1、证券产品股票、债券、证券投资基金及答案解析(总分：128.00，做题时间：90 分钟)一、判断题(总题数：41，分数：41.00)1.设权证券是指证券所代表的权利本来不存在，而是随着证券的制作而产生，股票就是一种设权证券。( )（分数：1.00）A.正确B.错误2.参与优先股票是一般意义上的优先股票，其优先权不是体现在股息多少上，而是在分配顺序上。( )（分数：1.00）A.正确B.错误3.具有法人资格的国有企业、事业及其他单位以其依法占用的法人资产向独立于自己的股份公司出资形成或依法定程序取得的股份，称为国有法人股，国有法人股属于社会公众股。( )（分数：1.00）A.正确B.错误4.红筹股
2、是指在中国境外注册、在香港上市，但主要业务在中国内地或大部分股东权益来自中国内地的股票。( )（分数：1.00）A.正确B.错误5.有面额股票发行价格不受票面金额限制。( )（分数：1.00）A.正确B.错误6.境内居民个人与非居民之间可以进行 B 股协议转让。( )（分数：1.00）A.正确B.错误7.股票独立于虚拟资本之外，在股票市场上进行着独立的价值运动，是一种真实资本。( )（分数：1.00）A.正确B.错误8.非累积优先股票的特点是股息分派以每个营业年度为界，当年结清。如果本年度公司的盈利不足以支付全部优先股股息，对其所欠部分，公司将不予累积计算，但优先股股东可以要求公司在以后的营业
3、年度中予以补发。( )（分数：1.00）A.正确B.错误9.基金管理费通常按照每个估值日基金净资产的一定比率(年率)逐日计提，累计至每年年底，按年一次性支付。( )（分数：1.00）A.正确B.错误10.基金估值的目的是使基金价格能较准确地反映基金的市场价值。( )（分数：1.00）A.正确B.错误11.对于投资者来说，非累积优先股股息收入的稳定性差。( )（分数：1.00）A.正确B.错误12.可转换优先股票可转换成公司发行的各种股票。( )（分数：1.00）A.正确B.错误13.根据证券法的规定，股票采用纸面形式或国务院证券管理部门规定的其他形式。( )（分数：1.00）A.正确B.错误1
4、4.金融债券的发行主体是银行或非银行的金融机构。金融机构一般有雄厚的资金实力，信用度较高，通常被称为“金边债券”。( )（分数：1.00）A.正确B.错误15.息票累积债券是指规定了票面利率，但是债券持有人必须在债券到期时一次性获得还本付息，存续期间没有利息支付的债券，所以也常被称为缓息债券。( )（分数：1.00）A.正确B.错误16.公司型基金在组织形式上与股份有限公司类似，由股东选举董事会，由股东大会选聘基金管理公司，基金管理公司负责管理基金业务。( )（分数：1.00）A.正确B.错误17.外国债券的特点是债券发行人、债券的面值货币和发行市场同属于一个国家。( )（分数：1.00）A.
5、正确B.错误18.我国的混合资本债券是指商业银行为补充附属资本发行的、清偿顺序位于股权资本之前但列在一般债务和次级债务之后、期限在 20 年以上、发行之日起 15 年内不可赎回的债券。( )（分数：1.00）A.正确B.错误19.实物国债与实物债券含义相近，都是指以某种商品实物为本位而发行的债券。( )（分数：1.00）A.正确B.错误20.附新股认股权公司债与可转换公司债不同，前者在行使新股认购权后，债券形态随即消失，而后者在行使转换权后，债券形态依然存在。( )（分数：1.00）A.正确B.错误21.外国债券在法律上所受的限制比欧洲债券少，它不需官方主管机构的批准，也不受货币发行国有关法令
6、的管制和约束。( )（分数：1.00）A.正确B.错误22.附有可转换条款的债券是指债券持有人具有按约定条件将发行公司普通股股票转换成债券的选择权。( )（分数：1.00）A.正确B.错误23.商业银行次级债券是指商业银行发行的、本金和利息的清偿顺序列于商业银行其他负债之前，居商业银行股权资本之后的债券。( )（分数：1.00）A.正确B.错误24.债券票面上有四个基本要素，这四个要素都会在债券上印制出来。( )（分数：1.00）A.正确B.错误25.在国际债券市场上筹集资金，都可以得到一个主权国家政府最终偿债的承诺保证。( )（分数：1.00）A.正确B.错误26.贴现债券是属于折价方式发行
