1、债券及其他产品的销售及答案解析(总分：44.00，做题时间：90 分钟)一、判断题(总题数：19，分数：19.00)1.“荷兰式”招标标的为利率或利差时，全场最高中标利率或利差为当期国债票面利率或基本利差，各中标机构均按发行价格承销。( )（分数：1.00）A.正确B.错误2.当利率或利差招标时，标位变动幅度为 0.1%。( )（分数：1.00）A.正确B.错误3.边际中标标位的投标额大于剩余招标额，以该标位投标额为权数平均分配，最小中标单位为 0.1 亿元。( )（分数：1.00）A.正确B.错误4.对于事先已确定发行条款的国债，我国仍采取承购包销方式，目前主要运用于记账式国债的发行。( )
2、（分数：1.00）A.正确B.错误5.记账式国债发行招投标工作通过“财政部国债发行招投标系统”进行，国债承销团成员通过上述系统远程终端投标。( )（分数：1.00）A.正确B.错误6.国债登记结算公司、证券登记结算公司上海、深圳分公司于规定的债权登记日，对当期国债进行总债权登记和分账户债权托管。( )（分数：1.00）A.正确B.错误7.财政部和中国人民银行一般每年确定一次凭证式国债承销团资格，各类商业银行、邮政储蓄银行均有资格申请加入凭证式国债承销团。( )（分数：1.00）A.正确B.错误8.A 公司于 9 月 10 日结束发行金融债券，9 月 22 日，发行人向中国人民银行书面报告了金融
3、债券发行情况。( )（分数：1.00）A.正确B.错误9.定向发行的金融债券，经认购人同意，可免于信用评级。( )（分数：1.00）A.正确B.错误10.金融债券的发行可以采取一次足额发行或限额内分期发行的方式。( )（分数：1.00）A.正确B.错误11.以招标承销方式发行金融债券的，发行人应聘请主承销商；以协议承销方式发行金融债券的，发行人应与承销团成员签订承销主协议。( )（分数：1.00）A.正确B.错误12.发行人应在中国人民银行核准金融债券发行之日起 60 个工作日内开始发行金融债券，并在规定期限内完成发行。( )（分数：1.00）A.正确B.错误13.发行人未能在规定期限内完成金
4、融债券发行的，但仍需发行金融债券的，可继续发行本期金融债权。( )（分数：1.00）A.正确B.错误14.政策性金融债券的发行需经中国人民银行批准。( )（分数：1.00）A.正确B.错误15.发行人发行人民币债券所筹集的资金，可换成外汇转移至境外。( )（分数：1.00）A.正确B.错误16.2006 年 10 月 9 日，国际金融公司和中国人民银行这两家国际开发机构，在全国银行间债券市场分别发行人民币债券 11.3 亿元和 10 亿元，这是中国债券市场首次引入外资机构发行主体。中国的外国债券或熊猫债券市场便由此诞生。( )（分数：1.00）A.正确B.错误17.财政部会同中国人民银行根据国
5、家产业政策、外资外债情况、宏观经济和国际收支状况，对人民币债券的发行规模及所筹集资金用途进行审核。( )（分数：1.00）A.正确B.错误18.国际开发机构人民币债券发行利率由发行人参照同期国债收益率水平确定，并由中国人民银行核定。( )（分数：1.00）A.正确B.错误19.国际开发机构在中国境内公开发行人民币债券应组成承销团，承销商应为在中国境外设立的证券经营机构。( )（分数：1.00）A.正确B.错误二、单项选择题(总题数：13，分数：13.00)20.在中国境内申请发行人民币债券的国际开发机构应向( )等窗口单位递交债券发行申请。 A财政部 B中国人民银行 C国家发展和改革委员会 D
6、中国证券监督管理委员会（分数：1.00）A.B.C.D.21.公开招标方式中，全场有效投标总额( )当期国债招标额时，所有有效投标全额募人。 A大于 B小于或等于 C大于或等于 D等于（分数：1.00）A.B.C.D.22.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券应经在中国境内注册且具备人民币债券评级能力的评级公司评级，人民币债券信用级别为_级以上，已为中国境内项目或企业提供的贷款和股本资金在_以上。( ) AA；10 亿美元 BAA；10 亿人民币 CA；5 亿美元 DAA；10 亿美元（分数：1.00）A.B.C.D.23.金融债券发行结束后( )个工作日内，发行人应向中国人民银行书面报告
7、金融债券发行情况。 A5 B7 C9 D10（分数：1.00）A.B.C.D.24.关于“混合式”招标，下列说法错误的是( )。 A标的为利率时，全场加权平均中标利率为当期国债票面利率，低于或等于票面利率的标位，按发行价格承销 B高于票面利率一定数量以内的标位，按各中标标位的利率与票面利率折算的价格承销 C高于票面利率一定数量以上的标位，全部落标 D低于发行价格一定数量以内的标位，按各中标标位的价格承销，低于发行价格一定数量以上的标位，全部落标（分数：1.00）A.B.C.D.25.企业集团财务公司发行金融债券的，发行后其债券资本充足率应不低于( )。 A4% B5% C8% D10%（分数：
