1、注册会计师公司战略与风险管理（风险与风险管理）模拟试卷 16 及答案与解析一、单项选择题每题只有一个正确答案，请从每题的备选答案中选出一个你认为最正确的答案。1 我国某纺织生产企业甲公司向欧洲 H 国出口“双羊”牌高档羊绒被，其英文商标名为“Goats”。该产品虽然质量上乘，但在 H 国一直销路不佳。甲公司进行详细调查后发现，在 H 国，“Goats”除了有山羊的意思以外，还有其他的贬义，一些消费者因此产生不好的联想，影响了产品的销售。这个案例表明，企业跨国营销可能面临( )。(2016 年)（A）市场风险（B）环境风险（C）文化风险（D）品牌风险2 甲公司以公开招标方式采购一批设备，乙公司以
2、最低价中标。在签订正式采购合同前，乙公司发现钢材等原材料价格突然暴涨，如果继续以中标价格签订合同，公司将蒙受重大损失。乙公司与甲公司商议能否提高合同价格，遭到甲公司拒绝。于是乙公司放弃了该项目，甲公司则根据约定没收了乙公司的投标保证金。在上述案例中，甲公司采购设备时面临的风险是( )。(2016 年学员回忆版)（A）市场风险（B）运营风险（C）操作风险（D）产业风险3 企业信息安全管理中发生失误导致的风险属于( )。(2014 年)（A）运营风险（B）市场风险（C）操作风险（D）技术风险4 甲公司是一家从事手机研发和制造的高科技企业。2015 年，甲公司将手机的制造外包给乙公司。此后，市场上发
3、生多起甲公司的手机电池爆炸，给用户造成人身和财产损失的事故。甲公司详细调查后发现乙公司提供的手机电池质量不合格，存在很大的安全隐患，甲公司将手机的制造外包给乙公司后面临的风险有( )。(2016 年 )（A）法律风险（B）运营风险（C）操作风险（D）技术风险5 下列各项中，属于企业操作风险的是( )。(2014 年)（A）设备零件发生故障，导致某化工企业生产被迫中断（B）泥石流导致公路中断，使某企业运输途中的设备未能按期送达（C）人民币汇率升值导致某外贸企业损失 100 万元（D）某高科技企业总经理管理知识缺乏，企业仍处于粗放式管理阶段6 甲公司是一家大型基础设施承建企业，根据业务发展需要，甲
4、公司需要在美国采购一套大型机械设备。管理层经过讨论确定了与此次设备采购相关的主要风险。下列各项与该设备采购有关的风险中，属于操作风险的是( )。(2011 年改编)（A）采购部门可能由于不熟悉美国市场供应商的情况，无法在有限时间内寻找到最佳设备供应商（B）该套设备由于采用了某项国防科技核心技术，可能受到美国政府的监控，甚至可能限制外国厂商购买（C）财务人员可能由于疏忽发生错误的外汇套期操作指令（D）该套设备购置单价较高，甲公司向一家外资申请专项贷款，但是由于无法提供同等金额的担保物质押品，甲公司可能无法获得必要的贷款7 下列各项关于企业全面风险管理的说法，错误的是( )。(2015 年学员回忆
5、版)（A）全面风险管理紧密联系企业战略，目的是寻求风险优化措施（B）全面风险管理主要由财务会计和内部审计等部门负责（C）全面风险管理的焦点在所有利益相关者的共同利益最大化上（D）全面风险管理主动将风险管理作为价值中心8 下列各项中，不属于分析企业战略风险应收集的信息是( )。(2014 年)（A）市场对企业产品或服务的需求（B）主要客户、供应商及竞争对手的有关情况（C）企业组织效能和管理现状（D）科技进步、技术创新的有关内容9 下列各项中，属于企业一般不应把风险承担作为风险管理策略的情况是( )。(2016 年 )（A）企业管理层及全体员工都未辩识出风险（B）企业从成本效益考虑认为选择风险承担