7、的债券。( )（分数：1.00）A.正确B.错误27.贴现债券在票面上仍标明利率，只是在发行收款时预先扣除了利息。( )（分数：1.00）A.正确B.错误28.凭证式国债的发行和交易可以实现无纸化。( )（分数：1.00）A.正确B.错误29.ETF 只能在二级市场进行买卖，不得在一级市场进行申购、赎回。( )（分数：1.00）A.正确B.错误30.管理费通常从基金的股息、利息收益中或从基金资产中扣除，也可以向投资者收取。( )（分数：1.00）A.正确B.错误31.契约型基金和公司型基金在法律依据、组织形式以及有关当事人的地位等方面是不同的，它们的投资方式也是不同的。( )（分数：1.00）
8、A.正确B.错误32.开放式基金的买卖价格受市场供求关系的影响，常出现溢价或折价现象。( )（分数：1.00）A.正确B.错误33.封闭式基金和开放式基金一般在每个交易日连续公布基金份额资产净值。( )（分数：1.00）A.正确B.错误34.由于指数基金的投资非常分散，因此可以完全消除投资组合的系统风险。( )（分数：1.00）A.正确B.错误35.基金在估值时，在存在活跃市场的情况下，应采用市价确定股票投资的公允价值。( )（分数：1.00）A.正确B.错误36.基金分配通常有两种方式：一是分配现金；二是分配基金的投资组合中的证券。( )（分数：1.00）A.正确B.错误37.现有开放式基金
9、 A 和 B，其总资产分别为 60 亿元和 50 亿元，总负债分别为 30 亿元和 25 亿元，分别发行了 25 亿份和 20 亿份，则 A 的基金份额资产净值高于 B。( )（分数：1.00）A.正确B.错误38.LOF 结合了封闭式基金与开放式基金的运作特点，投资者一方面可以像封闭式基金一样在交易所二级市场进行 LOF 的买卖，另一方面又可以像开放式基金一样申购、赎回。( )（分数：1.00）A.正确B.错误39.基金托管人与基金管理人签订托管协议，在托管协议规定的范围内履行自己的职责但不得收取报酬。( )（分数：1.00）A.正确B.错误40.一般情况下，基金份额价格与资产净值相反，即资
10、产净值增长，基金价格降低。尤其是开放式基金，其基金份额的申购或赎回价格都直接按基金份额资产净值来计价。( )（分数：1.00）A.正确B.错误41.按照基金投资的分散化程度，可以将股票基金分为一般股票基金和专门化股票基金。( )（分数：1.00）A.正确B.错误二、单项选择题(总题数：54，分数：54.00)42.按基金的组织形式不同，基金可分为( )。 A契约型基金和公司型基金 B开放式基金和封闭式基金 C债券基金和股票基金 D成长型基金和收入型基金（分数：1.00）A.B.C.D.43.我国目前发行股票时不允许( )。 A平价发行 B折价发行 C溢价发行 D平价发行或溢价发行（分数：1.0
11、0）A.B.C.D.44.普通股票股东是否具有优先认股权，取决于( )。 A认购时间与股权登记日的关系 B认购时间 C股权登记日 D持有股票时间的长短（分数：1.00）A.B.C.D.45.下列基金的份额净值由高到低排列正确的为( )。甲 乙 丙 丁总资产(亿元) 35 15 20 40总负债(亿元) 15 11 8 5发行份数(亿份) 20 5 10 30 A甲乙丙丁 B甲丁乙丙 C甲丙乙丁 D丙丁甲乙（分数：1.00）A.B.C.D.46.ETF 结合了( )的运作特点。 A封闭式基金和开放式基金 B公司型基金和契约型基金 C股票基金和债券基金 D货币市场基金和衍生工具基金（分数：1.00
12、）A.B.C.D.47.下面( )不是证券投资基金的作用。 A有利于证券市场的发展 B有利于证券市场的稳定 C有利于降低通货膨胀率 D为中小投资者拓宽了投资渠道（分数：1.00）A.B.C.D.48.下列不属于记账式国债发行情况的是( )。 A证券交易所市场发行 B银行间债券市场发行 C同时在银行间债券市场和交易所市场发行 D证券公司间债券市场发行（分数：1.00）A.B.C.D.49.下面关于债券的叙述，正确的是( )。 A债券尽管有面值，代表了一定的财产价值，但它也只是一种虚拟资本，而非真实资本 B债券代表债券投资者的权利，这种权利不是直接支配财产权而是资产所有权 C由于债券期限越长，流动
