1、助理理财规划师（三级）实操知识投资规划章节练习试卷 6 及答案与解析一、案例单选题以下每小题的备选答案中，只有一项是正确的。0 案例一：徐女士是一个刚研究生毕业不久的白领，她想做一个理财规划，于是找了一家理财公司。她非常困惑于理财规划师说的投资和投资规划的概念。根据案例一，回答下列问题：1 徐女士的下列行为不属于投资的是( )。（A）购买体育彩票（B）购买普通股票（C）购买 ETF（D）购买国债2 根据经济学上的定义，( )是指牺牲或放弃现在可用于消费的价值以获取未来更大价值的一种经济活动。（A）规划（B）投资（C）投资规划（D）理财3 ( )是指投资者将货币资金直接投入投资项目，形成实物资产
2、或者购买现有企业的投资。（A）直接投资（B）间接投资（C）资本市场投资（D）货币市场投资4 直接投资与间接投资的实质性区别体现在投资者是否参与投资项目的( )。（A）收益分成（B）经营管理（C）投资决策（D）可行性分析5 ( )是指投资者以其资本购买公司债券、金融债券或公司股票等各种有价证券，以预期获取一定收益的投资，又称为证券投资。（A）直接投资（B）间接投资（C）资本市场投资（D）货币市场投资6 对于个体投资者而言，大多数投资还是通过金融中介进行的( )。（A）间接投资（B）直接投资（C）实物投资（D）储蓄投资6 案例二：上海期货交易所的某商品期货保证金比率为 5%，维持保证金比率为75%
3、。投资者张先生以 2700 元/吨的价格买入 5 张某商品期货合约 (每张 10 吨)后的第三天，某商品结算价下跌至 2600 元/吨。根据案例二，回答下列问题：7 张先生需交的初始保证金是( )元。（A）5500（B） 6200（C） 6750（D）72008 由于价格下跌，张先生的浮动亏损为( )元。（A）3000（B） 4000（C） 5000（D）60009 张先生需要追加的保证金为( )元。（A）5000（B） 6000（C） 7000（D）80009 案例三：章晓睇刚从股市上买了一手 JSC 公司的股票，成为了 JSC 公司股东。她想知道他对公司拥有的权利和义务。作为一名理财规划师
4、，你应该如何向她解释。根据案例三，回答下列问题：10 尽管章晓睇持有一手 JSC 公司的股票，但她无权 ( )。（A）参与公司的决策（B）分担公司的经营风险（C）分享公司的利益（D）参与公司的日常经营11 章晓睇的股票实际上( )。（A）是真实资本（B）本身就有很大价值（C）是虚拟资本（D）是实际资本12 关于章晓睇的股票，下列说法错误的是( )。（A）股票是证明收益权的法律凭证（B）股票是反映财产权的有价证券（C）股票是投资行为的法律凭证（D）股票是证明股东权的法律凭证13 章晓睇拥有的股东权不包括有( )。（A）召集股东大会（B）投票表决（C）分取股息红利（D）认购新股13 案例四：李小姐
5、是一家外企的中层管理员，有 50 万元人民币，考虑到目前银行存款利率较低，而股市正走向牛市，想将这笔钱来做证券投资，李小姐在深圳证券交易所买了 ABC 公司的 A 股股票和 ABC 公司发行的可转换债券，并且买了正在发行的面值为 100 元的 10 年期国债，国债票面利率为 5%，市场利率为 5%同时还购买了货币市场基金。根据案例四，回答下列问题：14 李小姐持有的股票、债券和基金属于( )。（A）货币市场工具（B）资本市场工具（C）既有资本市场又有货币市场工具（D）无风险投资工具15 李小姐持有的股票代表( )。（A）资产所有权（B）债权（C）财产支配权（D）财产占有权16 李小姐拥有的股票
6、属于( )。（A）流通股票（B）法人股票（C）国家股票（D）优先股票17 李小姐持有债券表示其拥有一种权利，这种权利称为( )。（A）债权（B）资产所有权（C）财产支配权（D）资金使用权18 就李小姐所购买的债券来说，债券上标明的利率，是债券的( )。（A）市场利率（B）票面利率（C）法定利率（D）发行利率19 李小姐所购买的国债属于( )的债券。（A）折价发行（B）平价发行（C）溢价发行（D）以上答案都不正确20 李小姐因持有 ABC 公司股票，从而享有对该公司的剩余财产清偿权，所以( )。（A）当公司破产时，可以最先受偿（B）李小姐有可以比拥有公司债券的投资者优先受偿的权利（C）李小姐有可
