1、助理理财规划师三级理论知识（理财计算基础）历年真题试卷汇编1 及答案解析(总分：94.00，做题时间：90 分钟)一、理论知识(总题数：23，分数：46.00)1.理论知识单项选择题（分数：2.00）_2.2，3，4，9，10，这五个数的几何平均数是( )。2010 年 5 月二级、三级真题（分数：2.00）A.381B.420C.464D.5603.从 1，2，3，10 共十个数字中任取一个，然后放回，先后取出 5 个数字，则所得 5 个数字全不相同的事件的概率等于( )。2009 年 11 月二级、三级真题（分数：2.00）A.03024B.00302C.02561D.002854.某服装
2、店根据历年销售资料得知：一位顾客在商店中购买服装的件数 x 的分布状况如下表，那么顾客在商店平均购买服装件数为( )。2009 年 11 月二级、三级真题 （分数：2.00）A.0.95B.0.785C.1.90D.1.575.小杨进行连续 4 年的债券投资，分别获得了 65、7、6、75的收益率，而在这 4 年里，通货膨胀率分别达到了 3、3、25、35，则小杨的债券投资的实际年平均收益率为( )。2009年 11 月二级、三级真题（分数：2.00）A.364B.375C.675D.6166.为了解 2006 年中国基金市场开放式基金中大部分基金的收益水平，应参考基金收益率统计指标中的( )
3、。2007 年 11 月二级、三级真题（分数：2.00）A.算术平均数B.中位数C.众数D.算数平均数、中位数、众数均可7.扔一枚质地均匀的硬币，我们知道出现正面或反面的概率都是 05，这属于概率应用方法中的( )。2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.古典概率方法B.统计概率方法C.主观概率方法D.样本概率方法8.统计图中的( )可以反映数据的分布，在投资实践中被演变成著名的 K 线图。2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.直方图B.柱形图C.盒形图D.饼状图9.假设 A 股票指数与 B 股票指数有一定的相关性，A 股票指数上涨概率为 05，B 股票指数上涨的概率为0
4、6，A 股票指数上涨的情况下 B 股票指数上涨的概率为 04，则同一时间段内这两个股票指数至少有一个上涨的概率是( )。2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.06B.07C.08D.0910.假设股票 A 和 B 的协方差为 00006，股票 A 的标准差为 003，股票 B 的标准差为 004，则可知这两只股票的相关系数为( )。2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.012B.05C.076D.111.股票 X 和股票 Y，这两只股票下跌的概率分别为 04 和 05，两只股票至少有一只下跌的概率为07，那么，这两只股票同时下跌的概率为( )。2008 年 11 月三级
5、真题（分数：2.00）A.09B.07C.04D.0212.股票 X 和股票 Y，股票 X 的预期报酬率为 20，股票 Y 的预期报酬率为 30，股票 X 报酬率的标准差为 40，股票 Y 报酬率的标准差为 50，那么( )。2008 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.股票 X 的变异程度大于股票 Y 的变异程度B.股票 X 的变异程度小于股票 Y 的变异程度C.股票 X 的变异程度等于股票 Y 的变异程度D.无法确定两只股票变异程度的大小13.甲向乙借款 5 万元，双方约定年利率为 4，以单利计息，5 年后归还，则届时本息和为( )万元。2008 年 11 月三级真题（分数：2.00
6、）A.608B.622C.600D.58214.为研究基金企业的整体运行情况，某研究所抽取 80 家基金公司作为研究对象，则选取的 80 家基金公司在统计学中被称为( )。2008 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.总体B.个体C.样本D.众数15.某投资者拥有的投资组合中投资 A 股票 40，投资 B 股票 10，投资 C 股票 20，投资 D 股票30。A、B、C、D 四支股票的收益率分别为 10、12、3、一 7，则该投资组合的预期收益率为( )。2008 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.45B.72C.37D.8116.某公司随机抽取的 8 位员工的工资水平如下：800
