1、注册会计师公司战略与风险管理（风险与风险管理）模拟试卷 20 及答案解析(总分：54.00，做题时间：90 分钟)一、B单项选择题每题只有一个正确答案(总题数：25，分数：50.00)1.下列不属于企业全面风险管理的商业使命的是( )。（分数：2.00）A.损失最小化管理B.不确定性管理C.收益最大化管理D.绩效最优化管理2.甲公司董事会成员七名，杭某任董事长兼首席执行官，三名独立董事分别为王某、李某、朱某。董事兼副总经理陈某，董事兼财务总监朱某。其中可以作为该公司风险管理委员会召集人的是( )。（分数：2.00）A.杭某B.王某C.陈某D.朱某3.下列不属于全面风险管理特征的是( )。（分数
2、：2.00）A.战略性B.全员化C.计划性D.二重性4.某企业给在国外施工的员工购买了保险，这属于( )。（分数：2.00）A.风险转换B.风险控制C.风险转移D.风险保留5.我国某纺织生产企业甲公司向欧洲 H 国出口“双羊”牌高档羊绒被，其英文商标名为“Goats”。该产品虽然质量上乘，但在 H 国一直销路不佳。甲公司进行详细的调查后发现，在 H 国，“Goats”除了有山羊的意思以外，还有其他的贬义，一些消费者因此产生不好的联想。这个案例表明，企业跨国营销可能面临( )。（分数：2.00）A.市场风险B.环境风险C.文化风险D.品牌风险6.甲公司是一家上市公司，在董事会下设有风险管理委员会
3、。下列选项中，属于风险管理委员会职责的是( )。（分数：2.00）A.审议企业全面风险管理年度工作报告B.审议内部审计部门提交的风险管理监督评价审计综合报告C.负责对全面风险管理有效性的评估D.做好培育风险管理文化的有关工作7.以风险为基点进行分类，风险管理成本不包括( )。（分数：2.00）A.预防成本B.评估成本C.惩治成本D.损失成本8.一股票同时在纽约交易所和香港证券交易所交易，假设在纽约的股价为 10 美元，在香港的股价为 70 港元，汇率为 65 港元=1 美元，在不考虑交易费用的情况下，下列关于套利者行为说法中正确的为( )。（分数：2.00）A.在纽约市场上买入股票同时在香港卖
4、出这些股票B.在香港市场上买人股票同时在纽约卖出这些股票C.不进行操作D.在两个市场同时购买股票待日后出售9.以下各项中，不属于政治风险源头的是( )。（分数：2.00）A.外汇管制B.计划和控制不足C.歧视性措施D.进口关税10.假设一家中国企业向美国出口商品。在 2012 年 7 月 1 日，获知其将在 3 个月后收到 3000 万美元。目前 3 个月的美元远期合同的汇率为 69。该公司售出价值 3000 万美元的 3 个月远期合同，以对其外汇风险进行套期。假设 2012 年 10 月 1 日美元对人民币的汇率为 68。则该企业通过该远期合同获取的收益为( )。（分数：2.00）A.300
5、 万元B.300 万元C.300 万美元D.300 万美元11.甲公司是一家化纤企业，近期准备新建一生产线项目，考虑项目实施过程中一些不确定性因素的变化，该公司分别将固定资产投资、经营成本、销售收入这三个因素作为分析对象，分析每一个因素的变化对该项目内部收益率的影响。根据以上信息可以判断，该投资方采取的分析方法是( )。（分数：2.00）A.敏感性分析B.决策树C.情景设计D.事件树分析法12.以下关于远期市场和期货市场描述中，不正确的是( )。（分数：2.00）A.期货市场的合同大小与交付日根据个人需要度身确定B.期货市场上的所有结算都由证券交易所结算所处理，并且每日按市值结算C.期货合同的