13、性越差，风险也就较大，所以长期债券的票面利率肯定高于短期债券的票面利率 D流通性是债券的特征之一，也是国债的基本特点，所有的国债都是可流通的（分数：1.00）A.B.C.D.50.股票分割通常会使股票价格( )。 A下跌 B上涨 C没变化 D波动（分数：1.00）A.B.C.D.51.在美国存托凭证的发行中，下列哪个步骤不是必须的?( ) A投资者委托经纪人以 ADR 形式购买非美国公司证券 B将所购买的证券存放在托管银行 C存券银行命令托管银行移送证券 D存券银行发出 ADR（分数：1.00）A.B.C.D.52.依据优先股票在一定的条件下能否转换成其他品种，优先股票可以分为( )。 A累积
14、优先股票和非累积优先股票 B参与优先股票和非参与优先股票 C可转换优先股票和不可转换优先股票 D可赎回优先股票和不可赎回优先股票（分数：1.00）A.B.C.D.53.下面关于国家股的一些说法，错误的是( )。 A国家股权原则上不可以转让，转让须经国家权力机关严格审批 B国有股权可由国家授权投资的机构持有 C国家股是国有股权的一个组成部分 D国有资产管理部门是国有股权行政管理的专职机构（分数：1.00）A.B.C.D.54.下列关于债券含义的叙述，错误的是( )。 A发行人是借入资金的经济主体 B投资者是出借资金的经济主体 C发行人需要在一定时期付息还本 D债券反映了发行者和投资者之间的委托、
15、代理关系（分数：1.00）A.B.C.D.55.下面关于指数基金特点的描述，错误的是( )。 A当价格指数上升时，基金收益增加；反之，收益减少 B基金始终保持即期的市场平均收益水平，因而收益不会太高，也不会太低 C基金收益随着即期的价格指数上下波动，因而收益波动会很大，往往落差很大 D投资组合模仿某一股价指数或债券指数，收益随着即期的价格指数上下波动（分数：1.00）A.B.C.D.56.以下属于有面额股票特点的是( )。 A便于股票分割 B为股票发行价格的确定提供依据 C发行价格灵活 D转让价格灵活（分数：1.00）A.B.C.D.57.从根本上决定股票价格长期变动趋势的是( )。 A财政政
16、策 B景气变动 C货币政策 D心理因素（分数：1.00）A.B.C.D.58.当名义收益率相等的情况下，如果考虑税收的因素，下列债券使投资者获得更多收益的是( )。 A政府债券 B公司债券 C企业债券 D短期融资券（分数：1.00）A.B.C.D.59.股票按股东享有权利的不同，可以分为( )。 A普通股票和优先股票 B记名股票和无记名股票 C有面额股票和无面额股票 D份额股票和比例股票（分数：1.00）A.B.C.D.60.若按照附新股认股权和债券本身能否分开来划分，这种债券的类型分( )。 A独立性与非独立性 B可分型与不可分型 C独立性与分离型 D可分离型与非分离型（分数：1.00）A.
17、B.C.D.61.普通股股东要求分配公司资产的权利不是任意的，普通股股东行使剩余资产分配权的先决条件是( )。 A出席股东大会的股东所持表决权的 2/3 以上通过 B公司解散清算 C公司连续 5 年亏损 D股东大会做出减少公司注册资本的决议（分数：1.00）A.B.C.D.62.下列关于股票基金的描述，正确的是( )。 A股票基金是指以上市股票为惟一投资对象的证券投资基金 B股票基金的投资目标侧重于追求资本利得和短期资本增值 C按基金投资的标的划分，可将股票基金划分为一般股票基金和专门化股票基金 D基金管理人拟定投资组合，将资金投放到一个或几个国家甚至全球的股票市场，以达到分散投资、降低风险的
18、目的（分数：1.00）A.B.C.D.63.下面( )不是基金份额持有人必须承担的义务。 A承担基金亏损或终止的全部责任 B缴纳基金认购款项及规定的费用 C在封闭式基金存续期间，不得要求赎回基金份额 D遵守基金契约（分数：1.00）A.B.C.D.64.仅可以在合格机构投资者范围内交易的 ADR 是( )。 A一级有担保 ADR B二级有担保 ADR C三级有担保 ADR D144A 规则下的私募 ADR（分数：1.00）A.B.C.D.65.下列关于债券特征的描述，错误的是( )。 A安全性是指债券持有人的收益相对固定，并且一定可按期收回投资 B收益性是指债券能为投资者带来一定的收入，即债权