7、、3000、1200、1500、7000、1500、800、1500。则该公司 8 位员工的工资的中位数是( )。2008 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.800B.1200C.1500D.300017.接上题，公司 8 位员工工资的众数是( )。2008 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.3000B.1500C.1200D.80018.苗小小以 6的年利率从银行贷款 200000 元投资于某个寿命为 10 年的项目，则该项目每年至少应该收回( )元才不至于亏损。2007 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.15174B.20000C.27174D.4234719.如果市场
8、上一共有 300 只基金，其中五星级基金有 30 只，投资者任意从这 300 只基金里挑选 2 只进行投资，则任意挑选的这两只基金都是五星级基金的概率是( )。2007 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.00100B.00090C.02000D.0009720.某只股票今天上涨的概率为 34，下跌的概率为 40，那么该股票今天不会上涨的概率是( )。2007年 5 月三级真题（分数：2.00）A.26B.34C.60D.6621.设 A 与 B 是相互独立的事件，已知 P(A)=13，P(B)=14，则 P(AB)=( )。2007 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.112B.1
9、4C.13D.71222.已知某只股票连续三天的收盘价分别为 1150 元，1128 元，1175 元，那么该股票这三天的样本方差为( )(计算过程保留小数点后四位，计算结果保留小数点后两位)。2007 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.024B.023C.011D.00623.某客户在年初购买了价值 1000 元的股票，在持有期间所得红利为 80 元，年底售出股票获得 1200 元，则投资该股票的回报率为( )。2007 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.233B.280C.80D.20024.多项选择题_25.下列选项中，涉及年金计算的是( )。2015 年 11 月三级真题（
10、分数：2.00）A.住房贷款B.偿债基金C.银行储蓄存款中的零存整取D.银行定期存款E.购买股票26.以下对古典概率特征的描述正确的是( )。2015 年 5 月二级、三级真题（分数：2.00）A.可能发生的结果个数是不确定的B.可能发生的结果是有限的C.各事件的发生或出现是等可能的D.可能发生的结果是两两互不相容的E.实验前结果是确定的27.为了研究随机现象，就需要对客观事物进行观察，观察的过程就称为随机试验。随机试验的特点是( )。2010 年 5 月二级、三级真题（分数：2.00）A.实验是可逆的B.在相同条件下可重复进行C.每次实验的结果具有多种可能性D.实验之前无法准确知道出现哪种结
11、果E.实验结果具有共同性28.在理财规划中，收益和风险是投资决策最重要的参考指标，反映投资项目的风险指标的参数为( )。2009 年 11 月二级、三级真题（分数：2.00）A.均值B.方差C.标准差D.变异系数E. 系数29.到期收益率的暗含条件有( )。2008 年 5 月二级、三级真题（分数：2.00）A.债券利息以市场利率进行再投资B.投资者将一直持有债券，直至债券到期为止C.假设各期的利息收入要在债券的剩余期限内进行再投资，并且投资收益率等于到期收益率D.假设各期的利息收入要在债券的剩余期限内进行再投资，并且投资收益率等于无风险收益率E.投资者的到期收益率保持稳定30.在理财规划中，
12、平均数被广泛用于金融产品、证券市场变化等市场分析，平均数主要包括( )。2009年 11 月三级真题（分数：2.00）A.数学期望B.算术平均数C.几何平均数D.中位数E.众数31.假设存在事件 A 与事件 B，则关于这两个事件之间的关系表述正确的是( )。2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.若 A 和 B 不可能同时出现，则互为互不相容事件B.若 A 和 B 至少有一个出现，则表示两事件的积C.A 的出现与否与 B 出现没有任何关系，则表示互为独立事件D.若 A 包含 B，则只要 A 出现，B 就会出现E.若 A 和 B 为互补事件，则样本空间中只包含 A 和 B32.下列属于