6、是最适宜的方案（C）企业缺乏能力对已经辩识出的风险进行有效管理与控制（D）企业面临影响企业目标实现的重大风险10 企业对所面临的风险采取接受的态度，从而承担风险带来的后果，其原因不包括( )。(2014 年)（A）企业未能辨识出风险（B）企业能够采取措施以补偿风险造成的损失（C）企业没有其他备选方案（D）企业缺乏能力进行主动的风险管理11 R 国 W 公司于 2002 年发行了名为 Ploneer 的巨灾债券。该债券能够同时为北美飓风、欧洲风暴以及美国加利福尼亚和日本地震提供救灾资金保障。这种具有金融衍生品特性的债券，属于风险管理策略工具中的( )。(2016 年学员回忆版)（A）风险补偿（B
7、）风险转换（C）风险转移（D）风险对冲12 下列各项关于应对风险的措施中，属于风险转移的是( )。(201 1 年改编)（A）甲公司是一家稀有资源开发企业。按照国际惯例，甲公司每年向矿区所在地政府预付一定金额的塌陷补偿费（B）乙公司是一家股票上市的商品零售企业。为了筹建更多商场，扩大市场占有率，乙公司要求母公司为其金额为 5 亿元的中长期贷款提供担保（C）丙公司是一家区域性奶制品生产企业。为了推广高端乳酸茵饮料产品，丙公司决定按照“ 买一送一” 的政策对乳酸茵饮料新产品和传统水果味酸奶产品进行捆绑销售（D）丁公司是一家规模较小的唱片制作企业。为了保护唱片版权，丁公司与某网络商场签订合作协议，由
8、该网络商场每年支付固定版权费用，商场会员即可无限次下栽受到版权保护的丁公司制作的唱片音乐13 甲公司董事会对待风险的态度属于风险厌恶。为有效管理公司的信用风险，甲公司管理层决定将其全部的应收款项以应收总金额的 80出售给乙公司，由乙公司向有关债务人收取款项，甲公司不再承担有关债务人未能如期付款的风险。甲公司应对此项信用风险的策略属于( )。(2009 年)（A）风险控制（B）风险转移（C）风险保留（D）风险规避14 甲公司是一家稀有矿产开发企业，正考虑在乙国进行开采。乙国政府曾迅速取得对外国资产的控制权并开征税赋。从而确保了政府能获取所有的收益。下列各项甲公司应对风险的措施中，属于风险转移的是
9、( )。（A）邀请乙国政府成为投资企业的共有人（B）邀请当地矿业开采者的参与和投资（C）全球融资满足当地对资金的需求（D）为资产投保15 甲公司是一家生产遮阳用品的企业，2013 年，公司在保留原有业务的同时，进入雨具生产业务，从风险管理策略的角度看，甲公司采取的策略是( )。(2015 年学员回忆版)（A）风险规避（B）风险转换（C）风险对冲（D）风险承担二、多项选择题每题均有多个正确答案，请从每题的备选答案中选出你认为正确的所有答案。每题所有答案选择正确的得分；不答、错答、漏答均不得分。答案写在试题卷上无效。16 关于现代市场经济中人们对风险观念的理解。下列表述中正确的有( )。(2014
10、年)（A）风险是一系列可能发生的结果而不是最有可能的结果（B）可以由人的主观判断来决定选择不同的风险（C）风险是可预测、可度量的负面因素（D）风险总是与机遇并存17 下列导致政治风险的行为有( )。（A）甲国政府对我国出口该国的相关产品征收高额进口关税（B）乙国政府要求合资企业中本土企业持股比例不低于 50（C）丙国政府限制本国银行的外资企业提供贷款（D）丁国政府通过法令对外汇汇出境外进行限制18 甲公司是一家有色金属冶炼企业。在投资建设新生产厂时，没有按照国家规范建立废水回收系统，导致废水外泄，给周围居民生活环境带来很大影响，当地环保部门介入调查，对甲公司实行了高额罚款。根据以上信息可以判断
11、，甲公司在此事件中面临的风险包括( ) 。（A）自然环境风险（B）产业风险（C）财务风险（D）法律和合规风险19 甲公司是我国一家长期向 X 国出口摩托车的企业。 2013 年，X 国对我国出口的摩托车大幅度提高了关税。面对这种情况，甲公司在 X 国与当地企业组建了一家合资公司，生产销售摩托车。甲公司在 X 国组建合资公司规避的风险有 ( )。(2015 年 )（A）运营风险（B）市场风险（C）政治风险（D）产业风险20 在商业活动中，企业面临的市场风险有( )。(2012 年)（A）信用风险（B）项目风险（C）商品价格风险（D）股票价格风险21 甲公司是在上海证券交易所上市的钢铁生产企业。甲