6、价格随时间改变，以反映市场对未来即期汇率的预期D.远期合同本身不涉及价格问题13.甲某是某县级市的成功人士，靠零售业起家，经过十几年打拼，现在手下经营着数家大型超市。鉴于近年来房价飞涨，甲某欲投资房地产，其财务总监刘某指出，房地产经过十几年的发展，房价飞涨，北京的房价已达到每平三万多元，甲某所在地的房价也已达七八千元，在这种情况下投资房地产，风险过高。经认真考虑，甲某放缓了投资房地产业的计划。财务总监刘某分析的风险是( )。（分数：2.00）A.法律风险B.政治风险C.市场风险D.产业风险14.关于风险管理组织体系，下列说法不正确的是( )。（分数：2.00）A.董事会就全面风险管理工作的有效
7、性对股东(大)会负责B.风险管理委员会对董事会负责C.风险管理职能部门对总经理或其委托的高级管理人员负责D.内部审计部门对风险管理委员会负责15.某公司风险管理部门在进行风险识别时，由指定的主持人提出与风险有关的问题，然后要求小组成员依次在第一时间给出问题的看法。之后由风险管理小组对集体讨论后识别的所有风险进行复核，并且认定核心风险。这反映的风险管理方法是( )。（分数：2.00）A.头脑风暴法B.德尔菲法C.马尔科夫分析法D.流程图分析法16.产业风险是指在特定产业中与经营相关的风险，在考虑企业可能面临的产业风险时，需要考虑的关键因素不包括( )。（分数：2.00）A.生命周期阶段B.波动性
8、C.利润的影响程度D.集中程度17.甲公司是一家大型客运公司，其业务涉及全国 20 多家大中型城市。2012 年，公司在客运过程中发生事故 5 起。根据专家建议，公司欲对事故发生以后，采取各种应对措施以减轻事故严重性的影响，对多种可能后果进行定性和定量分析。则甲公司适用的风险管理技术与方法是( )。（分数：2.00）A.敏感性：分析法B.事件树分析法C.统计推论法D.风险评估系图法18.制作风险评估系图的主要目的是( )。（分数：2.00）A.进行风险评估B.收集风险管理初始信息C.制定风险管理策略D.风险管理监督与改进19.假设 A 公司 5 月 1 日赊购一批商品，即期汇率是 68，在 1
9、0 月 1 日需要支付 100 万美元，为了避免汇率变动带来损失，该公司不可以( )。（分数：2.00）A.购买 5 个月到期的期货合同B.按基期汇率现在购入 100 万美元，到期按美元支付款项C.购买合适的货币期权D.利用远期利率协议20.关于专业自保公司，下列说法不正确的是( )。（分数：2.00）A.会增加运营成本B.由被保险人所有和控制C.不在保险市场上开展业务D.可以通过租借的方式承保其他公司的保险21.某矿业公司产出的矿产原材料金属含量比较高，是富矿，在市场上的售价比其他矿高。目前冶炼产品的市场竞争激烈，从经济效益的角度来看，对自己的矿进行进一步冶炼再出售不合算，所以西部矿业决定停
10、止加工冶炼业务，直接出售自己的矿，以获取更大的利润。这反映的风险管理工具是( )。（分数：2.00）A.风险规避B.风险控制C.风险转换D.风险承担22.某企业为了完善公司的风险管理，专门制定了风险管理的基本流程，下列说法中正确的是( )。（分数：2.00）A.收集风险管理初始信息、进行风险评估、制定风险管理策略提出和实施风险管理解决方案、风险管理的监督与改进B.收集风险管理初始信息、制定风险管理策略、进行风险评估提出和实施风险管理解决方案、风险管理的监督与改进C.收集风险管理初始信息、进行风险评估提出和实施风险管理解决方案。制定风险管理策略、风险管理的监督与改进D.进行风险评估、收集风险管理
