1、2010 年 11 月证券从业资格（证券基础知识）真题试卷及答案与解析一、单项选择题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。1 在公司证券中，通常将银行及非银行金融机构发行的证券称为（ ）。（A）股票（B）银行本票（C）基金证券（D）金融证券2 将有价证券分为上市证券与非上市证券的依据是（ ）。（A）募集方式（B）证券发行主体的不同（C）证券所代表的权利性质（D）是否在证券交易所挂牌交易3 普通开放式基金份额属于（ ）。（A）上市证券（B）非上市证券（C）公司证券（D）私募证券4 发行人通过中介机构向不特定的社会公众投资者公
2、开发行的证券是（ ）。（A）商品证券（B）公募证券（C）私募证券（D）货币证券5 证券持有者在不造成资金损失的前提下，可以用证券换取现金。这表明了证券具有（ ）。（A）期限性（B）安全性（C）流动性（D）收益性6 通过投资者向基金管理公司申购和赎回实现流通转让的基金是（ ）。（A）开放式基金（B）封闭式基金（C）公司型基金（D）契约型基金7 政府发行证券的品种仅限于（ ）。（A）银行票据（B）基金（C）债券（D）股票8 根据我国政府对 WTO 的承诺，外国证券机构直接从事 B 股交易的申请可由（ ）受理。（A）中国证监会（B）证券交易所（C）证券业协会（D）国家外汇管理局9 目前（ ）已经超过
3、共同基金成为全球最大的机构投资者，除大量投资于各类政府债券、高等级公司债券外，还广泛涉足基金和股票投资。（A）保险公司（B）商业银行（C）主权财富基金（D）证券经营机构10 下列关于社保基金的描述，正确的是（ ）。（A）通过公开发售基金份额筹集资金（B）企业及其职工在依法参加基本养老保险的基础上自愿建立（C）由社会保障基金和社会保险基金组成（D）将收益用于指定的社会公益事业的基金11 QFII 制度是指允许合格的境外机构投资者在一定的规定和限制下汇入一定额度的外汇资金，并转换为当地货币，通过严格监管的专门账户投资当地（ ），其资本利得、股息等经批准后可转为外汇汇出的一种制度。（A）证券市场（B
4、）基金市场（C）信托市场（D）房地产市场12 根据我国政府对 WTO 的承诺，允许外国机构设立合营公司，从事国内证券投资基金管理业务，加入后三年内外资比例不超过（ ）。（A）0.33（B） 0.49（C） 0.5（D）0.2513 2006 年 9 月 8 日，经国务院同意、中国证监会批准，由上海期货交易所、郑州商品交易所、大连商品交易所、上海证券交易所和深圳证券交易所共同发起设立（ ）。该交易所的成立，将有力推进中国金融衍生产品的发展，对健全中国资本市场体系结构具有划时代的重大意义。（A）中国金属期货交易所（B）中国外汇期货交易所（C）中国金融期货交易所（D）中国期货交易所14 当今的证券市
5、场，交易所之问跨国合并或者跨国合作的案例层出不穷，场外交易也日趋融合，这体现了国际证券市场的（ ）趋势。（A）证券市场一体化（B）投资者法人化（C）金融创新深化（D）金融机构混业化15 股票实质上代表了股东对股份公司的（ ）。（A）产权（B）债权（C）物权（D）所有权16 （ ）是指证券是权利的一种物化的外在形式，它是权利的载体，权利是已经存在的。（A）资本证券（B）要式证券（C）证权证券（D）有价证券17 下列关于记名股票特点的说法，正确的是（ ）。（A）可以一次或分次缴纳出资（B）转让相对简单（C）安全性较差（D）认购时要求一次性缴纳18 下列关于股票清算价值的说法，正确的是（ ）。（A）
6、股票清仓时，股票所能获得的出售价值（B）股票的清算价值应高于账面价值（C）股票的清算价值是公司清算时每一股份所代表的实际价值（D）公司破产清算时，其发行的股票的交易价值19 在没有优先股的条件下，每股的账面价值等于（ ）。（A）公司净资产/发行在外的普通股数量（B）公司总资产/发行在外的普通股数量（C）公司净资产/公司库存股票数量（D）公司总资产/公司库存股票数量20 通常情况下，股票的账面价值（ ）股票价格。（A）不等于（B）等于（C）大于（D）小于21 股权登记日期之后认购的普通股票可以称为（ ）。（A）附权股（B）含权股（C）除权股（D）复权股22 将优先股票分为参与优先股和非参与优先股
