1、投资规划练习试卷 7 及答案与解析一、单项选择题以下每小题的备选答案中，只有一项是正确的。1 理财规划的核心思想是通过一系列的( )来实现客户的目标。（A）规划（B）投资（C）投资规划（D）理财2 对整个理财规划都有重要的基础性作用的是( )。（A）现金规划（B）投资规划（C）风险管理规划（D）退休养老规划3 确定最能满足投资者风险回报率目标的长期资产混合的是( )。（A）短期资产配置（B）长期资产配置（C）战术资产配置（D）战略资产配置4 根据市场具体情况,对资产类别混合作短期的调整的是( )。（A）短期资产配置（B）长期资产配置（C）战术资产配置（D）战略资产配置5 通常认为战术资产配置短
2、于( )年。（A）2（B） 1（C） 3（D）46 资产组合中成长性资产为 30%50%、定息资产为 50%70%的是( )。（A）保守型（B）轻度保守型（C）中立型（D）进取型7 沪深 300 指数以( ) 年 12 月 31 日为基日。（A）2004（B） 2003（C） 2002（D）20018 沪深 300 指数是由上海和深圳证券市场中选取 300 只 A 股作为样本,其中沪市有( )只。（A）179（B） 180（C） 181（D）1829 世界上历史最为悠久的股票指数是( )。（A）道.琼斯股票指数（B）标准 .普尔股票价格指数（C）日经 225 平均股价指数（D）金融时报股票价格
3、指数10 下列指数用算术平均法进行计算编制而成的是( )。（A）道.琼斯股票指数（B）标准 .普尔股票价格指数（C）日经 225 平均股价指数（D）金融时报股票价格指数11 标准.普尔股票价格指数基点数为( )。（A）1000（B） 100（C） 10（D）112 日经 225 平均股价指数从( )开始编制。（A）1949 年 9 月（B） 1950 年 9 月（C） 1950 年 12 月（D）1951 年 12 月13 金融时报股票价格指数基点为( )点。（A）1000（B） 100（C） 10（D）114 金融时报股票价格指数(FT-SE100)包括从英国工商业中挑选出来的具有代表性的(
4、 ) 家公开挂牌的普通股股票。（A）100（B） 80（C） 50（D）30二、案例单选题以下每小题的备选答案中，只有一项是正确的。14 根据材料回答以下问题王先生想找你公司帮他做一个理财规划,他非常困惑于你说的投资和投资规划的概念。15 王先生的下列行为不属于投资的是( )。（A）购买股票（B）购买债券（C）购买基金（D）购买彩票16 投资是指牺牲或放弃现在可用于消费的价值以获取未来( )价值的一种经济活动。（A）更大（B）相同（C）更小（D）不确定17 直接投资与间接投资同属于投资者对预期能带来收益的资产的购买行为,但二者有着实质性的区别,主要体现在投资者是否( )。（A）参与投资项目的收
5、益分成（B）参与投资项目的投资决策（C）参与投资项目的经营管理（D）参与投资项目的可行性分析18 ( )由于其投资形式主要是购买各种各样的有价证券,因此也被称为证券投资。（A）直接投资（B）间接投资（C）资本市场投资（D）货币市场投资19 对于个体投资者而言,大多数投资还是( )投资。（A）实物（B）储蓄（C）间接（D）直接19 根据材料回答以下问题大连商品交易所的某商品期货保证金比率为 5%,维持保证金比率为 75%,假若某客户以 2700 元/吨的价格买入 5 张某商品期货合约(每张 10 吨)后的第三天,某商品结算价下跌至 2600 元/吨。20 初始保证金是( ) 元。（A）3800（
6、B） 6700（C） 6750（D）680021 由于价格下跌,客户的浮动亏损为( )元。（A）2000（B） 5000（C） 6000（D）800022 需要追加的保证金为( )元。（A）5000（B） 6000（C） 4000（D）300022 根据材料回答以下问题客户李某想投资债券,就以下问题他想咨询你。23 借款人在本国境外市场发行的,不以发行市场所在国的货币为计价货币的国际债券是( )。（A）美国债券（B）龙债券（C）外国债券（D）欧洲债券24 债券的发行目的是给地方政府所属企业或某个特定项目融资。债券发行者只能以经营该项目本身的收益来偿还债务,而不以地方政府的征税能力作为保证的债券
7、是( )。（A）一般责任债券（B）收益债券（C）金融债券（D）公司债券25 目前,我国发行的债券一般是每张面值为( )元的人民币。（A）50（B） 1000（C） 100（D）1000026 展期偿还指发债人在发行债券时规定,投资人有权决定在债券到期后继续按原定利率持有债券到某一个指定偿还日期或几个指定日期中的一个日期要求偿还的做法。这种偿还方法的采用往往在市场利率( )时,投资者才予以接受。（A）波动（B）固定（C）看涨（D）看跌投资规划练习试卷 7 答案与解析一、 理论知识单项选择题1 【正确答案】 C【试题解析】 2007 年 5 月 30 日,财政部将股票交易印花税调整为 3。【知识模
8、块】 投资规划2 【正确答案】 B【试题解析】 收益债券的发行目的是为了给地方政府所属企业或某个特定项目融资。【知识模块】 投资规划3 【正确答案】 A【试题解析】 一般责任债券一般是由地方政府及其管理部门,以发行者的信用和政府的征税能力作为保证。【知识模块】 投资规划4 【正确答案】 B【试题解析】 金融债券是指银行及其分支机构或非银行金融机构依照法定程序发行并约定在一定期限内还本付息的有价证券,金融债券的利息在我国免税。【知识模块】 投资规划5 【正确答案】 B【试题解析】 外国债券是指某一国借款人在本国以外的某一国家发行的以该国货币为计价货币的债券。【知识模块】 投资规划6 【正确答案】