13、平均指标的有( )。2008 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.200 只股票的平均价格B.经济平均增长率C.人均国内生产总值D.20 只基金价格的中位数E.产品的单位成本33.理财规划中常用的统计量主要包括( )。2008 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.算术平均数B.几何平均数C.中位数D.众数E.相关系数资料：x 股票与 Y 股票的收益状况如下： （分数：10.00）(1).股票 X 与股票 Y 的预期收益率是( )。（分数：2.00）A.195B.424C.505D.625E.678(2).股票 X 与股票 Y 的方差是( )。（分数：2.00）A.00032B.00
14、045C.00097D.00125E.00162(3).股票 X 与股票 Y 的标准差是( )。（分数：2.00）A.00566B.00671C.00985D.01118E.01273(4).股票 X 与股票 Y 的协方差与相关系数是( )。（分数：2.00）A.00085B.00039C.00043D.05034E.10000(5).股票 x 与股票 Y 的变异系数是( )。（分数：2.00）A.133B.142C.328D.479E.65334.贴现收益率的说法中( )正确。2008 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.使用面值的百分比收益，而不是计算到期收益率时采用的购买价格的百分比
15、收益B.按照一年 365 天而不是一年 360 天来计算年度收益率C.按照一年 360 天而不是一年 365 天来计算年度收益率D.债券的贴现率低于其以到期收益率表示的利率E.贴现发行债券的期限越长，偏离程度越大35.下列关于相关系数的说法中正确的是( )。2007 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.相关系数与协方差成正比关系B.相关系数能反映证券之间的关联程度C.相关系数为正，说明证券之间的走势相同D.相关系数为 1，说明证券之间是完全正相关关系E.相关系数为 0，说明证券之间不相关36.下面关于方差的说法中正确的是( )。2007 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.方差能反
16、映数据围绕着平均值波动的程度B.方差能反映数据的大小C.方差能反映数据之间的关联程度D.方差可以用来度量股票的总风险E.方差越大，数据分布越不集中，方差越小，数据分布越集中37.影响变异系数的因素包括( )。2007 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.众数B.期望C.内部收益率D.持有期收益率E.标准差38.判断题（分数：2.00）_39.当期收益率是衡量债券收益最常用的指标。( )2013 年 11 月二级、三级真题（分数：2.00）A.正确B.错误40.到期收益率是使各个现金流的净现值等于 0 的贴现率。( )2010 年 5 月二级、三级真题（分数：2.00）A.正确B.错误41.
17、设 A、B 是 Q 中的随机事件，则 A B=A AB B。( )2009 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.正确B.错误42.方差的平方是标准差。( )2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.正确B.错误43.永续年金既无现值，也无终值。( )2008 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.正确B.错误助理理财规划师三级理论知识（理财计算基础）历年真题试卷汇编1 答案解析(总分：94.00，做题时间：90 分钟)一、理论知识(总题数：23，分数：46.00)1.理论知识单项选择题（分数：2.00）_解析：2.2，3，4，9，10，这五个数的几何平均数是( )。2010 年
18、 5 月二级、三级真题（分数：2.00）A.381B.420C.464 D.560解析：解析：几何平均数=3.从 1，2，3，10 共十个数字中任取一个，然后放回，先后取出 5 个数字，则所得 5 个数字全不相同的事件的概率等于( )。2009 年 11 月二级、三级真题（分数：2.00）A.03024 B.00302C.02561D.00285解析：解析：该事件的概率=109 8 7 610 5 =03024。4.某服装店根据历年销售资料得知：一位顾客在商店中购买服装的件数 x 的分布状况如下表，那么顾客在商店平均购买服装件数为( )。2009 年 11 月二级、三级真题 （分数：2.00）
