1、经济师中级金融专业知识与实务模拟试卷 115 及答案与解析一、单项选择题共 60 题，每题 1 分。每题的备选项中，只有 l 个最符合题意。1 2004 年 5 月，中国证监会正式批准深圳证券交易所设立( )。（A）主板市场（B）创业板市场（C）二板市场（D）中小企业板市场2 某公司进入金融衍生品市场进行交易，如果目的是为了减少未来的不确定性，降低风险，则该公司属于( )。（A）套期保值者（B）套利者（C）投机者（D）经纪人3 交易双方在成交后并不立即办理交割，而是按照事先约定的币种、金额、汇率、交割时间、地点等交易条件，到约定时期才进行实际交割，这种外汇交易方式是( )。（A）远期外汇交易（
2、B）掉期交易（C）即期外汇交易（D）回购交易4 银行发行的有固定面额、可转让流通的存款凭证是( )。（A）政府债券（B）回购协议（C）商业票据（D）大额可转让定期存单5 对于看涨期权的买方来说，到期行使期权的条件是( )。（A）市场价格低于执行价格（B）市场价格高于执行价格（C）市场价格上涨（D）市场价格下跌6 与利率管制相比较，利率市场化以后，在利率决定中起主导作用的是( )。（A）商业银行（B）财政部门（C）政府政策（D）市场资金供求7 某股票的每股预期股息收入为每年 2 元，如果市场年利率为 5，则该股票的每股市场价格应为( ) 元。（A）20（B） 30（C） 40（D）508 ( )
3、是现在和将来 (或过去) 的一笔支付或支付流在今天的价值。（A）现值（B）单利（C）复利（D）年值9 流动性偏好利率理论的提出者是( )。（A）俄林（B）凯恩斯（C）罗伯逊（D）弗里德曼10 政策性银行与商业银行的最显著不同在于( )。（A）是否以盈利为目的（B）是否执行国家金融政策（C）是否自主经营（D）是否政府出资11 按照从事金融活动的目的，金融机构可分为( )。（A）金融调控监管机构和金融运行机构（B）政策性金融机构和商业性金融机构（C）直接金融机构和间接金融机构（D）银行和非银行金融机构12 我国小额贷款公司从银行业金融机构获得融人资金的余额，不得超过其资本净额的( )。（A）50（
4、B） 75（C） 100（D）12513 1999 年 7 月以后，根据中华人民共和国证券法，目前我国的经纪类证券公司能从事的证券业务是( )。（A）承销（B）发行（C）自营买卖（D）交易中介14 商业银行的附属资本不得超过( )。（A）实收资本（B）运营资本（C）核心资本（D）普通资本15 按照巴塞尔协议的规定，商业银行总资本与加权风险总资产的比率不得低于( )。（A）4（B） 8（C） 10（D）5016 在商业银行资产负债管理中，规模对称原理的动态平衡的基础是( )。（A）合理经济体制（B）合理经济结构（C）合理经济规模（D）合理经济增长17 关于安全性、流动性、盈利性的关系，说法错误的
5、是( )。（A）流动性越强，风险越小，安全性越高（B）流动性越高，安全性越好，但是盈利性越低（C）保证安全性和流动性的目的就是为了盈利（D）流动性越高，盈利性越高，安全性越高18 在证券承销结束后，投资银行代表着买卖双方，按照客户提出的价格代理进行交易，这时投资银行扮演的角色是( )。（A）证券经纪商（B）证券发行商（C）证券交易商（D）证券做市商19 在资产证券化过程中，投资银行进行的金融创新不包括( )。（A）组建特别目的机构（B）分散规避风险（C）信用构造及提升（D）资产组合再包装20 按照( ) ，交易委托可以分为市价委托和限价委托。（A）委托价格的不同特征（B）委托数量的不同特征（C
