1、证券从业资格证券发行与承销（判断题）模拟试卷 25 及答案与解析一、判断题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选 B。1 采取包销方式时，承销商须在冰冻期结束时自行购入售后剩余的证券，通常情况下，承销商在证券上市后，通过协议转让方式，逐步卖出自行购人的剩余证券。 ( )（A）正确（B）错误2 股份有限公司的经理由董事会聘任或解聘，其他高级管理人员的聘任或解聘由经理决定。 ( )（A）正确（B）错误3 1998 年中华人民共和国证券法出台后，提出要打破行政推荐家数的办法，由国家确定发行额度。 ( )（A）正确（B）错误4 董事会每年度至
2、少召开一次会议，每次会议应当于会议召开 10 日前通知全体董事和监事。代表 110 以上表决权的股东、13 以上董事或者监事会成员，可以提议召开董事会临时会议。 ( )（A）正确（B）错误5 国有资产折股时，不得低估作价并折股，一般应以评估确认后的总资产折为国有股股本。 ( )（A）正确（B）错误6 公司作出合并决议，按照规定通知债权人并予以公告后，必须向债权人清偿债务。( )（A）正确（B）错误7 企业发行短期融资券应由已在中国人民银行备案的金融机构承销。 ( )（A）正确（B）错误8 记账式国债承销团成员的资格审批由财政部会同中国人民银行和中国证监会实施，并征求中国银监会和中国保险监督管理
3、委员会的意见。 ( )（A）正确（B）错误9 首次公开发行股票的审核过程中，发行监管部门认为必要时，可委托具备证券执业资格的会计师事务所对公司财务资料进行专项复核。 ( )（A）正确（B）错误10 公正就是发行人和主承销商给每一位投资者提供认购股票的机会。 ( )（A）正确（B）错误11 上市公司发行新股的推荐核准程序为：发行审核委员会委员在审核上市公司新股发行申请时，应当关注上市公司未来是否具有可持续发展能力。 ( )（A）正确（B）错误12 实际控制人是指虽不是公司的股东，但通过投资关系、协议或者其他安排，能够实际支配公司行为的人。 ( )（A）正确（B）错误13 不管是美国式招标还是荷兰
4、式招标，承销商以竞价方式确定各自包销的国债数额后，应该按照财政部统一规定的发行价格向外分销。 ( )（A）正确（B）错误14 所谓的内核是指保荐人的内核小组对拟向中国证监会报送的发行申请材料进行核查，确保证券发行不存在重大法律和政策障碍以及发行申请材料具有较高质量的行为。 ( )（A）正确（B）错误15 一致行动是指投资者通过协议、其他安排，与其他投资者共同扩大其所能够支配的一个上市公司股份表决权数量的行为或者事实。 ( )（A）正确（B）错误16 新股发行公司关于进行网上直播推介活动的公告应与其招股说明书概要(或招股意向书)同日同报刊登，并在拟上市证券交易所指定网站同天发布。 ( )（A）正
5、确（B）错误17 B 股公司增资发行 B 股，比照 B 股首次发行审批阶段的程序办理，无须中国证监会批准发行。 ( )（A）正确（B）错误18 上市公司应当在可转换公司债券期满后 10 个工作日内，办理完毕偿还债券余额本息的事项。 ( )（A）正确（B）错误19 主承销商在未动用自由资金的情况下，通过行使超额配售权，可以平衡市场对改制股票的供求，起到稳定市场价格的作用。 ( )（A）正确（B）错误20 对发起设立的公司来说，发起人是公司的大股东。 ( )（A）正确（B）错误21 在招股说明书中，发行人应披露不少于最近 3 年的简要利润表、不少于最近 3年末的简要资产负债表、不少于最近 1 年的
6、简要现金流量表。 ( )（A）正确（B）错误22 拟发行上市的公司原则上应采取整体改制的方式，即剥离非经营性资产后，企业经营性资产整体进入股份有限公司。企业不应将整体业务的一个环节或一个部分组建为发行上市的公司。 ( )（A）正确（B）错误23 簿记定价主要是统计投资者在不同价格区间的订单需求量，以把握投资者需求对价格的敏感性，从而为主承销商(或全球协调人)的市场研究人员对定价区间、承销结果、上市后的基本表现等进行研究和分析提供依据。 ( )（A）正确（B）错误24 股份有以下三层含义：第一，股份是股份有限公司资本的构成成分；第二，股份代表了股份有限公司股东的权利与义务；第三，股份可以通过股票
7、价格的形式表现其价值。 ( )（A）正确（B）错误25 境内公司如果 H 股上市，若发行人已拥有超过一类的证券，则上市时由公众持有的股本总额至少应达到 35。 ( )（A）正确（B）错误26 H 股的发行新申请人预期上市的市值至少为 4 亿港元。 ( )（A）正确（B）错误27 上市公司首次公开发行股票募集资金不得直接或间接投资于以买卖有价证券为主要业务的公司。 ( )（A）正确（B）错误28 承销说明书的内容包括承销团各成员持有发行人的股份的情况。 ( )（A）正确（B）错误29 回售条款应当以可转换债券持有人可以行使回售权的年份作出约定，在募集说明书约定的可以行使回售权的年份内，可转换债券
