1、证券经纪人专项考试证券市场基础-19-1 及答案解析(总分：100.00，做题时间：90 分钟)一、单项选择题(总题数：20，分数：40.00)1.1982 年，正式开办世界上第一个股票指数期货交易的交易所是_。（分数：2.00）A.美国证券交易所B.堪萨斯期货交易所C.纽约证券交易所D.芝加哥商业交易所所属的国际货币市场2.一般情况下，优先股票的股息率是_的，其持有者的股东权利受到一定限制。（分数：2.00）A.不确定B.固定C.随公司盈利变化而变化D.浮动3.我国中华人民共和国公司法规定，公司的剩余资产在分配给股东之前，其支付顺序为_。（分数：2.00）A.清算费用、缴纳所欠税款、职工的工
2、资、社会保险费用和法定补偿金、清偿公司债务B.清算费用、缴纳所欠税款、社会保险费用和法定补偿金、职工的工资、清偿公司债务C.清算费用、职工的工资、社会保险费用和法定补偿金、缴纳所欠税款、清偿公司债务D.清算费用、职工的工资、缴纳所欠税款、社会保险费用和法定补偿金、清偿公司债务4._股是指注册在我国内地、上市地在我国香港的外资股。（分数：2.00）AABHCNDS5.对公司而言，发行不同种类的公司债券有不同的限制条件，其中公司债券不得随便增加，债券未清偿之前股东的分红要有限制的是_。（分数：2.00）A.不动产抵押公司债B.信用公司债C.保证公司债D.收益公司债6.公司型基金在组织形式上与_类似
3、，由股东选举董事会，由董事会选聘基金管理公司，基金管理公司负责管理基金的投资业务。（分数：2.00）A.合资公司B.有限责任公司C.股份有限公司D.集团公司7.下列选项中，关于收入型基金叙述错误的是_。（分数：2.00）A.收入型基金主要投资于可带来现金收入的有价证券，以获取当期的最大收入为目的B.固定收入型基金的主要投资对象只有债券，因而尽管收益率较高，但长期成长的潜力很小C.收入型基金资产的成长潜力较小，损失本金的风险相对也较低D.一般可分为固定收入型基金和股票收入型基金8.下列各项不属内幕信息的是_。（分数：2.00）A.公司债务担保的重大变更B.证券发行人的生产经营环境发生重大变化C.
4、公司的董事、监事、高级管理人员的行为可能依法承担重大损害赔偿责任D.公司营业用主要资产的抵押、出售或者报废一次达到该资产的 25%9.在美国发行的外国证券称为_。（分数：2.00）A.武士债券B.扬基债券C.龙债券D.熊猫债券10.关于股票性质的描述，正确的是_。（分数：2.00）A.股票是设权证券B.股票所代表的权利本来不存在C.股票只是把已存在的权利表现为证券的形式D.股票所代表的权利的发生是以股票的制作和存在为条件的11.对证券投资基金的认识不正确的是_。（分数：2.00）A.将分散的资金集中起来以信托方式交给专业机构进行投资运作，既是证券投资基金的一个重要特点，也是它的一个重要功能B.