7、的依据是（ ）。（A）优先股票股息在当年未能足额分派时，能否在以后年度补发（B）优先股票在公司盈利较多的年份里，除了获得固定的股息外，能否参与或部分参与本期剩余盈利的分配（C）优先股票在一定的条件下能否转换成其他品种（D）优先股票能否由原发行的股份公司出价赎回23 按照股东享有权利的不同，股票可以分为普通股票和优先股票。优先股票的“优先”主要体现在 ( )。（A）对企业经营参与权的优先（B）认购新股发行的优先（C）持有股票依法转让的优先（D）股息分配和剩余资产清偿的优先24 下列各项中，不属于境外上市外资股的是（ ）。（A）H 股（B） B 股（C） S 股（D）L 股25 下列各项中，不属于
8、记账式债券的特征是（ ）。（A）发行效率高（B）交易风险大（C）可记名、挂失（D）交易手续简便26 凭证式债券是债权人认购债券的（ ）。（A）流通凭证（B）会计凭证（C）收款凭证（D）付款凭证27 提前兑取凭证式债券时，除偿还本金外，利息按实际持有天数及相应的利率档次计算，经办机构按兑付本金的（ ）收取手续费。（A）1（B） 2（C） 3（D）428 债券持有人具有按约定条件将债券转换成发行公司普通股股票的选择权的是（ ）。（A）附有赎回选择权条款的债券（B）附有出售选择权条款的债券（C）附可转换条款的债券（D）附交换条款的债券29 商业银行为补充附属资本发行的、清偿顺序位于股权资本之前但列在
9、一般债务和次级债务之后、期限在 15 年以上、发行之日起 10 年内不可赎回的债券是（ ）。（A）混合资本债（B）证券公司债（C）商业银行次级债（D）保险公司次级债30 以利率逐年累进方法计息的债券称为（ ）。（A）单利债券（B）复利债券（C）贴现债券（D）累进利率债券31 下列各项中，不属于筹资者在确定债券期限时优先考虑的因素是（ ）。（A）偿还能力（B）资金使用方向（C）市场利率变化（D）债券变现能力32 附有交换条款的债券是指（ ）。（A）债券所有人具有按约定的条件将持有债券转换成发行公司所发行的普通股票的选择权（B）债券发行人在债券到期日之前具有买回部分或全部债权的权利（C）债券所有人
10、具有按约定的条件将持有债券与债券发行公司以外的其他公司的普通股票交换的选择权（D）债券持有人具有在指定的日期内以票面价值卖回给发行人的权利33 在我国，财政部发行的、有固定面值及票面利率、通过纸质媒介记录债权债务关系的国债是( ) 。（A）储蓄国债(电子式)（B）赤字国债（C）凭证式国债（D）特种国债34 20 世纪 80 年代，我国曾发行具有标准格式券而的国库券，这种国库券属于（ ）。（A）短期债券（B）实物债券（C）凭证式债券（D）记账式债券35 我国为增加国有银行的资本金而发行的国债是（ ）。（A）特种国债（B）保值国债（C）财政国债（D）特别国债36 下列关于实物国债的说法，正确的是（
11、 ）。（A）实物国债是一种具有标准格式实物券面的债券（B）实物国债是以某种商品实物为本位而发行的债券（C）实物国债是债权人认购债券的一种收款凭证（D）实物国债是以货币为本位而发行的债券37 被称为“金边债券 ”的是（ ）。（A）政府债券（B）金融债券（C）公司债券（D）企业债券38 债券按附新股认股权和债券本身能否分开来划分，可分为（ ）。（A）可分离型与非分离型（B）独立型与分离型（C）可分型与不可分型（D）独立型与非独立型39 附认股权证的公司债是公司发行的一种附有认购该公司股票权利的债券，这种债券的购买者( ) 。（A）可以按预先规定的条件在公司发行股票时享有优先购买权（B）可以按预先规
12、定的条件在公司增发股票时享有优先购买权（C）可以按事后规定的条件在公司发行股票时享有优先购买权（D）可以按事后规定的条件在公司增发股票时享有优先购买权40 下列关于国际债券的说法，错误的是（ ）。（A）外国债券一般由发行地所在国的证券公司、金融机构承销（B）欧洲债券在法律上所受的限制比外国债券宽松得多（C）欧洲债券和外国债券在发行纳税方面不存在差异（D）欧洲债券由一家或几家大银行牵头，组织十几家或几十家国际性银行在一个国家或几个国家同利承销41 发行亚洲债券的主要目的是（ ）。（A）利用国际市场资金来源的广泛性筹集资金（B）适应资金全球化的趋势（C）改变亚洲地区过去过度依赖直接融资的格局（D）