12、公司 60以上的铁矿石从巴西淡水河谷公司进口。甲公司的长期债务中，长期银行借款占 80。下列各项中，属于甲公司在日常经营中面临的市场风险有( )。(201 1 年改编)（A）利率风险（B）汇率风险（C）商品价格风险（D）股票价格风险22 某钢铁公司铁矿石原料主要依赖进口，下列各项中，属于其市场风险的有( )。(2010 年改编)（A）新产品研发方面可能引发的风险（B）利率风险（C）财务风险（D）汇率风险23 近年来，受出口番茄酱价格持续上涨影响，某省原有的番茄企业纷纷增加生产线，导致产能过剩，甲番茄厂于 2013 年新建了 2 条生产线，投产以来一直面临着原料紧缺的问题。在番茄种植季节，甲番茄
13、酱厂与农民签订了收购合同，但到了收购季节，随着番茄收购价格一路攀升，部分农民拒绝供货，转而将番茄卖给了出价更高的企业，甲番茄酱厂此时面临的风险包括( )。(2014 年)（A）技术风险（B）信用风险（C）产业风险（D）市场风险24 甲公司是一家集团企业，正在考虑收购一家航空公司，以进行多元化经营。公司管理层需要对此决策的风险进行评估。在评估可能面对的产业风险时需要考虑的因素包括( )。（A）产业(产品) 生命周期阶段（B）产业波动性（C）产业集中程度（D）政策对产业的影响25 甲公司是一家光伏发电企业。受技术、经济等多种因素影响，光伏发电投资成本居高不下，而同一区域的风力发电企业成本较低，给甲
14、公司的生存和发展带来威胁。更糟糕的是，公司在新建光伏电站时，因不了解当地的实际情况，选址不当，造成运输成本过高，并且破坏生态环境。甲公司面临的风险有( )。(2015 年学员回忆版)（A）操作风险（B）市场风险（C）自然环境风险（D）运营风险26 下列各项关于企业全面风险管理的表述中，正确的有( )。(2016 年改编)（A）企业全面风险管理是增进企业价值的过程（B）企业全面风险管理旨在把风险控制在风险容量以内（C）企业全面风险管理的参与者由管理层和全体员工组成（D）企业全面风险管理既要管理纯粹的风险，也要管理机会风险27 下列关于企业全面风险管理特征的表述中，正确的有( )。(2014 年)
15、（A）主要运用于企业的日常风险管理层面（B）使用系统的、规范的方法，以确保所有的风险都得到识别（C）由风险管理专业人才实施专业化管理（D）对企业所有风险进行管理28 下列各项关于风险评估的表述中，正确的有( )。(2016 年)（A）风险评估包括风险辨识、风险分析和风险评价三个步骤（B）风险定性评估时应统一制定各风险的度量单位和度量模型（C）企业应当定期或不定期对新风险或原有风险的变化进行重新评估（D）风险评估应当将定性方法和定量方法相结合29 某公司设置了内部审计部、风险管理部和审计委员会，制定了本企业的风险管理监督与改进措施。下列选项中，符合中央企业全面风险管理指引要求的有( )。(201
16、3 年)（A）各有关部门定期对风险管理工作进行自查和检验，及时发现缺陷并改进，将风险管理报告报送企业总经理（B）外聘风险管理中介机构进行风险管理评价并出具报告（C）风险管理部对跨部门和业务单位的风险管理解决方案进行评价，提出建议和出具报告，报送公司总经理（D）内部审计部门每年至少一次对风险管理部门和各业务部门的风险管理工作及效果进行监督评价，评价报告直接报送审计委员会30 下列关于风险管理的描述中，错误的有( )。（A）风险管理基本流程的第一步是判断企业存在的风险（B）风险评估应由企业组织风险管理部门员工实施（C）对于关键风险指标的分解要注意职能部门和业务单位之间的协调（D）企业内审部门应至少
