1、注册会计师财务成本管理（财务报表分析）模拟试卷 12 及答案与解析一、单项选择题每题只有一个正确答案，请从每题的备选答案中选出一个你认为最正确的答案，在答题卡相应位置上用 2B 铅笔填涂相应的答案代码。答案写在试题卷上无效。1 下列事项中，有助于提高企业短期偿债能力的是( )。（A）利用短期借款增加对流动资产的投资（B）为扩大营业面积，与租赁公司签订一项新的长期房屋租赁合同（C）补充长期资本，使长期资本的增加量超过长期资产的增加量（D）提高流动负债中的无息负债比率2 将一年内到期的非流动资产确定为非速动资产的主要原因是( )。（A）变现速度慢（B）可能已经损失尚未处理（C）估价有多种方法，可能
2、与变现金额相差大（D）金额具有偶然性，不代表正常的变现能力3 现金流量比率是反映企业短期偿债能力的一个财务指标。在计算年度现金流量比率时，通常使用流动负债的( )。（A）年末余额（B）年初余额和年末余额的平均值（C）各月末余额的平均值（D）年初余额4 下列各项中，可能导致企业资产负债率变化的经济业务是( )。（A）收回应收账款（B）用现金购买债券（C）接受所有者投资转入的固定资产（D）以固定资产对外投资(按账面价值作价)5 在计算利息保障倍数时，分母的利息是( )。（A）本期的全部利息，包括财务费用的利息费用和计入资产负债表的资本化利息（B）本期财务费用的利息费用（C）资本化利息（D）资本化利
3、息中的本期费用化部分6 现金流量债务比是反映企业长期偿债能力的一个财务指标，在计算指标时( )。（A）通常使用长期负债的年末余额作为分母（B）通常使用长期负债的年初余额和年末余额的平均值作为分母（C）通常使用全部负债的年末余额作为分母（D）通常使用全部负债的的年初余额和年末余额的平均值作为分母7 在下列关于资产负债率、权益乘数和产权比率之间关系的表达式中，正确的是( )。（A）资产负债率+权益乘数 =产权比率（B）资产负债率一权益乘数=产权比率（C）资产负债率 权益乘数= 产权比率（D）资产负债率权益乘数=产权比率8 某公司 2015 年净利润为 3 000 万元，利息费用 100 万元，平均
4、所得税税率为25，折旧与摊销 250 万元，则营业现金毛流量为( )万元。（A）3 175（B） 2 675（C） 2 825（D）3 3259 某公司 2015 年经营活动现金流量净额为 2 000 万元，流动负债 1 000 万元，负债总额 3 000 万元，股东权益 6 000 万元。则下列说法正确的是( )。（A）该公司产权比率为 33（B）长期资本负债率为 22（C）权益乘数为 15（D）现金流量债务比为 10010 某公司上年税前经营利润为 360 万元，利息费用为 40 万元，平均所得税税率为20。年末净经营资产为 1 000 万元，净金融负债为 400 万元，则权益净利率(假设
5、涉及资产负债表的数据均使用年末数计算)为( )。（A）469（B） 648（C） 4267（D）456二、多项选择题每题均有多个正确答案，请从每题的备选答案中选出你认为正确的答案，在答题卡相应位置上用 2B 铅笔填涂相应的答案代码。每题所有答案选择正确的得分；不答、错答、漏答均不得分。答案写在试题卷上无效。11 下列有关营运资本计算正确的有( )。（A）营运资本=流动资产一流动负债（B）营运资本=(所有者权益+ 非流动负债)一非流动资产（C）营运资本= 长期资本一长期资产（D）营运资本=所有者权益一非流动负债一非流动资产12 公司当年的经营利润很多，却不能偿还到期债务。为查清其原因，应检查的财
6、务比率包括( ) 。（A）销售净利率（B）流动比率（C）存货周转率（D）应收账款周转率13 下列业务中，能够降低企业短期偿债能力的是( )。（A）经营租赁合同中承诺的付款（B）企业从某国有银行取得 3 年期 500 万元的贷款（C）企业向战略投资者进行定向增发（D）与担保有关的或有负债14 下列关于管理用现金流量表的说法中，正确的有( )。（A）债务现金流量=税后利息费用一金融负债增加（B）实体现金流量= 税后经营净利润一投资资本增加（C）税后利息费用= 税后债务利息（D）股权现金流量=净利润一股东权益增加15 下列说法中正确的有( )。（A）从实体现金流量的来源分析，它是营业现金毛流量超出经