7、以比拥有公司优先股票的投资者优先受偿的权利（D）当公司破产时，包括李小姐在内的普通股股东对公司剩余财产的受偿权排在最后21 如果李小姐想追求稳定的收入，在选择基金时，应考虑购买( )。（A）成长型基金（B）平衡型基金（C）收入型基金（D）期货投资基金22 李小姐在深圳证券交易所购买了 ABC 公司的 A 股股票，其所购买的 A 股股票通常是指 ( ) 。（A）是由我国境内公司发行，供境内机构、组织或个人 (不含台、港、澳投资者)以人民币认购和交易的普通股股票（B）是由我国境内公司发行，供境内机构、组织或个人(不含台、港、澳投资者)以美元认购和交易的普通股股票（C）即人民币特种股票，是以外币标明
8、面值，以外币认购和买卖，在上海和深圳两个证券交易所上市交易的股票（D）即人民币特种股票，是以人民标明面值，以外币认购和买卖，在上海和深圳两个证券交易所上市交易的股票23 对李小姐来说，其购买的可转换债券，可在一定时期内将其转换为( )。（A）基金（B）其他债券（C）优先股（D）普通股24 李小姐购买的可转换债券中，不包含的要素是( )。（A）债券的票面价值（B）债券的偿还期限（C）债券的到期收益率（D）转换期限25 在李小姐所购买的全部投资产品中，风险最大和最小的分别是( )。（A）股票；可转换债券（B）可转换债券；国债（C）货币市场基金；股票（D）股票；国债26 李小姐通过参与证券市场交易而
9、拥有证券，下列说法不正确的是( )。（A）她对财产拥有所有权（B）她对财产拥有收益权（C）她对财产拥有处分权（D）她对财产拥有占有权27 如果李小姐手头又有 20 万元的闲置资金，而且还想用来购买一只股票，最少需要投资 ( ) 股。（A）10（B） 100（C） 1000（D）1000028 如果李小姐打算用这 20 万元的闲置资金来购买开放式基金，则她最少需要投资( )元。（A）10（B） 100（C） 1000（D）1000029 假若李小姐以每股 8.5 元的价格买进 10000 股某股票，一个月后以 9.6 元的价格卖掉，则( ) 。（A）李小姐的收益等于 11000 元（B）李小姐的
10、收益小于 11000 元（C）李小姐的收益大于 11000 元（D）以上结果都有可能30 假若李小姐 11 月 15 号通过电话委托买了一只开放式基金，委托金额为 10000元，该只基金的申购费率为 1.5%，赎回费率为 0.5%。11 月 14 号，该只基金的净值为 1.5120， 11 月 15 号的该只基金的净值为 1.6320。则李小姐能申请到的基金份额为( ) 份。（A）10000（B） 10000/1.5120（C） 10000/1.6320（D）9852/1.632031 为确定基金净值，需测算基金资产总值。在计算基金资产总值时，基金拥有的已上市债券，以计算日的( )为准。（A）
11、开盘价（B）收盘价（C）最高价（D）最低价32 一般情况下，市场利率上升，李小姐持有的 ABC 公司股票的价格将( ) 。（A）下降（B）上升（C）不变（D）持续盘整33 当市场利率下调时，李小姐购买的货币市场基金的收益将( )。（A）下降（B）上升（C）不会（D）不确定34 实际上，李小姐购买的债券仍然要面临利率的风险。债券收益与市场利率呈( )变化。（A）同方向（B）反方向（C）无关（D）无确定关系34 案例五：小张与某信托公司签订了一份 5 年期限的信托合约，将北京市区的一栋房子作为信托财产转移到信托公司名下，由信托公司进行管理，信托公司可以将房屋出租，但不可以出售，出租房屋所得每月按时
