1、证券从业资格（证券基础知识）模拟试卷 84 及答案与解析一、单项选择题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。1 从根本上说，股票供求以及股票价格主要取决于( )。（A）预期（B）分配政策（C）税收政策（D）股本结构2 关于可转换债券，下列叙述错误的是( )。（A）可转换债券是一种附有转股权的特殊债券（B）可转换债券具有双重选择权（C）投资者可自行选择是否转股，而转债发行人拥有是否实施赎回条款的选择权（D）可转换债券限定了发行人的收益、投资者的风险；对发行人的风险、投资者的收益却没有限制3 关于附权证的可分离公司债券与可转换
2、债券，下列说法错误的是( )。（A）可转换债券持有人即转股权所有人；而附权证债券在可分离交易的情况下，债券持有人拥有的是单纯的公司债券，不具有转股权（B）可转换债券持有人在行使权力时，将债券按规定的转换比例转换为上市公司股票，债券将不复存在；而附权证债券发行后，权证持有人将按照权证规定的认股价格以现金认购标的股票，对债券不产生直接影响（C）可转换债券持有人的转股权有效期通常等于债券期限，债券发行条款中可以规定若干修正转股价格的条款；而附权证债券的权证有效期通常不等于债券期限，只有在正股除权除息时才调整行权价格和行权比例（D）可转换债券通常是转换成优先股票；附权证的可分离公司债券通常是认购国库券
3、4 根据我国公司法的规定，股票发行价格不得( )票面金额。（A）等于（B）高于（C）低于（D）二倍于5 无涨跌幅限制证券的大宗交易须在前收盘价的正负( )或当日竞价时间内已成交的最高和最低成交价格之间，由买卖双方采用议价协商方式确定成交价。（A）20%（B） 30%（C） 40%（D）50%6 沪深 300 指数，在选择样本股时，剔除排名后( )的股票，然后对剩余股票按照日均总市值由高到低进行排名，选取排名在前 300 名的股票作为样本股。（A）30%（B） 40%（C） 50%（D）60%7 证券公司经营证券经纪、证券投资咨询和与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问业务中的一项和数项的，注册
4、资本最低限额为人民币( )元。（A）5000 万（B） 1 亿（C） 2 亿（D）5 亿8 收购要约的期限为( )。（A）3045 日（B） 3060 日（C） 3075 日（D）6090 日9 股份公司上市条件的股本总额为( )万元。（A）1000（B） 2000（C） 3000（D）500010 证券市场的产生,主要归因于( )。（A）社会化大生产和商品经济的发展（B）股份制的发展（C）信用制度的发展（D）以上都是11 股票的清算价值是公司清算时每一份股份所代表的( )。（A）账面价值（B）内在价值（C）评估价值（D）实际价值12 下列选项中,不属于发行附认股权证的公司债券不利影响的是(
5、)。（A）相对于普通可转债,发行人一直都有偿还本息的义务（B）如果债券附带美式权证,会给发行人的资金规划带来一定的不利影响（C）一次发行,二次融资（D）无赎回和强制转股条款,从而在发行人股票价格高涨或者市场利率大幅降低时 ,发行人需要承担一定的机会成本13 场外交易市场的组织方式采取( )。（A）代理制（B）经纪制（C）自助制（D）做市商制14 公司不以任何资产作担保而发行的债券是( )。（A）信托公司债（B）抵押公司债（C）保证公司债（D）信用公司债15 在 20 世纪 80 年代，围绕市场风险管理进行的风险转移型金融创新最为流行，其典型代表不包括( ) 。（A）期权（B）期货（C）互换（D
