1、债券的发行与承销练习试卷 8 及答案与解析一、单项选择题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。1 保险公司次级债务的清偿顺序位于( )之前。（A）保单责任（B）公司普通债券（C）向银行贷款（D）公司股票2 ( )依法对保险公司次级定期债务的定向募集、转让、还本付息和信息披露行为进行监督管理。（A）中国证监会（B）中国人民银行（C）中国保监会（D）财政部3 ( )是商业银行为补充附属资本发行的、清偿顺序位于股权资本之前但列在一般债务之后、期限在 15 年以上的债券。（A）商业银行次级债券（B）混合资本债券（C）金融债券（D）
2、银行股票4 公开发行企业债券，股份有限公司的净资产额不低于人民币( )万元，有限责任公司和其他类型企业的净资产额不低于人民币( )万元。（A）2000 3000（B） 3000 5000（C） 3000 6000（D）5000 60005 公开发行企业债券，累计债务余额不超过发行人净资产的( )。（A）30%（B） 40%（C） 50%（D）60%6 某投资人购买了 50 万的企业债券，等于认购了( )个单位的企业债券。（A）50（B） 5000（C） 500（D）50 万7 企业债券的利率不得高于银行相同期限居民储蓄定期存款利率的( )。（A）30%（B） 40%（C） 50%（D）60%8
3、 企业债券的发行，采取( )承销方式。（A）代销（B）助销（C）余额包销（D）承销团承销9 各承销商包销的企业债券金额原则上不得超过其上年末净资产的( )。（A）1/3（B） 1/2（C） 2/3（D）3/4二、多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.5 分，共 30 分。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。多选、少选、错选均不得分。10 政策性银行发行金融债券应向中国人民银行报送下列哪些文件?( )（A）公司章程（B）金融债券发行申请报告（C）发行人近 3 年经审计的财务报告及审计报告（D）金融债券发行办法11 除政策性银行外的其他金融机构发行金融债券应向中国人民银行报
4、送( )。（A）公司章程（B）金融债券发行申请报告（C）募集说明书（D）发行人近 3 年经审计的财务报告及审计报告12 金融债券可以采用( )方式发行。（A）全国银行间债券市场公开发行（B）定向发行（C）一次足额发行（D）限额内分期发行13 发行人在金融债券发行前和存续期间履行信息披露义务，信息披露应通过( )进行。（A）中国证监会网站（B）中国货币网（C）中国债券信息网（D）中国人民银行网站14 ( )应为金融债券信息披露提供服务，及时将违反信息披露规定的行为向中国人民银行报告并公告。（A）同业拆借中-6（B）中国证监会（C）国债登记结算公司（D）中国人民银行三、判断题本大题共 70 小题，
5、每小题 0.5 分，共 35 分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选 B。15 商业银行发行的普通的、无担保的、不以银行资产为抵押或质押的长期次级债务工具可列入附属资本。 ( )（A）正确（B）错误16 银行次级债券的发行可采取一次足额发行或限额内分期发行的方式。 ( )（A）正确（B）错误17 只要保险公司不破产，就应该按时偿付次级债券的本息。 ( )（A）正确（B）错误18 保险公司次级债券的募集人在无法按时支付利息或偿还本金时，债权人可以向法院申请对募集人实施破产清偿。 ( )（A）正确（B）错误19 如果保险公司次级债券发生延期支付现象，当公司有能力支付时延期支付的利息将根据混
6、合资本债券的票面利率计算利息。 ( )（A）正确（B）错误20 混合资本债券可以公开发行，也可以定向发行。定向发行的可以不进行信用评级。 ( )（A）正确（B）错误债券的发行与承销练习试卷 8 答案与解析一、单项选择题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。1 【正确答案】 D【试题解析】 保险公司次级债务的本金和利息的清偿顺序列于保单责任和其他负债之后、先于保险公司股权资本。【知识模块】 债券的发行与承销2 【正确答案】 C【试题解析】 中国保监会依法对保险公司次级定期债务的定向募集、转让、还本付息和信息披露行为进行监督管