12、支付给小张的母亲作为生活费用。如果信托存续的 5 年内小张的母亲去世，房屋出租收入定期支付给小张，5 年后房屋将归还小张。根据案例五，回答下列问题：35 按信托服务对象分，小张设立的信托属于( )。（A）商事信托（B）财产信托（C）自由信托（D）个人信托36 按信托成立原因分，该信托属于( )。（A）自由信托（B）法定信托（C）他益信托（D）合同信托37 该信托成立的第一要素是( )。（A）信托目的（B）信托当事人（C）信托财产（D）信托行为38 该信托的受益人是( )。（A）小张、小张母亲（B）小张母亲（C）小张（D）以上都不是39 该信托体现了信托的( )职能。（A）公益服务（B）财产管理
13、（C）投资管理（D）资金融通40 该房屋的产权在设立信托后属于( )。（A）信托公司（B）小张（C）小张母亲（D）小张、小张母亲41 所谓信托财产的独立性，是指信托财产有一种独立于其他财产的性质。下列不能体现信托财产独立性的是( )。（A）信托公司破产后，房子不会被信托公司的债权人追索（B）小张出现债务危机后，房子不会被小张的债权人追索（C）信托公司设立专项账户管理信托财产（D）小张既可以是委托人，也可以是受益人42 下列说法正确的是( )。（A）小张设立信托的目的是为了进行风险隔离（B）该信托有两个受益人（C）该信托属于房地产信托（D）该信托只有一个受益人42 案例六：于先生是一家公司的业务
14、经理，年薪 10 万，他打算把一部分资金投资在股票和债券上，但由于缺少专业知识，他想去咨询一下理财规划师。根据案例六，回答下列问题：43 理财规划师可以告诉于先生，债券的基本要素不包括( )。（A）票面价值（B）债券价格（C）偿还期限（D）市场利率44 于先生对国债很感兴趣，下列有关国债的说法错误的是( )。（A）按债券形态分类国债可分为实物国债、凭证式国债和记账式国债（B）实物国债是一种具有标准格式的纸制印刷的记名债券（C）凭证式国债没有统一格式的票据，而是由发行机构向投资者出具收款凭证的国债（D）记账式国债是在凭证式国债的基础上进一步取消收款凭证，交易更为灵活的国债45 于先生想购买可转换
15、债券，下列有关可转换债券的说法错误的是( )。（A）可转换债券是公司债券的一种（B）可转债具有债权和期权的双重属性，其持有人可以选择持有债券到期，获取公司还本付息；也可以选择在约定的时间内转换成股票，享受股利分配或资本增值（C）可转换公司债券的固定利息比普通公司债券高（D）如果实现转换，投资者则会获得出售普通股的收入或获得股息收入46 于先生想了解债券的偿还方式，理财规划师的以下说法中不正确的是( )。（A）债券的偿还方式有三种：到期偿还、展期偿还和期中偿还（B）期中偿还债券可以分为三种：定时偿还、买入偿还和随时偿还（C）到期偿还是绝大多数债券所采取的本金偿还方式（D）展期偿还的采用往往在市场
16、利率看涨时，投资者才予以接受47 于先生想了解交易所债券市场的交易规则，下列说法中不正确的是( )。（A）债券成交的竞价规则是价格优先、时间优先、客户委托优先（B）每个交易日的 9:15 至 9:25 为开盘集合竞价时间，9:30 至 11:30、13:00 至14:57 为连续竞价时间，14:57 至 15:00 为收盘集合竞价时间（C）通过竞价交易买入债券以 10 张或其整数倍进行申报。卖出债券时，余额不足 10 张部分，应当一次性申报卖出（D）债券以人民币 1000 元面额为 1 张。债券竞价交易单笔申报最大数量应当不超过 1 万张48 如果于先生想购买以外国货币计价的债券，他最应该提防
17、的风险是( )。（A）利率风险（B）信用风险（C）提前偿还风险（D）汇率风险49 于先生对股票中的普通股和优先股不太了解，他的理解错误的是( )。（A）持有普通股的股东有权获得股利，但必须是在公司支付了债息和优先股的股息之后才能分得（B）普通股东一般都拥有发言权和表决权，即有权就公司重大问题进行发言和投票表决（C）优先股股东不能在中途向公司要求退股（D）优先股的权利范围小50 于先生购买股票的买卖差价收益是指( )。（A）股息（B）利息（C）资本利得（D）红利51 如果于先生想购买 B 股，那么他应该以_认购、买卖，在_证券交易所交易。( )（A）人民币；境内（B）外币；境外（C）人民币；境外