6、）远期16 利率期货于 1975 年 10 月产生于( )。（A）纽约交易所（B）欧洲交易所（C）芝加哥期货交易所（D）伦敦国际金融期货交易所17 套利的理论基础在于经济学中所谓的( )。（A）看不见手原理（B）一价定律（C）报酬边际递减规律（D）完全竞争市场理论18 目前，上市证券的集中交易主要采用的方式是 ( )（A）净额结算 （B）总额结算（C）统一结算 （D）差额结算19 下面( ) 不是基金份额持有人必须承担的义务。（A）承担基金亏损或终止的全部责任（B）缴纳基金认购款项及规定的费用（C）在封闭式基金存续期间，不得要求赎回基金份额（D）遵守基金契约20 按( )基金可分为成长型基金、
7、收入型基金、平衡型基金。（A）投资目标（B）基金的组织形式不同（C）基金是否可自由赎回和基金规模是否固定（D）投资标的21 在我国，( ) 负责证券行业性法规的起草。（A）中国证监会（B）证券交易所（C）证券业协会（D）上市公司22 不得进入证券交易所的证券商是( )。（A）会员证券商（B）非会员证券商（C）会员承销商（D）会员证券自营商23 有价证券是( ) 的一种形式。（A）虚拟资本（B）权益资本（C）货币资本（D）商品资本24 ( ) 是指银行及非银行机构依照法定程序发行并约定在一定期限内还本付息的有价证券。（A）政府债券（B）国家债券（C）金融债券（D）公司债券25 证券公司净资本不得
8、低于其对外负债的( )。（A）5（B） 8（C） 10（D）1526 世界各国对证券公司的划分和称呼不尽相同，美国的通俗称谓是( )，在法律上统称为“经纪人 交易商 ”。（A）商人银行（B）投资公司（C）商业银行（D）投资银行27 ( )，24 名经纪人约定每日在梧桐树下聚会，从事证券交易，并订出了交易佣金的最低标准以及其他交易条款。该协议被称为“梧桐树协定” 。（A）1790 年 5 月 17 日（B） 1792 年 5 月 17 日（C） 1793 年 5 月 17 日（D）1817 年 5 月 17 日28 定向发行又称( ) ，即面向少数特定投资者发行。（A）直接发行（B）私募发行（C
9、）招标发行（D）承购包销29 在公司清算时，大多数公司的清算价值总是( )账面价值。（A）高于（B）低于（C）等于（D）无关于30 王某于 2005 年 6 月取得证券从业资格证书，并随后从业至 2006 年 12 月底，如果他在 ( ) 前未继续从事证券业务活动，则若要重新成为证券业从业人员，需要重新申请。（A）2008 年 6 月底（B） 2008 年 12 月底（C） 2009 年 6 月底（D）2009 年 12 月底31 三个月期欧洲美元期货的报价指数是( )。（A）100 与年收益率的差（B） 100 与合约最后交易日的 3 个月期伦敦银行同业拆放利率的差（C） 100 与年贴现率
10、的差（D）100 与年收益率的和32 目前我国证券交易所一般以( )竞价为主。（A）电脑（B）口头（C）书面（D）信函33 公司的全体发起人或者董事必须保证公开披露文件内容没有虚假，严重误导性陈述或重大遗漏，将就其保证承担( )责任。（A）法律 （B）经济（C）刑事 （D）连带34 按基金的组织形式不同，证券投资基金可分为( )。（A）契约型基金和公司型基金（B）封闭式基金和开放式基金（C）国债基金、股票基金、货币市场基金（D）成长型基金、收入型基金和平衡型基金35 实际上，大多数清算公司的清算价格总是( )账面价值。（A）低于（B）等于（C）高于（D）无关于36 为保护投资者利益，防止股价暴
11、涨暴跌和投机盛行，证券交易所制定的交易规则是( )。（A）涨跌幅限制（B）价格决定（C）大宗交易（D）报价方式37 有甲、乙、丙三种股票被选为样本股，基期价格分别为 580 元、1230 元和940 元，计算日价格分别为 820 元、1950 元和 890 元。如果设基期指数为100 点，则用相对法计算的计算日股价指数为( )点。（A）1233（B） 12508（C） 13153（D）126.538 为规范股份有限公司境内上市外资股的发行及交易，保护投资人的合法权益，1995 年 12 月 25 日中华人民共和国国务院令第 189 号发布了( )，它对于我国境内上市外资股的发展与管理具有重要意