17、每半年一次对风险管理工作及其工作效果进行监督评价注册会计师公司战略与风险管理（风险与风险管理）模拟试卷 16 答案与解析一、单项选择题每题只有一个正确答案，请从每题的备选答案中选出一个你认为最正确的答案。1 【正确答案】 C【试题解析】 在 H 国， “Goats”除了有山羊的意思以外，还有其他的贬义，一些消费者因此产生不好的联想，影响了产品的销售。这个案例表明，甲公司跨国营销可能面临社会文化风险。【知识模块】 风险与风险管理2 【正确答案】 A【试题解析】 能源、原材料、配件等物资供应的充足性、稳定性和价格的变化带来的风险属于市场风险。所以，选项 A 正确。【知识模块】 风险与风险管理3 【
18、正确答案】 A【试题解析】 运营风险至少要考虑以下几个方面：(1)企业产品结构、新产品研发方面可能引发的风险；(2)企业新市场开发，市场营销策略(包括产品或服务定价与销售渠道，市场营销环境等)方面可能引发的风险；(3)企业组织效能、管理现状、企业文化，高、中层管理人员和重要业务流程中专业人员的知识结构、专业经验等方面可能引发的风险；(4)期货等衍生产品业务中发生失误带来的风险； (5)质量、安全、环保、信息安全等管理中发生失误导致的风险；(6)因企业内、外部人员的道德因素或业务控制系统失灵导致的风险；(7)给企业造成损失的自然灾害风险；(8)企业现有业务流程和信息系统操作运行情况的监管、运行评
19、价及持续改进能力方面引发的风险。企业信息安全管理中发生的失误导致的风险属于上述(5)。所以，选项 A 正确。【知识模块】 风险与风险管理4 【正确答案】 A【知识模块】 风险与风险管理5 【正确答案】 A【试题解析】 选项 A 属于操作风险，选项 B、D 属于运营风险，选项 C 属于市场风险。【知识模块】 风险与风险管理6 【正确答案】 C【试题解析】 选项 A 属于运营风险；选项 B 属于政治风险；选项 C 是由于财务人员操作失误导致发出错误的指令，属于操作风险；选项 D 属于市场风险。【知识模块】 风险与风险管理7 【正确答案】 B【试题解析】 传统风险管理主要由财务会计主管和内部审计等部
20、门负责。而全面风险管理强调全员、全过程和全方位管理。因此，选项 B 错误。【知识模块】 风险与风险管理8 【正确答案】 C【试题解析】 分析战略风险，企业应广泛收集国内外企业战略风险失控导致企业蒙受损失的案例，并至少收集与本企业相关的以下重要信息：(1)国内外宏观经济政策以及经济运行情况、企业所在产业的状况、国家产业政策；(2)科技进步、技术创新的有关内容；(3)市场对该企业产品或服务的需求；(4)与企业战略合作伙伴的关系，未来寻求战略合作伙伴的可能性；(5)该企业主要客户、供应商及竞争对手的有关情况；(6)与主要竞争对手相比，该企业实力与差距；(7)本企业发展战略和规划、投融资计划、年度经营
21、目标、经营战略，以及编制这些战略、规划、计划、目标的有关依据；(8)该企业对外投融资流程中曾发生或易发生错误的业务流程或环节。企业的组织效能、管理现状是运营风险应该考虑的方面。所以选项 C 错误。【知识模块】 风险与风险管理9 【正确答案】 D【试题解析】 对未能辨识出的风险，企业只能采用风险承担。对于辨识出的风险企业也可能由于以下几种原因采用风险承担：(1)缺乏能力进行主动管理，对这部分风险只能承担；(2)没有其他备选方案；(3) 从成本效益考虑，这一方案是最适宜的方案。对于企业的重大风险，即影响到企业目、标实现的风险，企业一般不应采用风险承担。所以，选项 D 为正确选项。【知识模块】 风险