8、1.00）A.B.C.D.26.采用公开招标方式发行国债时，关于投标限定，下列说法错误的是( )。 A利率或利差招标时，标位变动幅度为 0.01% B乙类成员最低、最高投标限额分别为当期国债招标量的 0.5%、10% C甲类成员最低投标限额为当期国债招标量的 3%，对不可追加的记账式国债，最高投标限额为当期国债招标量的 30% D单一标位最低投标限额为 0.2 亿元，最高投标限额为 15 亿元（分数：1.00）A.B.C.D.27.凭证式国债是一种不可上市流通的债券，下列各项不能成为凭证式国债的承销机构的是( )。 A中国工商银行 B中国农业银行 C海通证券有限责任公司 D邮政储蓄银行（分数：
9、1.00）A.B.C.D.28.关于国债发行的中标原则，下列说法错误的是( )。 A全场有效投标总额小于或等于当期国债招标额时，所有有效投标全额募人 B全场有效投标总额大于当期国债招标额时，按照低利率(利差)或高价格优先的原则对有效投标逐笔募入，直到募满招标额为止 C边际中标标位的投标额小于剩余招标额，以该标位投标额为权数平均分配 D对于允许追加承销的记账式国债，在竞争性招标结束后，记账式国债承销团甲类成员有权通过投标追加承销当期国债（分数：1.00）A.B.C.D.29.目前，我国凭证式国债发行完全采用( )发行。 A承购包销方式与公开招标方式 B代销方式 C公开招标方式 D承购包销方式（分
10、数：1.00）A.B.C.D.30.商业银行发行金融债券应具有良好的公司治理机制，且核心资本充足率不低于_，最近_年连续盈利。( ) A5%；3 B4%；3 C4%；2 D5%；2（分数：1.00）A.B.C.D.31.发行金融债券的承销人应为金融机构，并且注册资本不低于( )亿元人民币。 A1 B2 C3 D5（分数：1.00）A.B.C.D.32.发行人应在人民币债券发行日前( )个月内，为发行债券募集的资金开立非居民人民币专用账户。 A1 B2 C3 D4（分数：1.00）A.B.C.D.三、不定项选择题(总题数：12，分数：12.00)33.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券应提
11、交的材料有( )。（分数：1.00）A.近 3 年经审计的财务报表B.募集说明书C.人民币债券信用评级报告D.人民币债券发行申请报告E.业务风险评估说明34.下列说法符合国际开发机构人民币债券发行管理暂行办法等规定的有( )。（分数：1.00）A.国际开发机构是指进行开发性贷款和投资的国际开发性金融机构。国际开发机构发行的人民币债券为外国债券B.国际开发机构在中国境内申请发行人民币债券的，应向财政部等窗口单位递交债券发行申请，由窗口单位会同中国人民银行、国家发展和改革委员会、中国证券监督管理委员会等部门审核后，报国务院同意C.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券，应经在中国境内注册且具备人
12、民币债券评级能力的评级公司评级，人民币债券信用级别为 AA 级以上；应已为中国境内项目或企业提供的贷款和股本资金在 10亿美元以上D.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券，应聘请在中国境内注册的中介机构进行承销、审计、出具法律意见E.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券，所筹集的资金应用于向中国境内的建设项目提供中长期固定资产贷款或提供股本资金，不得换成外汇转移至境外35.发行金融债券的承销人应为金融机构，并须具备( )。（分数：1.00）A.注册资本不低于 1 亿元人民币B.具有较强的债券分销能力C.具有合格的从事债券市场业务的专业人员和债券分销渠道D.最近 2 年内没有重大违法、违
13、规行为E.最近 1 年没有被中国证监会通报批评36.商业银行发行金融债券应具备的条件有( )。（分数：1.00）A.核心资本充足率不低于 8%B.最近 3 年连续盈利C.贷款损失准备计提充足D.最近 2 年没有重大违法、违规行为E.风险监管指标符合监管机构的有关规定37.下列关于我国国债的发行方式说法正确的是( )。（分数：1.00）A.以价格为标的的“荷兰式”招标，全场最低中标价格为当期国债发行价格，各中标机构均按发行价格承销B.以价格为标的的“美国式”招标，全场加权平均中标价格为当期国债发行价格，中标机构按各自中标标位的价格承销C.“混合式”招标，标的为利率时，全场加权平均中标利率为当期国