12、义。（A）境内及境外证券经营机构从事外资股业务资格管理暂行办法 （B） 国务院关于股份有限公司境内上市外资股的规定（C） 股份有限公司境内上市外资股规定的实施细则（D）股份有限公司境外上市外资股规定的实施细则 39 下列证券交易市场中，属于场外交易市场的是( )。（A）伦敦证券交易市场（B）纽约证券交易市场（C）纳斯达克证券交易市场（D）法兰克福证券交易市场40 上海证券交易所选择已经完成股权分置改革的沪市上市公司组成样本计算的指数是( )。（A）上证综合指数（B）新上证综合指数（C）上证公司治理指数（D）上证成分股指数41 利率是债券票面要素中不可缺少的内容，债券利率亦受很多因素影响，其主要
13、影响因素不包括( ) 。（A）借贷资金市场利率水平（B）筹资者的资信（C）债券期限长短（D）资金使用方向42 基金持有人与托管人之间的关系是( )。（A）所有人与经营者的关系（B）经营与监管的关系（C）持有与监管的关系（D）委托与受托的关系43 ( )是指证券公司根据有关法律、法规和投资委托人的委托，作为管理人，与委托人签订资产管理合同，将委托人委托的资产在证券市场上从事股票、债券等金融工具的组合投资，以实现委托资产收益最大化的行为。（A）证券资产管理业务（B）证券经纪业务（C）融资融券业务（D）证券自营业务44 ( )是指标有票面金额，用于证明持有人或该证券指定的特定主体对特定财产拥有所有权
14、或债权的凭证。（A）有价证券 （B）无价证券 （C）上市证券 （D）资本证券 45 证券公司以短期融资为目的，在银行间债券市场发行的约定在一定期耐内还本付息的金融债券是 ( )（A）中央银行票据 （B）商业银行次级债 （C）证券公司债 （D）证券公司短期融资券46 外国债券是指某一国借款人在本国以外的某一国家发行以( )为面值的债券。（A）本国货币（B）外国货币（C）发行地国家的货币（D）以上都可以47 目前，与我国证券市场直接相关的全国银行间债券市场的债券远期交易接受( )的监管。（A）中国人民银行（B）中国银监会（C）上海证券交易所（D）国务院证券委员会48 1992 年 10 月深圳有色
15、金属交易所推出的中国第一个标准化期货合约是( )。（A）特级铜期货标准合同（B）特级铝期货标准合同（C）特级铅期货标准合同（D）特级锌期货标准合同49 二级市场的组织形态有两种，一种是交易所，证券的买主和卖主或是其代理人在交易所的一个中心地点见面并进行交易，另一种交易形式是( )（A）场外交易市场（B）有形市场（C）第三市场（D）第四市场50 股票持有人出席股东大会会议的，应当于会议召开 5 日前至股东大会闭幕时将( )交存于公司。（A）记名股票（B）无记名股票（C）普通股票（D）优先股票51 按揭支持证券的基础产品是( )。（A）资产池（B）应收账款（C）房地产（D）商业银行房地产按揭贷款5
16、2 中小企业板块的交易由独立于主板市场交易系统的第二交易系统承担。这句话描述的是中小企业板块的( )。（A）运作独立（B）监督独立（C）代码独立（D）指数独立53 (2009 年考试真题) 证券投资人是指( ) 。（A）通过证券而进行投资的各类机构法人（B）通过证券而进行投资的各类机构法人和自然人（C）通过证券而进行投资的自然人（D）各类机构法人和自然人54 ( )是指有权代表国家投资的部门或机构以国有资产向公司投资的股份。（A）社会公众股（B）集体股（C）法人股（D）国有股55 对于发行人来说，可以起到一次发行、二次融资作用的债券是( )。（A）信用公司债券（B）附认股权证的公司债券（C）保