6、）委托人的不同特征（D）委托性质的不同特征21 本期获得债券利息(股利)额对债券本期市场价格的比率是( )。（A）名义收益率（B）到期收益率（C）实际收益率（D）本期收益率22 债券私募发行的特点不包括( )。（A）多采用直接销售方式，可以节省承销费用（B）因有确定的投资人，不必担心发行失败（C）私募发行的债券可以自由转让（D）由于私募债券转让受限制，债券的发行条件由发行人和投资人直接商定23 投资银行的信用经纪业务是( )的结合。（A）融资业务与经纪业务（B）承销业务与经纪业务（C）承销业务与担保业务（D）理财业务与经纪业务24 ( )是靠交易所会员直接从事大宗上市股票交易而形成的市场。（A
7、）场内市场（B）柜台市场（C）第三市场（D）第四市场25 金融创新以 1961 年美国花旗银行首次推出的( )为典型标志。（A）远期合同（B）大额可转让定期存单（C）金融期货（D）金融期权26 放松或取消对金融业的某些政策限制，更加强调市场对利率、汇率等的决定作用，称为( )。（A）金融深化（B）金融抑制（C）金融发展（D）金融自由化27 麦金农和肖将金融抑制描述为( )。（A）金融市场的取缔（B）金融结构的失衡（C）利率和汇率等金融价格的扭曲（D）对贷款的超额需求28 下列属于商业银行风险产生的主观因素的是( )。（A）宏观金融政策（B）利率变化（C）疏于管理（D）政治体制变革29 金融深化
8、的原因之一是经济活动中存在着信息不对称。信息不对称的含义是指交易一方对交易另一方的信息掌握( )。（A）不及时（B）不透明（C）不充分（D）不正确30 金融约束论的核心思想是( )。（A）强调市场调节的作用（B）强调自由化的作用（C）强调政府干预金融的作用（D）强调发展的作用31 货币主义与凯恩斯主义在货币政策传导变量的选择上存在不同。货币主义坚持认为，货币政策的传导变量应该选择( )。（A）恒常收入（B）汇率（C）利率（D）货币供应量32 凯恩斯认为，由交易动机和预防动机引起的货币需求主要取决于( )。（A）利率（B）收入（C）资本边际效率（D）劳动边际效率33 黄金储备对货币供应量的影响取
9、决于黄金( )。（A）输出量与输入量的变化（B）开采量的多少（C）销售量的增减（D）收购量与销售量的变化34 在完全市场经济条件下，货币均衡最主要的实现机制是( )。（A）央行调控机制（B）货币供给机制（C）自动恢复机制（D）利率机制35 弗里德曼认为，在货币需求函数的诸多自变量中，最重要的自变量是( )。（A）债券利率（B）存款利率（C）市场利率（D）恒常收入36 通货紧缩有可能引发银行危机，其原因是通货紧缩( )。（A）有利于债权人而有损于债务人（B）有利于债务人而有损于债权人（C）有利于银行而有损于储蓄者（D）有利于企业而有损于银行37 可用于治理通货膨胀的货币政策措施是( )。（A）提
10、高法定存款准备金率（B）降低利率（C）降低再贴现率（D）公开市场上买人政府债券38 在总需求不变的情况下，一部分需求转移到其他部门，而劳动力和生产要素却不能及时转移，由此引发的通货膨胀属于( )导致的通货膨胀。（A）需求拉上（B）成本推进（C）供求混合作用（D）经济结构变化39 从通货膨胀的成因来看，“太多的货币追逐太少的商品” 属于( )导致的通货膨胀。（A）需求拉上（B）成本推进（C）供求混合作用（D）结构失衡40 从通货膨胀的程度来看，物价上涨幅度最小的是( )通货膨胀。（A）温和式（B）爬行式（C）奔腾式（D）恶性41 中央银行向一级交易商卖出有价证券，并约定在未来特定日期买回有价证券
