1、会计专业技术资格中级财务管理（单项选择题）模拟试卷 26 及答案与解析一、单项选择题本类题共 25 小题，每小题 1 分，共 25 分。每小题备选答案中，只有一个符合题意的正确答案。多选、错选、不选均不得分。1 某企业拟以“1 10，n 30”信用条件购进材料，其丧失现金折扣的机会成本率为( )。（A）10（B） 20（C） 18（D）282 下列不属于现金付款管理内容的是( )。（A）透支（B）坐支（C）使用零余额账户（D）使用现金浮游量3 “支票的接受方处理支票和将支票存入银行以收回现金所花的时间” 是指( )。（A）处理浮动期（B）邮寄浮动期（C）结算浮动期（D）入账浮动期4 在营运资金
2、管理中，企业将“产品卖出后到收到顾客支付的货款的这一段时间” 称为( )。（A）现金周转期（B）应付账款周转期（C）存货周转期（D）应收账款周转期5 公司持有有价证券的年利率为 6，公司的现金最低持有量为 2 500 元，现金回归线为 9 000 元，如果公司现有现金 21 000 元，则根据随机模型，应将其中的( )元投资于证券。（A）121（B） 0（C） 8 000（D）18 7006 甲公司采用存货模式确定最佳现金持有量。如果在其他条件保持不变的情况下，持有现金的机会成本率从 4上涨为 16，那么企业在现金管理方面应采取的对策是( )。（A）将最佳现金持有量提高 2929（B）将最佳现
3、金持有量降低 2929（C）将最佳现金持有量提高 50（D）将最佳现金持有量降低 507 假设某企业明年需要现金 8 400 万元，已知持有现金的机会成本率为 7，将有价证券转换为现金的交易成本为 150 元，则最佳现金持有量和此时的相关最低总成本分别是( ) 。（A）60 万元、4 万元（B） 60 万元、42 万元（C） 80 万元、45 万元（D）80 万元、42 万元8 在杜邦财务分析体系中，假设其他情况相同，下列说法中，错误的是( )。（A）权益乘数大则财务风险大（B）权益乘数大则净资产收益率大（C）权益乘数等于产权比率加 1（D）权益乘数大则资产净利率大9 企业在进行现金管理时，可
4、利用的现金浮游量是指( )。（A）企业账户所记存款余额（B）银行账户所记企业存款余额（C）企业账户与银行账户所记存款余额之差（D）企业实际现金余额超过最佳现金持有量之差10 下列各项中，不属于现金支出的有效管理是( )。（A）使用空头支票（B）推迟支付应付款（C）改进工资支付方式（D）采用汇票付款11 企业保留现金的原因主要是( )。（A）满足交易性、预防性、收益性需要（B）满足交易性、投机性、收益性需要（C）满足交易性、预防性、投机性需要（D）满足交易性、投资性、收益性需要12 现金是一种资产，它具有( )。（A）风险小，收益低（B）风险高，收益高（C）收益高，风险低（D）收益低，风险高13
5、 下列各项中，不属于现金的持有成本是( )。（A）现金被盗损失（B）现金安全措施费用（C）现金管理人员工资（D）现金的再投资收益14 企业为满足交易动机而持有现金，所需考虑的主要因素是( )。（A）企业销售水平的高低（B）企业临时举债能力的大小（C）企业对待风险的态度（D）金融市场投机机会的多少15 在随机模式下，最佳现金持有量是使( )之和保持最低的现金持有量。（A）机会成本与短缺成本（B）短缺成本与转换成本（C）现金管理的机会成本与每次交易成本（D）现金管理的机会成本与变动性转换成本16 下列各项中，属于应收账款的机会成本是( )。（A）对客户的资信调查费用（B）收账费用（C）坏账损失（D