14、债票面利率，低于或等于票面利率的标位，按面值承销D.“混合式”招标，标的为价格时，全场加权平均中标价格为当期国债发行价格，高于或等于发行价格的标位，按发行价格承销E.以价格为标的的“美国式”招标，背离全场加权平均投标价格一定数量的标位视为无效投标，全部落标，不参与全场加权平均中标利率或价格的计算38.记账式国债通过银行间债券市场向( )等发行。（分数：1.00）A.商业银行B.企业法人C.保险公司D.证券公司E.信托投资公司39.一次足额发行或限额内分期发行金融债券时，应在向中国人民银行报送备案文件时进行书面报告并说明原因的情况有( )。（分数：1.00）A.控制人变更B.高级管理人员变更C.
15、发行人业务、财务等经营状况发生重大变化D.发行人作出新的债券融资决定E.某一执行人员变更40.承销商在承销记账式国债时，可以选择的分销方式有( )。（分数：1.00）A.场外挂牌分销B.场内挂牌分销C.场外签订分销合同D.境外分销E.试点商业银行柜台销售41.关于金融债券的发行，下列说法正确的有( )。（分数：1.00）A.发行人不得认购或变相认购自己发行的金融债券B.发行人应在中国人民银行核准金融债券发行之日起 30 个工作日内开始发行金融债券，并在规定期限内完成发行C.发行人未能在规定期限内完成发行的，原金融债券发行核准文件自动失效，发行人不得继续发行本期金融债券D.金融债券发行结束后 1
16、0 个工作日内，应向中国人民银行书面报告金融债券发行情况E.金融债券定向发行的，经认购人同意，可免于信用评级F.金融债券仅可以在全国银行间债券市场定项发行G.定项发行的金融债券只能在认购人之间进行转让42.发行金融债券时，发行人应组建承销团，可采用的方式有( )。（分数：1.00）A.协议承销B.代理承销C.委托代销D.招标承销E.委派承销43.关于国际开发机构发行人民币债券，下列说法错误的有( )。（分数：1.00）A.发行人发行人民币债券所筹集的资金，应用于中国境内项目，不得换成外汇转移至境外B.发行人应在人民币债券发行目前 1 个月内，为发债募集的资金开立居民人民币专用账户C.发行人须在
17、每季度末向国家外汇管理局报送运用人民币债券资金发放及回收人民币贷款、投资明细表D.国际开发机构发行人民币债券工作文本语言应为英文E.国际开发机构在中国境内发行人民币债券，发生违约或其他纠纷时，适用中国法律F.人民币债券发行结束后，经相关市场监督管理部门批准，可以交易流通44.下列关于金融债券发行人的说法正确的有( )。（分数：1.00）A.发行人不得认购或变相认购自己发行的金融债券B.发行人应在中国人民银行核准金融债券发行之日起 60 个工作日内开始发行金融债券，并在规定期限内完成发行C.发行人未能在规定期限内完成发行的，原金融债券发行核准文件自动失效，发行人不得继续发行本期金融债券。发行人仍
18、需发行金融债券的，应另行申请D.金融债券发行结束后 20 个工作日内，发行人应向中国人民银行书面报告金融债券发行情况E.定向发行的金融债券可以在认购人之外的主体间进行转让F.金融债券定向发行的，经认购人同意，可免于信用评级债券及其他产品的销售答案解析(总分：44.00，做题时间：90 分钟)一、判断题(总题数：19，分数：19.00)1.“荷兰式”招标标的为利率或利差时，全场最高中标利率或利差为当期国债票面利率或基本利差，各中标机构均按发行价格承销。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 “荷兰式”招标标的为利率或利差时，全场最高中标利率或利差为当期国债票面利率或基本利差，各中标
19、机构均按面值承销；标的为价格时，全场最低中标价格为当期国债发行价格，各中标机构均按发行价格承销。2.当利率或利差招标时，标位变动幅度为 0.1%。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 利率或利差招标时，标位变动幅度为 0.01%；价格招标时，标位变动幅度在当期国债发行文件中另行规定。3.边际中标标位的投标额大于剩余招标额，以该标位投标额为权数平均分配，最小中标单位为 0.1 亿元。( )（分数：1.00）A.正确 B.错误解析：解析 边际中标标位的投标额大于剩余招标额，以该标位投标额为权数平均分配，最小中标单位为 0.1 亿元，分配后仍有尾数时，按投标时间优先原则分配。4.对于
20、事先已确定发行条款的国债，我国仍采取承购包销方式，目前主要运用于记账式国债的发行。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 承购包销方式是由发行人和承销商签订承购包销合同，合同中的有关条款是通过双方协商确定的。对于事先已确定发行条款的国债，我国仍采取承购包销方式，目前主要运用于不可上市流通的凭证式国债的发行。5.记账式国债发行招投标工作通过“财政部国债发行招投标系统”进行，国债承销团成员通过上述系统远程终端投标。( )（分数：1.00）A.正确 B.错误解析：6.国债登记结算公司、证券登记结算公司上海、深圳分公司于规定的债权登记日，对当期国债进行总债权登记和分账户债权托管。( )（