19、投资的报酬 C偿还性是指债券有规定的偿还期限，债务人必须按期向债权人支付利息和偿还本金 D流动性是指债券持有人可按自己的需要和市场的实际状况，灵活地转让债券（分数：1.00）A.B.C.D.66.下列关于股票性质的描述，正确的是( )。 A股票所代表的权利本来不存在 B股票所代表的权利的发生是以股票的制作和存在为条件的 C股票是设权证券 D股票只是把已存在的股东权利表现为证券的形式（分数：1.00）A.B.C.D.67.下列关于股票的清算价值的说法，正确的是( )。 A股票的清算价值是指股票清仓时，股票所能获得的出售价值 B股票的清算价值应与账面价值相等 C股票的清算价值是公司清算时每一股份所
20、代表的实际价值 D公司破产清算时，其发行的股票的交易价值（分数：1.00）A.B.C.D.68.公司以第三者作为还本付息担保而发行的债券是( )。 A信用公司债 B保证公司债 C不动产抵押公司债 D信托公司债（分数：1.00）A.B.C.D.69.在美国发行的外国证券称为( )。 A龙债券 B欧洲债券 C武士债券 D扬基债券（分数：1.00）A.B.C.D.70.下列关于记名股票的阐述，正确的是( )。 A不得转让 B股东应在认购时一次缴足股款 C股东可以分次缴纳出资 D只有记名股东才能行使股东权（分数：1.00）A.B.C.D.71.建设国债、战争国债和特种国债等是按( )分类的国债。 A流
21、通与否 B偿还期限 C发行本位 D资金用途（分数：1.00）A.B.C.D.72.对公司型基金认识正确的是( )。 A通过签订基金契约的形式发行受益凭证而设立的一种基金 B公司型基金的投资者对基金运作的影响比契约型基金的投资者大些 C基金的资金是通过发行基金份额筹集起来的信托财产 D投资者既是基金的委托人，又是基金的受益人（分数：1.00）A.B.C.D.73.下列关于可转换债券与一般债券的比较，错误的是( )。 A在可转换债券转换前，两者一样，投资者都可以得到利息收入 B在可转换债券转换前，两者都不具有股东权利 C可转换债券可以在约定期限内，按预定的转换价格换成公司股份 D两者区别主要在于利
22、率的不同（分数：1.00）A.B.C.D.74.下列关于债券基本性质的描述，错误的是( )。 A债券本身有一定的面值，通常它是债券投资者投入资金的量化表现 B债券与其代表的权利联系在一起，拥有债券也就拥有了债券所代表的权利，转让债券也就将债券代表的权利一并转移 C债券的流动并不意味着它所代表的实际资本也同样流动，债券独立于实际资本之外 D债券代表债券投资者的权利，这种权利是直接支配财产权（分数：1.00）A.B.C.D.75.股价的涨跌和公司盈利的变化( )。 A同时发生，变化幅度也相同 B不同时发生，但变化幅度相同 C同时发生，但变化幅度不相同 D不同时发生，变化幅度也不相同（分数：1.00
23、）A.B.C.D.76.下列对基金份额持有人与管理人之间的关系认识，错误的是( )。 A是委托人、收益人与受托人的关系 B基金份额持有人是基金资产的终极所有者和基金投资收益的受益人；基金管理人则是接受基金份额持有人的委托，负责对所筹集的资金进行具体的投资决策和日常管理 C是所有者和经营者之间的关系 D是相互制衡的关系（分数：1.00）A.B.C.D.77.契约型证券投资基金反映的是( )关系。 A债权债务 B所有权 C信托 D股权（分数：1.00）A.B.C.D.78.关于上市开放式基金(LOF)的描述，不正确的是( )。 A可以在场外市场进行基金份额申购、赎回 B可通过份额转托管机制将场外市
24、场与场内市场有机地联系在一起 CLOF 必须采用指数基金模式 D就产品特性看，深圳证券交易所推出的 LOF 在世界范围内具有首创性（分数：1.00）A.B.C.D.79.假设某只基金持有的某三种股票的数量分别为 10 万股、50 万股和 100 万股，每股的收盘价分别为 30元、20 元和 10 元，银行存款为 1000 万元，对托管人或管理人应付未付的报酬为 500 万元，应付税金为500 万元，已售出的基金份额为 2000 万份。运用一般的会计原则，计算出单位净值为( )元。 A1.10 B1.12 C1.15 D1.17（分数：1.00）A.B.C.D.80.以下各类基金中，管理费费率最
