1、证券从业资格（证券投资基金）模拟试卷 33 及答案与解析一、单项选择题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。1 基金产品的募集者是( )。（A）基金份额持有人（B）基金管理人（C）基金托管人（D）证券交易所2 基金合同是规范基金当事人权利义务关系的基本法律文件，这些当事人不包括( )。（A）基金代销机构（B）基金管理人（C）基金托管人（D）基金份额持有人3 按照投资对象不同，可将基金分为( )。（A）股票基金、债券基金、保本基金、货币市场基金（B）股票基金、债券基金、保本基金、ETF（C）成长基金、收益基金、指数基金、货币
2、市场基金（D）股票基金、债券基金、混合基金、货币市场基金4 根据有关规定，股票基金应有( )以上的资产投资于股票，债券基金应有( )以上的资产投资于债券。（A）50；50（B） 60；40（C） 80；60（D）60；805 一般而言，全球资产配置的期限为( )。（A）1 个季度（B）半年以内（C） 1 年以上（D）10 年以上6 下列选项中，不属于封闭式基金的基金份额上市交易的条件之一的是( )。（A）基金份额总额要达到核准规模的 80以上（B）基金合同的期限要在 5 年以上（C）基金募集金额不低于 2 亿元人民币（D）基金份额持有人不少于 200 人7 目前，我国封闭式基金的存续期大多在(
3、 )年左右。（A）3（B） 5（C） 10（D）158 某投资人投资 1 万元认购基金，认购金额在募集期产生的利息为 3 元，其对应的认购费率为 12，基金份额面值为 1 元，则其认购费用为( )元，认购份额为( )份。（A）15024，12520（B） 11858，988442（C） 115.95，86.33（D）11858，9881429 契约型基金的营运依据是( )。（A）基金公司章程（B）托管协议（C）基金合同（D）基金招募说明书10 对基金管理人而言( )营销成功与否关系到企业的生存和发展。（A）封闭式基金（B）开放式基金（C）私募基金（D）公募基金11 可能影响风险溢价的因素不包括
4、( )。（A）基础利率（B）发行人的信用度（C）提前赎回等其他条款（D）到期期限12 ( )是指个别证券特有的风险，包括企业的信用风险、经营风险、财务风险等。（A）操作风险（B）系统性风险（C）非系统性风险（D）管理运作风险13 交易所证券账户是指以托管人和基金联名的方式在( )开立的证券账户。（A）商业银行（B）基金管理公司（C）中国结算公司（D）中国证监会14 对于基金交易费，以下说法错误的是( )。（A）基金交易费是指基金在进行证券买卖交易时所发生的相关交易费用（B）我国证券投资基金的交易费主要包括印花税、交易佣金、过户费、经手费、证管费（C）交易佣金由证券公司按成交金额的一定比例向基金
5、收取（D）印花税、过户费、经手费、证管费等由托管人按有关规定收取15 ( )是指通过对基金所拥有的全部资产及所有负债按一定的原则和方法进行估算，进而确定基金资产公允价值的过程。（A）基金资产清算（B）基金净资产估值（C）基金资产估值（D）基金负债清算16 关于基金托管人的内部控制，下列哪一项说法是错误的?( )（A）基金托管人必须将自有资产与基金资产严格分开（B）基金托管人应以自己的名义代基金开立账户（C）基金托管人应实行严格的岗位分离制度（D）基金托管人应建立会计复核制度17 ( )负责基金管理公司和基金托管银行特别会员的联络与业务交流工作。（A）基金公会（B）基金监管部（C）基金委员会（D
6、）基金公司会员部18 ( )担负着投资计划反馈的职能，及时向投资决策委员会提供市场动态信息。（A）市场部（B）交易部（C）投资部（D）研究部19 证券投资基金运作中的制衡机制指的是( )。（A）监管部门对基金管理人和托管人的制衡机制（B）投资人拥有所有权、管理人管理和运作基金资产、托管人保管基金资产，三方当事人之间相互监督、相互制约的机制（C）基金投资者通过公众舆论监督基金管理人和托管人的制衡机制（D）基金管理人内部相互制约的制衡机制20 下列不属于专业基金销售机构申请基金代销业务资格的条件是( )。（A）主要出资人是依法设立的持续经营 3 个以上完整会计年度的法人（B）注册资本低于 2000