21、分数：1.00）A.正确 B.错误解析：7.财政部和中国人民银行一般每年确定一次凭证式国债承销团资格，各类商业银行、邮政储蓄银行均有资格申请加入凭证式国债承销团。( )（分数：1.00）A.正确 B.错误解析：解析 根据国债承销团成员资格审批办法相关规定，中国境内商业银行等存款类金融机构和邮政储蓄银行可以申请成为凭证式国债承销团成员。中国境内商业银行等存款类金融机构以及证券公司、保险公司、信托投资公司等非存款类金融机构，可以申请成为记账式国债承销团成员。凭证式国债是一种不可上市流通的储蓄型债券，由具备凭证式国债承销团资格的机构承销。财政部和中国人民银行一般每年确定一次凭证式国债承销团资格，各类
22、商业银行、邮政储蓄银行均有资格申请加入凭证式国债承销团。财政部一般委托中国人民银行分配承销数额。8.A 公司于 9 月 10 日结束发行金融债券，9 月 22 日，发行人向中国人民银行书面报告了金融债券发行情况。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 全国银行间债券市场金融债券发行管理办法第二十二条规定，金融债券发行结束后 10个工作日内，发行人应向中国人民银行书面报告金融债券发行情况。9.定向发行的金融债券，经认购人同意，可免于信用评级。( )（分数：1.00）A.正确 B.错误解析：解析 参见全国银行间债券市场金融债券发行管理办法第二十三条规定。10.金融债券的发行可以采取一
23、次足额发行或限额内分期发行的方式。( )（分数：1.00）A.正确 B.错误解析：解析 参见全国银行间债券市场金融债券发行管理办法第十四条规定。11.以招标承销方式发行金融债券的，发行人应聘请主承销商；以协议承销方式发行金融债券的，发行人应与承销团成员签订承销主协议。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 以招标承销方式发行金融债券的，发行人应与承销团成员签订承销主协议；以协议承销方式发行金融债券的，发行人应聘请主承销商。12.发行人应在中国人民银行核准金融债券发行之日起 60 个工作日内开始发行金融债券，并在规定期限内完成发行。( )（分数：1.00）A.正确 B.错误解析：解
24、析 参见全国银行间债券市场金融债券发行管理办法第二十一条规定。13.发行人未能在规定期限内完成金融债券发行的，但仍需发行金融债券的，可继续发行本期金融债权。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 根据全国银行间债券市场金融债券发行管理办法第二十一条，发行人未能在规定期限内完成金融债券发行的，原金融债券发行核准文件自动失效，发行人不得继续发行本期金融债券。发行人仍需发行金融债券的，应另行申请。14.政策性金融债券的发行需经中国人民银行批准。( )（分数：1.00）A.正确 B.错误解析：解析 政策性银行作为发行主体，按年向中国人民银行报送金融债券发行申请，并经中国人民银行核准后方可
25、发行。15.发行人发行人民币债券所筹集的资金，可换成外汇转移至境外。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 发行人发行人民币债券所筹集的资金，应用于中国境内项目，不得换成外汇转移至境外。发行人应按中国有关法律规定对发债闲置资金进行使用和管理。16.2006 年 10 月 9 日，国际金融公司和中国人民银行这两家国际开发机构，在全国银行间债券市场分别发行人民币债券 11.3 亿元和 10 亿元，这是中国债券市场首次引入外资机构发行主体。中国的外国债券或熊猫债券市场便由此诞生。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 2005 年 10 月 9 日，国际金融公司和亚洲开发
26、银行这两家国际开发机构，在全国银行间债券市场分别发行人民币债券 11.3 亿元和 10 亿元，这是中国债券市场首次引入外资机构发行主体。17.财政部会同中国人民银行根据国家产业政策、外资外债情况、宏观经济和国际收支状况，对人民币债券的发行规模及所筹集资金用途进行审核。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 国家发改委会同财政部，根据国家产业政策、外资外债情况、宏观经济和国际收支状况，对人民币债券的发行规模及所筹资金用途进行审核。中国人民银行对人民币债券发行利率进行管理。18.国际开发机构人民币债券发行利率由发行人参照同期国债收益率水平确定，并由中国人民银行核定。( )（分数：1.