18、（D）外币；境内52 于先生想了解上证综合指数，理财规划师告诉他上证综合指数是( )。（A）深圳证券交易所编制的（B）以 1992 年 12 月 19 日的股票价格为基期数值（C）以全部上市股票为样本（D）以股票的发行量为权重，按算术平均法计算52 案例七：邹先生的一位朋友告诉他世界上最大的投资市场分别为外汇市场、债券市场和股票市场。其中外汇交易市场，以其每月高达 1 兆 5 千亿美元的交易量而成为世界上最大的投资市场。于是，邹先生打算进行外汇投资，他去理财规划师那里咨询外汇投资的相关情况。根据案例七，回答下列问题：53 理财规划师告诉邹先生，目前我国境内商业银行可以办理外币存款的货币种类不包
19、括 ( ) 。（A）美元（B）欧元（C）英镑（D）卢布54 邹先生想进行甲种外币定期存款，那么起存金额不能低于( )元的等值外汇。（A）1000（B） 10000（C） 100000（D）100000055 下列因素中，邹先生在挑选外汇理财产品时不需要重点考虑的是( )。（A）收益率（B）期限（C）流动性（D）市场利率56 理财规划师向邹先生介绍了个人外汇结构性存款，不正确的是( )。（A）是指在普通外汇存款的基础上嵌入某种金融衍生工具（B）结构性外汇存款的主要种类有与利率挂钩型、与汇率挂钩型和与利率区间挂钩型等品种（C）目前我国银行推出的外汇理财产品一般采用的是与外币的利率或者利率区间挂钩，
20、具有 100%的本金保证（D）期限和收益都是确定的57 邹先生想投资外汇，首先要了解外汇交易的特点，下列不属于外汇交易特点的是( )。（A）外汇交易市场是个无形市场（B） 24 小时交易（C）品种少，便于操作（D）成交量大，容易被庄家操纵58 理财规划师告诉邹先生，外汇交易的形式有五种，其不包括( )。（A）即期外汇交易（B）远期外汇交易（C）外汇互换交易（D）外汇期货交易58 案例八：汤先生是一家公司的部门负责人，年收入 100 万元左右，他最近对银行理财产品非常感兴趣。邸先生是一家银行的理财规划师，他正在向汤先生介绍有关银行理财产品的情况。根据案例八，回答下列问题：59 按币种进行分类，银
21、行理财产品不包括( )。（A）人民币理财产品（B）外币理财产品（C）双币理财产品（D）单币理财产品60 下列不属于商业银行个人理财业务管理暂行办法规定的理财计划的是( )。（A）最高收益理财计划（B）最低收益理财计划（C）保本浮动收益理财计划（D）非保本浮动收益理财计划61 下列属于银行理财产品的特点的是( )。（A）收益率通常低于银行存款（B）安全性较低（C）面临利率风险和汇率风险（D）流动性好61 案例九：2002 年 10 月，上海黄金交易所成立，个人开展黄金交易就成为了公众关注的焦点。2003 年 4 月，中国人民银行取消了黄金市场向社会开放的限制，黄金作为投资工具进入市场的羁绊被取消
22、了。各大商业银行纷纷开办了个人的黄金买卖业务。2006 年 12 月 31 日，上海黄金交易所公布了个人实物黄金交易试行办法，规定国内个人投资者可通过上海黄金交易所的金融类会员及中国人民银行核准的其他会员代理，参与金交所的实物黄金投资。这标志着我国实物黄金投资的大门全面向个人投资者敞开。根据案例九，回答下列问题：62 目前在国际黄金市场，主要的黄金投资品种不包括( )。（A）美国 Comex 期金（B）本地伦敦金（C）日本 Tocom 期金（D）中国期金63 下列不属于我国的黄金投资方式的是( )。（A）实物黄金（B）纸黄金（C）货币黄金（D）账户黄金64 下列关于实物黄金投资的说法，不正确的