8、持有人每年可以行使一次回售权。( )（A）正确（B）错误30 真实性原则是指信息披露义务人所公开的情况必须尽可能详尽、具体、准确。 ( )（A）正确（B）错误证券从业资格证券发行与承销（判断题）模拟试卷 25 答案与解析一、判断题本大题共 70 小题，每小题 0.5 分，共 35 分。判断以下各小题的对错，正确的选A，错误的选 B。1 【正确答案】 B【试题解析】 采取包销方式时，承销商须在冰冻期结束时自行购入售后剩余的证券，通常情况下，承销商可以在证券上市后，通过证券交易所的交易系统逐步卖出自行购入的剩余证券。2 【正确答案】 B【试题解析】 根据公司法的规定，股份有限公司的经理是由董事会聘
9、任或解聘的、具体负责公司日常经营管理活动的高级管理人员。高级管理人员包括公司的经理、副经理、财务负责人、上市公司董事会秘书和公司章程规定的其他人员。董事会秘书由董事长提名，经董事会聘任或解聘。董事会根据经理的提名决定聘任或解聘公司副经理、财务负责人。股份有限公司的经理决定聘任或者解聘除应由董事会决定聘任或者解聘以外的负责管理人员。3 【正确答案】 B【试题解析】 1998 年中华人民共和国证券法出台后，提出要打破行政推荐家数的办法，以后国家就不再确定发行额度，发行申请人需要由主承销商推荐，由发行审核委员会审核，中国证监会核准。4 【正确答案】 B【试题解析】 董事会每年度至少召开两次会议，每次
10、会议应当于会议召开 10 日前通知全体董事和监事。代表 110 以上表决权的股东、13 以上董事或者监事会成员，可以提议召开董事会临时会议。5 【正确答案】 B【试题解析】 国有资产折股时，不得低估作价并折股，一般应以评估确认后的净资产折为国有股股本。并非题干中说的总资产。6 【正确答案】 B【试题解析】 根据公司法的规定，股份有限公司合并时，公司应当自作出合并决议之日起 10 日内通知债权人，并于 30 日内在报纸上公告。债权人自接到通知书之日起 30 日内，未接到通知书的自公告之日起 45 日内，有权要求公司清偿债务或者提供相应担保。7 【正确答案】 A【试题解析】 企业发行短期融资券应由
11、已在中国人民银行备案的金融机构承销。企业可自主选择主承销商。8 【正确答案】 A【试题解析】 记账式国债承销团成员的资格审批由财政部会同中国人民银行和中国证监会实施，并征求中国银监会和中国保险监督管理委员会的意见。凭证式国债承销团成员的资格审批由财政部会同中国人民银行实施，并征求中国银监会的意见。9 【正确答案】 A10 【正确答案】 B【试题解析】 为确保股票的顺利发行，发行人和主承销商应遵循“公开、公平、公正”原则，其中，公正就是发行人和主承销商采取各种措施坚决杜绝各种营私舞弊行为。题中所涉及的是公平的概念。11 【正确答案】 A12 【正确答案】 A【试题解析】 考查实际控制人的定义。实
12、际控制人是指虽不是公司的股东，但通过投资关系、协议或者其他安排，能够实际支配公司行为的人。13 【正确答案】 B【试题解析】 荷兰式招标有统一的发行价格，而美国式招标按照中标发行人各自的报价确定。14 【正确答案】 A【试题解析】 所谓的内核是指保荐人(主承销商)的内核小组对拟向中国证监会报送的发行申请材料进行核查，确保证券发行不存在重大法律和政策障碍以及发行申请材料具有较高质量的行为。15 【正确答案】 A【试题解析】 一致行动是指投资者通过协议、其他安排，与其他投资者共同扩大其所能够支配的一个上市公司股份表决权数量的行为或者事实。16 【正确答案】 A17 【正确答案】 B【试题解析】 B
13、 股公司增资发行 B 股，比照 B 股首次发行审批阶段的程序办理，由中国证监会批准发行。18 【正确答案】 B【试题解析】 考查股份转换与债券偿还。上市公司应当在可转换公司债券期满后5 个工作日内，办理完毕偿还债券余额本息的事项。19 【正确答案】 A20 【正确答案】 B【试题解析】 发起设立是指由发起人认购公司发行的全部股份而设立公司的方式。发起人是公司的全部股东而非大股东。21 【正确答案】 A22 【正确答案】 A23 【正确答案】 A24 【正确答案】 A【试题解析】 考查股份的含义。股份有以下三层含义：第一，股份是股份有限公司资本的构成成分；第二，股份代表了股份有限公司股东的权利与义务；第三，股份可以通过股票价格的形式表现其价值。25 【正确答案】 B【试题解析】 上市时由公众持有的股本总额至少应达到 25。26 【正确答案】 B【试题解析】 H 股的发行新申请人预期上市的市值至少为 2 亿港元。27 【正确答案】 A28 【正确答案】 A29 【正确答案】 A30 【正确答案】 B【试题解析】 真实性原则是指信息披露义务人所公开的情况不得有任何虚假成分，必须与自身的客观实际相符。