5、由于基金的投资风格日趋于多样化，十分不利于证券市场的稳定和发展C.基金的特点是将零散的资金汇集起来，交给专业机构投资于各种金融工具，以谋取资产的增值，基金对投资的最低限额要求不高D.基金作为一种主要投资于证券市场的金融工具，它的出现和发展增加了证券市场的投资品种，扩大了证券市场的交易规模，起到了丰富和活跃证券市场的作用12.证券公司监督管理条例规定，证券公司应当自每一会计年结束之日起_个月内，向国务院证券监督管理机构和证券交易所报送年度报告。（分数：2.00）A.1B.3C.4D.613.关于股票基金的描述，正确的是_。（分数：2.00）A.股票基金是指以上市股票为唯一投资对象的证券投资基金B
6、.股票基金的投资目标侧重于追求资本利得和短期资本增值C.按基金投资的标的划分，可将股票基金划分为一般股票基金和专门化股票基金D.基金管理人拟定投资组合，将资金投放到一个或几个国家甚至全球的股票市场，以达到分散投资、降低风险的目的14.外国债券的发行一般由_的金融机构、证券公司承销。（分数：2.00）A.投资者所在国B.发行者所在国C.发行地所在国D.第三国15.我国有关法律规定，公司缴纳所得税后的利润，按照_顺序分配。（分数：2.00）A.弥补亏损，提取法定公积金，提取法定公益金，提取任意公积金B.弥补亏损提取法定公益金，提取法定公积金，提取任意公积金C.提取法定公益金，弥补亏损，提取法定公积
7、金，提取任意公积金D.提取法定公益金，弥补亏损，提取任意公积金，提取法定公积金16.利率是债券票面要素中不可缺少的内容，债券利率亦受很多因素影响，其主要影响因素不包括_。（分数：2.00）A.借贷资金市场利率水平B.筹资者的资信C.债券期限长短D.资金使用方向17.金融衍生工具产生的最基本原因是_。（分数：2.00）A.新技术革命B.金融自由化C.利润驱动D.避险18.按照新会计准则和相关规定，关于估值的基本原则叙述错误的是_。（分数：2.00）A.对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，应采用市价确定公允价值B.对不存在活跃市场的投资品种，应采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格
8、验证具有可靠性的估值技术确定公允价值C.有充足理由表明按以上估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与托管银行进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值D.有充足理由表明按以上估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与持有人进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值19.基金在进行收益分配时，_。（分数：2.00）A.当年亏损，但上年有盈余且上年的盈余超过当年亏损，则必须分配B.当年有收益，上一年亏损，当年收益弥补上一年亏损后必须分配C.当年收益不足弥补上一年亏损时，仍应按当年收益进行分配D.只看当年有无收益，有则必须分配，没
9、有则不必分配20.关于债券的票面要素描述正确的是_。（分数：2.00）A.为了弥补自己临时性资金周转之短缺，债务人可以发行中长期债券B.当未来市场利率趋于下降时，应选择发行期限较长的债券C.一般来说，期限较长的债券，流动性差，风险相对较大，票面利率应该定得高一些D.流通市场发达，债券容易变现，长期债券不能被投资者接受二、多项选择题(总题数：18，分数：36.00)21.下列关于股票特征的说法，正确的是_。（分数：2.00）A.股票是一种物权证券B.股票本身虽然没有价值，但是代表着一定的价值C.股票与它代表的财产权可以分开D.股票证明了股东的权利22.证券公司的_必须经证券监督管理机构批准。（分
10、数：2.00）A.设立、收购或者撤销分支机构B.变更业务范围或者注册资本C.变更公司章程中的一般条款D.变更持有 2%以上股权的股东、实际控制人23.下列选项中，属于基金运作费的有_。（分数：2.00）A.审计费B.律师费C.过户费D.经手费24.下列关于证券登记结算公司的说法中，正确的是_。（分数：2.00）A.证券登记结算公司的名称中应当标明“证券登记结算”字样B.不以营利为目的的企业法人C.证券登记结算采取全国集中统一的运营方式D.自有资金不少于人民币 1 亿元25.证券经纪业务，又称代理买卖证券业务，是指证券公司接受客户委托代客户买卖有价证券的行为。依据代理业务的原则，证券公司不得有_
