1、证券资格（证券发行与承销）投资银行业务概述章节练习试卷 2 及答案与解析一、多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.5 分，共 30 分。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。多选、少选、错选均不得分。1 广义投资银行业务包括众多的资本市场活动，具体包括( )。（A）公司融资、并购顾问（B）股票和债券等金融产品的销售和交易（C）资产管理（D）风险投资业务2 关于美国 20 世纪 30 年代确立的分业经营框架，下列描述正确的有( )。（A）1933 年通过的证券法和格拉斯斯蒂格尔法从法律上规定了分业经营（B） 1934 年通过的证券交易法对一级市场和交易商产生了影响（C）美国
2、证券交易委员会取代了联邦贸易委员会，成为证券监管机构（D）1937 年成立的全美证券交易商协会加强了对场外经纪人和证券商的管理3 在 2008 年的金融风暴中，由于风险控制失误和激励约束机制的弊端，美国著名投资银行( ) 崩溃。（A）高盛（B）贝尔斯登（C）雷曼兄弟（D）摩根斯坦利4 发行监管制度的核心内容是股票发行决定权的归属，目前国际上的主要类型包括( )。（A）政府主导型（B）混合式（C）行业协会主导式（D）市场主导型5 关于发行监管制度中的政府主导型，下列说法正确的是( )。（A）即核准制（B）要求发行人在发行证券过程中，不仅要公开披露有关信息，而且必须符合一系列实质性的条件（C）这种
3、制度赋予监管当局决定权（D）不适合发展中国家6 关于发行监管制度中的市场主导型，下列说法正确的是( )。（A）即注册制（B）指股票发行之前，发行人必须按法定程序向监管部门提交有关信息，申请注册，并对信息的完整性、真实性负责（C）这种制度强调市场对股票发行的决定权（D）适合发展中国家7 2006 年 1 月 1 日实施的经修订的证券法在发行监管方面的作用有( )。（A）明确了公开发行和非公开发行的界限（B）规定了证券发行前的公开披露信息制度，强化社会公众监督（C）肯定了证券发行、上市保荐制度，进一步发挥中介机构的市场服务职能（D）将证券上市核准权赋予了证券交易所，强化了交易所的监管职能8 下列股
4、票发行方式中，属于网上发行的有( )。（A）上网竞价发行（B）上网定价发行（C）全额预缴款（D）基金及法人配售9 关于网下发行的特点，下列说法正确的是( )。（A）发行环节多（B）认购成本高（C）社会工作量大、效率低（D）随着电子交易技术的发展，网下发行方式逐步被淘汰10 政策性金融债券由我国政策性银行经中国人民银行批准，用计划派购或市场化的方式，向( ) 等金融机构发行。（A）国有商业银行（B）城市合作银行（C）农村信用社（D）商业保险公司11 我国经济体制改革以后国内发行金融债券的开端为 1985 年由( )发行的金融债券。（A）中国建设银行（B）国家开发银行（C）中国农业银行（D）中国工
5、商银行12 中国银行业监督管理委员会 2003 年发布了关于将次级定期债务计入附属资本的通知，规定各( ) 可根据自身情况，决定是否发行次级定期债务作为附属资本。（A）国有独资商业银行（B）股份制商业银行（C）城市商业银行（D）农村合作信用社13 我国的企业债券泛指各种所有制企业发行的债券，包括( )。（A）地方企业债券（B）重点企业债券（C）国家投资债券（D）公司债券14 关于资产支持证券，下列说法正确的是( )。（A）由银行业金融机构作为发起机构（B）是指将信贷资产信托给受托机构，由受托机构发行的、以该财产所产生的现金支付其收益的受益证券（C）受托机构以信托财产为限向投资机构承担支付资产支
6、持证券收益的义务（D）我国目前还没有资产证券化产品15 熊猫债券是一部分境外金融机构在中国境内发行的、约定在一定期限内还本付息的、以人民币计价的债券，这些境外金融机构包括( )。（A）国际开发机构（B）世界银行（C）外国银行（D）国际金融公司16 修订后的公司法对公司的注册资本制度、公司治理结构、股东权利保护、财务会计制度、合并分立制度等作出了比较全面的修改，增加了( )等方面的规定。（A）法人人格否认（B）关联关系规范（C）累积投票（D）独立董事证券资格（证券发行与承销）投资银行业务概述章节练习试卷 2 答案与解析一、多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.5 分，共 30 分。以下各小
7、题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。多选、少选、错选均不得分。1 【正确答案】 A,B,C,D【知识模块】 投资银行业务概述2 【正确答案】 A,B,C,D【知识模块】 投资银行业务概述3 【正确答案】 B,C【试题解析】 2008 年美国由于次贷危机而引发的连锁反应导致了罕见的金融风暴，在此次金融风暴中，美国著名投资银行贝尔斯登和雷曼兄弟崩溃，其原因主要在于风险控制失误和激励约束机制的弊端。【知识模块】 投资银行业务概述4 【正确答案】 A,D【试题解析】 发行监管制度的核心内容是股票发行决定权的归属，目前国际上有两种类型：一种是政府主导型，即核准制；另一种是市场主导型，即注册制。
8、【知识模块】 投资银行业务概述5 【正确答案】 A,B,C【试题解析】 发展中国家更适合采取政府主导型制度。市场主导型制度强调市场对股票发行的决定权，要求具有比较完善的市场体系，目前很多发展中国家无法达到这一要求，采取政府主导型制度更加适宜。【知识模块】 投资银行业务概述6 【正确答案】 A,B,C【试题解析】 市场主导型制度更适合市场体系健全的发达国家。【知识模块】 投资银行业务概述7 【正确答案】 A,B,C,D【知识模块】 投资银行业务概述8 【正确答案】 A,B【试题解析】 我国的股票发行方式按时间和方式种类大约可以分为：自办发行；有限量发售认购证；无限量发售认购证；无限量发售申请表方
9、式以及与银行储蓄存款挂钩方式；上网竞价方式； 全额预缴款、比例配售； 上网定价发行；基金及法人配售； 向二级市场投资者配售； 上网发行资金申购。其中，有限量发行认购证方式、无限量认购申请表摇号中签方式、全额预缴款方式和与储蓄存款挂钩方式属于网下发行；上网竞价方式和上网定价方式属于网上发行，对投资者来说，更加简便快捷。【知识模块】 投资银行业务概述9 【正确答案】 A,B,C,D【知识模块】 投资银行业务概述10 【正确答案】 A,B,C,D【试题解析】 政策性金融债券经中国人民银行批准，由我国政策性银行(国家开发银行、中国进出口银行、中国农业发展银行)用计划派购或市场化的方式，向国有商业银行、
10、区域性商业银行、商业保险公司、城市合作银行、农村信用社、邮政储汇局等金融机构发行。【知识模块】 投资银行业务概述11 【正确答案】 C,D【知识模块】 投资银行业务概述12 【正确答案】 A,B,C【知识模块】 投资银行业务概述13 【正确答案】 A,B,C,D【知识模块】 投资银行业务概述14 【正确答案】 A,B,C【试题解析】 D 项，我国目前有已经面世的资产证券化产品，如建行发行的 “建元 2005-1 个人住房抵押贷款支持证券”，国开行发行的开元信贷资产支持证券等。【知识模块】 投资银行业务概述15 【正确答案】 A,B,D【知识模块】 投资银行业务概述16 【正确答案】 A,B,C,D【知识模块】 投资银行业务概述