25、低的是( )。 A债券基金 B股票基金 C认股权证基金 D货币市场基金（分数：1.00）A.B.C.D.81.附新股认购权公司债在行使新股认购权后，债券形态( )。 A依然存在 B自行消失 C转为股票 D自动作废（分数：1.00）A.B.C.D.82.债券收益不包括( )。 A股利收益 B利息收入 C资本损益 D再投资收益（分数：1.00）A.B.C.D.83.下列关于地方政府债券的论述，正确的是( )。 A地方政府债券通常可以分为一般债券和普通债券 B收益债券是指地方政府为缓解资金紧张或解决临时经费不足而发行的债券 C普通债券是指为筹集资金建设某项具体工程而发行的债券 D地方政府债券简称“地
26、方债券”，也可以称为“地方公债”或“地方债”（分数：1.00）A.B.C.D.84.下列关于基金托管费的说法，正确的是( )。 A基金托管费通常按照基金资产净值的一定比率提取，逐日计算并累计，按月支付给托管人 B我国封闭式基金按照 0.33%的比例计提基金托管费 C我国开放式基金根据基金合同的规定比例计提基金托管费，通常高于 0.25% D股票型基金的托管费率要低于债券基金及货币市场基金的托管费率（分数：1.00）A.B.C.D.85.下列财政、货币政策中，通常会造成股价上升的是( )。 A中央银行提高法定存款准备金率 B中央银行提高再贴现率 C中央银行通过公开市场业务大量买入股票 D政府大幅
27、提高税率（分数：1.00）A.B.C.D.86.某股份公司因 2010 年度出现亏损，董事会提议 2010 年度暂缓发放优先股股息，待以后盈利年度一并发放。根据上述描述，可知该公司发行的优先股属于( )。 A可转换优先股 B参与优先股 C股息率可调整优先股 D累积优先股（分数：1.00）A.B.C.D.87.外国债券的特点是发行人在一个国家，面值货币和发行市场( )。 A同属发行人所在国家 B同属另一个国家 C分属不同国家 D随意决定（分数：1.00）A.B.C.D.88.下列对平衡型基金的认识，不正确的是( )。 A将资产分别投资于两种以上不同特性的证券上 B在以取得收入为目的的债券及优先股
28、和以资本增值为目的的普通股之间进行平衡 C一般将 25%50%的资产投资于债券及优先股，其余的投资于普通股 D特点是风险比较低，缺点是成长的潜力不大（分数：1.00）A.B.C.D.89.以下属于注册地在中国内地，上市地在新加坡的境外上市的外资股是( )。 AA 股 BS 股 CB 股 DL 股（分数：1.00）A.B.C.D.90.下列关于债券票面要素的描述，正确的是( )。 A为了弥补自己临时性资金周转之短缺，债务人可以发行中长期债债券 B当未来市场利率趋于下降时，应选择发行期限较长的债券 C票面金额定得较小，有利于小额投资者购买，持有者分布面广 D流通市场发达，债券容易变现，长期债券不能
29、被投资者接受（分数：1.00）A.B.C.D.91.我国有关法规规定，封闭式基金年度收益分配比例不得低于基金年度已实现收益的( )。 A70% B80% C60% D90%（分数：1.00）A.B.C.D.92.龙债券利率的确定基准是( )。 A美国联邦基金利率 B伦敦银行同业拆放利率 C新加坡银行同业拆放利率 D香港银行同业拆放利率（分数：1.00）A.B.C.D.93.下列各项中，( )不是影响股价的宏观经济与政策因素。 A战争 B财政政策 C经济增长 D货币政策（分数：1.00）A.B.C.D.94.存托凭证业务中，托管银行所提供的服务包括( )。 A按照 ADR 持有人的要求领取红利或
30、利息，用于再投资或汇回 ADR 发行国 B负责 ADR 的注册和过户 C负责保管 ADR 所代表的基础证券 D负责对公司管理监督（分数：1.00）A.B.C.D.95.下列关于储蓄国债(电子式)特点的描述，错误的是( )。 A针对个人投资者，不向机构投资者发行 B采用实名制，不可流通转让 C收益安全稳定，由人民银行负责还本付息，免缴利息税 D采用电子方式记录债权（分数：1.00）A.B.C.D.三、不定项选择题(总题数：33，分数：33.00)96.开放式基金的申购价和赎回价一般有( )。（分数：1.00）A.申购价=基金份额资产净值+申购费B.申购价=基金份额资产净值-申购费C.赎回价=基金