11、的行为。（分数：2.00）A.垫付资金B.自行决定证券买卖，选择证券种类，决定买卖数量或者买卖价格C.受理全权委托D.受理按有关法规规定不能参与证券交易的人的委托26.下面属于中华人民共和国证券业从业人员执业行为准则所称的证券业从业人员的是_。（分数：2.00）A.证券公司的管理人员、业务人员以及与证券公司签订委托合同的证券经纪人B.基金管理公司的管理人员和业务人员C.从事上市公司并购重组业务的财务顾问机构的管理人员和业务人员D.证券市场资信评级机构中从事证券评级业务的管理人员和业务人员27.证券投资基金的作用包括_。（分数：2.00）A.可以获得优于其他投资工具的利润B.为中小投资者拓宽了投
12、资渠道C.可以完全规避投资风险D.有利于证券市场的稳定和发展28.证券市场的自律性组织包括_。（分数：2.00）A.证券交易所B.证券公司C.中国证监会D.证券业协会29.证券发行市场由_构成。（分数：2.00）A.证券发行人B.证券投资者C.证券中介机构D.证券托管人30.中华人民共和国刑法对证券犯罪的主要规定包括_。（分数：2.00）A.内幕交易，泄露内幕信息罪B.操纵证券市场罪C.擅自发行股票和公司、企业债券罪D.编造并传播影响证券交易虚假信息罪31.国际债券的特征有_。（分数：2.00）A.资金来源广B.发行规模小C.有国家主权保障D.以自由兑换货币作为计量货币32.下列属于证券市场中
13、介机构的有_。（分数：2.00）A.证券公司B.投资咨询机构C.财务顾问机构D.律师事务所33.债券的投资收益来自_。（分数：2.00）A.转股收益B.资本利得C.再投资收益D.债券的利息收益34.对证券公司的股东及实际控制人的理解，正确的是_。（分数：2.00）A.证券公司可以直接为股东出资提供融资或担保B.股东转让所持有的证券公司股权，受让方及其实际控制人也要符合监管部门规定的资格条件C.证券公司股东存在虚假出资、出资不实、抽逃出资或变相抽逃出资等违法违规行为的，董事会应及时报告，并责令纠正D.实际控制人，是指能够在法律上或事实上支配证券公司股东行使股东权利的法人、其他组织或个人35.证券
14、服务机构是指依法设立的从事证券服务业务的法人机构，下列属于证券服务机构的是_。（分数：2.00）A.资信评级机构B.会计师事务所C.投资咨询机构D.资产评估机构36.通过发行债券筹集资金的主体通常是_。（分数：2.00）A.政府B.金融机构C.企业D.个人37.银行业金融机构包括_。（分数：2.00）A.商业银行B.证券经营机构C.农村信用合作社D.保险经营机构38.股票的收益来源可分成_。（分数：2.00）A.股份公司B.股票流通C.股票发行D.股票征税三、判断题(总题数：12，分数：24.00)39.债券年利息收入与债券面额之比率称为即期收益率。 （分数：2.00）A.正确B.错误40.股
15、票以面值发行，称为平价发行，此时公司发行股票募集的资金等于股本的总和。 （分数：2.00）A.正确B.错误41.无记名股票也称不记名股票，与记名股票的主要差别是在股东的权利大小方面。 （分数：2.00）A.正确B.错误42.股东大会一般每年召开一次，当董事会认为必要、监事会提议召开、单独或者合计持有公司 20%以上股份的股东请求时，可召开临时股东大会。 （分数：2.00）A.正确B.错误43.外资股是外资公司向境内投资者发行的股票。 （分数：2.00）A.正确B.错误44.西欧的证券交易最早是从公司股票交易开始的。 （分数：2.00）A.正确B.错误45.在我国，股票采用纸面形式或国务院证券监
16、督管理机构规定的其他形式。 （分数：2.00）A.正确B.错误46.境外上市外资股以外币标明面值，以外币认购。 （分数：2.00）A.正确B.错误47.股票不属于物权证券，也不属于债权证券，而是一种综合权利证券。 （分数：2.00）A.正确B.错误48.社保基金的投资须委托专业性投资管理机构进行投资运作。 （分数：2.00）A.正确B.错误49.可赎回优先股票可以依照该股票发行时所附的赎回条款，由公司出价赎回，股份公司对赎回自己的股票，可再次发行，无须注销。 （分数：2.00）A.正确B.错误50.2000 年 3 月，中国证监会规定，证券发行制度由核准制过渡到审批制，这是中国证券市场的一场深
17、刻变革。 （分数：2.00）A.正确B.错误证券经纪人专项考试证券市场基础-19-1 答案解析(总分：100.00，做题时间：90 分钟)一、单项选择题(总题数：20，分数：40.00)1.1982 年，正式开办世界上第一个股票指数期货交易的交易所是_。（分数：2.00）A.美国证券交易所B.堪萨斯期货交易所 C.纽约证券交易所D.芝加哥商业交易所所属的国际货币市场解析：解析 1982 年，世界上第一个股票指数期货交易所堪萨斯期货交易所正式开办。2.一般情况下，优先股票的股息率是_的，其持有者的股东权利受到一定限制。（分数：2.00）A.不确定B.固定 C.随公司盈利变化而变化D.浮动解析：解