11、初始信息、制定风险管理策略提出和实施风险管理解决方案、风险管理的监督与改进23.下列说法中正确的是( )。（分数：2.00）A.预防成本和损失成本是企业主动发生的成本B.预防成本和惩治成本是企业被动发生的成本C.损失成本和惩治成本是企业主动发生的成本D.预防成本和纠正成本是企业主动发生的成本24.为了维护国内的经济发展和经济秩序，某国政府规定了外国在本国设立的投资企业中当地投资者的最低持股比例。外国投资企业面临的风险种类是( )。（分数：2.00）A.政治风险B.市场风险C.法律与合规风险D.产业风险25.A 国只向本国企业提供获取外币的渠道，迫使海外公司 B 将外币带入 A 国，B 公司面对
12、的这种风险属于( )。（分数：2.00）A.操作风险B.财务风险C.市场风险D.政治风险二、B多项选择题每题均有多个正确答案(总题数：2，分数：4.00)26.深圳某企业打算进军非洲某国市场，在对该国进行政治法律环境分析时，发现该国存在着政治风险，下列属于该国政治风险的有( )。（分数：2.00）A.该国政府正计划将一些外国企业的资产收归国有B.该国政策明确规定外国企业必须采取合资的形式C.该国消费者消费能力不足D.该国实行严格的外汇管制27.下列选项中对企业风险管理的内涵叙述正确的有( )。（分数：2.00）A.企业风险管理是一个正在进行并贯穿企业的过程B.受到企业各个层次人员的影响C.企业
13、风险管理在战略制定时得到应用D.企业风险管理能够对管理层和董事会提供合理保证注册会计师公司战略与风险管理（风险与风险管理）模拟试卷 20 答案解析(总分：54.00，做题时间：90 分钟)一、B单项选择题每题只有一个正确答案(总题数：25，分数：50.00)1.下列不属于企业全面风险管理的商业使命的是( )。（分数：2.00）A.损失最小化管理B.不确定性管理C.收益最大化管理 D.绩效最优化管理解析：解析：企业全面风险管理的商业使命在于： (1)损失最小化管理； (2)不确定性管理； (3)绩效最优化管理。故本题答案为 C。2.甲公司董事会成员七名，杭某任董事长兼首席执行官，三名独立董事分别
14、为王某、李某、朱某。董事兼副总经理陈某，董事兼财务总监朱某。其中可以作为该公司风险管理委员会召集人的是( )。（分数：2.00）A.杭某B.王某 C.陈某D.朱某解析：解析：风险管理委员会的召集人应由不兼任总经理的董事长担任；董事长兼任总经理的，召集人应由外部董事或独立董事担任。故本题答案为 B。3.下列不属于全面风险管理特征的是( )。（分数：2.00）A.战略性B.全员化C.计划性 D.二重性解析：解析：企业全面风险管理的特征包括： (1)战略性； (2)全员化； (3)专业性； (4)二重性； (5)系统性。故本题答案为 C。4.某企业给在国外施工的员工购买了保险，这属于( )。（分数：
15、2.00）A.风险转换B.风险控制C.风险转移 D.风险保留解析：解析：风险转移是指企业通过合同将风险转移到第三方，企业此对转移后的风险不再拥有所有权。转移风险不会降低其可能的严重程度，只是从一方移除后转移到另一方。例如，保险，非保险型的风险转移，风险证券化等。5.我国某纺织生产企业甲公司向欧洲 H 国出口“双羊”牌高档羊绒被，其英文商标名为“Goats”。该产品虽然质量上乘，但在 H 国一直销路不佳。甲公司进行详细的调查后发现，在 H 国，“Goats”除了有山羊的意思以外，还有其他的贬义，一些消费者因此产生不好的联想。这个案例表明，企业跨国营销可能面临( )。（分数：2.00）A.市场风险
16、B.环境风险C.文化风险 D.品牌风险解析：解析：在 H 国，“Goats”除了有山羊的意思以外，还有其他的贬义，一些消费者因此产生不好的联想，影响了销售。这个案例表明，甲公司跨国营销可能面临社会文化风险。6.甲公司是一家上市公司，在董事会下设有风险管理委员会。下列选项中，属于风险管理委员会职责的是( )。（分数：2.00）A.审议企业全面风险管理年度工作报告B.审议内部审计部门提交的风险管理监督评价审计综合报告 C.负责对全面风险管理有效性的评估D.做好培育风险管理文化的有关工作解析：解析：风险管理委员会对董事会负责，主要履行职责包括： (1)提交全面风险管理年度报告； (2)审议风险管理策