13、改变亚洲地区过去过度依赖间接融资的格局42 可转换债券的最主要的金融特征是（ ）。（A）持有人可以将债券转为普通股（B）发行人有权赎回（C）双重选择权（D）发行人有权修正转换价格43 开放式基金的销售机构不包括（ ）。（A）商业银行（B）保险公司（C）证券公司（D）担保公司44 可转换公司债券的票面利率一般（ ）相同条件的不可转换公司债券。（A）低于（B）高于（C）等于（D）等于或高于45 下列关于股票基金的说法，错误的是（ ）。（A）按投资对象的不同可分为一般股票基金和专门化股票基金（B）投资目标侧重于追求资本利得和长期资本增值（C）具有变现性强、流动性强的特点（D）管理严格46 1999
14、年，我国香港地区推出的盈富基金属于（ ）。（A）ETF（B） LOF（C）封闭式基金（D）开放式基金47 基金清算账册以及有关文件由（ ）来保存。（A）基金托管人（B）基金发起人（C）基金管理人（D）基金清算小组48 目前我国封闭式基金都是股票基金，均按照（ ）的比例计提基金管理费。（A）0.01（B） 0.015（C） 0.02（D）0.02549 契约型基金管理人的管理费，是指基金管理人根据（ ）所获得的管理运作基金的报酬。（A）基金契约（B）基金章程（C）基金信托契约（D）基金托管契约50 投资者在 2007 年 8 月 3 日(周五，法定假日前最后一个工作日)赎回了货币基金份额，则投资
15、者享有收益的期限至（ ）。（A）41124（B） 41125（C） 41126（D）4112751 下列各项中，不属于基金信息披露内容的是（ ）。（A）证券发行信息（B）每日报告（C）定期报告（D）临时报告52 当交易者连续亏损，保证金余额不足以维持最低水平时，结算所会通过经纪人发出追加保证金的通知，要求交易者在规定时间内追缴保证金达至（ ）水平。（A）初始保证金（B）维持保证金（C）最低保证金（D）结算保证金53 在债券的招标发行中，如果采用的是以价格为标的的美式招标，下列说法正确的是（ ）。（A）以募满发行额为止所有投标者的最低中标价格作为最后中标价格（B）全体中标者的中标价格是单一的（C
16、）以募满发行额为止中标者各自的投标价格的平均价作为各中标者的最终中标价（D）各中标者的认购价格是不相同的54 下列关于证券承销的说法，不正确的是（ ）。（A）承销是将证券销售业务委托给专门的股票承销机构销售（B）发行人推销证券的唯一方式是承销（C）承销有包销和代销两种（D）包销有全额包销和余额包销两种55 沪深 300 指数每次调整的比例定为不超过（ ）。（A）0.1（B） 0.2（C） 0.15（D）0.0556 加权股价指数不包括（ ）。（A）基期加权股价指数（B）相对加权股价指数（C）计算期加权股价指数（D）几何加权股价指数57 只有当证券投资的名义收益率（ ）通货膨胀率时，投资者才有实
17、际收益。（A）小于（B）大于（C）等于（D）不等于58 投资者刘小明买了 1 张年利率为 10%的国债，其名义收益率为 10%。若 1 年中通货膨胀率为 5%，则实际收益率为（ ）。（A）0（B） 0.05（C） 0.1（D）0.1559 （ ）是指证券公司及其相关业务人员运用各种有效信息，对证券市场或个别证券的未来走势进行分析预测，对投资证券的可行性进行分析评判，为投资者的投资决策提供分析、预测、建议等服务，倡导投资理念、传授投资技巧，引导投资者理性投资的业务活动。（A）证券经纪业务（B）证券自营业务（C）证券承销业务（D）证券投资咨询业务60 公司申请公司债券上市交易，公司债券实际发行额不
18、少于人民币（ ）。（A）5000 万元（B） 8000 万元（C） 1 亿元（D）2 亿元二、多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.5 分，共 30 分。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。多选、少选、错选均不得分。61 证券是指（ ）。（A）各类记载并代表一定权利的法律凭证（B）各类证明持有者权利和义务的凭证（C）用以证明或设定权利而做成的书面凭证（D）用以证明持有人或第三者有权取得该证券拥有的特定权益的凭证62 机构投资者在资金来源、投资目的等方面虽然不相同，但一般具有的特点有（ ）。（A）投资资金来源分散而量小（B）注重投资的安全性（C）收集和分析信息的能力强（D