18、析 优先股票是一种特殊股票，在其股东权利、义务中附加了某些特别条件。优先股票的股息率是固定的，其持有者的股东权利受到一定限制，但在公司盈利和剩余财产的分配上比普通股票股东享有优先权。3.我国中华人民共和国公司法规定，公司的剩余资产在分配给股东之前，其支付顺序为_。（分数：2.00）A.清算费用、缴纳所欠税款、职工的工资、社会保险费用和法定补偿金、清偿公司债务B.清算费用、缴纳所欠税款、社会保险费用和法定补偿金、职工的工资、清偿公司债务C.清算费用、职工的工资、社会保险费用和法定补偿金、缴纳所欠税款、清偿公司债务 D.清算费用、职工的工资、缴纳所欠税款、社会保险费用和法定补偿金、清偿公司债务解析
19、：解析 公司的剩余资产在分配给股东之前，一般应先按下列顺序支付：支付清算费用，支付公司员工工资和劳动保险费用，缴付所欠税款，清偿公司债务；如还有剩余资产，再按照股东持股比例分配给各股东。故选 C。4._股是指注册在我国内地、上市地在我国香港的外资股。（分数：2.00）AABH CNDS解析：解析 H 股是指注册地在我国内地、上市地在香港地区的外资股。香港的英文是 HONGKONG，取其字首，在港上市外资股就叫做 H 股。本题答案为 B 选项。5.对公司而言，发行不同种类的公司债券有不同的限制条件，其中公司债券不得随便增加，债券未清偿之前股东的分红要有限制的是_。（分数：2.00）A.不动产抵押
20、公司债B.信用公司债 C.保证公司债D.收益公司债解析：解析 信用公司债券的发行人实际上是以公司信誉作为担保。为了保护投资者的利益，可要求信用公司债券附有某些限制性条款，如公司债券不得随意增加，债券未清偿之前股东的分红要有限制等。6.公司型基金在组织形式上与_类似，由股东选举董事会，由董事会选聘基金管理公司，基金管理公司负责管理基金的投资业务。（分数：2.00）A.合资公司B.有限责任公司C.股份有限公司 D.集团公司解析：解析 公司型基金的特点在于：基金的设立程序类似于一般股份公司，基金本身为独立法人机构；基金的组织结构与一般股份公司类似，设有董事会和持有人大会。7.下列选项中，关于收入型基
21、金叙述错误的是_。（分数：2.00）A.收入型基金主要投资于可带来现金收入的有价证券，以获取当期的最大收入为目的B.固定收入型基金的主要投资对象只有债券，因而尽管收益率较高，但长期成长的潜力很小 C.收入型基金资产的成长潜力较小，损失本金的风险相对也较低D.一般可分为固定收入型基金和股票收入型基金解析：解析 固定收入型基金的主要投资对象是债券和优先股。故选 B。8.下列各项不属内幕信息的是_。（分数：2.00）A.公司债务担保的重大变更B.证券发行人的生产经营环境发生重大变化C.公司的董事、监事、高级管理人员的行为可能依法承担重大损害赔偿责任D.公司营业用主要资产的抵押、出售或者报废一次达到该
22、资产的 25% 解析：解析 “公司营业用主要资产的抵押、出售或者报废一次超过该资产的百分之三十”属于内幕信息。故选 D。9.在美国发行的外国证券称为_。（分数：2.00）A.武士债券B.扬基债券 C.龙债券D.熊猫债券解析：解析 外国债券是一种传统的国际债券。在美国发行的外国债券被称为扬基债券，它是由非美国居民在美国市场发行的吸收美国资金的债券。在日本发行的外国债券称为武士债券，它是外国发行人在日本债券市场上发行的以日元为面值的债券。龙债券是指在除日本以外的亚洲地区发行的一种以非亚洲国家和地区货币标价的债券。10.关于股票性质的描述，正确的是_。（分数：2.00）A.股票是设权证券B.股票所代
23、表的权利本来不存在C.股票只是把已存在的权利表现为证券的形式 D.股票所代表的权利的发生是以股票的制作和存在为条件的解析：解析 证券可以分为设权证券和证权证券。设权证券是指证券所代表的权利本来不存在，而是随着证券的制作产生，即权利的发生是以证券的制作和存在为条件的。证权证券是指证券是权利的一种物化的外在形式，它是权利的载体，权利是已经存在的。股票代表的是股东权利，它的发行是以股份的存在为条件的；股票只是把已存在的股东权利表现为证券的形式，它的作用不是创造股东的权利，而是证明股东的权利。所以说，股票是证权证券。本题的最佳答案为 C。11.对证券投资基金的认识不正确的是_。（分数：2.00）A.将