17、略和重大风险管理解决方案； (3)审议重大决策、重大风险、重大事件和重要业务流程的判断标准或判断机制，以及重大决策的风险评估报告； (4)审议内部审计部门提交的风险管理监督评价审计综合报告； (5)审议风险管理组织机构设置及其职责方案； (6)办理董事会授权的有关全面风险管理的其他事项。7.以风险为基点进行分类，风险管理成本不包括( )。（分数：2.00）A.预防成本B.评估成本 C.惩治成本D.损失成本解析：解析：以风险为基点的分类应包括预防成本、纠正成本、惩治成本和损失成本。8.一股票同时在纽约交易所和香港证券交易所交易，假设在纽约的股价为 10 美元，在香港的股价为 70 港元，汇率为
18、65 港元=1 美元，在不考虑交易费用的情况下，下列关于套利者行为说法中正确的为( )。（分数：2.00）A.在纽约市场上买入股票同时在香港卖出这些股票 B.在香港市场上买人股票同时在纽约卖出这些股票C.不进行操作D.在两个市场同时购买股票待日后出售解析：解析：在纽约市场上买入股票同时在香港卖出这些股票，每股可以获利额=701065=5(港元)。9.以下各项中，不属于政治风险源头的是( )。（分数：2.00）A.外汇管制B.计划和控制不足 C.歧视性措施D.进口关税解析：解析：政治性风险源头包括政府推行有关外汇管制、进口配额、进口关税、当地投资人的最低持股比例和组织结构等的规定，还包括歧视性措
19、施，比如对外国企业征收额外税收、在当地国家借款受到限制及没收资产等。10.假设一家中国企业向美国出口商品。在 2012 年 7 月 1 日，获知其将在 3 个月后收到 3000 万美元。目前 3 个月的美元远期合同的汇率为 69。该公司售出价值 3000 万美元的 3 个月远期合同，以对其外汇风险进行套期。假设 2012 年 10 月 1 日美元对人民币的汇率为 68。则该企业通过该远期合同获取的收益为( )。（分数：2.00）A.300 万元 B.300 万元C.300 万美元D.300 万美元解析：解析：货币远期合同是指购买货币合同，以在未来按照今天设定的价格交付货币。由于目前 3 个月的
20、美元远期合同的汇率为 69，那么对于购买远期合同的企业来说，在 2012 年 10 月 1 日美元对人民币的汇率为 68 的情况下，企业的美元兑人民币的汇率仍为 69。因此该企业的收益=3000(6968)=300(万元)。11.甲公司是一家化纤企业，近期准备新建一生产线项目，考虑项目实施过程中一些不确定性因素的变化，该公司分别将固定资产投资、经营成本、销售收入这三个因素作为分析对象，分析每一个因素的变化对该项目内部收益率的影响。根据以上信息可以判断，该投资方采取的分析方法是( )。（分数：2.00）A.敏感性分析 B.决策树C.情景设计D.事件树分析法解析：解析：敏感性分析是针对潜在的风险性
21、，研究项目的各种不确定因素变化至一定幅度时，计算其主要经济指标变化率及敏感程度的一种方法。12.以下关于远期市场和期货市场描述中，不正确的是( )。（分数：2.00）A.期货市场的合同大小与交付日根据个人需要度身确定 B.期货市场上的所有结算都由证券交易所结算所处理，并且每日按市值结算C.期货合同的价格随时间改变，以反映市场对未来即期汇率的预期D.远期合同本身不涉及价格问题解析：解析：远期市场与期货市场的比较：13.甲某是某县级市的成功人士，靠零售业起家，经过十几年打拼，现在手下经营着数家大型超市。鉴于近年来房价飞涨，甲某欲投资房地产，其财务总监刘某指出，房地产经过十几年的发展，房价飞涨，北京