19、）对市场影响力小63 股票发行的定价方式有（ ）。（A）协商定价（B）一般询价（C）累计投标调价（D）上网竞价64 广义的有价证券包括（ ）。（A）商业证券（B）货币证券（C）资本证券（D）商品证券65 下列关于虚拟资本的定义的描述，正确的有（ ）。（A）是独立于实际资本之外的一种资本存在形式，其本身不能在生产过程中发挥作用（B）是指以有价证券形式存在，并能给持有者带来一定收益的资本（C）虚拟资本是有价证券的一种形式（D）虚拟资本的价格总额并不等于所代表的真实资本的账面价格，甚至与真实资本的重置价格也不一定相等，其变化并不完全反映实际资本额的变化66 金融互换包括（ ）。（A）货币互换（B）利
20、率互换（C）股权互换（D）信用互换67 商品证券是证明持有人有商品（ ）的凭证。（A）所有权（B）使用权（C）收益权（D）债权68 证券交易活动中的内幕信息包括（ ）。（A）公司债务担保的重大变更（B）公司分配股利或者增资的计划（C）上市公司收购的有关方案（D）公司的董事、监事、高级管理人员的行为可能依法承担重大损害赔偿责任69 银行证券是货币证券的一种，它主要包括（ ）。（A）银行本票（B）银行汇票（C）银行支票（D）定期存单70 资金的融通一般有直接融资与间接融资两种，直接融资是资金供求双方直接进行资金融通的活动。下列各项中，属于直接融资工具的有（ ）。（A）股票（B）定期存单（C）储蓄存
21、单（D）公司债券71 在我国，依法设立的可经营证券业务的证券公司的主要业务有（ ）。（A）代理证券发行（B）代理证券买卖（C）自营性买卖（D）其他咨询业务72 证券业协会的主要职责有（ ）。（A）提供交易场所与设施（B）协助证券监管机构组织会员执行有关法律（C）为会员提供信息服务（D）组织培训和开展业务交流73 社会保障基金的资金来源有（ ）。（A）国有股减持划入的资金和股权资产（B）中央财政拨入资金（C）其他方式筹集的资金（D）社会公益基金74 所谓“股权分置 ”，是指新中国资本市场建立之初遗留下来的上市公司股权按所有者属性及取得方式区分为（ ）等不同类别。（A）非流通股（B）法人股（C）普
22、通公众股（D）流通股75 20 世纪末，随着证券市场的发展，沪、深交易所交易品种逐步增加，由单一的股票陆续增加了( ) 。（A）国债（B）权证（C）企业债券（D）可转换债券76 2005 年 10 月，全国人大修订了（ ），并于 2006 年 1 月 1 日实施。（A）物权法（B） 反垄断法（C） 公司法（D）证券法77 公司发行记名股票的，应当置备股东名册，记载（ ）事项。（A）股东的姓名或者名称及住所（B）各股东所持股份数（C）各股东所持股票的编号（D）各股东的信誉状况78 股票是股份有限公司发行的用于证明投资者的股东身份和权益的凭证，股票应载明的事项主要有( ) 。（A）公司名称（B）公
23、司成立的日期（C）股票种类（D）票面金额79 下列关于股利政策的说法，正确的有（ ）。（A）体现了公司的发展战略和经营思路（B）针对的是公司经营获得的盈余公积和应付利润（C）采取现金分红或派息、发放股利等方式回馈股东的制度与政策（D）是股份公司稳健经营的重要指标80 普通股股东行使资产收益权的限制条件包括（ ）。（A）法律上的限制（B）公司的经营环境（C）公司对现金的需要（D）公司进入资本市场获得资金的能力81 优先股票的特征主要有（ ）。（A）股息率固定（B）股息分派优先（C）剩余资产分配优先（D）一般无表决权82 下列关于债券的变现因素与流通市场发育程度的关系的描述，正确的有（ ）。（A）
24、流通市场发达，债券容易变现，购买长期债券无资金周转之忧，长期债券销路就可能好一些（B）流通市场发达，债券容易变现，购买长期、短期债券均无变现之忧（C）流通市场不发达，投资者买了长期债券而又急需资金时不易变现，短期债券的销路就可能不如长期债券（D）流通市场不发达，投资者买了长期债券而又急需资金时不易变现，长期债券的销路就可能不如短期债券83 债券的有价证券属性主要表现为（ ）。（A）债券可赎回（B）债券本身有一定的面值（C）持有债券可按期取得利息（D）债券是虚拟资本84 下列各项中，属于垃圾债券的特点有（ ）。（A）利息高（B）风险大（C）等级低（D）期限长85 根据债券合约条款中是否规定在约定