24、分散的资金集中起来以信托方式交给专业机构进行投资运作，既是证券投资基金的一个重要特点，也是它的一个重要功能B.由于基金的投资风格日趋于多样化，十分不利于证券市场的稳定和发展 C.基金的特点是将零散的资金汇集起来，交给专业机构投资于各种金融工具，以谋取资产的增值，基金对投资的最低限额要求不高D.基金作为一种主要投资于证券市场的金融工具，它的出现和发展增加了证券市场的投资品种，扩大了证券市场的交易规模，起到了丰富和活跃证券市场的作用解析：解析 基金有利于证券市场的稳定，主要体现在：基金由专业投资人士经营管理，其投资经验比较丰富，信息资料齐备，分析手段较为先进，投资行为相对理性，客观上能起到稳定市场
25、的作用。同时，基金一般注重资本的长期增长，多采取长期的投资行为，较少在证券市场上频繁进出，能减少证券市场的波动。因此，基金的存在对证券市场的稳定发挥着重要作用。基金有利于证券市场发展，体现为：基金作为一种主要投资于证券的金融工具，它的出现和发展增加了证券市场的投资品种，扩大了证券市场的交易规模，起到了丰富活跃证券市场的作用。随着基金的发展壮大，它已成为推动证券市场发展的重要动力。故选 B。12.证券公司监督管理条例规定，证券公司应当自每一会计年结束之日起_个月内，向国务院证券监督管理机构和证券交易所报送年度报告。（分数：2.00）A.1B.3C.4 D.6解析：解析 证券公司监督管理条例规定，
26、证券公司应当自每一会计年结束之日起 4 个月内，向国务院证券监督管理机构和证券交易所报送年度报告。故选 C。13.关于股票基金的描述，正确的是_。（分数：2.00）A.股票基金是指以上市股票为唯一投资对象的证券投资基金B.股票基金的投资目标侧重于追求资本利得和短期资本增值C.按基金投资的标的划分，可将股票基金划分为一般股票基金和专门化股票基金D.基金管理人拟定投资组合，将资金投放到一个或几个国家甚至全球的股票市场，以达到分散投资、降低风险的目的 解析：解析 股票基金是指以上市股票为主要投资对象的证券投资基金，而不是以上市股票为唯一投资对象。A 项错误。股票基金的投资目标侧重于追求资本利得和长期
27、资本增值，B 项错误。按基金投资的分散化程度划分，可将股票基金划分为一般股票基金和专门化股票基金，C 项错误。故选 D。14.外国债券的发行一般由_的金融机构、证券公司承销。（分数：2.00）A.投资者所在国B.发行者所在国C.发行地所在国 D.第三国解析：解析 外国债券一般由发行地所在国的证券公司、金融机构承销，而欧洲债券则由一家或几家大银行牵头，组成十几家或几十家国际性银行在一个国家或几个国家同时承销。15.我国有关法律规定，公司缴纳所得税后的利润，按照_顺序分配。（分数：2.00）A.弥补亏损，提取法定公积金，提取法定公益金，提取任意公积金 B.弥补亏损提取法定公益金，提取法定公积金，提
28、取任意公积金C.提取法定公益金，弥补亏损，提取法定公积金，提取任意公积金D.提取法定公益金，弥补亏损，提取任意公积金，提取法定公积金解析：解析 我国有关法律规定，公司缴纳所得税后的利润，在支付普通股票的股利之前，应按如下顺序分配：弥补亏损，提取法定公积金，提取法定公益金，提取任意公积金。可见，普通股股东能否分到股息和红利以及分得多少，取决于公司的税后利润多少以及公司未来发展的需要。本题的最佳答案为 A 选项。16.利率是债券票面要素中不可缺少的内容，债券利率亦受很多因素影响，其主要影响因素不包括_。（分数：2.00）A.借贷资金市场利率水平B.筹资者的资信C.债券期限长短D.资金使用方向 解析
29、：解析 债券的利率是指债券持有人每年获取的利息与债券票面价值的比率。债券利率的高低，主要受借贷资金市场利率水平、发行者资信级别、偿还期限、利率计算方式和资本市场资金供求关系等因素的影响。故选 D。17.金融衍生工具产生的最基本原因是_。（分数：2.00）A.新技术革命B.金融自由化C.利润驱动D.避险 解析：解析 在金融衍生工具的产生和迅速发展主要原因中，避险是金融衍生工具产生的最基本的原因。新技术革命为金融衍生工具的产生与发展提供了物质基础与手段。金融自由化进一步推动了金融衍生工具的发展。金融机构的利润驱动是金融衍生工具产生和迅速发展的又一重要原因。故选 D。18.按照新会计准则和相关规定，
