1、理财规划师（二级）理论知识理财计算基础章节练习试卷 5（无答案）一、 理论知识单项选择题1 下列变量之间关系不属于不确定相关关系的是( )。（A）劳动生产率与工资水平（B）居民收入与消费支出（C）物价水平与居民生活水平（D）商品单价与销售收入2 股票价格的高低与当地降水量的多少之间的关系为( )。（A）不完全相关关系（B）完全相关关系（C）不相关关系（D）函数关系3 ( )在投资实践中被演变成著名的 K 线图。（A）柱状图（B）界面图（C）盒形图（D）J 线图4 客观现象的相关关系，可划分为完全相关、不完全相关和不相关，其划分依据主要是 ( ) 。（A）相关内容（B）相关程度（C）相关方向（D
2、）相关形式5 在速度不变的条件下，车辆行驶的路程与行驶时间之间的联系为( )。（A）不完全相关（B）完全相关（C）不相关（D）负相关6 下列变量关系中属于正相关的有( )。（A）工人工资与劳动生产率（B）列车时速与到达目的地所需的时间（C）商品流通规模与流通费用（D）人均消费支出与气温高低7 下面的散点图(如图 7-2 所示)是对 10 户居民家庭月可支配收入和月食品消费支出进行调查后整理得到的相关图(单位：元)。根据相关图可知居民的月支配收入与月食品消费支出之间关系为( )。（A）正线性关系（B）不相关（C）负线性关系（D）完全相关8 根据货币时间价值概念，货币终值的大小不取决于( )。（A
3、）计息的方法（B）现值的大小（C）利率（D）市场价格9 为了在约定的未来某一时点清偿某笔债务或积累一定数额资金而必须分次等额提取的存款准备金是指( )。（A）偿债基金（B）预付年金（C）递延年金（D）永续年金10 某公司从本年度起每年年末存入银行一笔固定金额的款项，若按复利制度用最简便算法计算第 n 年末可以从银行取出的本利和，则应选用的时间价值系数是( )。（A）复利现值系数（B）复利终值系数（C）普通年金现值系数（D）普通年金终值系数11 某投资者的一项投资预计两年后价值 100000 元，假设必要收益率是 20%，下述数值中最接近按复利计算的该投资的现值为( )元。（A）60000（B）
4、 65000（C） 70000（D）7500012 某只股票要求的收益率为 15%，收益率的标准差为 25%，与市场投资组合收益率的相关系数是 0.2，市场投资组合要求的收益率是 14%，市场组合的标准差是4%，假设处于市场均衡状态，则市场风险价格和该股票的贝塔系数分别为( )。（A）5% ；1.75（B） 4%；1.25（C） 4.25%；1.45（D）5.25% ；1.5513 假定汪先生当前投资某项目，期限为 3 年，第一年年初投资 100000 元。第二年年初又追加投资 50000 元。年收益率为 10%，那么他在 3 年内每年末至少收回( )元才是盈利的。（A）33339（B） 43
5、333（C） 58489（D）4438614 某投资者投资 10000 元于一项期限为 3 年、年息 8%的债券(按年计息)，按复利计算该项投资的终值为( )元。（A）12597.12（B） 12400（C） 10800（D）1331015 某股票收益率的标准差为 0.8，其市场组合收益率的相关系数为 0.5，市场组合收益率的标准差为 0.45。该股票的收益率与市场组合收益率之间的协方差和该股票的贝塔系数分别为( ) 。（A）0.18；0.89（B） 0.15；0.53（C） 0.45；0.85（D）0.32；0.8116 假定金先生持有 A 公司的优先股，每年可获得优先股股利 3000 元，
6、若年利率为 5%。则该优先股未来股利的现值为( )元。（A）1000（B） 60000（C） 30000（D）5000017 以下关于现值的说法正确的是( )。（A）当给定终值时，贴现率越高，现值越低（B）当给定利率及终值时，取得终值的时间越长，该终值的现值就越高（C）在其他条件相同的情况下，按单利计息的现值要低于用复利计算的现值（D）利率为正时，现值大于终值18 假设市场投资组合的收益率和方差是 10%和 0.0625，无风险报酬率是 5%，某种股票报酬率的方差是 0.04，与市场投资组合报酬率的相关系数为 0.3，则该种股票的必要报酬率为( ) 。（A）6.25%（B） 6.20%（C）