27、00）A.正确 B.错误解析：解析 中国人民银行对人民币债券发行利率进行管理。人民币债券发行利率由发行人参照同期国债收益率水平确定，并由中国人民银行核定。19.国际开发机构在中国境内公开发行人民币债券应组成承销团，承销商应为在中国境外设立的证券经营机构。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 根据国际开发机构人民币债券发行管理暂行办法相关规定，国际开发机构在中国境内公开发行人民币债券应组成承销团，承销商应为在中国境内设立的证券经营机构。二、单项选择题(总题数：13，分数：13.00)20.在中国境内申请发行人民币债券的国际开发机构应向( )等窗口单位递交债券发行申请。 A财政部
28、B中国人民银行 C国家发展和改革委员会 D中国证券监督管理委员会（分数：1.00）A. B.C.D.解析：解析 根据国际开发机构人民币债券发行管理暂行办法相关规定，在中国境内申请发行人民币债券的国际开发机构应向财政部等窗口单位递交债券发行申请，由窗口单位会同中国人民银行、国家发改委、中国证监会等部门审核后，报国务院同意。21.公开招标方式中，全场有效投标总额( )当期国债招标额时，所有有效投标全额募人。 A大于 B小于或等于 C大于或等于 D等于（分数：1.00）A.B. C.D.解析：解析 公开招标方式中，全场有效投标总额小于或等于当期国债招标额时，所有有效投标全额募入；全场有效投标总额大于
29、当期国债招标额时，按照低利率(利差)或高价格优先的原则对有效投标逐笔募入，直到募满招标额为止。22.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券应经在中国境内注册且具备人民币债券评级能力的评级公司评级，人民币债券信用级别为_级以上，已为中国境内项目或企业提供的贷款和股本资金在_以上。( ) AA；10 亿美元 BAA；10 亿人民币 CA；5 亿美元 DAA；10 亿美元（分数：1.00）A.B.C.D. 解析：解析 国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券应具备以下条件：财务稳健，资信良好，经在中国境内注册且具备人民币债券评级能力的评级公司评级，人民币债券信用级别为 AA 级以上；已为中国境内项
30、目或企业提供的贷款和股本资金在 10 亿美元以上；所募集资金用于向中国境内的建设项目提供中长期固定资产贷款或提供股本资金，投资项目符合中国国家产业政策、利用外资政策和固定资产投资管理规定。23.金融债券发行结束后( )个工作日内，发行人应向中国人民银行书面报告金融债券发行情况。 A5 B7 C9 D10（分数：1.00）A.B.C.D. 解析：解析 参见全国银行间债券市场金融债券发行管理办法第二十二条规定。24.关于“混合式”招标，下列说法错误的是( )。 A标的为利率时，全场加权平均中标利率为当期国债票面利率，低于或等于票面利率的标位，按发行价格承销 B高于票面利率一定数量以内的标位，按各中
31、标标位的利率与票面利率折算的价格承销 C高于票面利率一定数量以上的标位，全部落标 D低于发行价格一定数量以内的标位，按各中标标位的价格承销，低于发行价格一定数量以上的标位，全部落标（分数：1.00）A. B.C.D.解析：解析 A 项，标的为利率时，全场加权平均中标利率为当期国债票面利率，低于或等于票面利率的标位，按面值承销。25.企业集团财务公司发行金融债券的，发行后其债券资本充足率应不低于( )。 A4% B5% C8% D10%（分数：1.00）A.B.C.D. 解析：解析 企业集团财务公司发行金融债券应具备条件之一为：财务公司已发行、尚未兑付的金融债券总额不得超过其净资产总额的 100
32、%，发行金融债券后，资本充足率不低于 10%。26.采用公开招标方式发行国债时，关于投标限定，下列说法错误的是( )。 A利率或利差招标时，标位变动幅度为 0.01% B乙类成员最低、最高投标限额分别为当期国债招标量的 0.5%、10% C甲类成员最低投标限额为当期国债招标量的 3%，对不可追加的记账式国债，最高投标限额为当期国债招标量的 30% D单一标位最低投标限额为 0.2 亿元，最高投标限额为 15 亿元（分数：1.00）A.B.C.D. 解析：解析 D 项，单一标位最低投标限额为 0.2 亿元，最高投标限额为 30 亿元。27.凭证式国债是一种不可上市流通的债券，下列各项不能成为凭证