30、关于估值的基本原则叙述错误的是_。（分数：2.00）A.对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，应采用市价确定公允价值B.对不存在活跃市场的投资品种，应采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值C.有充足理由表明按以上估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与托管银行进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值D.有充足理由表明按以上估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与持有人进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值 解析：解析 有充足理由表明按以上估值原则仍不能客观反映相关投资
31、品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与托管银行而不是持有人进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值。故选 D。19.基金在进行收益分配时，_。（分数：2.00）A.当年亏损，但上年有盈余且上年的盈余超过当年亏损，则必须分配B.当年有收益，上一年亏损，当年收益弥补上一年亏损后必须分配 C.当年收益不足弥补上一年亏损时，仍应按当年收益进行分配D.只看当年有无收益，有则必须分配，没有则不必分配解析：解析 基金收益分配原则之一是“基金当年收益应先弥补上一年度亏损后，才可进行当年收益分配”。20.关于债券的票面要素描述正确的是_。（分数：2.00）A.为了弥补自己临时性资金周转之短缺，债务人可
32、以发行中长期债券B.当未来市场利率趋于下降时，应选择发行期限较长的债券C.一般来说，期限较长的债券，流动性差，风险相对较大，票面利率应该定得高一些 D.流通市场发达，债券容易变现，长期债券不能被投资者接受解析：解析 发行人在确定债券期限时，要考虑多种因素的影响，主要有：资金使用方向。市场利率变化。债券变现能力。债券票面利率与债券的期限有关：一般来说，期限较长的债券，流动性差，风险相对较大，票面利率应该定得高一些；而期限较短的债券，流动性强，风险相对较小，票面利率就可以定得低一些。不过，债券票面利率与期限的关系较复杂，它们还受其他因素的影响，所以有时也能见到短期债券票面利率高而长期债券票面利率低
33、的现象。故选 C。二、多项选择题(总题数：18，分数：36.00)21.下列关于股票特征的说法，正确的是_。（分数：2.00）A.股票是一种物权证券B.股票本身虽然没有价值，但是代表着一定的价值 C.股票与它代表的财产权可以分开D.股票证明了股东的权利 解析：解析 股票本身虽然没有价值，但它包含着股票持有者要求股份公司按规定分配股息和红利的请求权，因此股票代表着一定的价值。股东权利的转让应与股票所有权的转移同时进行，即股票与它代表的财产权合二为一，不可分离。股票只是把已存在的股东权利表现为证券的形式，它并不创造股东的权利，而是证明股东的权利。22.证券公司的_必须经证券监督管理机构批准。（分数
34、：2.00）A.设立、收购或者撤销分支机构 B.变更业务范围或者注册资本 C.变更公司章程中的一般条款D.变更持有 2%以上股权的股东、实际控制人解析：解析 证券公司设立、收购或者撤销分支机构，变更业务范围或者注册资本，变更持有 5%以上股权的股东、实际控制人，变更公司章程中的重要条款，合并、分立、变更公司形式、停业、解散、破产必须经证券监督管理机构批准。本题答案为 A、B 选项。23.下列选项中，属于基金运作费的有_。（分数：2.00）A.审计费 B.律师费 C.过户费D.经手费解析：解析 基金运作费是指为保证基金正常运作而发生的应由基金承担的费用，包括审计费、律师费、上市年费、信息披露费、
35、分红手续费、持有人大会费、开户费、银行汇划手续费等。24.下列关于证券登记结算公司的说法中，正确的是_。（分数：2.00）A.证券登记结算公司的名称中应当标明“证券登记结算”字样 B.不以营利为目的的企业法人 C.证券登记结算采取全国集中统一的运营方式 D.自有资金不少于人民币 1 亿元解析：解析 证券登记结算公司是为证券交易提供集中登记、存管与结算服务的专门机构，是不以营利为目的的企业法人。设立证券登记结算公司必须应当具备下列条件：第一，自有资金不少于人民币 2 亿元；第二，具有证券登记、存管和结算服务所必需的场所和设施；第三，主要管理人员和从业人员必须具有证券从业资格；第四，证券监督管理机