7、营营运资本增加和资本支出的部分（B）从实体现金流量的去向分析，它被用于债务融资活动和权益融资活动（C）营业现金毛流量一经营营运资本增加一资本支出：债务现金流量+股权现金流量（D）实体现金流量=一融资现金流量16 如果实体现金流量是负数，企业需要筹集现金，其来源有( )。（A）出售金融资产（B）增加经营负债（C）借入新的债务（D）发行新的股份17 下列关于管理用现金流量表的说法中，正确的有( )。（A）管理用现金流量表区分为经营现金流量和金融现金流量（B）经营现金流量简称为实体现金流量（C）债务现金流量= 税后利息费用一净负债增加（D）实体现金流量=税后经营净利润一净负债增加18 甲公司 201
8、5 年末的现金资产总额为 100 万元(其中有 60是生产经营所必需的)，其他经营流动资产为 3 000 万元，流动负债为 2 000 万元(其中的 40需要支付利息)，经营长期资产为 5 000 万元，经营长期负债为 4 000 万元，则下列说法正确的有( )。（A）经营营运资本为 1 800 万元（B）经营资产为 8 060 万元（C）经营负债为 5 200 万元（D）净经营资产为 2 860 万元19 假定企业的长期资本不变，下列说法中正确的有( )。（A）增加长期资产会降低财务状况的稳定性（B）增加长期资产会提高财务状况的稳定性（C）减少长期资产会降低财务状况的稳定性（D）减少长期资产
9、会提高财务状况的稳定性20 如果发生长期债权投资变现，下列有关说法不正确的有( )。（A）对流动比率的影响大于对速动比率的影响（B）对速动比率的影响大于对流动比率的影响（C）影响速动比率但不影响流动比率（D）影响流动比率但不影响速动比率三、计算分析题要求列出计算步骤，除非有特殊要求，每步骤运算得数精确到小数点后两位，百分数、概率和现值系数精确到万分之一。在答题卷上解答，答在试题卷上无效。21 某公司 2014 年年末资产负债表的有关财务信息如下： (1)流动比率为 3，速动比率为 15，流动负债为 1 000 万元； (2)固定资产是应收账款的 3 倍，长期借款是应收账款的 4 倍； (3)现
10、金比率为 1； (4) 货币资金是营运资本的 40，短期借款是货币资金的一半。 要求：根据以上信息，直接将计算的结果填列空白处。21 K 公司 2014 年流动资产由速动资产和存货构成，存货年初数为 500 万元，年末数为 870 万元。其他资料如下：假定企业不存在其他项目，一年按 360 天计算。要求计算：22 流动资产及总资产的年初数、年末数；23 本年营业收入和总资产周转天数(涉及资产负债表的数据采用平均数计算，下同)；24 总资产净利率和权益净利率；25 利息保障倍数(利息按平均负债计算)。注册会计师财务成本管理（财务报表分析）模拟试卷 12 答案与解析一、单项选择题每题只有一个正确答
11、案，请从每题的备选答案中选出一个你认为最正确的答案，在答题卡相应位置上用 2B 铅笔填涂相应的答案代码。答案写在试题卷上无效。1 【正确答案】 C【试题解析】 选项 A 会使流动负债、流动资产同时增加，营运资本不变；选项B 会使企业实际的偿债能力降低，选项 D 不会提高短期偿债能力。只有选项 C 可以使营运资本增加，因而会提高短期偿债能力。【知识模块】 财务报表分析2 【正确答案】 D【试题解析】 1 年内到期的非流动资产和其他流动资产的金额具有偶然性，不代表正常的变现能力。【知识模块】 财务报表分析3 【正确答案】 A【试题解析】 该比率中的流动负债采用期末数而非平均数，因为实际需要偿还的是
12、期末金额而非平均金额。【知识模块】 财务报表分析4 【正确答案】 C【试题解析】 选项 A、B、D 都是资产内部的此增彼减，不会影响增产总额。选项 C 会使资产增加，所有者权益增加，会使资产负债率降低。【知识模块】 财务报表分析5 【正确答案】 A【试题解析】 选项 B 是分子的利息内涵。【知识模块】 财务报表分析6 【正确答案】 C【试题解析】 该比率中的负债总额采用期末数而非平均数，因为实际需要偿还的是期末金额而非平均金额。【知识模块】 财务报表分析7 【正确答案】 C【试题解析】 资产负债率：负债总额资产总额，权益乘数=资产总额股东权益，产权比率=负债总额股东权益。所以，资产负债率 权益