7、6.50%（D）6.45%19 李女士持有西南公司的优先股 10000 股，每年可获得优先股股利 2600 元，若利息率为 8% ，该优先股历年股利的现值为( )元。（A）32225（B） 32500（C） 2505（D）3255020 6 年分期付款购物，每年初付 200 元，设银行利率为 10%，该项分期付款相当于购价为 ( ) 元的一次现金支付。（A）958.16（B） 1018.2（C） 1200.64（D）1354.3221 现有两个投资项目甲和乙，已知甲、乙方案的期望值分别为 20%、28%，标准差分别为 30%、55% ，那么( ) 。（A）甲项目的风险程度大于乙项目的风险程度（
8、B）甲项目的风险程度小于乙项目的风险程度（C）甲项目的风险程度等于乙项目的风险程度（D）两个项目的风险程度不能确定22 A 方案在三年中每年年初付款 100 元，B 方案在三年中每年年末付款 100 元，若利率为 10%，则二者在第三年年末时的终值相差( )。（A）33.1（B） 31.3（C） 23.1（D）13.3123 关于现值和终值，下列说法错误的是( )。（A）随着复利计算频率的增加，实际利率增加，现金流量的现值增加（B）期限越长，利率越高，终值就越大（C）货币投资的时间越早，在一定时期期末所积累的金额就越高（D）当给定利率及终值时，取得终值的时间越长，该终值的现值就越低24 某企业
9、拟建立一项基金计划，每年初投入 10 万元，若利率为 10%，5 年后该项基金本利和将为( ) 元。（A）671561（B） 564100（C） 871600（D）61050025 下列关于资金时间价值的论述中，不正确的是( )。（A）资金时间价值是资金在周转使用中产生的（B）资金的时间价值与通货膨胀密切相关（C）资金的时间价值是一个客观存在的经济范畴（D）资金的时间价值相当于特定条件下的社会平均资金利润率26 关于年金，下列说法错误的是( )。（A）在每期期初发生的等额支付称为预付年金（B）在每期期末发生的等额支付称为普通年金（C）递延年金是普通年金的特殊形式（D）如果递延年金的第一次收付款
10、的时间是第 9 年年初，那么递延期数应该是 827 在下列各项中，可以直接或间接利用普通年金终值系数计算出确切结果的项目有( )。偿债基金 永续年金现值 先付年金终值 永续年金终值（A）（B） （C） （D）28 年金是指一定期间内每期相等金额的收付款项，按付款时点的不同分为普通年金和预付年金。普通年金是指在一定时期内每期( )等额收付的系列款项。（A）期初（B）期末（C）期中（D）期内29 某项目从现在开始投资，2 年内没有回报，从第 3 年开始每年获利额为 A，获利年限为 5 年，则该项目利润的现值为( )； A(P/A，i，5)(P/S ，i，3) A(P/A，i，5)(P/S，i，2)
11、 A(P/A，i，7)-A(P/A，i，2) A(P/A，i，7)-A(P/A，i，3)（A）（B） （C） （D）30 下列公式正确的有( )。 预付年金现值系数=(1+i)普通年金的现值系数 预付年金终值系数=(1+i) 普通年金的终值系数 偿债基金系数=(1+i)普通年金的终值系数 资本回收系数=(1+i)普通年金的现值系数（A）（B） （C） （D）31 下列关于复利终值的说法错误的是( )。（A）复利终值系数表中现值 PV 已假定为 1，因而终值 FV 即为终值系数（B）通过复利终值系数表，在给定 r 与 n 的前提下，可以方便地求出 1 元钱投资n 年的本利和（C）复利终值通常用于
12、计算多笔投资的财富累积成果，即多笔投资经过若干年成长后的反映的投资价值（D）复利终值是指给定初始投资、一定投资报酬率和一定投资期限的每件下，以复利计算的投资期末的本利和32 普通年金终值系数的倒数称为( )。（A）复利终值系数（B）偿债基金系数（C）普通年金现值系数（D）投资回收系数33 下列关于复利现值的说法，错误的是( )。（A）复利现值在理财计算中常见的应用包括确定现在应投入的投资金额（B）不同阶段的理财目标的价值在整合规划时可以简单相加（C）零息债券的投资价值=面值(到期还本额) 复利现值系数 (n，r)（D）复利现值就是在给定投资期末期望获得的投资价值、一定投资报酬率和一定投资期限的