36、构规定的其他条件。证券登记结算公司的名称中应当标明“证券登记结算”字样。证券登记结算采取全国集中统一的运营方式，证券登记结算公司的章程、业务规则应当依法制定，并须经证券监督管理机构批准。25.证券经纪业务，又称代理买卖证券业务，是指证券公司接受客户委托代客户买卖有价证券的行为。依据代理业务的原则，证券公司不得有_的行为。（分数：2.00）A.垫付资金B.自行决定证券买卖，选择证券种类，决定买卖数量或者买卖价格 C.受理全权委托 D.受理按有关法规规定不能参与证券交易的人的委托 解析：解析 代理原则是指证券公司不能受理按有关法规规定不能参与证券交易的人的委托，也不能受理全权委托而决定证券买卖、选
37、择证券种类、决定买卖数量或者买卖价格等。证券公司不得以任何方式对客户证券买卖的收益或者证券买卖的损失作出承诺。26.下面属于中华人民共和国证券业从业人员执业行为准则所称的证券业从业人员的是_。（分数：2.00）A.证券公司的管理人员、业务人员以及与证券公司签订委托合同的证券经纪人 B.基金管理公司的管理人员和业务人员 C.从事上市公司并购重组业务的财务顾问机构的管理人员和业务人员 D.证券市场资信评级机构中从事证券评级业务的管理人员和业务人员 解析：解析 证券业从业人员执业行为准则明确了适用对象是证券业所有从业人员，包括：证券公司的管理人员、业务人员以及与证券公司签订委托合同的证券经纪人。基金
38、管理公司的管理人员和业务人员。基金托管和销售机构中从事基金托管或销售业务的管理人员和业务人员。证券投资咨询机构的管理人员和业务人员。从事上市公司并购重组业务的财务顾问机构的管理人员和业务人员。证券市场资信评级机构中从事证券评级业务的管理人员和业务人员。协会规定的其他人员。故选A、B、C、D。27.证券投资基金的作用包括_。（分数：2.00）A.可以获得优于其他投资工具的利润B.为中小投资者拓宽了投资渠道 C.可以完全规避投资风险D.有利于证券市场的稳定和发展 解析：解析 证券投资基金的作用包括为中小投资者拓宽了投资渠道、有利于证券市场的稳定和发展。28.证券市场的自律性组织包括_。（分数：2.
39、00）A.证券交易所 B.证券公司C.中国证监会D.证券业协会 解析：解析 证券市场的自律性组织主要包括证券交易所和证券业协会。29.证券发行市场由_构成。（分数：2.00）A.证券发行人 B.证券投资者 C.证券中介机构 D.证券托管人解析：解析 证券发行市场由证券发行人、证券投资者和证券中介机构三部分组成。证券发行人是资金的需求者和证券的供应者，证券投资者是资金的供应者和证券的需求者，证券中介机构则是联系发行人和投资者的专业性中介服务组织。30.中华人民共和国刑法对证券犯罪的主要规定包括_。（分数：2.00）A.内幕交易，泄露内幕信息罪 B.操纵证券市场罪 C.擅自发行股票和公司、企业债券
40、罪 D.编造并传播影响证券交易虚假信息罪 解析：31.国际债券的特征有_。（分数：2.00）A.资金来源广 B.发行规模小C.有国家主权保障 D.以自由兑换货币作为计量货币 解析：解析 国际债券是一种跨国发行的债券，涉及两个或两个以上的国家。其特征主要有：资金来源广；发行规模大；存在汇率风险；有国家主权保障；以自由兑换货币作为计量货币。32.下列属于证券市场中介机构的有_。（分数：2.00）A.证券公司 B.投资咨询机构 C.财务顾问机构 D.律师事务所 解析：解析 证券市场中介机构是指为证券的发行、交易提供服务的各类机构。在证券市场起中介作用的机构是证券公司和其他证券服务机构，通常把两者合称
41、为证券中介机构。证券服务机构是指依法设立的从事证券服务业务的法人机构。证券服务机构主要包括投资咨询机构、财务顾问机构、资信评级机构、会计师事务所、资产评估机构、律师事务所等。33.债券的投资收益来自_。（分数：2.00）A.转股收益B.资本利得 C.再投资收益 D.债券的利息收益 解析：解析 债券的投资收益来自三个方面：一是债券的利息收益；二是资本利得；三是再投资收益。34.对证券公司的股东及实际控制人的理解，正确的是_。（分数：2.00）A.证券公司可以直接为股东出资提供融资或担保B.股东转让所持有的证券公司股权，受让方及其实际控制人也要符合监管部门规定的资格条件 C.证券公司股东存在虚假出
42、资、出资不实、抽逃出资或变相抽逃出资等违法违规行为的，董事会应及时报告，并责令纠正 D.实际控制人，是指能够在法律上或事实上支配证券公司股东行使股东权利的法人、其他组织或个人 解析：解析 股东应当严格履行出资义务，证券公司不得直接或间接为股东出资提供融资或担保。本题答案为 B、C、D 选项。35.证券服务机构是指依法设立的从事证券服务业务的法人机构，下列属于证券服务机构的是_。（分数：2.00）A.资信评级机构 B.会计师事务所 C.投资咨询机构 D.资产评估机构 解析：解析 证券服务机构包括：投资咨询机构、财务顾问机构、资信评级机构、资产评估机构、会计师事务所等从事证券服务业务的机构。36.