22、的房价已达到每平三万多元，甲某所在地的房价也已达七八千元，在这种情况下投资房地产，风险过高。经认真考虑，甲某放缓了投资房地产业的计划。财务总监刘某分析的风险是( )。（分数：2.00）A.法律风险B.政治风险C.市场风险D.产业风险 解析：解析：产业风险是指在特定产业中与经营相关的风险。这一风险与一企业选择在哪个产业中经营直接相关。14.关于风险管理组织体系，下列说法不正确的是( )。（分数：2.00）A.董事会就全面风险管理工作的有效性对股东(大)会负责B.风险管理委员会对董事会负责C.风险管理职能部门对总经理或其委托的高级管理人员负责D.内部审计部门对风险管理委员会负责 解析：解析：企业应
23、在董事会下设立审计委员会，企业内部审计部门对审计委员会负责。15.某公司风险管理部门在进行风险识别时，由指定的主持人提出与风险有关的问题，然后要求小组成员依次在第一时间给出问题的看法。之后由风险管理小组对集体讨论后识别的所有风险进行复核，并且认定核心风险。这反映的风险管理方法是( )。（分数：2.00）A.头脑风暴法 B.德尔菲法C.马尔科夫分析法D.流程图分析法解析：解析：头脑风暴法又称智力激励法、BS 法、自由思考法，是指刺激并鼓励一群知识渊博、知悉风险情况的人员畅所欲言，开展集体讨论的方法。将头脑风暴法应用于风险识别，就是由指定的主持人提出与风险有关的问题，然后要求小组成员依次在第一时间
24、给出问题的看法。之后由风险管理小组对集体讨论后识别的所有风险进行复核，并且认定核心风险。故本题答案为 A。16.产业风险是指在特定产业中与经营相关的风险，在考虑企业可能面临的产业风险时，需要考虑的关键因素不包括( )。（分数：2.00）A.生命周期阶段B.波动性C.利润的影响程度 D.集中程度解析：解析：在考虑企业可能面对的产业风险时，如下几个因素是非常关键的： (1)生命周期阶段； (2)波动性； (3)集中程度。17.甲公司是一家大型客运公司，其业务涉及全国 20 多家大中型城市。2012 年，公司在客运过程中发生事故 5 起。根据专家建议，公司欲对事故发生以后，采取各种应对措施以减轻事故
25、严重性的影响，对多种可能后果进行定性和定量分析。则甲公司适用的风险管理技术与方法是( )。（分数：2.00）A.敏感性：分析法B.事件树分析法 C.统计推论法D.风险评估系图法解析：解析：事件树是一种表示初始事件发生之后互斥性后果的图解技术，其根据是为减轻其后果而设计的各种系统是否起作用，它可以定性地和定量地应用。甲公司欲对事故发生以后，采取各种应对措施以减轻事故严重性的影响，对多种可能后果进行定性和定量分析，适用事件树分析法。故本题答案为 B。18.制作风险评估系图的主要目的是( )。（分数：2.00）A.进行风险评估 B.收集风险管理初始信息C.制定风险管理策略D.风险管理监督与改进解析：
26、解析：用以评估风险影响的常见的定性方法是制作风险评估系图。风险评估系图识别某一风险是否会对企业产生重大影响，并将此结论与风险发生的可能性联系起来，为确定企业风险的优先次序提供框架。19.假设 A 公司 5 月 1 日赊购一批商品，即期汇率是 68，在 10 月 1 日需要支付 100 万美元，为了避免汇率变动带来损失，该公司不可以( )。（分数：2.00）A.购买 5 个月到期的期货合同B.按基期汇率现在购入 100 万美元，到期按美元支付款项C.购买合适的货币期权D.利用远期利率协议 解析：解析：远期利率协议是利率风险的管理方法，所以选项 D 不正确。20.关于专业自保公司，下列说法不正确的