33、式国债的承销机构的是( )。 A中国工商银行 B中国农业银行 C海通证券有限责任公司 D邮政储蓄银行（分数：1.00）A.B.C. D.解析：解析 凭证式国债是一种不可上市流通的储蓄型债券，由具备凭证式国债承销团资格的机构承销。财政部和中国人民银行一般每年确定一次凭证式国债承销团资格，各类商业银行、邮政储蓄银行，均有资格申请加入凭证式国债承销团。28.关于国债发行的中标原则，下列说法错误的是( )。 A全场有效投标总额小于或等于当期国债招标额时，所有有效投标全额募人 B全场有效投标总额大于当期国债招标额时，按照低利率(利差)或高价格优先的原则对有效投标逐笔募入，直到募满招标额为止 C边际中标标
34、位的投标额小于剩余招标额，以该标位投标额为权数平均分配 D对于允许追加承销的记账式国债，在竞争性招标结束后，记账式国债承销团甲类成员有权通过投标追加承销当期国债（分数：1.00）A.B.C. D.解析：解析 C 项，边际中标标位的投标额大于剩余招标额，以该标位投标额为权数平均分配。29.目前，我国凭证式国债发行完全采用( )发行。 A承购包销方式与公开招标方式 B代销方式 C公开招标方式 D承购包销方式（分数：1.00）A.B.C.D. 解析：解析 目前，我国凭证式国债发行完全采用承购包销方式，储蓄国债发行可采用包销或代销方式，记账式国债发行完全采用公开招标方式。30.商业银行发行金融债券应具
35、有良好的公司治理机制，且核心资本充足率不低于_，最近_年连续盈利。( ) A5%；3 B4%；3 C4%；2 D5%；2（分数：1.00）A.B. C.D.解析：解析 参见全国银行间债券市场金融债券发行管理办法第七条规定。31.发行金融债券的承销人应为金融机构，并且注册资本不低于( )亿元人民币。 A1 B2 C3 D5（分数：1.00）A.B. C.D.解析：解析 金融债券的承销人应为金融机构，并须具备下列条件：注册资本不低于 2 亿元人民币；具有较强的债券分销能力；具有合格的从事债券市场业务的专业人员和债券分销渠道；最近 2 年内没有重大违法、违规行为；中国人民银行要求的其他条件。32.发
36、行人应在人民币债券发行日前( )个月内，为发行债券募集的资金开立非居民人民币专用账户。 A1 B2 C3 D4（分数：1.00）A. B.C.D.解析：解析 发行人应在人民币债券发行日前 1 个月内，为发债募集的资金开立非居民人民币专用账户。该账户的开立、注销及有关资金的结、售 t应经国家外汇管理局批准。三、不定项选择题(总题数：12，分数：12.00)33.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券应提交的材料有( )。（分数：1.00）A.近 3 年经审计的财务报表 B.募集说明书 C.人民币债券信用评级报告 D.人民币债券发行申请报告 E.业务风险评估说明解析：解析 国际开发机构申请在中国
37、境内发行人民币债券应提交以下材料：人民币债券发行申请报告；募集说明书；近 3 年经审计的财务报表及附注；人民币债券信用评级报告及跟踪评级安排的说明；为中国境内项目或企业提供贷款和投资情况；拟提供贷款和股本资金的项目清单及相关证明文件和法律文件；按照中华人民共和国律师法执业的律师出具的法律意见书；与本期债券相关的其他重要事项。34.下列说法符合国际开发机构人民币债券发行管理暂行办法等规定的有( )。（分数：1.00）A.国际开发机构是指进行开发性贷款和投资的国际开发性金融机构。国际开发机构发行的人民币债券为外国债券 B.国际开发机构在中国境内申请发行人民币债券的，应向财政部等窗口单位递交债券发行