13、乘数=(负债总额资产总额)(资产总额股东权益)=负债总额股东权益：产权比率。【知识模块】 财务报表分析8 【正确答案】 D【试题解析】 营业现金毛流量=税后经营净利润+折旧与摊销=3 000+100(125)+250=3 325(万元)。D 选项正确。【知识模块】 财务报表分析9 【正确答案】 C【试题解析】 产权比率=负债总额股东权益=3 0006 000=50；长期资本负债率=非流动负债(非流动负债+股东权益)=(3000 一 1 000)(3 000 一 1 000+6 000)=25；现金流量债务比=经营活动现金流量净额债务总额=20003000=67 ；权益乘数=资产总额股东权益=(
14、3 000+6 000)6 000=15。【知识模块】 财务报表分析10 【正确答案】 C【试题解析】 税后经营净利润=360(120)=288(万元) ，税后利息=40(1 20)=32(万元) ，净利润=税后经营净利润一税后利息=28832=256(万元)。股东权益=净经营资产一净金融负债=1 000400=600(万元)，权益净利率：净利润股东权益100 =256600100=4267。【知识模块】 财务报表分析二、多项选择题每题均有多个正确答案，请从每题的备选答案中选出你认为正确的答案，在答题卡相应位置上用 2B 铅笔填涂相应的答案代码。每题所有答案选择正确的得分；不答、错答、漏答均不
15、得分。答案写在试题卷上无效。11 【正确答案】 A,B,C【试题解析】 营运资本=流动资产一流动负债=(总资产一非流动资产)一(总资产一所有者权益一非流动负债)=(所有者权益+非流动负债)一非流动资产=长期资本一长期资产。【知识模块】 财务报表分析12 【正确答案】 B,C,D【试题解析】 利润很多，但是无法偿还债务，所以应该检查资产的流动性，所以应选择 BCD。【知识模块】 财务报表分析13 【正确答案】 A,D【试题解析】 与担保有关的或有负债，经营租赁合同中承诺的付款，属于降低短期偿债能力的表外因素。【知识模块】 财务报表分析14 【正确答案】 B,D【试题解析】 债务现金流量：税后利息
16、费用一净负债增加=税后利息费用一(金融负债增加一金融资产增加)，所以，选项 A 的说法不正确；实体现金流量=税后经营净利润一(经营营运资本增加+净经营性长期资产增加 )，由于净经营资产=经营营运资本+净经营性长期资产，净经营资产=净负债+股东权益：投资资本，所以，投资资本=经营营运资本+ 净经营性长期资产，投资资本增加=经营营运资本增加+ 净经营性长期资产增加，即实体现金流量=税后经营净利润一投资资本增加，选项 B的说法正确；税后利息费用=税后债务利息一税后金融资产收益，故选项 C 的说法不正确：股权现金流量：股利分配一股权资本净增加，由于净利润一股利分配：留存收益增加，所以，股利分配：净利润
17、一留存收益增加，即股权现金流量=净利润一留存收益增加一股权资本净增加：净利润一(留存收益增加+股权资本净增加) ，由于股权资本净增加=股票发行一股票回购=股本增加+资本公积增加，所以，留存收益增加+股权资本净增加=股东权益增加，股权现金流量：净利润一股东权益增加，选项 D 的说法正确。【知识模块】 财务报表分析15 【正确答案】 A,B,C【试题解析】 实体现金流量=营业现金毛流量一经营营运资本增加一资本支出= 债务现金流量+股权现金流量=融资现金流量，所以选项 D 不正确。【知识模块】 财务报表分析16 【正确答案】 A,C,D【试题解析】 如果实体现金流量是负数，企业需要筹集现金，其来源有