6、）应收账款占用资金的应计利息17 下列各项中，信用条件构成要素不包括( )。（A）信用期限（B）现金折扣（C）折扣期限（D）商业折扣18 下列关于应收账款监控方法的表述中，不正确的是( )。（A）公司可以运用应收账款账户余额模式衡量应收账款的收账效率和预测未来的现金流（B）公司将当前的应收账款周转天数与规定的信用期限、历史趋势以及行业正常水平进行比较可以反映公司整体收款效率（C）公司既可以按照应收账款总额进行账龄分析，也可以分顾客进行账龄分析（D）应收账款周转天数比账龄分析表更能揭示应收账款变化趋势19 下列各项中，不属于企业应收账款成本内容的是( )。（A）机会成本（B）管理成本（C）短缺成
7、本（D）坏账成本20 企业可以通过下面的( )监控措施，来计划应收账款金额水平，衡量应收账款的收账效率以及预测未来现金流。（A）应收账款周转天数（B） ABC 法（C）账龄分析表（D）应收账款账户余额的模式21 一般在上市公司月报、季报中的( )部分披露管理层讨论与分析信息。（A）董事会报告（B）管理层讨论与分析（C）股东会报告（D）审计报告22 下列各项中，不属于存货储存成本的是( )。（A）存货仓储费用（B）存货破损和变质损失（C）存货储备不足而造成的损失（D）存货占用资金的应计利息23 企业在向客户提供商业信用时，不必考虑的问题是( )。（A）怎样最大限度地防止客户拖欠款（B）账款遭到拖
8、欠时企业应采取怎样的对策（C）客户是否会拒付账款（D）企业的性质24 在供货企业不提供数量折扣且全年对存货需求确定的情况下，影响经济订货量的因素是( ) 。（A）采购成本（B）储存存货仓库的折旧费（C）采购人员的基本工资（D）采购人员的差旅费25 下列关于存货保险储备的表述中，不正确的是( )。（A）保险储备是企业为防止存货耗用突然增加或交货延期等意外情况而进行的储备（B）保险储备越多，缺货可能性越小，给企业造成的生产损失越小，所以保险储备越多越好（C）保险储备不会影响经济订货批量的计算（D）保险储备会影响再订货点的确定26 以下各项与存货有关的成本费用中，不影响经济进货批量的是( )。（A）
9、专设采购机构的基本开支（B）采购员的差旅费（C）存货资金占用费（D）存货的保险费27 采用 ABC 法对存货进行控制时，应当重点控制的是( ) 。（A）数量较多的存货（B）占用资金较多的存货（C）品种较多的存货（D）库存时间较长的存货28 某企业计划投资建设一条生产线，该固定资产原值 50 万元，建设期 2 年，投资在建设起点一次性投入，预计投资后每年可获净利润 20 万元，固定资产使用年限为 10 年，年折旧率为 10，期末无残值。则包括建设期的静态投资回收期为( )年。（A）3（B） 4（C） 5（D）629 下列有关稀释每股收益的说法中，不正确的是( )。（A）计算由认股权证、股份期权形
10、成的稀释每股收益时，作为分子的净利润金额一般不变；分母的调整项目为增加的普通股股数，同时还应考虑时间权数（B）对于可转换公司债券，计算稀释每股收益时，分子的调整项目为可转换公司债券当期已确认为费用的利息等的税前影响额（C）对于可转换公司债券，计算稀释每股收益时，分母的调整项目为假定可转换公司债券当期期初或发行日转换为普通股的股数加权平均数（D）对于认股权证、股份期权等的行权价格低于当期普通股平均市场价格时，应当考虑其稀释性30 下列关于短期融资券筹资的表述中，不正确的是( )。（A）发行对象为公众投资者（B）发行条件比短期银行借款苛刻（C）筹资成本比公司债券低（D）一次性筹资数额比短期银行借款