38、申请，由窗口单位会同中国人民银行、国家发展和改革委员会、中国证券监督管理委员会等部门审核后，报国务院同意C.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券，应经在中国境内注册且具备人民币债券评级能力的评级公司评级，人民币债券信用级别为 AA 级以上；应已为中国境内项目或企业提供的贷款和股本资金在 10亿美元以上 D.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券，应聘请在中国境内注册的中介机构进行承销、审计、出具法律意见 E.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券，所筹集的资金应用于向中国境内的建设项目提供中长期固定资产贷款或提供股本资金，不得换成外汇转移至境外 解析：解析 国际开发机构人民币债券发行管
39、理暂行办法(2005 年)第二条规定，本办法所指国际开发机构是指进行开发性贷款和投资的国际开发性金融机构。第三条规定，本办法所称国际开发机构人民币债券(以下简称人民币债券)是指国际开发机构依法在中国境内发行的、约定在一定期限内还本付息的、以人民币计价的债券。外国债券是指某一国借款人在本国以外的某一国家发行以该国货币为面值的债券。第九条规定，国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券，应经在中国境内注册且具备人民币债券评级能力的评级公司评级，人民币债券信用级别为 AA 级以上；已为中国境内项目或企业提供的贷款和股本资金在 10 亿美元以上。第十七条规定，发行人发行人民币债券所筹集的资金，应用于中国
40、境内项目，不得换成外汇转移至境外。发行人应按中国有关法律规定对发债闲置资金进行使用和管理。35.发行金融债券的承销人应为金融机构，并须具备( )。（分数：1.00）A.注册资本不低于 1 亿元人民币B.具有较强的债券分销能力 C.具有合格的从事债券市场业务的专业人员和债券分销渠道 D.最近 2 年内没有重大违法、违规行为 E.最近 1 年没有被中国证监会通报批评解析：解析 金融债券的承销人应为金融机构，并须具备下列条件：注册资本不低于 2 亿元人民币；具有较强的债券分销能力；具有合格的从事债券市场业务的专业人员和债券分销渠道；最近 2 年内没有重大违法、违规行为；中国人民银行要求的其他条件。3
41、6.商业银行发行金融债券应具备的条件有( )。（分数：1.00）A.核心资本充足率不低于 8%B.最近 3 年连续盈利 C.贷款损失准备计提充足 D.最近 2 年没有重大违法、违规行为E.风险监管指标符合监管机构的有关规定 解析：解析 商业银行发行金融债券应具备以下条件：具有良好的公司治理机制；核心资本充足率不低于 4%；最近 3 年连续盈利；贷款损失准备计提充足；风险监管指标符合监管机构的有关规定；最近 3 年没有重大违法、违规行为；中国人民银行要求的其他条件。37.下列关于我国国债的发行方式说法正确的是( )。（分数：1.00）A.以价格为标的的“荷兰式”招标，全场最低中标价格为当期国债发
42、行价格，各中标机构均按发行价格承销B.以价格为标的的“美国式”招标，全场加权平均中标价格为当期国债发行价格，中标机构按各自中标标位的价格承销 C.“混合式”招标，标的为利率时，全场加权平均中标利率为当期国债票面利率，低于或等于票面利率的标位，按面值承销 D.“混合式”招标，标的为价格时，全场加权平均中标价格为当期国债发行价格，高于或等于发行价格的标位，按发行价格承销 E.以价格为标的的“美国式”招标，背离全场加权平均投标价格一定数量的标位视为无效投标，全部落标，不参与全场加权平均中标利率或价格的计算 解析：解析 A 项，以价格为标的的“荷兰式”招标，以全场加权平均中标价格为当期国债发行价格，高
43、于或等于发行价格的标位，按发行价格承销。38.记账式国债通过银行间债券市场向( )等发行。（分数：1.00）A.商业银行 B.企业法人C.保险公司 D.证券公司 E.信托投资公司 解析：解析 记账式国债是一种无纸化国债，主要通过银行间债券市场向具备全国银行间债券市场国债承购包销团资格的商业银行、证券公司、保险公司、信托投资公司等机构，以及通过证券交易所的交易系统向具备交易所国债承购包销团资格的证券公司、保险公司和信托投资公司及其他投资者发行。39.一次足额发行或限额内分期发行金融债券时，应在向中国人民银行报送备案文件时进行书面报告并说明原因的情况有( )。（分数：1.00）A.控制人变更 B.