13、条件下，以复利折现计算的投资期初所需投入金额34 某校准备设立永久性奖学金，每年计划颁发 36000 元资金，若年复利率为12%，该校现在应向银行存入( )元本金。（A）450000（B） 300000（C） 350000（D）36000035 假设今后通货膨胀率维持在 3%，40 岁的小华如果想要在 65 岁时拥有相当于现在 20 万元价值的资产，请问以当年价格计，小华 65 岁时需要拥有( )万元的资产。（A）41.12（B） 44.15（C） 40.66（D）41.8836 某项目前 3 年无资金流入，从第 3 年末开始每年流入 500 万元，共 5 年。假设年利率为 10%，其终值为(
14、 )万元。（A）2994.59（B） 3052.55（C） 1813.48（D）3423.2137 吴女士希望 8 年后购置一套价值 200 万元的住房，10 年后子女高等教育需要消费 60 万元，20 年后需要积累和准备 40 万元用于退休后的支出。假设投资报酬率为 8%，吴女士总共需要为未来的支出准备的资金量是( )万元。（A）154.38（B） 174.75（C） 144.38（D）124.5838 有一项年金，前 4 年无流入，后 5 年每年年初流入 500 万元，假设年利率为10%，其现值为( )万元。（A）1455.45（B） 1423.52（C） 1542.32（D）1354.2
15、339 下列现金流量图中，符合年金概念的是( )。（A）（B）（C）（D）40 下列关于期初年金现值系数公式错误的是( )。（A）期初年金现值系数(n，r)=期末年金现值系数(n，r)+1-复利现值系数(n，r)（B）期初年金终值系数(n，r)=期末年金终值系数(n，r)+1+ 复利终值系数(n，r)（C）期初年金现值系数(n，r)=期末年金现值系数(n-1，r)+1（D）期初年金终值系数(n，r)=期末年金终值系数(n+1，r)-141 下列系数间关系错误的是( )。（A）复利终值系数=1/复利现值系数（B）复利现值系数=1/ 年金现值系数（C）年金终值系数= 年金现值系数 x 复利终值系数
16、（D）年金现值系数=年金终值系数 x 复利现值系数42 年金的终值是指( )。（A）一系列等额付款的现值之和（B）一定时期内每期期末等额收付款的终值之和（C）某特定时间段内收到的等额现金流量（D）一系列等额收款的现值之和43 下列公式中，不正确的是( )。（A）（B）（C）（D）44 某人希望在 5 年后取得本利和 1 万元，用于支付一笔款项。若按单利计算，利率为 5% ，那么，他现在应存入( )元。（A）8000（B） 9000（C） 9500（D）780045 年金必须满足三个条件，不包括以下的( )。（A）每期的金额固定不变（B）流入流出方向固定（C）在所计算的期间内每期的现金流量必须连
17、续（D）流入流出必须都发生在每期期末46 根据资金时间价值理论，在期末年金现值系数的基础上，期数减 1，系数加 1的计算结果，应当等于( )。（A）递延年金现值系数（B）期末年金现值系数（C）期初年金现值系数（D）永续年金现值系数47 在理财规划方面，生活费、房租与保险费通常发生在_，收入的取得、每期房贷本息的支出、利用储蓄来投资等，通常是用_。( )（A）期初；期末年金（B）期末；期初年金（C）期末；期末年金（D）期初；期初年金48 下列说法正确的是( )。 复利终值和复利现值互为逆运算 单利终值和单利现值互为逆运算 普通年金终值和偿债基金互为逆运算 普通年金现值和资本回收额互为逆运算（A）（B） （C） （D）49 某投资项目现金流如下：初始投资 20000 元，第一年年末收入 5000 元，第二年年末收入 10000 元，第三年年末收入 15000 元，投资人要求的投资收益率为19%，该项目是否值得投资?( )（A）收支相抵，无所谓值不值得投资（B）收支相抵，不值得投资（C）不值得投资（D）值得投资50 复利终值在理财计算中常见的应用不包括( )。（A）计算存款本利和（B）计算多期投资的终值（C）计算单笔投资到期可累积的投资额（D）计算考虑通货膨胀因素后维持购买力水平的名义目标价值