17、证公司债券（D）收益公司债券56 证券交易所上市证券的清算和交收由证券登记结算公司集中完成，( )作为中央对手方，与证券公司之间完成证券和资金的净额结算。（A）证券登记结算公司（B）客户（C）证券交易所（D）存管银行57 我国证券投资基金财产的资产组合( )公告一次。（A）每月（B）每半年（C）每季度（D）每周58 证券登记结算机构应设立结算风险基金，结算风险基金不可以被用于因( )造成的证券登记结算机构的损失。（A）技术故障 （B）操作失误（C）不可抗力 （D）经营不善59 债券发行人具有在到期日之前买回全部或部分债券的权利的是 ( )（A）附有赎回选择权条款的债券 （B）附有出售选择权条款
18、的债券（C）附可转换条款的债券 （D）附交换条款的债券60 下列关于股票基金的说法中，错误的是 ( )（A）按投资对象的不同可分为一般股票基金和专门化股票基金（B）投资目标侧重于追求资本利得和长期资本增值（C）具有变现性强、流动性强的特点（D）管理严格61 证券公司风险控制指标管理办法规定，净资本与各项风险资本准备之和的比例不得低于( ) 。（A）50%（B） 70%（C） 80%（D）100%62 （ ）是指证券公司及其相关业务人员运用各种有效信息，对证券市场或个别证券的未来走势进行分析预测，对投资证券的可行性进行分析评判，为投资者的投资决策提供分析、预测、建议等服务，倡导投资理念、传授投资
19、技巧，引导投资者理性投资的业务活动。（A）证券经纪业务（B）证券自营业务（C）证券承销业务（D）证券投资咨询业务63 根据中华人民共和国刑法规定，操纵证券交易价格属于（ ）。（A）渎职罪（B）操纵证券市场罪（C）金融诈骗罪（D）妨害对公司、企业的管理秩序罪64 债券托管结算和资金清算分别通过( )支付系统进行。（A）中央登记公司和证券公司（B）证券公司和中国人民银行（C）中央登记公司和中国人民银行（D）中国人民银行和中央登记公司65 某看跌期权合约规定，期权持有者可以按照协定价格 15 元出售某股票 100 股，现在该股票的市场价格为 20 元，而该看跌期权的内在价值为( )。（A）-5（B）
20、 500（C） 5（D）066 证券公司高级管理人员应当经( )依法核准。（A）董事会（B）监事会（C）中国证监会（D）股东会67 对指数基金认识正确的是( )。（A）投资组合模仿某一股价指数或债券指数，当价格指数上升时，基金收益减少（B）由于指数基金的投资非常分散，可以完全消除投资组合的系统风险（C）对于投资者尤其是机构投资者来说，指数基金是他们避险套利的重要工具（D）指数基金是 20 世纪 90 年代以来出现的新的基金品种68 股份有限公司将法定公积金转为股本时，所留存的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的( ) 。（A）0.1（B） 0.15（C） 0.2（D）0.2569 普通股票足
21、最基本、最常见的一种股票，其持有者享有股东的（ ）。（A）支配公司财产的权利（B）营销权（C）基本权利和义务（D）特种经营权70 根据产业周期理论，任何产业或行业通常都要经历（ ）个阶段。（A）4（B） 3（C） 2（D）1二、多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.5 分，共 30 分。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。多选、少选、错选均不得分。71 下列各项中，既可以是证券发行人，也可以是证券投资者的有( )。（A）工商企业（B）金融机构（C）个人（D）政府及其机构72 对股份公司而言，发行优先股票的作用在于( )。（A）筹集长期稳定的公司股本（B）减轻公司利润分派