44、高级管理人员变更 C.发行人业务、财务等经营状况发生重大变化 D.发行人作出新的债券融资决定 E.某一执行人员变更解析：解析 一次足额发行或限额内分期发行金融债券时，应在向中国人民银行报送备案文件时进行书面报告并说明原因的情况，除 ABcD 四项外还包括：发行人变更承销商、会计师事务所、律师事务所或信用评级机构等专业机构；是否分期发行、每期发行安排等金融债券发行方案变更；其他可能影响投资人作出正确判断的重大变化。40.承销商在承销记账式国债时，可以选择的分销方式有( )。（分数：1.00）A.场外挂牌分销B.场内挂牌分销 C.场外签订分销合同 D.境外分销E.试点商业银行柜台销售 解析：解析
45、记账式国债分销是指在规定的分销期内，国债承销团成员将中标的全部或部分国债债权额度销售给非国债承销团成员的行为。记账式国债采取场内挂牌、场外签订分销合同和试点商业银行柜台销售的方式分销。41.关于金融债券的发行，下列说法正确的有( )。（分数：1.00）A.发行人不得认购或变相认购自己发行的金融债券 B.发行人应在中国人民银行核准金融债券发行之日起 30 个工作日内开始发行金融债券，并在规定期限内完成发行C.发行人未能在规定期限内完成发行的，原金融债券发行核准文件自动失效，发行人不得继续发行本期金融债券 D.金融债券发行结束后 10 个工作日内，应向中国人民银行书面报告金融债券发行情况 E.金融
46、债券定向发行的，经认购人同意，可免于信用评级F.金融债券仅可以在全国银行间债券市场定项发行G.定项发行的金融债券只能在认购人之间进行转让 解析：解析 B 项，发行人应在中国人民银行核准金融债券发行之日起 60 个工作日内开始发行金融债券，并在规定期限内完成发行；F 项，金融债券可在全国银行间债券市场公开发行或定项发行。42.发行金融债券时，发行人应组建承销团，可采用的方式有( )。（分数：1.00）A.协议承销 B.代理承销C.委托代销D.招标承销 E.委派承销解析：解析 发行金融债券时，发行人应组建承销团，可采用协议承销、招标承销等方式。以招标承销方式发行金融债券的，发行人应与承销团成员签订
47、承销主协议；以协议承销方式发行金融债券的，发行人应聘请主承销商。43.关于国际开发机构发行人民币债券，下列说法错误的有( )。（分数：1.00）A.发行人发行人民币债券所筹集的资金，应用于中国境内项目，不得换成外汇转移至境外B.发行人应在人民币债券发行目前 1 个月内，为发债募集的资金开立居民人民币专用账户 C.发行人须在每季度末向国家外汇管理局报送运用人民币债券资金发放及回收人民币贷款、投资明细表D.国际开发机构发行人民币债券工作文本语言应为英文 E.国际开发机构在中国境内发行人民币债券，发生违约或其他纠纷时，适用中国法律F.人民币债券发行结束后，经相关市场监督管理部门批准，可以交易流通解析
48、：解析 B 项，发行人应在人民币债券发行日前 1 个月内，为发债募集的资金开立非居民人民币专用账户，该账户的开立、注销及有关资金的结、售汇应经国家外汇管理局批准；D 项，国际开发机构发行人民币债券工作文本语言应为中文。44.下列关于金融债券发行人的说法正确的有( )。（分数：1.00）A.发行人不得认购或变相认购自己发行的金融债券 B.发行人应在中国人民银行核准金融债券发行之日起 60 个工作日内开始发行金融债券，并在规定期限内完成发行 C.发行人未能在规定期限内完成发行的，原金融债券发行核准文件自动失效，发行人不得继续发行本期金融债券。发行人仍需发行金融债券的，应另行申请 D.金融债券发行结束后 20 个工作日内，发行人应向中国人民银行书面报告金融债券发行情况E.定向发行的金融债券可以在认购人之外的主体间进行转让F.金融债券定向发行的，经认购人同意，可免于信用评级 解析：解析 D 项，金融债券发行结束后 10 个工作日内，发行人应向中国人民银行书面报告