23、是( )。（A）适合短期投资（B）适于投资者将信用货币转换为硬通货，以抵御通货膨胀所带来的资产贬值（C）实物黄金产品品种丰富、实物交割、便于收藏（D）回购相对困难65 下列属于纸黄金的是( )。（A）建行的“ 九鼎金”（B）招行 “高塞尔金”（C）农行 “招远金”（D）中行的“ 黄金宝”66 上海黄金交易所推出的现货延期交易不具备( )的特点。（A）T+0（B）双向交易（C）风险低（D）保证金交易67 下列不属于影响黄金价格的主要因素的是( )。（A）黄金的供求关系（B）美元汇率（C）原油价格（D）经济全球化助理理财规划师（三级）实操知识投资规划章节练习试卷 6 答案与解析一、案例单选题以下每
24、小题的备选答案中，只有一项是正确的。【知识模块】 投资规划1 【正确答案】 A【试题解析】 购买彩票是一种公益行为，可以理解为捐赠，而不是投资。【知识模块】 投资规划2 【正确答案】 B【知识模块】 投资规划3 【正确答案】 A【知识模块】 投资规划4 【正确答案】 B【知识模块】 投资规划5 【正确答案】 B【知识模块】 投资规划6 【正确答案】 A【知识模块】 投资规划【知识模块】 投资规划7 【正确答案】 C【试题解析】 初始保证金=2700(105)5%=6750( 元)。【知识模块】 投资规划8 【正确答案】 C【试题解析】 浮动亏损为：(2700-2600)50=5000(元)。【
25、知识模块】 投资规划9 【正确答案】 A【试题解析】 张先生保证金账户余额为：6750-5000=1750( 元)，这一余额小于维持保证金： 2700505%0.75=5062.5(元) ，张先生需将保证金补足至 6750 元，因此需要追加的保证金为：6750-1750=5000(元)。【知识模块】 投资规划【知识模块】 投资规划10 【正确答案】 D【知识模块】 投资规划11 【正确答案】 C【试题解析】 股票只是代表股份资本所有权的证书，它本身并没有任何价值，不是真实的资本，而是一种独立于实际资本之外的虚拟资本。【知识模块】 投资规划12 【正确答案】 B【知识模块】 投资规划13 【正确
26、答案】 A【试题解析】 股东权是一种综合权利，包括出席股东大会、投票表决、任免公司管理人员等“共益权”，以及分取股息红利、认购新股、分配公司剩余财产等“自益权”。【知识模块】 投资规划【知识模块】 投资规划14 【正确答案】 B【知识模块】 投资规划15 【正确答案】 A【试题解析】 股票是一种有价证券，是股份有限公司在筹集资本时向出资人公开发行的，代表持有人(即股东)对公司的所有权，并根据所持有的股份数依法享有权益和承担义务的可转让的书面凭证。【知识模块】 投资规划16 【正确答案】 A【知识模块】 投资规划17 【正确答案】 A【试题解析】 债券体现了发行主体和持有人之间的债权债务关系。【
27、知识模块】 投资规划18 【正确答案】 B【知识模块】 投资规划19 【正确答案】 B【试题解析】 从案例中可知，10 年期国债的票面利率和市场利率相等，所以该债券是平价发行，即：发行价格=面值。【知识模块】 投资规划20 【正确答案】 D【知识模块】 投资规划21 【正确答案】 C【试题解析】 收入型基金能带来持续稳定的收入。【知识模块】 投资规划22 【正确答案】 A【试题解析】 D 选项描述的是 B 股股票。【知识模块】 投资规划23 【正确答案】 D【试题解析】 可转换公司债券是公司债券的一种，是指发行时标明发行价格、利率、偿还或转换期限，持有人有权到期赎回或按规定的期限和价格将其转换
28、为普通股票的债务性证券。【知识模块】 投资规划24 【正确答案】 C【知识模块】 投资规划25 【正确答案】 D【知识模块】 投资规划26 【正确答案】 D【试题解析】 李小姐的财产由发行证券的公司占有和使用。【知识模块】 投资规划27 【正确答案】 B【试题解析】 股票交易是以“手”为单位，一手是 100 股股票。【知识模块】 投资规划28 【正确答案】 C【试题解析】 开放式基金的申购起点一般是 1000 元。【知识模块】 投资规划29 【正确答案】 B【试题解析】 考虑到股票交易的各种费用和税收，李小姐的收益会小于(9.6-8.5)10000= 11000(元)。【知识模块】 投资规划3