11、的交易行为是( ) 。（A）正回购（B）逆回购（C）现券买断（D）现券卖断42 专门设置的中央银行是( )。（A）英格兰银行（B）法兰西银行（C）美国联邦储备体系（D）中国人民银行43 一般性货币政策工具中，主动权在商业银行而不在中央银行的工具是( )。（A）存款准备金政策（B）再贴现（C）公开市场业务（D）道义劝告44 我国的货币政策目标是( )。（A）保持货币币值稳定，并以此促进经济增长（B）稳定币值（C）促进经济增长（D）经济增长，充分就业45 凯恩斯学派与货币主义学派有关货币政策传导机制的主要分歧在于( )。（A）前者强调利率指标而后者强调货币供应量指标在传导机制中的作用（B）前者强调
12、货币供应量指标而后者强调利率指标在传导机制中的作用（C）前者强调基础货币而后者强调短期利率在传导机制中的作用（D）前者强调短期利率而后者强调基础货币在传导机制中的作用46 我国某企业在并购美国本土的某公司时，美国政府以该并购会危及美国国家安全为由而加倍阻挠，迫使该企业最终不得不放弃该项并购，则该企业承受了( )。（A）市场风险（B）国家风险（C）法律风险（D）操作风险47 在货币资金借贷中，还款违约属于金融风险中的( )。（A）流动性风险（B）市场风险（C）操作风险（D）信用风险48 金融风险是有关主体蒙受( )。（A）经济损失的可能性（B）经济损失的确定性（C）名誉损失的可能性（D）政治损失
13、的可能性49 缺口管理属于管理( )。（A）信用风险（B）汇率风险（C）利率风险（D）操作风险50 银行因未能遵循法律、监管规定、规则、自律性组织制定的有关准则，而可能遭受法律制裁或监管处罚、重大财务损失或声誉损失的风险是( )。（A）法律风险（B）合规风险（C）操作风险（D）系统风险51 根据商业银行风险监管核心指标，我国衡量商业银行资产安全性指标中，不良资产率是指( ) 之比。（A）不良贷款与贷款总额（B）不良贷款与总资产（C）不良信用资产与信用资产总额（D）不良信用资产与贷款总额52 下列银行业监管内容中，属于市场准人监管的是( )。（A）审批业务范围（B）监管资产安全性（C）监管内控有
14、效性（D）监管流动适度性53 管制制度作为一种公共产品，只能由代表社会利益的政府来供给和安排，目的在于促进一般社会福利，该观点源于金融监管理论中的( )。（A）经济监管论（B）公共利益论（C）社会选择论（D）特殊利益论54 不可抗力引起的灾难事件对银行造成损失的可能性属于( )。（A）法律风险（B）国家风险（C）操作风险（D）利率风险55 作为监管当局分析银行机构经营稳健性和安全性的一种方式，非现场监督的资料收集的基础是单个银行的( )。（A）具体事件（B）问题反映（C）单一报表（D）合并报表56 在科学确定国际储备总量时，国际储备量要与( )。（A）经济规模成反比（B）外债规模成正比（C）短
15、期国际融资能力成正比（D）对外开放度成反比57 一国之所以要对国际收支逆差进行调节，是因为国际收支逆差会导致( )。（A）外汇汇率下跌（B）通货紧缩（C）本币汇率上升（D）通货膨胀58 吸收说提出( ) ，调节国际收支逆差。（A）紧的财政和货币政策（B）支出转换政策（C）紧的财政和货币政策要同支出转换政策搭配使用（D）松的财政和货币政策要同支出转换政策搭配使用59 类似于传统盯住安排，但波动幅度大于1的汇率安排是( )。（A）水平区间内盯住汇率制（B）爬行盯住汇率制（C）爬行区间盯住汇率制（D）单独浮动60 下列关于绝对购买力平价和相对购买力平价关系的说法中，正确的是( )。（A）绝对购买力平