11、大会计专业技术资格中级财务管理（单项选择题）模拟试卷 26 答案与解析一、单项选择题本类题共 25 小题，每小题 1 分，共 25 分。每小题备选答案中，只有一个符合题意的正确答案。多选、错选、不选均不得分。1 【正确答案】 C【试题解析】 放弃现金折扣的成本率=1(1 1)360 (3010)100=1 8。2 【正确答案】 B【试题解析】 现金付款管理包括：(1)使用现金浮游量(选项 D)；(2)推迟应付款的支付；(3)汇票代替支票；(4) 改进员工工资支付模式；(5)透支( 选项 A)；(6)争取现金流出与现金流入同步；(7)使用零余额账户(选项 C)。选项 B 是不合法的做法。3 【正
12、确答案】 A【试题解析】 邮寄浮动期是指从付款人寄出支票到收款人或收款人的处理系统收到支票的时间间隔：处理浮动期是指支票的接受方处理支票和将支票存入银行以收回现金所的时间：结算浮动期是指通过银行系统进行支票结算所需的时间。4 【正确答案】 D【试题解析】 应收账款周转期是指产品卖出后到收到顾客支付的货款的这一段时间。5 【正确答案】 B【试题解析】 本题的主要考核点是最佳现金持有量确定的随机模型。现金最高持有量：39 000 一 22 500=22 000(元)，所以，目前的现金持有量未达到现金最高持有量，无需进行调整。6 【正确答案】 D【试题解析】 根据最佳现金持有量确定的存货模式： ，如
13、果在其他条件保持不变的情况下，持有现金的机会成本率 K 从 4上涨为 16，最佳现金持有量将降低 50。7 【正确答案】 B【试题解析】 本题的主要考核点是最佳现金持有量确定的存货模型。最佳现金持有量 机会成本=6027=21(万元) 交易成本=8 40060(150 10 000)=2 1(万元)相关总成本=机会成本+ 交易成本 =21+21=42(万元)或相关总成本=8 【正确答案】 D【试题解析】 资产净利率=营业净利率总资产周转率，与权益乘数无关。9 【正确答案】 C【试题解析】 现金的浮游量是指企业账户上现金余额与银行账户上的存款余额之间的差额。10 【正确答案】 A【试题解析】 现
14、金支出的管理包括：(1)使用现金浮游量；(2)推迟应付款的支付；(3)汇票代替支票；(4) 改进员工工资支付模式； (5)透支；(6) 争取现金流出与现金流入同步；(7)使用零余额账户。11 【正确答案】 C【试题解析】 持有现金是出于三种需求：交易性需求、预防性需求和投机性需求。12 【正确答案】 A【试题解析】 风险和收益成正比，收益与流动性成反比，现金流动性高，收益低，风险小。13 【正确答案】 A【试题解析】 选项 B、C、D 均属于现金的持有成本。14 【正确答案】 A【试题解析】 企业为满足交易动机所持有的现金余额主要取决于企业销售水平。企业销售扩大，销售额增加，所需现金余额也随之
15、增加。选项 B、C 是决定了企业预防动机所需考虑的因素选项 D 是企业投机动机所需考虑的因素。15 【正确答案】 C【试题解析】 在实际工作中，企业现金流量往往具有很大的不确定性。随机模型假定每日现金净流量的分布接近正态分布，每日现金流量可能低于也可能高于期望值，其变化是随机的。由于现金流量波动是随机的，所以只能对现金持有量确定一个控制区域，定出上限和下限。当企业现金余额在上限和下限之间波动时，表明企业现金持有量处于合理的水平，无需进行调整；当现金余额达到上限时，则将部分现金转换为有价证券；当现金余额下降到下限时，则卖出部分证券。16 【正确答案】 D【试题解析】 选项 A、B 属于应收账款的