19、A.0.95B.0.785C.1.90 D.1.57解析：解析：顾客在商店平均购买服装件数=0010+1033+2031+3013+4009+5004=19。5.小杨进行连续 4 年的债券投资，分别获得了 65、7、6、75的收益率，而在这 4 年里，通货膨胀率分别达到了 3、3、25、35，则小杨的债券投资的实际年平均收益率为( )。2009年 11 月二级、三级真题（分数：2.00）A.364B.375 C.675D.616解析：解析：几何平均数主要应用在涉及跨期收益率以及增长率等方面的计算。该投资的实际年平均收益率=6.为了解 2006 年中国基金市场开放式基金中大部分基金的收益水平，应
20、参考基金收益率统计指标中的( )。2007 年 11 月二级、三级真题（分数：2.00）A.算术平均数B.中位数 C.众数D.算数平均数、中位数、众数均可解析：解析：中位数是样本数据所占频率的等分线，它不受少数几个极端值的影响，有时用它代表全体数据的一般水平更合适。2006 年我国股票市场存在异常波动，采用中位数比较合适。7.扔一枚质地均匀的硬币，我们知道出现正面或反面的概率都是 05，这属于概率应用方法中的( )。2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.古典概率方法 B.统计概率方法C.主观概率方法D.样本概率方法解析：解析：如果一共可能发生 n 个事件，所有事件发生的概率都相等(
21、即等可能)，那么，每个事件发生的概率都是 1n。计算这些概率的基础就是事先知道事件的发生是等可能的，所以我们称之为“先验”或“古典”概率方法。8.统计图中的( )可以反映数据的分布，在投资实践中被演变成著名的 K 线图。2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.直方图B.柱形图C.盒形图 D.饼状图解析：解析：盒形图在投资实践中被演变成著名的 K 线图。日 K 线是根据股价(或者指数)一天的走势中形成的四个价位，即开盘价、收盘价、最高价、最低价绘制而成的。9.假设 A 股票指数与 B 股票指数有一定的相关性，A 股票指数上涨概率为 05，B 股票指数上涨的概率为06，A 股票指数上涨的
22、情况下 B 股票指数上涨的概率为 04，则同一时间段内这两个股票指数至少有一个上涨的概率是( )。2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.06B.07C.08D.09 解析：解析：两个股票指数至少有一个上涨的概率 P(A 或 B)=P(A)+P(B)一 P(AB)=P(A)+P(B)一 P(A)P(BA)=05+06-0405=09。10.假设股票 A 和 B 的协方差为 00006，股票 A 的标准差为 003，股票 B 的标准差为 004，则可知这两只股票的相关系数为( )。2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.012B.05 C.076D.1解析：解析：相关系数=0
23、0006(003004)=05。11.股票 X 和股票 Y，这两只股票下跌的概率分别为 04 和 05，两只股票至少有一只下跌的概率为07，那么，这两只股票同时下跌的概率为( )。2008 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.09B.07C.04D.02 解析：解析：两只股票同时下跌的概率=04+05 一 07=02。12.股票 X 和股票 Y，股票 X 的预期报酬率为 20，股票 Y 的预期报酬率为 30，股票 X 报酬率的标准差为 40，股票 Y 报酬率的标准差为 50，那么( )。2008 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.股票 X 的变异程度大于股票 Y 的变异程度 B.
24、股票 X 的变异程度小于股票 Y 的变异程度C.股票 X 的变异程度等于股票 Y 的变异程度D.无法确定两只股票变异程度的大小解析：解析：根据变异系数=标准差数学期望100，可得：股票 X 的变异系数=4020=2；股票Y 的变异系数=5030=167。13.甲向乙借款 5 万元，双方约定年利率为 4，以单利计息，5 年后归还，则届时本息和为( )万元。2008 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.608B.622C.600 D.582解析：解析：届时本息和 FV=5(1+45)=6(万元)。14.为研究基金企业的整体运行情况，某研究所抽取 80 家基金公司作为研究对象，则选取的 80
25、家基金公司在统计学中被称为( )。2008 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.总体B.个体C.样本 D.众数解析：解析：一般情况下在研究总体的特征时不会调查到所有的个体，因此经常从总体中抽取一部分个体作为一个集合进行研究，这个集合就是样本。抽样的目的是根据样本提供的信息推断总体的特征。15.某投资者拥有的投资组合中投资 A 股票 40，投资 B 股票 10，投资 C 股票 20，投资 D 股票30。A、B、C、D 四支股票的收益率分别为 10、12、3、一 7，则该投资组合的预期收益率为( )。2008 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.45B.72C.37 D.81解析：解析：