16、价成立，相对购买力平价一定成立（B）相对购买力平价成立，绝对购买力平价一定成立（C）绝对购买力平价成立，相对购买力平价不一定成立（D）相对购买力平价成立，绝对购买力平价一定不成立二、多项选择题共 20 题，每题 2 分。每题的备选项中，有 2 个或 2 个以上符合题意，至少有 l 个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分。61 金融市场最基本的要素是( )。（A）金融市场中介（B）金融市场主体（C）金融市场范围（D）金融市场价格（E）金融市场客体62 金融工具的性质有( )。（A）期限性（B）安全性（C）风险性（D）收益性（E）流动性63 、在证券回购协议中，可以作为标的物
17、的有( )。（A）国库券（B）政府债券（C）商业票据（D）信用证（E）大额可转让定期存单64 在二级市场上，决定债券流通转让价格的主要因素是( )。（A）票面金额（B）汇率（C）票面利率（D）物价水平（E）实际期限65 政策性金融机构的职能包括( )。（A）倡导性职能（B）效益性职能（C）选择性职能（D）补充性职能（E）服务性职能66 以下对国家和民间股份混合所有的中央银行资本结构的表述中，正确的是( )。（A）国家拥有中央银行的经营管理权和决策权（B）私人股东只具有分红的权利（C）私人股份对中央银行的决策一般没有影响（D）采取这种央行资本结梅的国家有日本、墨西哥（E）它是中央银行资本结构的主
18、要形式67 从内部控制的角度看，成功的商业银行一般具有的共同特征是( )。（A）职责分离，相互制约的部门和岗位设置（B）实行行长负责制（C）实行全员劳动合同制（D）纵向的授权和审批制度（E）完善的信息系统68 在选择贷款客户时，银行信贷人员要想了解客户自身及项目，通常要完成的步骤包括( ) 。（A）宏观经济分析（B）贷款面谈（C）行业调查（D）信用调查（E）财务分析69 在中央银行资本金构成的结构形式中，实行全部资本非国家所有的资本结构的国家有( ) 。（A）英国（B）韩国（C）意大利（D）美国（E）瑞士70 按照目前上市品种和证券账户用途，证券账户可以分为( )。（A）个人账户（B）股票账户
19、（C）债券 (回购)（D）基金账户（E）法人账户71 相对比较合理的实施金融自由化的顺序应该是( )。（A）先国内实际部门的自由化，再国内金融部门的自由化（B）先国内金融部门的自由化，再国内实际部门的自由化（C）先国内金融部门的自由化，再对外金融部门的自由化（D）先国外金融部门的自由化，再对内金融部门的自由化（E）先金融自由化，后贸易自由化72 推动金融发展和金融深化的最主要的原因和最原始的动力是( )。（A）信息不对称的存在（B）经济的发展（C）生产信息的需要（D）生产信息需要交易成本（E）信息机构的建立73 在市场经济条件下，实现货币均衡的重要条件有( )。（A）信贷收支平衡（B）企业收支
20、平衡（C）国民收入无超额分配（D）均衡利率水平（E）财政收支平衡74 可能引起货币供应量减少的因素有( )。（A）黄金销售量大于收购量（B）国际收支逆差（C）财政收支结余（D）国际收支顺差（E）财政有赤字75 政府为治理恶性通货膨胀而进行的币制改革，其措施主要有( )。（A）冻结存款（B）废除旧币（C）发行新币（D）提高利率（E）变更钞票面值76 紧缩性的货币政策有( )。（A）降低法定存款准备金率（B）提高再贴现率（C）公开市场卖出业务（D）增加税收（E）直接提高利率77 在通货膨胀时期，中央银行可以采取的货币政策措施有( )。（A）提高再贴现率（B）提高存款准备金率（C）公开市场上卖出有价
