证券资格（证券交易）债券买断式回购交易章节练习试卷 3 及答案与解析一、判断题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选 B。1 上海证券交易所于 2006 年 12 月份推出了买断式回购品种。( ) （A）正确（B）错误2 买断式回购的逆回购方可以自由支配购入债券，如出售或用于回购质押等，只要在协议期满能够有相等数量同种债券返售给债券持有人即可。( ) （A）正确（B）错误3 债券买断式回购交易，通过卖出一笔国债以获得对应资金，并在约定期满后以事先商定的价格从对方购回同笔国债的为融券方；以一定数量的资金购得对应的国债，并在约定期满后以事
2、先商定的价格向对方卖出对应国债的为融资方。( ) （A）正确（B）错误4 买断式回购的完整合同应包括买断式回购主协议、回购合同和补充协议。( ) （A）正确（B）错误5 同业中心和中央结算公司应按照中国人民银行的规定和授权，及时向市场披露交易日当天单只券种买断式回购待返售债券总余额占该券种流通量的比例等有关买断式回购业务信息。( ) （A）正确（B）错误6 买断式回购的首期交易净价、到期交易净价和回购债券面额由交易双方确定，但到期交易净价加债券在回购期间的新增应计利息应等于首期交易净价。( ) （A）正确（B）错误7 代理客户参与买断式回购交易需承担其客户在债券和资金结算方面的交收责任。( )
3、 （A）正确（B）错误8 交易所可根据市场情况调整履约金比率，调整后的履约金比率，要对调整前的交易进行追溯调整。( ) （A）正确（B）错误9 持有的单一券种买断式回购未到期数量累计达到该券种发行量的 20%的机构投资者在相应仓位减少前不得继续进行该券种的买断式回购业务。( ) （A）正确（B）错误10 国债买断式回购到期日如果交易双方均发生违约，双方各自缴纳的履约金可以退回。 ( ) （A）正确（B）错误11 上海证券交易所买断式回购到期日闭市前，融资方不得就该日到期回购进行不履约申报。( ) （A）正确（B）错误12 交易所可根据市场情况，对指定券种的国债买断式回购实施停牌，并可视市场具体
4、情况对其复牌，但不可终止某券种的国债买断式回购交易。( ) （A）正确（B）错误证券资格（证券交易）债券买断式回购交易章节练习试卷 3 答案与解析一、判断题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选 B。1 【正确答案】 B【试题解析】 上海证券交易所根据财政部、中国人民银行、中国证监会关于开展国债买断式回购业务的通知要求，于 2004 年 12 月 6 日，即 2004 年记账式(十期)国债上市日起，在大宗交易系统将此期国债用于买断式回购交易。【知识模块】 债券买断式回购交易2 【正确答案】 A【知识模块】 债券买断式回购交易3 【正确
5、答案】 B【试题解析】 债券买断式回购交易，通过卖出一笔国债以获得对应资金，并在约定期满后以事先商定的价格从对方购回同笔国债的为融资方；以一定数量的资金购得对应的国债，并在约定期满后以事先商定的价格向对方卖出对应国债的为融券方。【知识模块】 债券买断式回购交易4 【正确答案】 B【试题解析】 买断式回购主协议和书面形式的合同构成买断式回购的完整合同；而补充协议只有当交易双方认为必要时才签订。【知识模块】 债券买断式回购交易5 【正确答案】 B【试题解析】 同业中心和中央结算公司应按照中国人民银行的规定和授权，及时向市场披露上一交易日单只券种买断式回购待返售债券总余额占该券种流通量的比例等有关买
6、断式回购的业务信息。【知识模块】 债券买断式回购交易6 【正确答案】 B【试题解析】 买断式回购的首期交易净价、到期交易净价和回购债券数量由交易双方确定，但到期交易净价加债券在回购期间的新增应计利息应大于首期交易净价。【知识模块】 债券买断式回购交易7 【正确答案】 A【知识模块】 债券买断式回购交易8 【正确答案】 B【试题解析】 交易所可根据市场情况调整履约金比率，调整后的履约金比率，只适用于调整后的交易，不追溯调整。【知识模块】 债券买断式回购交易9 【正确答案】 A【知识模块】 债券买断式回购交易10 【正确答案】 B【试题解析】 交易双方均为违约，则双方各自缴纳的履约金依据中国结算公司的相关规定划归证券结算风险基金，而不是退回各自缴纳的履约金。【知识模块】 债券买断式回购交易11 【正确答案】 B【试题解析】 上海证券交易所买断式回购到期日闭市前，融资方和融券方均可就该日到期回购进行不履约申报。【知识模块】 债券买断式回购交易12 【正确答案】 B【试题解析】 交易所可根据市场情况，对指定券种的国债买断式回购实施停牌，并可视市场具体情况对其复牌，亦可根据市场情况终止某券种的国债买断式回购交易。【知识模块】 债券买断式回购交易