26、投资组合的预期收益率=4010+1012+203+30(一 7)=37。16.某公司随机抽取的 8 位员工的工资水平如下：800、3000、1200、1500、7000、1500、800、1500。则该公司 8 位员工的工资的中位数是( )。2008 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.800B.1200C.1500 D.3000解析：解析：将资料内所有观测值从小到大依次排列，位于中间的那个观测值，称为中位数，简称中数：当观测值的个数是偶数时，则以中间两个观测值的平均数作为中位数；当观测值个数 n 为奇数时，则以(n+1)2 位置的观测值为中位数。17.接上题，公司 8 位员工工资的众数是
27、( )。2008 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.3000B.1500 C.1200D.800解析：解析：一组数据中出现次数最多的变量值称为众数。众数主要用于测度分类数据的集中趋势，一般情况下，只有在数据量较大的情况下，众数才有意义。众数是一个位置的代表值，它不受数据中极端值的影响。18.苗小小以 6的年利率从银行贷款 200000 元投资于某个寿命为 10 年的项目，则该项目每年至少应该收回( )元才不至于亏损。2007 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.15174B.20000C.27174 D.42347解析：解析：每年应该收回额度=200000(1+6) 10 (FA，
28、6，10)=27174(元)。19.如果市场上一共有 300 只基金，其中五星级基金有 30 只，投资者任意从这 300 只基金里挑选 2 只进行投资，则任意挑选的这两只基金都是五星级基金的概率是( )。2007 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.00100B.00090C.02000D.00097 解析：解析：两只基金都是五星级基金的概率=3030029299=00097。20.某只股票今天上涨的概率为 34，下跌的概率为 40，那么该股票今天不会上涨的概率是( )。2007年 5 月三级真题（分数：2.00）A.26B.34C.60D.66 解析：解析：不会上涨的概率=1 一 34
29、=66。21.设 A 与 B 是相互独立的事件，已知 P(A)=13，P(B)=14，则 P(AB)=( )。2007 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.112 B.14C.13D.712解析：解析：P(AB)=P(A)P(B)=(13)(14)=112。22.已知某只股票连续三天的收盘价分别为 1150 元，1128 元，1175 元，那么该股票这三天的样本方差为( )(计算过程保留小数点后四位，计算结果保留小数点后两位)。2007 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.024B.023C.011D.006 解析：解析：计算过程如下：计算股票收盘价的数学期望， =(115+1128+
30、1175)3=1151；按照样本方差的计算公式，计算样本方差，样本方差= 23.某客户在年初购买了价值 1000 元的股票，在持有期间所得红利为 80 元，年底售出股票获得 1200 元，则投资该股票的回报率为( )。2007 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.233B.280 C.80D.200解析：解析：股票的回报率=(80+12001000)1000=28。24.多项选择题_解析：25.下列选项中，涉及年金计算的是( )。2015 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.住房贷款B.偿债基金 C.银行储蓄存款中的零存整取 D.银行定期存款E.购买股票解析：解析：B 项，偿债基金的
31、计算实际也就是年金终值的逆运算；C 项，银行储蓄存款中的零存整取属于典型的年金终值计算。26.以下对古典概率特征的描述正确的是( )。2015 年 5 月二级、三级真题（分数：2.00）A.可能发生的结果个数是不确定的B.可能发生的结果是有限的 C.各事件的发生或出现是等可能的 D.可能发生的结果是两两互不相容的 E.实验前结果是确定的解析：解析：古典概率的特征有：在实验中它的全部可能结果是有限的，并且这些事件是两两互不相容的；各事件的发生或出现是等可能的，即他们发生的概率都一样。需要注意的是，古典概率可能发生的结果个数是确定的，且实验前结果是不确定的。27.为了研究随机现象，就需要对客观事物