7、 万元人民币，财务状况良好，运作规范稳定（C）最近 3 年没有因违法违规行为受到行政处罚或者刑事处罚（D）取得基金从业资格的人员不少于 30 人，且不低于员工人数的 1221 ( )是将产品或服务已经存在的信息传达到市场七，让客户充分了解产品的特点和优点。（A）促销（B）代销（C）传销（D）分销22 基金管理人委托代销机构办理基金的销售时，应当签订( )，明确双方的权利和义务。（A）书面代销协议（B）书面委托协议（C）书面交易协议（D）书面合作协议23 ( )是指基金管理人要对有关信息进行收集、总结并认真评价，以找到有吸引力的机会和避开环境中的威胁因素。（A）市场营销分析（B）市场营销计划（C
8、）市场营销实施（D）市场营销控制24 ( )即基金托管人按规定为基金资产设立独立的账户，保证基金全部财产的安伞完整。（A）资产保管（B）资金清算（C）会计复核（D）投资监督25 ( )指基金在证券交易所和银行间市场之外所涉及的资金清算，包括申购、增发新股、支付基金相关费用以及开放式基金的申购与赎回等的资金清算。（A）交易所交易资金清算（B）全国银行间市场交易资金清算（C）场外资金清算（D）场内资金清算26 ( )采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量。（A）首次发行未上市的股票（B）送股、转增股、配股和增发新股等发行未上市股票（C）发行未上市的债券和权证（
9、D）非公开发行股票、公开发行股票网下配售部分等有明确锁定期的流通受限股票27 下列关于基金管理公司投资决策的描述，正确的是( )。（A）公司总经理审议和决定基金的总体投资计划（B）风险控制委员会确定资金资产配置比例或比例范围（C）主管投资的副总经理审批各基金经理提出的投资额超过自主投资额度的投资项目（D）基金经理向中央交易室的基金交易员发出交易指令28 公司内部控制的核心是( )，制定内部控制制度要以审慎经营、防范和化解风险为出发点。（A）明确责任（B）权利制衡（C）风险控制（D）严格授权29 对基金信息披露质量的最重要、最根本的要求是( )。（A）通俗性（B）真实性（C）时效性（D）全面性3
10、0 下列属于基金运作披露的信息是( )。（A）招募说明书（B）基金合同（C）基金定期报告（D）基金份额发售公告31 下列不属于基金管理人信息披露范围的是( )。（A）涉及基金净值复核的信息披露（B）涉及基金募集的信息披露（C）涉及基金上市交易的信息披露（D）涉及基金投资运作的信息披露32 基金份额净值当计价错洪达到( )时，基金管理公司要披露，并赔偿损失。（A）025（B） 1（C） 3（D）533 QDII 基金的份额净值在估值日后( ) 内披露。（A）1 个月（B） 1 周（C） 2 个工作日（D）1 个工作日34 ( )是指基金资产因投资于各种债券(国债、地方政府债券、企业债、金融债等)
11、而定期取得的利息收入。（A）股票股利收入（B）债券利息收入（C）证券买卖差价收入（D）存款利息收入35 与国际基金监管目标相比，我国基金监管特有的目标是( )。（A）保护投资者（B）保证市场的公平、效率和透明（C）降低系统风险（D）推动基金业的规范发展36 ( )是基金托管人监督基金投融资比例方面的内容。（A）基金的投资范围、投资对象是否符合基金合同及有关法律法规要求（B）基金合同约定的基金投资资产配置比例（C）基金合同规定的不得承销证券，向他人贷款（D）基金管理人参与银行间同业拆借市场37 证券组合管理中第二步是掐( )。（A）发现价格波动幅度大于市场组合的证券（B）对个别证券或证券组合的具
12、体特征进行考察分析（C）预测和比较各种不同类型证券的价格走势和波动情况（D）综合衡量投资收益和所承担的风险情况38 下列属于消极型组合管理策略的有( )。（A）努力与大盘指数收益持平（B）努力超越大盘指数收益（C）在市场上买入价值被低估的股票（D）在市场上卖出价值被高估的股票39 第一个风险调整收益衡量方法是由( )提出的。（A）特雷诺（B）夏普（C）马柯威茨（D）詹森40 有效市场形式不包括( )。（A）强式有效市场（B）半强式有效市场（C）弱式有效市场（D）半弱式有效市场41 “推荐购买某种股票的分析家越多，这种股票越有可能下跌” 属于( )。（A）日历异常（B）事件异常（C）公司异常（D