31、份额资产净值+赎回费D.赎回价=基金份额资产净值-赎回费E.赎回价=申购价+申购费+赎回费F.赎回价=申购价+申购费-赎回费97.下列关于债券票面价值的描述，不正确的有( )。（分数：1.00）A.在债券的票面价值中，只需要规定债券的票面金额B.票面金额定得较小，发行成本也就较小C.票面金额定得较大，有利于小额投资者购买D.票面金额定得较小，有利于小额投资者购买E.债券票面金额的确定也要根据债券的发行对象、市场资金供给情况及债券发行费用等因素综合考虑98.享有优先认股权的股东，对其所享有的优先认股权可有以下( )选择。（分数：1.00）A.行使权利，认购发行的普通股票B.将权利转让给他人，从中
32、获得一定的报酬C.按超出其持股比例 5%以内的数量，优先认购一定数量新发行股票的权利D.不行使权利而听任其过期失效E.将优先认股权进行拍卖99.政府债券的性质主要可以从以下( )方面来考察。（分数：1.00）A.从形式上看，政府债券也是一种有价证券，它具有债券的一般性质。政府债券本身有面额，投资者投资于政府债券可以取得利息，因此，政府债券具备了债券的一般特征B.从功能上看，政府债券最初仅仅是政府弥补赤字的手段，但在现代商品经济条件下，政府债券已成为政府筹集资金、扩大公共事业开支的重要手段，并且随着金融市场的发展，逐渐具备了金融商品和信用工具的职能，成为国家实施宏观经济政策、进行宏观调控的工具C
33、.从风险上看，政府债券由于发行主体是国家，所以不存在任何金融风险，适合长期投资D.从投资角度看，政府债券的收益率相对股票等较高，且比较稳定，它主要投资于政府基建和用于扩大公共事业开支E.从投资角度看，政府债券的收益率相对股票较低，它主要投资于政府基建和用于扩大公共事业开支100.下列关于 ETF 的描述，正确的有( )。（分数：1.00）A.ETF 主要涉及 3 个参与主体，即管理人、受托人和投资者B.指数型 ETF 能否发行成功与基础指数的选择有密切关系C.多伦多证券交易所于 1991 年推出的指数参与份额(TIPs)是严格意义上最早出现的交易所交易基金D.ETF 的重要特征在于它独特的双重
34、交易机制E.ETF 为一种开放式基金101.我国基金法规定，基金托管人应当履行的职责包括( )。（分数：1.00）A.按照基金合同的约定，根据基金管理人的投资指令，及时办理清算、交割事宜B.对所托管的不同基金财产分别设置账户，确保基金财产的完整与独立C.按照规定召集基金份额持有人大会D.对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账，进行证券投资E.制定基金的投资计划F.按照规定监督基金管理人的投资运作102.下列对证券投资基金的认识，正确的有( )。（分数：1.00）A.通过公开发售基金份额募集资金B.由基金托管人托管，由基金管理人管理和运用资金C.在美国称为“证券投资信托基金”D.以资产组合方式
35、进行证券投资活动E.英国和我国香港地区称“共同基金”103.以下关于股票市场价格的阐述，正确的有( )。（分数：1.00）A.股票的市场价格由股票的价值决定B.供求关系是最直接影响股票的市场价格的因素C.任何经济、政治、军事、社会因素的变动都会影响公司经营状况，进而影响股票价格D.影响股票价格的因素复杂多变，所以股票的市场价格呈现出高低起伏的波动性特征E.在影响股票价格的多种因素的合力作用下，股票的市场价格呈现出相对稳定的特征104.外国债券的特点有( )。（分数：1.00）A.债券的面值货币属于与债券发行人不同的国家B.债券发行人是一国政府C.债券的最终收益按债券发行人国家的货币计算D.债券
36、的发行市场与债券发行人属于不同的国家E.债券的面值货币、发行市场和债券发行人均属于不同的国家105.下面关于境内上市外资股的说法，正确的有( )。（分数：1.00）A.境内上市外资股被称为 B 股B.境内上市外资股原来是指股份有限公司向境外投资者募集并在我国境内上市的股份，投资者限于外国的自然人、法人和其他组织C.境内居民个人可以用现汇存款和外币现钞存款以及从境外汇入的外汇资金从事 B 股交易，也可以使用外币现钞D.境内居民个人可以用现汇存款和外币现钞存款以及从境外汇入的外汇资金从事 B 股交易，但不允许使用外币现钞E.境内居民个人与非居民之间不得进行 B 股协议转让106.根据我国基金法的规