32、进行观察，观察的过程就称为随机试验。随机试验的特点是( )。2010 年 5 月二级、三级真题（分数：2.00）A.实验是可逆的B.在相同条件下可重复进行 C.每次实验的结果具有多种可能性 D.实验之前无法准确知道出现哪种结果 E.实验结果具有共同性解析：解析：随机试验具有以下三个特点：在相同的条件下可重复进行；每次实验的结果具有多种可能性，而且在试验之前可以知道试验所有可能的结果；在每次试验之前不能准确地知道这次试验将出现哪一种结果。随机试验的结果称为随机事件。28.在理财规划中，收益和风险是投资决策最重要的参考指标，反映投资项目的风险指标的参数为( )。2009 年 11 月二级、三级真题
33、（分数：2.00）A.均值B.方差 C.标准差 D.变异系数 E. 系数 解析：解析：风险是指不确定性所引起的，由于对未来结果予以期望所带来的无法实现该结果的可能性，衡量投资项目风险的参数有：方差和标准差；变异系数； 系数。29.到期收益率的暗含条件有( )。2008 年 5 月二级、三级真题（分数：2.00）A.债券利息以市场利率进行再投资B.投资者将一直持有债券，直至债券到期为止 C.假设各期的利息收入要在债券的剩余期限内进行再投资，并且投资收益率等于到期收益率 D.假设各期的利息收入要在债券的剩余期限内进行再投资，并且投资收益率等于无风险收益率E.投资者的到期收益率保持稳定解析：解析：到
34、期收益率是衡量债券投资收益最常用的指标，它有两个暗含条件：假设投资者将一直持有债券，直至债券到期为止；假设各期的利息收入要在债券的剩余期限内进行再投资。30.在理财规划中，平均数被广泛用于金融产品、证券市场变化等市场分析，平均数主要包括( )。2009年 11 月三级真题（分数：2.00）A.数学期望B.算术平均数 C.几何平均数 D.中位数 E.众数 解析：解析：平均数是统计学中最常用的统计量，用来表明资料中各观测值相对集中较多的中心位置，并被广泛用于金融产品、证券市场变化等市场分析，其主要包括：算术平均数；几何平均数；中位数；众数。31.假设存在事件 A 与事件 B，则关于这两个事件之间的
35、关系表述正确的是( )。2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.若 A 和 B 不可能同时出现，则互为互不相容事件 B.若 A 和 B 至少有一个出现，则表示两事件的积C.A 的出现与否与 B 出现没有任何关系，则表示互为独立事件 D.若 A 包含 B，则只要 A 出现，B 就会出现E.若 A 和 B 为互补事件，则样本空间中只包含 A 和 B 解析：解析：B 项，事件 A 和事件 B 至少有一个出现，则表示两事件的和；D 项，若 A 包含 B，则只要 A出现，B 不一定会出现，但是 B 出现，A 则一定会出现。32.下列属于平均指标的有( )。2008 年 11 月三级真题（分数：
36、2.00）A.200 只股票的平均价格 B.经济平均增长率 C.人均国内生产总值 D.20 只基金价格的中位数 E.产品的单位成本 解析：解析：平均数是统计学中最常用的统计量，用来表明资料中各观测值相对集中较多的中心位置。在理财规划中，平均数被广泛用于金融产品、证券市场变化等市场分析。平均数主要包括算术平均数、几何平均数、中位数、众数，33.理财规划中常用的统计量主要包括( )。2008 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.算术平均数 B.几何平均数 C.中位数 D.众数 E.相关系数 解析：解析：在理财规划中，平均数被广泛用于金融产品、证券市场变化等市场分析。平均数主要包括算术平均数、
37、几何平均数、中位数、众数。此外，方差、协方差以及相关系数也会经常运用。资料：x 股票与 Y 股票的收益状况如下： （分数：10.00）(1).股票 X 与股票 Y 的预期收益率是( )。（分数：2.00）A.195 B.424C.505 D.625E.678解析：解析：股票 X 预期收益率=2515+356+40(一 2)=505；股票 Y 预期收益率=2520+355+40(一 12)=195。(2).股票 X 与股票 Y 的方差是( )。（分数：2.00）A.00032B.00045 C.00097D.00125E.00162 解析：解析：股票 X 方差=(15一 505) 2 25+(6