25、期限向债券持有人支付利息，可以将债券划分为（ ）。（A）零息债券（B）附息债券（C）息票累积债券（D）记账式债券86 下列各项中，不属于债券发行的定价方式的有（ ）。（A）累积投标询价（B）上网竞价（C）公开招标（D）协商定价87 下列各项中，不属于我国混合资本债券的主要形式的有（ ）。（A）银行间市场发行的债券（B）证券公司债券（C）财务公司债券（D）中央银行票据88 下列各项中，属于非流通国债特征的有（ ）。（A）自由认购（B）自由转让（C）不能自由转让（D）可记名，也可不记名89 以下属于外国债券的有（ ）（A）欧洲债券（B）武士债券（C）扬基债券（D）龙债券90 国际债券的发行人主要包
26、括（ ）。（A）政府（B）国际组织（C）金融机构（D）工商企业91 基金份额持有人享有的基本权利有（ ）。（A）基金份额的转让权（B）基金收益的享有权（C）基金投资管理的决定权（D）一定程度上对基金经营决策的参与权92 下列各项中，属于公司债券范畴的有（ ）。（A）信用公司债（B）不动产抵押公司债（C）收益公司债（D）附认股权证的公司债93 我国基金法规定，基金管理人应当履行的职责包括（ ）。（A）办理基金备案手续（B）对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账，进行证券投资（C）进行基金会计核算并编制基金财务会计报告（D）保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料94 下列关于欧洲债
27、券和外国债券的差异的说法，正确的有（ ）。（A）在发行法律方面，外国债券的发行受发行地所在国有关法规的管制和约束，并且必须经官方主管机构批准；而欧洲债券在法律上所受的限制比外国债券宽松得多，它不需要官方主管机构的批准，也不受货币发行国有关法令的管制和约束（B）在发行方式方面，外国债券一般由发行地所在国的证券公司、金融机构承销；而欧洲债券则由一家或几家大银行牵头，组成十几家或几十家国际性银行在一个国家或几个国家同时承销（C）在发行规模方面，欧洲债券一般要低于外国债券（D）在发行纳税方面，外国债券受发行地所在国的税法管制；而欧洲债券的预扣税一般可以豁免，投资者的利息收入也免缴所得税95 下列关于封
28、闭式基金和开放式基金的说法，正确的有（ ）。（A）封闭式基金一般有固定的存续期限（B）开放式基金一般没有固定的存续期限（C）封闭式基金投资人少（D）开放式基金投资人多96 下列关于成长型、收入型和平衡型基金的陈述，正确的有（ ）。（A）成长型基金风险大、收益高（B）收入型基金风险小、收益较低（C）平衡型基金风险收益介于成长型、收入型基金之间（D）成长型基金的收益可能低于收入型基金97 下列关于金融衍生工具概念的说法，正确的有（ ）。（A）又称金融衍生产品，与基础金融产品相对应（B）其价格取决于基础金融产品价格的变动（C）包括独立衍生工具和嵌入式衍生工具（D）衍生工具包括远期合同、期货合同、互换
29、和期权98 下列各项中，属于金融衍生工具特征的有（ ）。（A）跨期性（B）期限性（C）联动性（D）收益性99 金融期货的主要交易制度有（ ）。（A）集中交易制度（B）标准化的期货合约和对冲机制（C）保证金制度（D）限仓制度100 下列关于期货交易保证金的说法，正确的有（ ）。（A）期货交易买卖双方都有可能在最后结算时发生亏损，所以双方都要缴纳保证金（B）双方成交时缴纳的保证金称为初始保证金（C）保证金账户必须保持一个最低的水平，称为维持保证金（D）当交易者连续亏损，保证金余额不足以维持最低水平时，结算所会通过经纪人发出追加保证金的通知，要求交易者在规定时间内追加保证金直达维持保证金水平三、判断
30、题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选 B。101 证券交易市场又称“ 二级市场 ”或“次级市场”，是已发行和新发行的证券通过买卖交易实现流通转让的市场。（ ）（A）正确（B）错误102 证券发行和证券交易是两个不同的领域，它们互相独立，没有联系。（ ）（A）正确（B）错误103 证券交易市场是证券发行市场的基础和前提。（ ）（A）正确（B）错误104 证券市场是财产权利直接交换的场所。（ ）（A）正确（B）错误105 证券市场是通过证券的发行与交易进行融资的市场，包括债券市场、股票市场、基金市场、保险市场、短期政府债券市场、大面额可转让存单市场和融资租赁市场等。（ ）（A）正确（B）错误106 场外市场是指在证券交易所外的市场。（ ）（A）正确（B）错误107 场内市场与场外市场之间的截然划分已经不复存在，出现了多层次的证券市场结构。（ ）