37、定，封闭式基金到期的处理方式有( )。（分数：1.00）A.封闭式基金转为开放式基金B.延长基金合同期限C.发行新的封闭式基金D.按基金合同的约定进行清盘E.经有关部门批准后，可继续经营运作107.ETF(证券交易所交易基金)的优势包括( )。（分数：1.00）A.日内交易与二级市场的高流动性B.价格与净值偏离较小C.税收高效性D.成本分配公平性E.管理费用较低108.收益公司债券区别于一般债券的特点有( )。（分数：1.00）A.利息只在公司有盈利时才支付B.如果发行公司的利润扣除各项固定支出后的余额不足支付债券利息时，未付利息可以累加，待公司收益增加后再补发C.所有应付利息付清后，才可以对
38、股东分红D.没有固定到期日E.具有固定的到期日109.基金从设立到终止都要支付一定的费用。通常情况下，基金所支付的费用有( )。（分数：1.00）A.基金交易费用B.基金托管费C.基金销售服务费D.基金管理费E.基金运作费110.下列关于保险公司次级定期债的描述，正确的有( )。（分数：1.00）A.其期限在 3 年以上(含 3 年)B.其期限在 5 年以上(含 5 年)C.所称的保险公司是指依照中国法律在中国境内设立的中资保险公司、中外合资保险公司和外资独资保险公司D.中国证监会依法对保险公司次级定期债务的定向募集、转让、还本付息和信息披露行为进行监督管理E.本金和利息的清偿顺序列于保单责任
39、和其他负债之后，先于保险公司股权资本111.为保护无记名股票股东的合法权益，我国公司法规定( )。（分数：1.00）A.发行无记名股票的公司应当于股东大会会议召开前 30 日公告会议召开的时间B.发行无记名股票的公司应当于股东大会会议召开前 30 日公告会议召开的地点C.发行无记名股票的公司应当于股东大会会议召开前 30 日公告会议召开的审议事项D.无记名股票持有人出席股东大会会议的，应当于会议召开 5 日前至股东大会闭幕时将股票交存于公司E.无记名股票持有人出席股东大会会议的，应当于会议召开 3 日前至股东大会闭幕时将股票交存于公司112.下列关于开放式基金与封闭式基金的说法，正确的有( )
40、。（分数：1.00）A.开放式基金的买卖价格受市场供求关系的影响，常出现溢价或折价现象，并不必然反映单位基金份额的资产净值B.绝大多数开放式基金不上市交易，交易在投资者与基金管理人或其代理人之间进行C.绝大多数封闭式基金不上市交易，交易在投资者与基金管理人或其代理人之间进行D.开放式基金一般都从所筹资金中拨出一定比例，以现金形式保持这部分资产E.开放式基金没有发行规模限制，投资者可随时提出申购或赎回申请113.赋予股东优先认股权的主要目的有( )。（分数：1.00）A.保证普通股股东在股份公司保持原有的持股比例B.保护原有普通股股东的利益和持股价值C.确保公司股份能足额认购D.增加公司的募集资
41、金E.提高投资者的积极性114.下面关于股票票面价值的说法，错误的有( )。（分数：1.00）A.如果以票面价值作为发行价，称为平价发行B.股票的票面价值又称面值，即在股票交易时的价格C.发行价格高于票面价值称为溢价发行，募集的资金中等于面值总和的部分记入资本账户，以超过股票票面金额的发行价格发行股份所得的溢价款列为公司资本公积金D.股票的票面价值在初次发行时没有参考意义E.在我国，股票不能以低于票面价值的价格发行115.下列关于外国债券的论述，不正确的有( )。（分数：1.00）A.在日本发行的外国债券被称为扬基债券B.在美国发行的外国债券被称为武士债券C.外国债券是指某一国借款人在本国发行
42、以外国货币为面值的债券D.外国债券是指某一国借款人在本国以外的某一国家发行以该国货币为面值的债券E.债券发行人属于一个国家，债券的面值货币和发行市场则属于另一个国家F.债券发行市场属于一个国家，债券的面值货币和发行人属于另一个国家116.国际债券同国内债券相比，具有的特殊性表现在( )。（分数：1.00）A.资金来源广、发行规模大B.存在利率风险C.有国家主权保障D.以自由兑换货币作为计量货币E.存在汇率风险117.下面属于我国记账式国债的特点的有( )。（分数：1.00）A.通过交易所电脑网络发行，可以降低证券的发行成本B.可上市转让，流通性好C.可以记名、挂失，以无券形式发行，可以防止证券
43、的遗失、被窃与伪造，安全性好D.期限有长有短，但更适合短期国债的发行E.期限比较长118.设立基金管理公司，应当具备下列( )条件。（分数：1.00）A.注册资本不低于 5000 万元人民币，且必须为实缴货币资本B.主要股东最近 5 年没有违法记录，注册资本不低于 3 亿元人民币C.取得基金从业资格的人员达到法定人数D.有完善的内部稽核监控制度和风险控制制度E.主要股东具有从事证券经营、证券投资咨询、信托资产管理或者其他金融资产管理的较好的经营业绩和良好的社会信誉119.非累积优先股票的特点包括( )。（分数：1.00）A.股息分派以年度为界B.股息分派以固定股息率为上限C.股东收入的稳定性比
