1、全国自考财务管理学（杠杆原理与资本结构）模拟试卷 2 及答案与解析一、简答题1 简述债券投资的优缺点。2 简述股票投资的优缺点。3 简述证券投资基金的概念和特点。4 简述证券投资基金的费用。二、填空题5 在分期计息，到期一次还本债券的估价模型中，M 表示为_。6 甲公司债券的面值为 1000 元，票面利率为 12，期限为 3 年，每半年计息一次，当前市场利率为 10。则该债券的价值为_。7 以特定价格购买债券并持有至到期日所能获得的收益率是指_。8 中央政府发行的国债没有_。9 无法在短期内以合理价格卖出债券的风险指的是_。10 债券投资的风险主要包括_、_、_、_、_。11 公司进行股票投资
2、的目的主要包括_、_。12 股票投资的缺点主要是_。13 股票投资的收益率包括_、_。14 股票投资的主要缺点是风险大，其主要原因包括_、_、_。15 将投资者、管理人、托管人三者作为信托关系的当事人，通过签订基金契约的形式发行受益凭证而设立的一种基金是_。16 目前，我国的基金全部是_。17 契约型基金和公司型基金的不同方面主要表现在_、_、_。18 按基金的运作方式划分，证券投资基金分为_、_。19 在我国，根据证券投资基金运作管理办法的规定。60以上的基金资产投资于股票的为_。20 常被认为是低风险的投资工具的是_。21 基金管理人为管理和运作基金而收取的费用是_。22 按基金的投资标的
3、划分，证券投资基金可以分为_、_、_。23 当证券市场价格因经济因素、政治因素等各种因素的影响而产生波动时，将导致基金收益水平和净值发生变化，从而给基金投资者带来风险，这种风险指的是_。24 我国证券投资基金的交易费用主要包括_、_、_、_、_。25 开放式基金所特有的风险是_。全国自考财务管理学（杠杆原理与资本结构）模拟试卷 2 答案与解析一、简答题1 【正确答案】 (1)债券投资的优点：本金安全性高。收入稳定性强。市场流动性好。 (2)债券投资的缺点。购买力风险较大。没有经营管理权。【知识模块】 杠杆原理与资本结构2 【正确答案】 (1)优点：投资收益高。购买力风险低。拥有经营控制权。(2
4、)股票投资的缺点主要是风险大。【知识模块】 杠杆原理与资本结构3 【正确答案】 (1)概念：证券投资基金是指通过公开发售基金份额募集资本，由基金托管人托管，由基金管理人管理和运用资本，为保障基金份额持有人的利益，以资产组合方式进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。(2)特点：集合投资。分散风险。专业理财。【知识模块】 杠杆原理与资本结构4 【正确答案】 (1)基金管理费。基金管理费是指从基金资产中提取的、支付给为基金提供专业化服务的基金管理人的费用，即基金管理人为管理和运作基金而收取的费用。(2)基金托管费。基金托管费是指基金托管人为保管和处置基金资产而从基金中提取的费用。(3)
5、基金交易费。基金交易费是指基金在进行证券买卖交易时所发生的相关交易费用。(4)基金运作费。基金运作费是指为保证基金正常运作而发生的应由基金承担的费用。(5)基金销售服务费。基金销售服务费是指从基金资产中扣除的用于支付销售机构佣金以及基金管理人的基金营销广告费、促销活动费、持有人服务费等方面的费用。【知识模块】 杠杆原理与资本结构二、填空题5 【正确答案】 到期本金【知识模块】 杠杆原理与资本结构6 【正确答案】 10507 元【知识模块】 杠杆原理与资本结构7 【正确答案】 到期收益率【知识模块】 杠杆原理与资本结构8 【正确答案】 违约风险【知识模块】 杠杆原理与资本结构9 【正确答案】 变
6、现力风险【知识模块】 杠杆原理与资本结构10 【正确答案】 利率风险、违约风险、购买力风险、变现力风险、再投资风险【知识模块】 杠杆原理与资本结构11 【正确答案】 获利、控股【知识模块】 杠杆原理与资本结构12 【正确答案】 风险大【知识模块】 杠杆原理与资本结构13 【正确答案】 股利收益率、现金股利增长率【知识模块】 杠杆原理与资本结构14 【正确答案】 求偿权居后、价格不稳定、股利收入不稳定【知识模块】 杠杆原理与资本结构15 【正确答案】 契约型基金【知识模块】 杠杆原理与资本结构16 【正确答案】 契约型基金【知识模块】 杠杆原理与资本结构17 【正确答案】 法律依据、组织形式、有
7、关当事人的地位【知识模块】 杠杆原理与资本结构18 【正确答案】 开放式基金、封闭式基金【知识模块】 杠杆原理与资本结构19 【正确答案】 股票基金【知识模块】 杠杆原理与资本结构20 【正确答案】 货币市场基金【知识模块】 杠杆原理与资本结构21 【正确答案】 基金管理费【知识模块】 杠杆原理与资本结构22 【正确答案】 债券基金、货币市场基金、股票基金【知识模块】 杠杆原理与资本结构23 【正确答案】 市场风险【知识模块】 杠杆原理与资本结构24 【正确答案】 印花税、交易佣金、过户费、经手费、证管费【知识模块】 杠杆原理与资本结构25 【正确答案】 巨额赎回风险【知识模块】 杠杆原理与资本结构