22、负担（C）改善公司的经营状况（D）保持公司的经营决策权不变73 商品证券是证明持有人有商品( )或( ) 的凭证。（A）所有权（B）使用权（C）收益权（D）债权74 我国记账式国债的特点有( )。（A）通过交易所电脑网络发行，可以降低证券的发行成本（B）可上市转让，流通性好（C）可以记名、挂失，以无券形式发行（D）期限有长有短，但更适合短期国债的发行75 关于 ETF 与 LOF，下列说法正确的有( )。（A）ETF 的申购是用一揽子股票换取 ETF 份额，赎回时也是换回一揽子股票而不是现金（B） ETF 存在一、二级市场之间的套利机制，可有效防止类似封闭式基金的大幅折价（C）就产品特性看，深
23、圳证券交易所推出的 LOF 在世界范围内具有首创性（D）LOF 与 ETF 一样也采用指数基金模式76 下列对金融衍生工具基本特征的叙述错误的有( )。（A）金融衍生工具的价值与基础产品或基础变量紧密联系、规则变动（B）金融衍生工具交易一般只需要支付少量的保证金或权利金就可签订远期大额合约或互换不同的金融工具（C）金融衍生工具的杠杆效应一定程度上决定了它的高投资性和高风险性（D）金融衍生工具的交易结果取决于交易者对衍生工具 (变量)未来价格(数值)的预测和判断的准确程度77 分离交易的可转换公司债券与一般的可转换债券之间的区别主要表现在( )（A）权利内容不同（B）行权方式不同（C）权利载体不
24、同（D）交易时间不同78 有担保的存托凭证存券协议的内容有( )。（A）协议三方的权利（B）存托凭证持有者的权利（C）存托凭证的转让、清偿（D）存托凭证与基础证券的关系79 按联结的基础产品分类，结构化金融衍生产品可分为( )。（A）股权联结型产品（B）汇率联结型产品（C）利率联结型产品（D）商品联结型产品80 关于我国证券发行制度，下列说法正确的有( )。（A）我国的股票发行实行核准制并配之以发行审核制度和保荐人制度（B）保荐人制度明确了保荐机构和保荐代表人的责任并建立了责任追究机制（C）发行审核委员会对发行人的股票发行申请文件和中国证监会有关职能部门的初审报告进行审核，提出审核意见（D）中
25、国证监会依照法定条件和法定程序做出予以核准或者不予核准股票发行申请的决定，并出具相关文件81 债券的发行方式有( )。（A）定向发行（B）承购包销（C）上网定价发行（D）招标发行82 证券公司开展自营业务，需要满足的条件有( )。（A）需要取得证券监管部门的业务许可（B）从事自营业务、资产管理业务等两种以上业务的，注册资本的最低限额为 10亿元，净资本最低限额为 5 万元（C）证券公司治理结构健全，内部管理有效，能够有效控制业务风险（D）建立完备的业务管理制度、投资决策机制、操作流程和风险监控体系83 欧洲债券票面使用的货币一般是自由兑换的货币,主要有( )。（A）美元（B）欧元（C）英镑（D
26、）日元84 我国证券法规定,上市公司有( )情形之一的,由证券交易所决定暂停其股票上市。（A）公司股本总额、股权分布等发生变化不再具备上市条件（B）公司不按照规定公开其财务状况（C）公司对财务会计报告作虚假记载,可能误导投资者（D）公司最近 3 年连续亏损85 上证成分股指数选择样本股的标准是( )。（A）规模较大（B）流动性较好（C）具有行业代表性（D）股价稳定86 证券公司净资本或其他风险控制指标不符合规定标准的,中国证监会派出机构应当责令公司限期改正。整改期内,中国证监会及其派出机构应当区别情形对证券公司采取的措施包括( )。（A）停止批准新业务（B）停止批准增设、收购营业性分支机构（C