7、理。【知识模块】 债券的发行与承销3 【正确答案】 B【试题解析】 混合资本债券是指商业银行为补充附属资本发行的、清偿顺序位于股权资本之前但列在一般债务和次级债务之后、期限在 15 年以上、发行之日起 10年内不可赎回的债券。【知识模块】 债券的发行与承销4 【正确答案】 C【试题解析】 公开发行企业债券，股份有限公司的净资产额不低于人民币 3000万元，有限责任公司和其他类型企业的净资产额不低于人民币 6000 万元。【知识模块】 债券的发行与承销5 【正确答案】 B【试题解析】 公开发行企业债券，累计债务余额不超过发行人净资产(不包括少数股东权益)的 40%。【知识模块】 债券的发行与承销
8、6 【正确答案】 C【试题解析】 企业债券每份面值为 100 元，以 1000 元人民币为 1 个认购单位。【知识模块】 债券的发行与承销7 【正确答案】 B【试题解析】 企业债券管理条例第 18 条规定，企业债券的利率不得高于银行相同期限居民储蓄定期存款利率的 40%。【知识模块】 债券的发行与承销8 【正确答案】 C【试题解析】 企业债券的发行，应组织承销团以余额包销的方式承销。代销是指承销商代理发售证券，并发售期结束后，将未出售证券全部退还给发行人的承销方式；余额包销是指承销商按承销合同规定，在约定的承销期满后对剩余的证券出资买进的方式；承销团承销是指两个以上的证券承销商共同接受发行人的
9、委托向社会公开发售某一证券的承销方式。余额包销属于助销的一种，助销包括的范围更广。【知识模块】 债券的发行与承销9 【正确答案】 A【试题解析】 各承销商包销的企业债券金额原则上不得超过其上年末净资产的1/3。【知识模块】 债券的发行与承销二、多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.5 分，共 30 分。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。多选、少选、错选均不得分。10 【正确答案】 B,C,D【试题解析】 政策性银行发行金融债券应向中国人民银行报送下列文件：金融债券发行申请报告；发行人近 3 年经审计的财务报告及审计报告；金融债券发行办法；承销协议；中国人民银行要求的其
10、他文件。【知识模块】 债券的发行与承销11 【正确答案】 A,B,C,D【试题解析】 其他金融机构相对于政策性银行来说要提交更多的材料。【知识模块】 债券的发行与承销12 【正确答案】 A,B,C,D【试题解析】 在发行方式上金融债券可在全国银行间债券市场公开发行或定向发行；可以采取一次足额发行或限额内分期发行的方式。【知识模块】 债券的发行与承销13 【正确答案】 B,C【试题解析】 发行人应在金融债券发行前和存续期间履行信息披露义务。信息披露应通过中国货币网、中国债券信息网进行。【知识模块】 债券的发行与承销14 【正确答案】 A,C【试题解析】 同业拆借中心和国债登记结算公司应为金融债券
11、信息披露提供服务，及时将违反信息披露规定的行为向中国人民银行报告并公告。【知识模块】 债券的发行与承销三、判断题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选 B。15 【正确答案】 A【试题解析】 略【知识模块】 债券的发行与承销16 【正确答案】 A【试题解析】 略【知识模块】 债券的发行与承销17 【正确答案】 B【试题解析】 保险公司次级债务的偿还只有在确保偿还次级债务本息后偿付能力充足率不低于 100%的前提下，募集人才能偿付本息。【知识模块】 债券的发行与承销18 【正确答案】 B【试题解析】 保险公司次级债券的募集人在无法按时支付利息或偿还本金时，债权人无权向法院申请对募集人实施破产清偿。【知识模块】 债券的发行与承销19 【正确答案】 A【试题解析】 略【知识模块】 债券的发行与承销20 【正确答案】 B【试题解析】 混合资本债券可以公开发行，也可以定向发行。但无论公开发行还是定向发行，均应进行信用评级。【知识模块】 债券的发行与承销