9、 C【试题解析】 累进利率债券是指债券的利率按照债券的期限分为不同的等级,每一个时间段按相应利率计付利息。【知识模块】 投资规划7 【正确答案】 B【试题解析】 期中偿还债券是指债券在偿还期满之前由债务人采取在交易市场上购回债券或者直接向债券持有人支付本金的方式进行本金的偿还。【知识模块】 投资规划8 【正确答案】 D【试题解析】 通过竞价交易买入债券以 10 张或其整数倍进行申报。【知识模块】 投资规划9 【正确答案】 B【试题解析】 债券交易的佣金费用通常是成交金额的 2。【知识模块】 投资规划10 【正确答案】 A【试题解析】 债券的清算是指在同一交割日对同一种债券的买和卖相互抵消,确定
10、出应当交割的债券数量和应当交割的价款数额,然后按照“净额交收”原则办理债券和价款的交割。【知识模块】 投资规划11 【正确答案】 A【试题解析】 目前,深沪证券交易所规定债券为当日交割。【知识模块】 投资规划二、多项选择题12 【正确答案】 A,B【试题解析】 作为筹资手段,无论是国家、地方政府、团体机构,还是工商企业、公司组织,都可以发行债券。而股票只能由一部分股份制的公司和企业发行。【知识模块】 投资规划13 【正确答案】 A,C,D【试题解析】 共同基金的投资人又是受益人和委托人与持有人,是共同基金资产的最终所有人。【知识模块】 投资规划14 【正确答案】 A,B【试题解析】 共同基金按
11、照组织形态划分为公司型基金和契约型基金。【知识模块】 投资规划15 【正确答案】 C,D【试题解析】 基金按照是否可以赎回以及赎回的方式划分为开放式基金和封闭式基金。【知识模块】 投资规划16 【正确答案】 B,C,D【试题解析】 基金按照基金的投资风格划分为成长型基金、收入型基金与平衡型基金。【知识模块】 投资规划17 【正确答案】 C,D【试题解析】 基金按照基金的管理形式划分为主动管理基金和被动管理基金。【知识模块】 投资规划18 【正确答案】 A,C,D【试题解析】 根据复制方法的不同指数,基金可以分为:(1)完全复制型。这种类型的指数基金一般 100%复制指数,采取完全被动的策略。(
12、2)增强型。这类指数基金通过其增强型设计,创造力求超越标的指数的优势。这种类型的指数基金除将大部分资产按照基准指数权重配置之外,对成分股进行一定程度的增、减持,或增持成分股以外的个股,其投资目标则是在紧密跟踪基准指数的同时获得高于基准的收益。(3)优化指数型。即通过指数化投资和积极投资的有机结合,力求基金收益率超越证券市场指数增长率,谋求基金资产的长期增值。【知识模块】 投资规划19 【正确答案】 B,C,D【试题解析】 指数型基金的优点有:首先,业绩透明度比较高。其次,它的资产组合的流动性比一般集中持股的基金更好。最后,投资指数型基金的成本一般较低。【知识模块】 投资规划20 【正确答案】
13、A,B,C,D【试题解析】 基金按照基金的投资对象划分为股票型基金、债券型基金、混合型基金、货币市场基金和其他。【知识模块】 投资规划21 【正确答案】 A,B,C,D【试题解析】 基金按照资本来源和运用地域的不同划分为国内基金、国际基金、离岸基金和国家基金。【知识模块】 投资规划22 【正确答案】 A,B【试题解析】 国际基金按投资地区的不同,又可分为区域投资基金和环球投资基金。【知识模块】 投资规划23 【正确答案】 A,B【试题解析】 一般保本基金成立以后即进入“半封闭”状态,不鼓励投资者在此期间进行赎回;通常采用的做法是增加保本期内的赎回费用,以及对提前赎回部分不做本金担保。【知识模块
14、】 投资规划24 【正确答案】 B,C【试题解析】 LOF 同时登记在 TA 和证券登记结算系统,只有同时登记在这两个系统中,才满足 LOF 所具备的同时可以进行场内交易和场外交易的方式。【知识模块】 投资规划25 【正确答案】 A,B,C,D【试题解析】 集合资金信托计划具有以下三个特征:(1)合格投资者。新“两规”要求委托人必须是合格投资者,若以自然人身份参加须满足以下三个条件之一:投资一个信托计划的最低金额不少于 100 万元人民币的自然人、法人或者依法成立的其他组织;个人或家庭金融资产总计在其认购时超过 100 万元人民币 ,且能提供相关财产证明的自然人;个人收入在最近 3 年内每年超
15、过 20 万元人民币或者夫妻双方合计收入在最近 3年内每年超过 30 万元人民币,且能提供相关收入证明的自然人。(2)委托人数量。在合格投资者基础上,进一步规定单个信托计划中,自然人合格投资者的人数不能超过 50 人,合格的机构投资者人数不受限制。这意味着集合资金信托计划成为一种面向少数投资人的产品。(3)发行方式。信托公司发行集合资金信托计划,在发行方式上,将原规定中的信托产品“不得通过报刊、电视、广播和其他公共媒体进行营销宣传”修改为“不得进行公开营销宣传”,对公开的界定更加宽泛,事实上防止了信托公司利用变通方式公开营销的可能。换言之,私募发行成为信托产品唯一合法的发行方式。【知识模块】 投资规划