18、出售金融资产、借入新的债务、发行新的股份。【知识模块】 财务报表分析17 【正确答案】 A,B,C【试题解析】 实体现金流量：税后经营净利润一净经营资产增加，所以选项 D 不正确。【知识模块】 财务报表分析18 【正确答案】 B,C,D【试题解析】 经营营运资本=(经营现金+其他经营流动资产)一经营流动负债=(10060+3 000) 一 2 000(140)=1 860(万元 )，经营资产：经营现金+其他经营流动资产+经营长期资产=(10060+3 000)+5 000=8 060(万元)，经营负债：经营流动负债+经营长期负债=2 000(140)+4 000=5 200(万元)，净经营资产
19、：经营资产一经营负债=8 060 一 5 200=2 860(万元)。【知识模块】 财务报表分析19 【正确答案】 A,D【试题解析】 长期资本一长期资产=营运资本=流动资产一流动负债，当长期资本不变时，增加长期资产会降低营运资本，而营运资本的数额越大，财务状况越稳定，增加长期资产会减少营运资本，所以，选项 A 正确；减少长期资产会提高营运资本，从而提高财务状况的稳定性。所以，选项 D 正确。【知识模块】 财务报表分析20 【正确答案】 A,C,D【试题解析】 长期债权投资变现导致速动资产和流动资产增加，但流动负债不变，对流动比率和速动比率都有影响，并且对速动比率的影响大于对流动比率的影响。例
20、如：原来的流动资产为 500 万元，速动资产为 400 万元，流动负债为 200 万元，则原来的流动比率为 500200=25，速动比率为 400200=2；现在把 100 万元的长期债权投资变为现金，则流动比率变为：(500+100)200=3，增加(325)25=20，速动比率变为：(400+100)200=2 5，增加(252)2：25，显然，速动比率变化更显著一些。【知识模块】 财务报表分析三、计算分析题要求列出计算步骤，除非有特殊要求，每步骤运算得数精确到小数点后两位，百分数、概率和现值系数精确到万分之一。在答题卷上解答，答在试题卷上无效。21 【正确答案】 【试题解析】 流动比率=
21、流动资产流动负债=(货币资金+交易性金融资产+ 应收账款+存货 )1 000=3，则：货币资金+交易性金融资产+ 应收账款+存货=3 000(万元)。速动比率=速动资产流动负债=(货币资金+交易性金融资产+ 应收账款)1 000=1 5。则：货币资金+交易性金融资产+应收账款=1 500(万元)。所以存货=3 0001 500=1 500(万元)。现金比率=(货币资金+交易性金融资产)1 000=1。则：货币资金+交易性金融资产=1 000(万元)。所以应收账款=1 5001 0010=500(万元)。固定资产=5003=1 500(万元)。长期借款=5004=2 000(万元)。营运资本=流
22、动资产一流动负债=3 0001 000=2 000(万元)。货币资金=2 00040 =800( 万元)。交易性金融资产=1 000 一 800=200(万元)。短期借款=8002=400(万元)。应付账款=1 000400=600(万元)。资产总额=3 000+1 500=4 500(万元)。股东权益=资产一负债=4 500 一 3 000=1 500(万元)。【知识模块】 财务报表分析【知识模块】 财务报表分析22 【正确答案】 流动资产年初数=2700=1 400(万元)。流动资产年末数=07900+870=1 500(万元)。总资产年初数=1 400+600=2 000(万元)。总资产
23、年末数=1 500+300+1 600=3 400(万元)。【知识模块】 财务报表分析23 【正确答案】 营业收入=(1 400+1 500)+27=10 150(万元)。总资产周转率=10 150(2 000+3 400)+2=376(次)。总资产周转天数=360376=95 74(天)。【知识模块】 财务报表分析24 【正确答案】 总资产净利率=净利润总资产=900(2 000+3 400)+2100 =33 33。平均净资产=(2 000700 600)+(3 400900 一 300)2=1 450(万元)。权益净利率=9001 450100=6207。【知识模块】 财务报表分析25 【正确答案】 利息=(700+900)+25+(600+300)+210=85(万元)。利息保障倍数=900(1 25)+85 85=15 12。【知识模块】 财务报表分析