38、一 505) 2 35+(一 2一 505) 2 40=00045；股票 Y 方差=(20一 195) 2 25+(5一 195) 2 35+(一 12一195) 2 40=00162。(3).股票 X 与股票 Y 的标准差是( )。（分数：2.00）A.00566B.00671 C.00985D.01118E.01273 解析：解析：股票 X 标准差= =00671；股票 Y 标准差=(4).股票 X 与股票 Y 的协方差与相关系数是( )。（分数：2.00）A.00085 B.00039C.00043D.05034E.10000 解析：解析：股票 X 与股票 Y 的协方差=152025+6
39、535+(一 2)(一 12)40一 195505=00085；股票 X 与股票 Y 的相关系数=00085(0067101273)=1。(5).股票 x 与股票 Y 的变异系数是( )。（分数：2.00）A.133 B.142C.328D.479E.653 解析：解析：根据变异系数=标准差数学期望100，可得股票 x 的变异系数=00671505=133；股票 Y 的变异系数=01273195=653。34.贴现收益率的说法中( )正确。2008 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.使用面值的百分比收益，而不是计算到期收益率时采用的购买价格的百分比收益 B.按照一年 365 天而不是一年
40、 360 天来计算年度收益率C.按照一年 360 天而不是一年 365 天来计算年度收益率 D.债券的贴现率低于其以到期收益率表示的利率 E.贴现发行债券的期限越长，偏离程度越大 解析：35.下列关于相关系数的说法中正确的是( )。2007 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.相关系数与协方差成正比关系 B.相关系数能反映证券之间的关联程度 C.相关系数为正，说明证券之间的走势相同 D.相关系数为 1，说明证券之间是完全正相关关系 E.相关系数为 0，说明证券之间不相关 解析：解析：相关系数是对两个变量间线性关系的强弱和方向的度量，由其计算公式可知相关系数与协方差成正比、与变量标准差成反
41、比。相关系数的大小在+1 和一 1 之间。如果相关系数为 1，则两个变量有完全的正线性相关关系，如果相关系数为一 1，则两者有完全的负线性关系，如果相关系数为 0，则两个变量之间不存在线性相关关系。36.下面关于方差的说法中正确的是( )。2007 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.方差能反映数据围绕着平均值波动的程度 B.方差能反映数据的大小C.方差能反映数据之间的关联程度 D.方差可以用来度量股票的总风险 E.方差越大，数据分布越不集中，方差越小，数据分布越集中 解析：解析：一般而言，方差越大，这组数据就越离散，数据的波动就越大，风险也大；方差越小，这组数据就越集合，数据的波动也就
42、越小，风险也就相对越小。37.影响变异系数的因素包括( )。2007 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.众数B.期望 C.内部收益率D.持有期收益率E.标准差 解析：解析：变异系数的计算公式为：变异系数=标准差数学期望100。38.判断题（分数：2.00）_解析：39.当期收益率是衡量债券收益最常用的指标。( )2013 年 11 月二级、三级真题（分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析：衡量债券收益最常用的指标是到期收益率。到期收益率是投资者购买债券并持有至到期的前提下，使未来各期利息收入、到期本金收入现值之和等于债券购买价格的贴现率；当期收益率是年息票利息除以债券价格且当期收益
43、率是到期收益率的近似值。40.到期收益率是使各个现金流的净现值等于 0 的贴现率。( )2010 年 5 月二级、三级真题（分数：2.00）A.正确 B.错误解析：解析：到期收益率是衡量债券投资收益最常用的指标，它是投资者购买债券并持有至到期的前提下，使未来各期利息收入、到期本金收入现值之和等于债券购买价格的贴现率，或者说是使债券各个现金流的净现值等于 O 的贴现率。41.设 A、B 是 Q 中的随机事件，则 A B=A AB B。( )2009 年 11 月三级真题（分数：2.00）A.正确 B.错误解析：解析：事件的和的含义是：事件 A 和事件 B 至少有一个出现，即包括 A 出现、B 出现和 AB 同时出现。42.方差的平方是标准差。( )2009 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析：方差的开方是标准差，标准差的平方是方差。43.永续年金既无现值，也无终值。( )2008 年 5 月三级真题（分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析：永续年金是指无限连续的等额系列收款、付款的年金。永续年金有现值，无终值。