44、累积优先股票高D.股东收入的稳定性比累积优先股票低E.公司股息分红的负担轻120.筹资者在确定债券期限时，主要需要考虑的因素有( )。（分数：1.00）A.偿还能力B.资金使用方向C.市场利率变化D.债券变现能力E.宏观经济状况121.国家股从资金来源上看，主要有( )。（分数：1.00）A.现有国有企业改组为股份公司时所拥有的净资产B.现阶段有权代表国家投资的政府部门向新组建的股份公司的投资C.经授权代表国家投资的投资公司和资产经营公司向新组建股份公司的投资D.经授权代表国家投资的经济实体性总公司向新组建股份公司的投资E.具有法人资格的事业单位以其依法可支配的资产向新组建股份公司的投资122
45、.我国境外上市外资股主要形式有( )。（分数：1.00）A.美国存托凭证 ADRB.全球存托凭证 GDRC.通过中国香港上市的 H 股D.B 股E.人民币特种股票123.可转换公司债券一般要经下列哪一种决议通过才能发行?( )（分数：1.00）A.股东大会B.总经理C.监事会D.董事会E.股东会F.理事会124.货币市场基金不得投资于( )。（分数：1.00）A.股票B.可转换债券C.剩余期限超过 397 天的债券D.信用评级在 AAA 以下的企业债券E.1 年期的国债125.国际债券的发行人，主要有( )。（分数：1.00）A.各国政府、政府所属机构B.银行或其他金融机构C.自然人D.一些国
46、际组织E.工商企业126.公司发行记名股票的，应当置备股东名册，记载( )事项。（分数：1.00）A.股东的姓名或者名称B.各股东所持股份数C.各股东所持股票的编号D.各股东取得股份的日期E.股东的住所127.对证券投资基金的特点，认识正确的有( )。（分数：1.00）A.基金都有最低投资限额要求B.是“不能将鸡蛋放在一个篮子里”理论在现实中的具体运用C.将分散的资金集中起来以信托方式交给专业机构进行投资运作D.以科学的投资组合降低风险、提高收益是基金的特点E.投资者可以根据自己的经济能力决定购买基金的数量128.凭证式国债和储蓄国债(电子式)的区别有( )。（分数：1.00）A.是否免税不同
47、。凭证式国债免缴利息税，储蓄国债(电子式)不免B.申请购买手续不同。凭证式国债可持现金直接购买；储蓄国债(电子式)需开立个人国债托管账户并指定对应的资金账户后购买C.付息方式不同。凭证式国债为到期一次还本付息；储蓄国债(电子式)既有按年付息品种，也有利随本清品种D.发行对象不同。凭证式国债的发行对象主要是个人，部分机构也可认购；储蓄国债(电子式)的发行对象仅限个人，机构不允许购买或者持有E.债权记录方式不同F.到期兑付方式不同证券产品股票、债券、证券投资基金答案解析(总分：128.00，做题时间：90 分钟)一、判断题(总题数：41，分数：41.00)1.设权证券是指证券所代表的权利本来不存在
48、，而是随着证券的制作而产生，股票就是一种设权证券。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 证券可以分为设权证券和证权证券。设权证券是指证券所代表的权利本来不存在，而是随着证券的制作而产生，即权利的发生是以证券的制作和存在为条件的。证权证券是指证券是权利的一种物化的外在形式，它是权利的载体，权利是已经存在的。股票代表的是股东权利，它的发行是以股份的存在为条件的，股票只是把已存在的股东权利表现为证券的形式，它的作用不是创造股东的权利，而是证明股东的权利。所以说，股票是证权证券。2.参与优先股票是一般意义上的优先股票，其优先权不是体现在股息多少上，而是在分配顺序上。( )（分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 参与优先股票，是指优先股票股东除了按规定分得本期固定股息外，还有权与普通股股东一起参与本期剩余盈利分配的优先股票。题中描述的是非参与优先股票的概念。3.具有法人资格的国有企业、事业及其他单位以其依法占用的法人资产向独立于自己的股份公司出资形