13、）会计异常42 完全正相关的证券 A 和证券 B，其中证券 A 标准差为 40，期望收益率为15，证券 B 的标准差为 20，期望收益率为 12，那么证券组合(25A+75B)的标准差为( )。（A）20（B） 25（C） 30（D）3543 ( )是指按照事先设定的百分比作为买入和卖出股票的标准的一种分析方法。（A）上涨与下跌线（B）简单过滤器规则（C）相对强弱理论（D）卖空比率44 ( )是对一家公司增长能力非常直接而且客观的度量。（A）每股收益（B）持续增长率（C）红利收益率（D）资产负债率45 ( )证券组合的投资者很少会购买分红的普通股。（A）增长型（B）混合型（C）货币市场型（D）
14、收入型46 ( )旨在通过基本分析和技术分析构造投资组合，并通过买卖时机的选择和投资组合结构的调整，获得超过市场组合收益的回报。（A）积极型投资策略（B）集体投资策略（C）个人投资策略（D）消极型投资策略47 买入并持有策略是( )的长期再平衡策略，适用于长期计划水平并满足于战略性资产配置的投资者。（A）稳健型（B）平衡型（C）消极型（D）积极型48 在战略资产配置的基础上根据市场的短期变化，对具体的资产比例进行微调，这种资产配置方式是( ) 。（A）资产混合配置（B）恒定混合策略（C）战术性资产配置（D）买入并持有策略49 以下各项中，不属于指数化方法的是( )。（A）分层抽样法（B）优化法
15、（C）收益最大化法（D）方差最小化法50 ( )是一种较为直观的、通过分析基金在不同市场环境下现金比例的变化情况来评价基金经理择时能力的一种方法。（A）现金比例变化法（B）现金变化法（C）银行存款比例变化法（D）二次项法51 技术分析的鼻祖是( )。（A）股利贴现模型（B）道氏理论（C）超买超卖指标（D）价量关系指标52 ( )投资者，是简单机械调整战略的自然候选人。（A）对财富变动不是很敏感的（B）对财富变动稍微敏感的（C）对财富变动较为敏感的（D）对市场行为剧烈反映的53 当股票价格保持单方向运动时，下列策略的收益情况由优到劣程度比较为( )。（A）买入并持有策略优于恒定混合策略优于投资组
16、合保险策略（B）恒定混合策略优于买入并持有策略优于投资组合保险策略（C）买入并持有策略优于投资组合保险策略优于恒定混合策略（D）投资组合保险策略优于买入并持有策略优于恒定混合策略54 使用现金比例变化法，首先需要确定基金的( )。（A）现金比例（B）特殊现金比例（C）投资比例（D）正常现金比例55 有偏预期理论认为，投资者在收益率相同的情况下更愿意持有( )。（A）不同股票（B）优先股票（C）长期债券（D）短期债券56 ( )是指选定一种投资风格后，不论市场发生何种变化均不改变这一选定的投资风格。（A）消极的股票风格管理（B）积极的股票风格管理（C）稳定的股票风格管理（D）稳健的股票风格管理5
17、7 资产管理者多以( ) 为基础，结合投资范围确定具体的资产配置策略。（A）范围类别（B）时问跨度和风格类别（C）配置策略类别（D）实效类别58 所有的绩效衡量指标均是( )。（A）事前衡量（B）事后衡量（C）微观衡量（D）绝对衡量59 能够对证券组合绩效的深度和广度进行综合评价的风险调整收益指标是( )。（A）信息比率（B）特雷诺指数（C）詹森指数（D）夏普指数60 ( )要求用样本期内所有变量的样本数据进行回归计算。（A）特雷诺指数（B）夏普指数（C）信息比率（D）詹森指数二、多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.5 分，共 30 分。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目
18、要求。多选、少选、错选均不得分。61 证券投资基金在( ) 被称为证券投资信托基金。（A）美国（B）英国（C）日本（D）台湾62 证券投资基金的严格监管、信息透明的特点表现在( )。（A）对基金业实行严格监管（B）对有损投资者利益的行为进行严厉打击（C）强制性信息披露（D）基金投资收益在扣除由基金承担的费用后的盈余全部归基金投资者所有，并依据各投资者所持有的基金份额比例进行分配63 证券投资基金主要将基金投资于( )。（A）股票市场（B）生产领域（C）债券市场（D）消费市场64 下列关于基金份额持有人的说法中，正确的有( )。（A）它是基金的出资人（B）它是基金资产的所有人（C）它是基金资产的