43、通过发行债券筹集资金的主体通常是_。（分数：2.00）A.政府 B.金融机构 C.企业 D.个人解析：解析 通过发行债券筹集资金的主体通常是政府、金融机构和企业。37.银行业金融机构包括_。（分数：2.00）A.商业银行 B.证券经营机构C.农村信用合作社 D.保险经营机构解析：解析 银行业金融机构包括商业银行、邮政储蓄银行、城市信用合作社、农村信用合作社等吸收公众存款的金融机构以及政策性银行。38.股票的收益来源可分成_。（分数：2.00）A.股份公司 B.股票流通 C.股票发行D.股票征税解析：解析 股票的收益来源可分为两类：一是来自股份公司。二是来自股票流通。三、判断题(总题数：12，分
44、数：24.00)39.债券年利息收入与债券面额之比率称为即期收益率。 （分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析 债券年利息收入与债券面额之比称为票面收益率。即期收益率是债券年利息收入与购买债券的价格之比，是以公告形式向社会公开宣布某债券的期限和利率。40.股票以面值发行，称为平价发行，此时公司发行股票募集的资金等于股本的总和。 （分数：2.00）A.正确 B.错误解析：解析 股票以面值发行，称为平价发行，此时公司发行股票募集的资金等于股本的总和。41.无记名股票也称不记名股票，与记名股票的主要差别是在股东的权利大小方面。 （分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析 无记名股票与记名股
45、票的区别并不是在股东权利的大小方面，而是在权利的归属、转让方式、安全性等方面。42.股东大会一般每年召开一次，当董事会认为必要、监事会提议召开、单独或者合计持有公司 20%以上股份的股东请求时，可召开临时股东大会。 （分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析 股东大会一般每年召开一次，当出现董事会认为必要、监事会提议召开、单独或者合计持有公司 10%以上股份的股东请求的情况时，可召开临时股东大会。43.外资股是外资公司向境内投资者发行的股票。 （分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析 外资股是指股份公司向外国和我国香港、澳门、台湾地区投资者发行的股票。44.西欧的证券交易最早是从公司
46、股票交易开始的。 （分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析 西欧的证券交易最早是商业票据的买卖，即 15 世纪的意大利商业城市中的证券交易主要是商业票据的买卖。45.在我国，股票采用纸面形式或国务院证券监督管理机构规定的其他形式。 （分数：2.00）A.正确 B.错误解析：解析 公司法第 129 条规定，股票采用纸面形式或者国务院证券监督管理机构规定的其他形式。46.境外上市外资股以外币标明面值，以外币认购。 （分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析 境外上市外资股是以人民币标明面值，以外币认购和交易的记名股票。47.股票不属于物权证券，也不属于债权证券，而是一种综合权利证券。 （
47、分数：2.00）A.正确 B.错误解析：解析 股东权是一种综合权利，包括资产收益权、重大决策权、选举管理者权等。48.社保基金的投资须委托专业性投资管理机构进行投资运作。 （分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析 风险小的投资(约占 60%)由社保基金理事会直接运作，风险较高的投资(约占 40%)则委托专业性投资管理机构进行投资运作。49.可赎回优先股票可以依照该股票发行时所附的赎回条款，由公司出价赎回，股份公司对赎回自己的股票，可再次发行，无须注销。 （分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析 可赎回股票不具有永久性，股份公司一旦赎回自己的股票，必须在短期内予以注销。50.2000 年 3 月，中国证监会规定，证券发行制度由核准制过渡到审批制，这是中国证券市场的一场深刻变革。 （分数：2.00）A.正确B.错误 解析：解析 2000 年 3 月起，我国证券发行由审批制过渡到核准制。