22、与风险管理10 【正确答案】 B【试题解析】 风险补偿表现在企业主动承担风险，并采取措施以补偿可能的损失。因此选项 B 不属于企业采取风险承担的原因。【知识模块】 风险与风险管理11 【正确答案】 C【试题解析】 R 国 W 公司于 2002 年发行了名为 Ploneer 的巨灾债券。该债券能够同时为北美飓风、欧洲风暴以及美国加利福尼亚和日本地震提供救灾资金保障，属于风险转移应对策略中的风险证券化。所以，选项 C 正确。【知识模块】 风险与风险管理12 【正确答案】 D【试题解析】 选项 A、B 属于风险补偿；选项 C 属于风险控制；选项 D 属于风险转移。【知识模块】 风险与风险管理13 【
23、正确答案】 B【试题解析】 风险转移是指企业通过合同将风险转移到第三方，企业对转移后的风险不再拥有所有权。甲公司将应收款项出售给乙公司应对此项信用风险的策略属于风险转移。【知识模块】 风险与风险管理14 【正确答案】 D【试题解析】 风险转移指企业通过合同将风险转移到第三方，企业对转移后的风险不再拥有所有权。例如：(1)保险；(2) 非保险型的风险转移； (3)风险证券化。选项 A、B 属于风险控制。选项 C 属于风险对冲。【知识模块】 风险与风险管理15 【正确答案】 C【试题解析】 从生产遮阳用品发展为同时生产遮阳用品和雨具，采用的是相关多元化战略，甲公司采取的策略是风险对冲。所以，选项
24、C 正确。【知识模块】 风险与风险管理二、多项选择题每题均有多个正确答案，请从每题的备选答案中选出你认为正确的所有答案。每题所有答案选择正确的得分；不答、错答、漏答均不得分。答案写在试题卷上无效。16 【正确答案】 A,B,D【试题解析】 风险是一系列可能发生的结果，不能简单理解为最有可能的结果。选项 A 正确。风险既具有客观性，又具有主观性。风险是事件本身的不确定性，但却是在一定具体情况下的风险，可以由人的主观判断来决定选择不同的风险。选项 B 正确。从现代市场经济的角度考虑企业风险是指未来的不确定性对企业实现其经营目标的影响，而不能简单的理解为风险就是负面因素，风险总是和机遇并存的。所以，
25、选项 C 错误，选项 D 正确。【知识模块】 风险与风险管理17 【正确答案】 A,B,C,D【试题解析】 选项 A、B、C 和 D 均属于正确选项。【知识模块】 风险与风险管理18 【正确答案】 A,D【试题解析】 自然环境风险是指企业由于其自身或影响其业务的其他方造成的自然环境破坏而承担损失的风险，选项 A 正确。合规风险是指因违反法律或监管要求而受到制裁、遭受金融损失以及因未能遵守所有适用法律、法规、行为准则或相关标准而给企业信誉带来的损失的可能性。法律风险是指企业在经营过程中因自身经营行为的不规范或者外部法律环境发生重大变化而导致的不利法律后果的可能性。合规风险侧重于行政责任和道德责任
26、的承担，而法律风险则侧重于民事责任的承担。对甲公司实行了高额罚款，属于法律风险和合规风险，选项 D 正确。【知识模块】 风险与风险管理19 【正确答案】 B,C【试题解析】 2013 年，X 国对我国出口的摩托车大幅度提高了关税。表明甲公司向 X 国出口摩托车面临政治风险。税收风险是指由于税收政策变化使企业税后利润发生变化产生的风险。税收风险属于市场风险。【知识模块】 风险与风险管理20 【正确答案】 A,C,D【试题解析】 信用风险属于市场风险；项目风险属于运营风险。【知识模块】 风险与风险管理21 【正确答案】 A,B,C,D【试题解析】 利率风险、汇率风险、商品价格风险和股票价格风险都是
27、主要的市场风险。【知识模块】 风险与风险管理22 【正确答案】 B,D【试题解析】 关于产品结构、新产品研发方面可能引发的风险属于运营风险。利率风险和汇率风险是主要的市场风险。所以，选项 B、D 正确。【知识模块】 风险与风险管理23 【正确答案】 B,C,D【试题解析】 番茄企业纷纷增加生产线，导致产能过剩，属于产业风险；番茄酱价格持续上涨属于市场风险；部分农民拒绝供货，属于市场风险中的信用风险。【知识模块】 风险与风险管理24 【正确答案】 A,B,C【试题解析】 在考虑企业可能面对的产业风险时，如下几个因素是非常关键的：产业(产品 )生命周期阶段、产业波动性、产业集中程度。【知识模块】