19、投资决策人（D）它是基金投资收益的受益人65 对基金经理分析和评价，主要是对其( )进行考察和评估，在一定程度上这与对该基金业绩的分析和评价是一致的。（A）职业生涯（B）性格品行（C）操作风格（D）投资管理能力66 ETF 申购、赎回清单公告内容包括( )。（A）最小申购、赎回单位所对应的组合证券内各成分证券数据（B）现金替代（C） T 日预估现金部分（D）基金份额净值67 基金募集申请核准的主要程序和内容，包括( )。（A）办理基金备案（B）简化产品审核程序，实施分类审核制度（C）对基金募集申请材料进行齐备性和合规性审查（D）组织专家评审会对基金募集申请进行评审，作出核准或者不予核准的决定6
20、8 代销渠道的特点包括( )。（A）通过邮寄、电话进行营销（B）客户可得到独立的顾问服务（C）销售机构有业绩才有佣金，基金公司不承担固定成本（D）商业对手对渠道的竞争提高了代销成本69 营销过程的管理主要包括( )。（A）市场营销分析（B）市场营销计划（C）市场营销实施（D）市场营销控制70 基金管理公司部门业务规章主要内容包括( )。（A）各部门的主要职责（B）岗位设置（C）岗位责任（D）操作守则71 基金管理公司内部控制制度的组成部分有( )。（A）内部控制理论（B）内部控制大纲（C）基本管理制度（D）部门业务规章72 发起设立基金是指基金管理公司为基金批准成立前所做的一切准备工作，包括(
21、 )。（A）基金品种的设计（B）签署基金成立的有关法律文件（C）提交申请设立基金的主要文件（D）申请的审核与批准73 基金管理公司申请开展特定客户资产管理业务需具备的基本条件有( )。（A）净资产不低于 2 亿元人民币（B）在最近一个季度末资产管理规模不低于 200 亿元人民币或等值外汇资产（C）经营行为规范，管理证券投资基金 2 年以上且最近 1 年内没有因违法违规行为受到行政处罚或被监管机构责令整改（D）没有因违法违规行为正在被监管机构调查74 基金业务的前台系统应具有的功能包括( )。（A）提供基金基础知识、相关法律法规等投资咨询功能（B）对基金交易账户及投资人的信息管理（C）交易功能（
22、D）为基金投资人提供服务的功能75 基金财产保管的内容有( )。（A）财产投资增值（B）保管基金印章（C）基金资产账户管理（D）重要文件保管76 我国基金的资金清算依据交易场所的不同分为( )。（A）交易所交易资金清算（B）全国银行间市场交易资金清算（C）场外资金清算（D）中国证券登记结算公司清算77 下列基金资产账户中，以基金托管人单独或共同的名义开立的账户有( )。（A）基金银行存款账户（B）结算备付金账户（C）上海证券交易所证券账户（D）深圳证券交易所证券账户78 下列哪些是基金托管人对基金管理人监督的内容?( )（A）对参与银行间同业拆借市场交易的监督（B）对基金投资范围的监督（C）对
23、基金投融资比例的监督（D）对基金管理人选择存款银行的监督79 营销计划是指对有助于公司实现战略总目标的营销战略做出决策。每一类业务、产品或品牌都需要一个详细的营销计划。产品或品牌计划应包括( )。（A）计划实施概要（B）市场营销现状（C）威胁和机会（D）目标和问题，市场营销和战略80 营销环境由微观环境和宏观环境组成。宏观环境是指能影响整个微观环境的广泛的社会性因素，包括( )。（A）公众（B）经济（C）政治（D）法律81 证券投资基金的产品管理包括( )。（A）产品的设计开发（B）基金品牌管理（C）基金产品线的延伸（D）基金售后服务82 基金销售机构对基金投资人的风险承受能力调查与评价中，应
24、当至少了解基金投资人的( )。（A）投资目的（B）投资经验（C）财务状况（D）短期风险承受水平83 关于商业银行申请基金代销业务资格应当具备的条件，下列说法正确的有( )。（A）资本充足率符合国务院银行业监督管理机构的有关规定（B）财务状况良好，运作规范稳定，最近 5 年内没有因违法违规行为受到行政处罚或刑事处罚（C）有专门负责基金代销业务的部门（D）具有健全的法人治理结构、完善的内部控制和风险管理制度84 下列对存在活跃市场的投资品种，确定公允价值的原则叙述，正确的是( )。（A）如估值日有市价的，应采用最近交易平均市价确定公允价值（B）估值日无市价的，但平均日后经济环境未发生重大变化，应采