21、证券（D）道义劝告（E）社会总供求平衡状况78 根据金融危机爆发的领域，可将金融危机分为( )。（A）货币危机（B）银行危机（C）全球性金融危机（D）外债危机（E）系统性金融危机79 金融全球化迅速发展，主要表现在( )。（A）金融风险加大（B）金融机构的跨国经营和规模迅速扩张（C）金融市场的全球联动（D）金融产品的不断创新（E）金融资本的频繁跨国流动80 ( )是以一定整数单位的本国货币为标准，折算为若干单位的外国货币。（A）直接标价法（B）间接标价法（C）应付标价法（D）应收标价法（E）单式标价法经济师中级金融专业知识与实务模拟试卷 115 答案与解析一、单项选择题共 60 题，每题 1
22、分。每题的备选项中，只有 l 个最符合题意。1 【正确答案】 D【试题解析】 2004 年 5 月，中国证监会正式批准深圳证券交易所设立中小企业板市场。2 【正确答案】 A【试题解析】 套期保值者又称风险对冲者，他们从事衍生品交易是为了减少未来的不确定性，降低甚至消除风险。3 【正确答案】 A【试题解析】 本题考查远期外汇交易的概念。4 【正确答案】 D【试题解析】 大额可转让定期存单是指银行发行的有固定面额、可转让流通的存款凭证。5 【正确答案】 B【试题解析】 对于看涨期权的买方来说，当市场价格高于合约的执行价格时，他会行使期权，取得收益。6 【正确答案】 D【试题解析】 利率市场化是指将
23、利率决定权交给市场，由市场资金供求状况决定市场利率，市场主体可以在市场利率的基础上，根据不同金融交易各自的特点，自主决定利率。7 【正确答案】 C【试题解析】 股票价格=预期股息收入市场利率=2 5=40 元。8 【正确答案】 A【试题解析】 现值，也称为在用价值，是现在和将来(或过去)的一笔支付或支付流在今天的价值。9 【正确答案】 B【试题解析】 凯恩斯提出了流动性偏好利率理论。10 【正确答案】 A【试题解析】 政策性金融机构不以盈利为目的，商业性金融机构的经营目标是获得利润。11 【正确答案】 A【试题解析】 按照从事金融活动的目的，金融机构可分为金融调控监管机构和金融运行机构。12
24、【正确答案】 A【试题解析】 在法律、法规规定的范围内，小额贷款公司从银行业金融机构获得融入资金的余额，不得超过其资本净额的 50。13 【正确答案】 D【试题解析】 证券公司只能从事证券经纪业务，即它只能充当证券交易的中介，不得从事证券的承销和自营买卖业务。14 【正确答案】 C【试题解析】 商业银行的附属资本不得超过核心资本的 100。15 【正确答案】 B【试题解析】 按照“巴塞尔协议”的规定，商业银行总资本与加权风险总资产的比率不得低于 8。16 【正确答案】 D【试题解析】 规模对称原理并非是简单的对等，而是一种建立在合理经济增长基础上的动态平衡。17 【正确答案】 D【试题解析】
25、选项 D 应该是：流动性越高，盈利性越低，安全性越高。18 【正确答案】 A【试题解析】 作为证券经纪商，在证券承销结束后，投资银行代表着买卖双方，按照客户提出的价格代理进行交易，这种证券经纪行为是最传统的证券交易业务。19 【正确答案】 D【试题解析】 在资产证券化过程中，投资银行进行的金融创新有组建特别目的机构、分散规避风险、信用构造及提升和现金流量再包装。20 【正确答案】 A【试题解析】 按照委托价格的不同特征，交易委托可以分为市价委托和限价委托。21 【正确答案】 D【试题解析】 本期收益率也称当前收益率，他是指本期获得债券利息(股利)额对债券本期市场价格的比率。22 【正确答案】