27、）限制分配红利（D）限制转让财产或在财产上设定其他权利87 下列行为中,属于欺诈客户行为的有( )。（A）违背客户的委托为其买卖证券（B）假代客户的名义买卖证券（C）挪用客户所委托买卖的证券或者客户账户上的资金（D）未经客户的委托,擅自为客户买卖证券88 下列属于( ) 情形的，首个交易日无价格涨幅限制。（A）首次公开发行上市的股票和封闭式基金（B）增发上市的股票（C）暂停上市后恢复上市的股票（D）股票除权日89 证券交易所设理事会，理事会是证券交易所的决策机构，其主要职责包括( )。（A）执行会员大会的决议（B）制定、修改证券交易所的业务规则（C）审议和通过证券交易所的财务预算、决算报告（D
28、）审定对会员的接纳90 按照我国基金法规定，下列哪些事项应当通过召开基金份额持有人大会审议决定。( )（A）提前终止基金合同（B）转换基金运作方式（C）更换基金管理人、基金托管人（D）提高基金管理人、基金托管人的报酬标准91 证券投资基金收入的构成包括( )。（A）利息收入（B）营业收入（C）变现收入（D）投资收益92 关于金融衍生工具的产生和发展论述正确的是( )。（A）金融衍生工具产生的最基本原因是避险（B） 20 世纪 80 年代以来的金融自由化进一步推动了金融衍生工具的发展（C）金融机构的利润驱动是金融衍生工具产生和迅速发展的又一重要原因（D）新技术革命为金融衍生工具的产生与发展提供了
29、物质基础与手段93 按照传统标准，我国的证券公司按照所能从事的业务，可以分为( )。（A）综合类证券公司（B）代理性证券公司（C）经纪类证券公司（D）自营性证券公司94 关于金融期权与金融期货论述正确的是( )（A）金融期权与金融期货都是人们常用的套期保值工具，它们的作用与效果是相同的（B）在现实的交易活动中，人们往往将金融期权与金融期货结合起来，通过一定的组合或搭配来实现某一特定目标（C）人们利用金融期货进行套期保值，在避免价格不利变动造成的损失的同时，也必须放弃若价格有利变动可能获得的利益（D）通过金融期权交易，既可避免价格不利变动造成的损失，又可在相当程度上保住价格有利变动而带来的利益9
30、5 作为一种成效显著的现代化投资工具，基金所具备的明显特点是( )。（A）较高收益（B）分散风险（C）专家管理（D）规模效益96 关于证券交易所决定暂停其股票上市交易，下列说法正确的是( )（A）公司最近 3 年连续亏损，暂停其股票上市交易（B）公司对财务会计报告虚假记载，可能误导投资者，暂停其股票上市交易（C）公司未按照规定公开其财务状况，暂停其股票上市交易（D）公司有重大违法行为，暂停其股票上市交易97 金融债券的发行主体是 ( )（A）银行 （B）非银行的金融机构（C）中央政府 （D）上市公司98 储蓄国债(电子式) 具有( ) 特点。（A）采用实名制（B）付息方式多样化（C）收益安全稳
31、定（D）鼓励持有到期99 债券规定资金借贷的权责关系主要有( )。（A）所借贷货币资金的数额（B）债券的利息（C）借贷的时间（D）回购时间100 根据我国基金法的规定，下列事项应当通过召开基金份额持有人大会审议决定的有 ( ) 。（A）提前终止基金合同（B）基金扩募或者延长基金合同期限（C）转换基金运作方式（D）提高基金持有人的收益标准101 现代证券交易所的计算机化运作系统通常包括( )。（A）交易系统（B）结算系统（C）信息系统（D）监察系统102 龙债券的发行人主要来自( )。（A）亚洲（B）欧洲（C）北美洲（D）南美洲103 证券分析中的基本因素有( )（A）宏观经济和证券市场运行状况（B）行业前景（C）公司经营状况（D）投资者资信状况104 基金管理人遇到( )等特殊情况，有权暂停资产估值。（A）基金投资所涉及的证券交易场所遇到法定节假日或因故暂停营业（B）占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而基金管理人为保障投资人的利益，已决定延迟估值（C）封闭式基金出现严重折价交易