27、是( )。（分数：2.00）A.会增加运营成本 B.由被保险人所有和控制C.不在保险市场上开展业务D.可以通过租借的方式承保其他公司的保险解析：解析：专业自保的特点包括： (1)由被保险人所有和控制，要承保其母公司的风险； (2)可以通过租借的方式承保其他公司的保险； (3)不在保险市场上开展业务。21.某矿业公司产出的矿产原材料金属含量比较高，是富矿，在市场上的售价比其他矿高。目前冶炼产品的市场竞争激烈，从经济效益的角度来看，对自己的矿进行进一步冶炼再出售不合算，所以西部矿业决定停止加工冶炼业务，直接出售自己的矿，以获取更大的利润。这反映的风险管理工具是( )。（分数：2.00）A.风险规避
28、 B.风险控制C.风险转换D.风险承担解析：解析：风险规避是指企业回避、停止或退出蕴含某一风险的商业活动或商业环境，避免成为风险的所有人。该矿业公司退出冶炼市场以避免激烈竞争，属于风险规避策略。故本题答案为 A。22.某企业为了完善公司的风险管理，专门制定了风险管理的基本流程，下列说法中正确的是( )。（分数：2.00）A.收集风险管理初始信息、进行风险评估、制定风险管理策略提出和实施风险管理解决方案、风险管理的监督与改进 B.收集风险管理初始信息、制定风险管理策略、进行风险评估提出和实施风险管理解决方案、风险管理的监督与改进C.收集风险管理初始信息、进行风险评估提出和实施风险管理解决方案。制
29、定风险管理策略、风险管理的监督与改进D.进行风险评估、收集风险管理初始信息、制定风险管理策略提出和实施风险管理解决方案、风险管理的监督与改进解析：解析：风险管理基本流程包括： (1)收集风险管理初始信息； (2)进行风险评估； (3)制定风险管理策略； (4)提出和实施风险管理解决方案； (5)风险管理的监督与改进。23.下列说法中正确的是( )。（分数：2.00）A.预防成本和损失成本是企业主动发生的成本B.预防成本和惩治成本是企业被动发生的成本C.损失成本和惩治成本是企业主动发生的成本D.预防成本和纠正成本是企业主动发生的成本 解析：解析：预防成本和纠正成本是企业主动发生的成本，惩治成本和
30、损失成本是企业被动发生的成本。故本题答案为 D。24.为了维护国内的经济发展和经济秩序，某国政府规定了外国在本国设立的投资企业中当地投资者的最低持股比例。外国投资企业面临的风险种类是( )。（分数：2.00）A.政治风险 B.市场风险C.法律与合规风险D.产业风险解析：解析：政治风险通常包括： (1)外汇管制的规定； (2)进口配额和关税； (3)组织结构及要求最低持股比例； (4)限制向东道国的银行借款； (5)没收资产。25.A 国只向本国企业提供获取外币的渠道，迫使海外公司 B 将外币带入 A 国，B 公司面对的这种风险属于( )。（分数：2.00）A.操作风险B.财务风险C.市场风险D
31、.政治风险 解析：解析：政治风险的一种表现形式是东道国限制向该国的银行借款。某些国家仅向本国的企业提供获取外币的渠道，以迫使外资企业将外币带入本国。故本题答案为 D。二、B多项选择题每题均有多个正确答案(总题数：2，分数：4.00)26.深圳某企业打算进军非洲某国市场，在对该国进行政治法律环境分析时，发现该国存在着政治风险，下列属于该国政治风险的有( )。（分数：2.00）A.该国政府正计划将一些外国企业的资产收归国有 B.该国政策明确规定外国企业必须采取合资的形式 C.该国消费者消费能力不足D.该国实行严格的外汇管制 解析：解析：C 属于市场风险。27.下列选项中对企业风险管理的内涵叙述正确的有( )。（分数：2.00）A.企业风险管理是一个正在进行并贯穿企业的过程 B.受到企业各个层次人员的影响 C.企业风险管理在战略制定时得到应用 D.企业风险管理能够对管理层和董事会提供合理保证 解析：