26、C【试题解析】 本题考查债券私募发行的特点。23 【正确答案】 A【试题解析】 信用经纪业务是投资银行的融资功能与经纪业务相结合而产生的，是投资银行传统经纪业务的延伸。24 【正确答案】 C【试题解析】 第三市场又称为“店外市场”，它是靠交易所会员直接从事大宗上市股票交易而形成的市场。25 【正确答案】 B【试题解析】 金融创新以 1961 年美国花旗银行首次推出的大额可转让定期存单为典型标志。26 【正确答案】 D【试题解析】 本题考查金融自由化的概念。27 【正确答案】 C【试题解析】 麦金农和肖将金融抑制描述为包括利率和汇率在内的金融价格的扭曲以及其他手段使实际增长率下降，并使金融体系的
27、实际规模下降，因而阻止或严重妨碍了经济发展的过程。28 【正确答案】 C【试题解析】 商业银行风险产生的主观原因在于，商业银行的每项业务都有一个为确定未来行为为目的选择最优方案进行决策、实施管理的过程，在这个过程中任何一个环节(包括决策环节、管理环节和风险控制环节)出现问题，就会形成银行风险。29 【正确答案】 C【试题解析】 信息不对称是指交易的一方对交易的另一方的信息掌握的不充分而无法做出准确的决策。30 【正确答案】 C【试题解析】 金融约束论的核心思想是强调政府干预金融的作用。31 【正确答案】 D【试题解析】 凯恩斯主义与货币主义在货币政策传导变量的选择上存在分歧。凯恩斯主义认为应该
28、是利率，货币主义坚持是货币供应量。32 【正确答案】 B【试题解析】 凯恩斯认为，由交易动机和预防动机引起的货币需求主要取决于收入；基于投机动机的货币需求则取决于利率水平。33 【正确答案】 D【试题解析】 黄金储备的增减变化，主要取决于一个国家黄金收购量与销售量的变化。34 【正确答案】 D【试题解析】 在完全市场经济条件下，货币均衡最主要的实现机制是利率机制。35 【正确答案】 D【试题解析】 尽管弗里德曼在他的货币需求函数中列举的因素相当多，但他十分强调恒常收入的主导作用。36 【正确答案】 A【试题解析】 与通货膨胀相反，通货紧缩有利于债权人而有损于债务人。通货紧缩使货币越来越昂贵，这
29、实际上加重了借款人的债务负担，使借款人无力偿还贷款，从而导致银行形成大量不良资产，甚至使银行倒闭，金融体系崩溃。所以说，通货紧缩有可能引发银行危机，其原因是通货紧缩有利于债权人而有损于债务人。37 【正确答案】 A【试题解析】 治理通货膨胀需要采用紧缩性的货币政策。紧缩性的货币政策措施主要包括：提高法定存款准备金率、提高再贴现率、在公开市场上卖出政府债券。38 【正确答案】 D【试题解析】 经济结构变化具体情况可分为三种：需求转移、部门差异和国际因素。需求转移是指由于社会对产品和服务的需求不是一成不变的，在总需求不变的情况下，一部分需求转移到其他部门，而劳动力和生产要素却不能及时转移。39 【
30、正确答案】 A【试题解析】 需求拉上的通货膨胀可以通俗地表述为是“太多的货币追逐太少的商品”。当“太多的货币追逐太少的商品”时，就会使对商品和服务的需求超出了现行价格条件下可得到的供给，从而导致一般物价水平的上涨。40 【正确答案】 B【试题解析】 爬行式通货膨胀是指价格总水平上涨的年率不超过 2一 3，并且在经济生活中没有形成通货膨胀的预期。所以说，爬行式通货膨胀是物价上涨幅度最小的。41 【正确答案】 A【试题解析】 本题考查正回购概念。42 【正确答案】 C【试题解析】 美国联邦储备体系属于专门设置的中央银行。43 【正确答案】 B【试题解析】 再贴现的主要缺点：再贴现的主动权在商业银行，而不在中央银行。如商业银行可通过其他途径筹资而不依赖于再贴现，则中央银行就不能用再贴现控制货币供应总量及其结构。44 【正确答案】 A