28、风险与风险管理25 【正确答案】 B,C,D【试题解析】 “光伏发电投资成本居高不下，而同一区域的风力发电企业成本较低”这属于能源、原材料、配件等物质供应的充足性、稳定性和价格的变化带来的风险，属于市场风险。“因不了解当地的实际情况，选址不当，造成运输成本过高”属于企业管理层决策上的失误，所以属于运营风险。“破坏生态环境”属于自然环境风险。所以选项 B、C、D 正确。【知识模块】 风险与风险管理26 【正确答案】 A,B,D【试题解析】 企业全面风险管理是一个由企业治理层、管理层和所有员工参与，旨在把风险控制在风险容量以内，增进企业价值的过程。所以，选项 C 错误，选项 A、B、D 正确。【知
29、识模块】 风险与风险管理27 【正确答案】 B,C,D【试题解析】 企业全面风险管理具有战略性、全员化、专业性、二重性和系统性的特征。企业风险管理具有战略性，尽管风险管理渗透到现代企业各项活动中，存在于现代企业管理者对企业的日常管理当中，但它主要运用于企业战略管理层面，站在战略层面整合和管理企业层面风险是全面风险管理的价值所在。选项 B 和 D是企业全面风险管理系统性特征的体现，选项 C 是企业全面风险管理专业性特征的体现。【知识模块】 风险与风险管理28 【正确答案】 A,C,D【试题解析】 风险评估包括风险辨识、风险分析、风险评价三个步骤，所以选项A 正确。进行风险定量评估时，应统一制定各
30、风险的度量单位和风险度量模型，所以选项 B 错误。企业应对风险管理信息实行动态管理，定期或不定期实施风险辨识、分析、评价，以便对新的风险和原有风险的变化重新评估，所以选项 C 正确。进行风险辨识、分析、评价，应将定性与定量方法相结合，所以选项 D 正确。【知识模块】 风险与风险管理29 【正确答案】 B,C,D【试题解析】 企业各有关部门和业务单位应定期对风险管理工作进行自查和检验，及时发现缺陷并改进，其检查、检验报告应及时报送企业风险管理职能部门。所以，选项 A 错误。企业可聘请有资质、信誉好、风险管理专业能力强的中介机构对企业全面风险管理工作进行评价，出具风险管理评估和建议专项报告。所以，
31、选项B 正确。企业风险管理职能部门应定期对各部门和业务单位风险管理工作实施情况和有效性进行检查和检验，要根据在制定风险策略时提出的有效性标准的要求对风险管理策略进行评估，对跨部门和业务单位的风险管理解决方案进行评价，提出调整或改进建议，出具评价和建议报告，及时报送企业总经理或其委托分管风险管理工作的高级管理人员。所以，选项 C 正确。企业内部审计部门应每年至少一次对包括风险管理职能部门在内的各有关部门和业务单位能否按照有关规定开展风险管理工作及其工作效果进行监督评价，监督评价报告应直接报送董事会或董事会下设的风险管理委员会和审计委员会。所以，选项 D 正确。【知识模块】 风险与风险管理30 【正确答案】 A,B,D【试题解析】 风险管理基本流程的第一步是收集风险管理初始信息，既包括内部、外部初始信息，也包括历史数据和未来预测。应把收集初始信息的职责分工落实到各有关职能部门和业务单位，收集初始信息要根据所分析的风险类型具体展开，选项 A 错误。风险评估应由企业组织有关职能部门和业务单位实施，也可聘请有资质、信誉好、风险管理专业能力强的中介机构协助实施，选项 B 错误。企业内部审计部门应每年至少一次对包括风险管理职能部门在内的各有关部门和业务单位能否按照有关规定开展风险管理工作及其工作效果进行监督评价，选项 D 错误。【知识模块】 风险与风险管理