16、管理成本，选项 C 属于应收账款的坏账成本。17 【正确答案】 D【试题解析】 信用条件就是指企业评价客户等级，是决定给予或拒绝客户信用的依据，主要包括信用期限、折扣期限及现金折扣等。18 【正确答案】 D【试题解析】 账龄分析表比计算应收账款周转天数更能揭示应收账款变化趋势因为账龄分析表给出了应收账款分布的模式，而不仅仅是一个平均数，应收账款周转天数有可能与信用期限相一致，但是有一些账户可能拖欠很严重，应收账款周转天数不能明确地表现出账款拖欠情况，所以选项 D 不正确。19 【正确答案】 C【试题解析】 应收账款的成本主要包括机会成本、管理成本、坏账成本短缺成本是现金和存货的成本。20 【正
17、确答案】 D【试题解析】 应收账款账户余额的模式，是重要的现金流预测工具，可通过模式对比来评价模式的任何变化，可用来进行应收账款余额水平的计划、衡量应收账款的收账效率以及预测未来的现金流。21 【正确答案】 B【试题解析】 “管理层讨论与分析”的列入有两个层次。鉴于开会的频率，一般在月报、季报中，管理层讨论与分析直接出现，而在年报中需要纳入董事会报告。对于“管理层讨论与分析”，我国也基本实行强制与自愿相结合的披露原则，如中期报告中的“管理层讨论与分析”部分以及年度报告中的“董事会报告”部分，都是规定某些管理层讨论与分析信息必须披露，而另一些信息鼓励企业自愿披露。22 【正确答案】 C【试题解析
18、】 储存成本指为保持存货而发生的成本，包括存货占用资金所应计的利息、仓库费用、保险费用、存货破损和变质损失等。选项 C 属于缺货成本。23 【正确答案】 D【试题解析】 在企业向客户提供商业信用时，必须考虑选项 A、B 、C 三个问题。24 【正确答案】 D【试题解析】 在供货单位不提供数量折扣且全年对存货需求确定的情况下，影响存货成本高低的主要因素是变动订货成本和变动储存成本。采购人员的差旅费属于变动订货成本。25 【正确答案】 B【试题解析】 保险储备越多，虽然缺货成本越低，但储存成本越高。所以，储存成本与缺货成本之和的最低值所对应的保险储备量是最佳保险储备量。26 【正确答案】 A【试题
19、解析】 本题的主要考核点是影响经济进货批量的变动性储存成本和变动性订货成本的含义及其构成。专设采购机构的基本开支属于固定性订货成本，和订货次数及进货批量无关，属于经济进货批量决策的无关成本；采购员的差旅费属于变动性订货成本，而存货资金占用费和存货的保险费都属于变动性储存成本，变动性储存成本和变动性订货成本均和进货次数及进货批量有关，所以属于经济进货批量决策的相关成本。27 【正确答案】 B【试题解析】 存货 ABC 分类管理是指按一定的标准，将存货划分为 A、B、C 三类。A 类库存占用资金最多，应作为管理的重点，实行重点控制，严格管理；而对B 类和 C 类库存的重视程度则可依次降低，采取一般
20、管理。28 【正确答案】 B【试题解析】 年折旧=5010=5(万元)，年营业现金净流量 =20+5=25(万元)，不包括建设期的静态投资回收期=5025=2(年)，包括建设期的静态投资回收期=2+2=4(年) 。29 【正确答案】 B【试题解析】 对于可转换公司债券，计算稀释每股收益时，分子的调整项目为可转换公司债券当期已确认为费用的利息等的税后影响额。选项 B 中说的是“税前”影响额，所以，选项 B 不正确。30 【正确答案】 A【试题解析】 短期融资券发行和交易的对象是银行间债券市场的机构投资者，不向社会公众发行和交易，所以选项 A 的说法不正确；发行短期融资券的条件比较严格，必须是具备一定信用等级的实力强的企业才能发行短期融资券筹资，所以选项 B 的说法正确；相对于发行公司债券筹资而言，发行短期融资券的筹资成本较低，所以选项 C 的说法正确；相对于短期银行借款筹资而言，短期融资券一次性的筹资数额比较大，所以选项 D 的说法正确。