29、0 【正确答案】 D【试题解析】 申购份额=申购金额/(1+申购费率)/当日基金单位净值=10000/(1+ 1.5%)1.6320=9852/1.6320。【知识模块】 投资规划31 【正确答案】 B【知识模块】 投资规划32 【正确答案】 A【知识模块】 投资规划33 【正确答案】 A【试题解析】 市场利率下调，货币市场基金的收益下降；市场利率上调，收益上升。【知识模块】 投资规划34 【正确答案】 B【试题解析】 市场利率上升，债券价格下格；市场利率下降，债券价格上升。【知识模块】 投资规划【知识模块】 投资规划35 【正确答案】 D【试题解析】 按信托服务对象划分，分为两类：个人信托，
30、即以个人身份委托受托人办理信托业务；法人信托，又称公司信托，即委托人不是个人，而是单位或公司等具备资格的法人委托受托人办理信托业务。【知识模块】 投资规划36 【正确答案】 A【试题解析】 按信托成立的原因划分，分为自由信托和法定信托。【知识模块】 投资规划37 【正确答案】 C【试题解析】 信托财产的存在是信托成立的第一要素。【知识模块】 投资规划38 【正确答案】 A【知识模块】 投资规划39 【正确答案】 B【知识模块】 投资规划40 【正确答案】 A【试题解析】 信托财产权的转移与分离是信托的重要特征。信托设立后，拥有财产权的委托人将其财产所有权转移给受托人。【知识模块】 投资规划41
31、 【正确答案】 D【试题解析】 信托设立后，信托财产成为独立于委托人、受托人和受益人的财产。【知识模块】 投资规划42 【正确答案】 B【试题解析】 该信托有两个受益人小张母亲和小张。小张设立信托的目的是为了财产事务管理，而非风险隔离。【知识模块】 投资规划【知识模块】 投资规划43 【正确答案】 D【试题解析】 债券是投资者和发行者之间债权债务关系的法律凭证和契约。债券的基本要素有四个：债券的票面价值、债券价格、偿还期限和票面利率。【知识模块】 投资规划44 【正确答案】 B【试题解析】 实物国债是一种无记名国债。【知识模块】 投资规划45 【正确答案】 B【试题解析】 可转换公司债券的固定
32、利息比普通公司债券低，其差额反映换股期权价值。【知识模块】 投资规划46 【正确答案】 D【试题解析】 展期偿还的采用往往在市场利率看跌时，投资者才予以接受。【知识模块】 投资规划47 【正确答案】 D【试题解析】 债券以人民币 100 元面额为 1 张。债券竞价交易单笔申报最大数量应当不超过 10 万张。【知识模块】 投资规划48 【正确答案】 D【试题解析】 如果债券的计价货币是外国货币，则债券支付的利息和偿还的本金能换算成多少本国货币还取决于当时的汇率。如果未来本国货币升值，按本国货币计算的债券投资收益将会降低，这就是债券的汇率风险，又称货币风险。【知识模块】 投资规划49 【正确答案】
33、 C【试题解析】 少数可赎回的优先股在中途可向公司要求退股。【知识模块】 投资规划50 【正确答案】 C【知识模块】 投资规划51 【正确答案】 D【试题解析】 A 项指的是 A 股。【知识模块】 投资规划52 【正确答案】 C【试题解析】 上证综合指数是上海证券交易所编制的，以 1990 年 12 月 19 日的股票价格为基期数值，以全部上市股票为样本，以股票的发行量为权重，按加权平均法计算。【知识模块】 投资规划【知识模块】 投资规划53 【正确答案】 D【试题解析】 目前我国境内商业银行可以办理外币存款的货币种类主要有美元、日元、欧元、英镑、加拿大元、瑞士法郎、澳元、港元。现在部分少数银行可以存储新加坡元、瑞典克朗和韩元。【知识模块】 投资规划54 【正确答案】 B【知识模块】 投资规划