25、用最近交易市价确定公允价值（C）估值日无市价的，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，应采用最近交易市价确定公允价值（D）有充分证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的，应对最近交易的市价进行调整，以确定投资品种的公允价值85 在我国，基金的会计核算由( )负责。（A）证券公司（B）中国证券登记结算公司（C）基金管理公司（D）基金托管人86 公司进行基金核算，应采取有效的风险控制措施，包括( )。（A）建立凭证管理制度（B）对所托管的基金应当以基金为会计核算主体，独立建账、独立核算（C）建立账务组织和账务处理体系，正确设置会计账簿，有效控制会计记账程序（D）建立复核制度，通过会计复核和业务
26、复核防止会计差错的产生87 下例各项，不属于基金交易费的是( )。（A）印花税（B）分红手续费（C）过户费（D）银行汇划手续费88 我国基金信息披露制度体系可分为哪几个层次?( )（A）国家法律（B）部门规章（C）规范性文件（D）自律性规则89 基金财务报表附注应披露( )。（A）重要会计政策和会计估计（B）会计报表的编制基础（C）资产负债表日后非调整事项的说明（D）关联方关系及其交易90 基金的监管原则包括( )。（A）依法监管原则（B）监管与自律并重原则（C）监管的阶段性和时效性（D）审慎监管原则91 中国证监会对基金管理公司开展日常监管的主要对象为( )。（A）公司治理监管情况（B）基金
27、管理公司股权处置监管（C）内部控制情况（D）基金管理公司重大事项变更审查92 申请基金行业高级管理人员任职资格，应当具备的条件有( )。（A）取得基金从业资格（B）通过中国证监会或者授权机构组织的高级管理人员证券投资法律知识考试（C）最近 1 年没有受到证券、银行、工商和税务等行政管理部门的行政处罚（D）具有 3 年以上基金、证券、银行等金融相关领域的工作经历及与拟任职务相适应的管理经历93 对基金投融资比例的监督包括但不限于( )。（A）基金合同约定的基金投资资产配置比例（B）单一投资类别比例限制（C）法规允许的基金投资比例调整期限（D）股票申购限制94 关于可行域，下列描述正确的是( )。
28、（A）可行域可能是平面上的一条线（B）可行域可能是平面上的一个区域（C）可行域就是有效边界（D）可行域由有效组合构成95 行为金融理论认为，投资者由于受( )的限制，将不可能立即对全部公开信息作出反应。（A）信息处理能力（B）信息不完全（C）时间不足（D）心理偏差96 下列属于证券组合管理基本步骤的有( )。（A）确定证券投资政策（B）进行证券投资分析（C）组建证券投资组合（D）投资组合业绩评估97 贯穿资产配置过程的主要方法是( )。（A）积极投资法（B）消极投资法（C）历史数据法（D）情景综合分析法98 常见的市场异常策略包括( )。（A）小公司效应（B）低市盈率效应（C）日历效应（D）遵
29、循公司内部人的交易活动99 在预测股票市场将进入繁荣期时，为提高基金收益，基金经理通常会( )。（A）提高组合的阿尔法值（B）提高基金组合的贝塔值（C）筹集新资金（D）降低基金的现金持有比例100 债券的指数化方法包括( )。（A）分层抽样法（B）优化法（C）方差最小化法（D）随机抽样法三、判断对错题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选 B。101 基金评价结果应当以基金评价人员的个人名义而并非基金评价机构的名义发布。( )（A）正确（B）错误102 证券投资基金是指通过发行基金份额集中投资者的资金，进行股票、债券、实业等投资的一种
30、集合投资方式。( )（A）正确（B）错误103 开放式基金规模不固定，投资者可随时提出申购或赎回申请，基金份额会随之增加或减少。( )（A）正确（B）错误104 证券投资基金银行存款账户可以以托管人名义在银行开立。( )（A）正确（B）错误105 据有关规定，我国开放式基金申购费的法定上限应低于赎回费的法定上限。( )（A）正确（B）错误106 证券投资基金是间接投资工具。( )（A）正确（B）错误107 基金理财的主要原则是由基金经理人决定的。( )（A）正确（B）错误108 契约型基金具有法人资格，公司型基金不具有法人资格。( )（A）正确（B）错误109 基金在资产变现时可能遭受损失的风险被称为市场风险。( )（A）正确
